743700XSMVPR48XIML56 2023-01-01 2023-12-31 iso4217:EUR 743700XSMVPR48XIML56 2022-01-01 2022-12-31 iso4217:EUR xbrli:shares 743700XSMVPR48XIML56 2023-12-31 743700XSMVPR48XIML56 2022-12-31 743700XSMVPR48XIML56 2021-12-31 743700XSMVPR48XIML56 2022-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-12-31 esense:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-01-01 2023-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-01-01 2023-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-01-01 2023-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-01-01 2023-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-01-01 2023-12-31 esense:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-12-31 esense:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 743700XSMVPR48XIML56 2023-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 743700XSMVPR48XIML56 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 743700XSMVPR48XIML56 2021-12-31 esense:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember 743700XSMVPR48XIML56 2021-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 743700XSMVPR48XIML56 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 743700XSMVPR48XIML56 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 743700XSMVPR48XIML56 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 743700XSMVPR48XIML56 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 743700XSMVPR48XIML56 2022-01-01 2022-12-31 esense:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember
Sisällys

| TOIMINTAKERTOMUS ............................................................................................................................................. | 3
| Toimintaympäristö vuonna 2023 ....................................................................................................................... | 4
| Taloudellinen tulos ................................................................................................................................................. | 4
| Taloudellinen asema ja rahavirta ..................................................................................................................... | 5
| Segmenttikatsaukset ............................................................................................................................................. | 7
| Konsernin henkilöstö .............................................................................................................................................. | 12
| Hallinnointi ................................................................................................................................................................. | 12
| Osakkeet ja kaupankäynti ................................................................................................................................... | 15
| Liiketoimintastrategia ........................................................................................................................................... | 15
| Pitkän aikavälin taloudelliset tavoitteet ........................................................................................................ | 16
| Tutkimus- ja kehitystoiminta ............................................................................................................................... | 17
| Investoinnit ja yritysjärjestelyt .......................................................................................................................... | 17
| Selvitys muista kuin taloudellisista tiedoista 2023 ..................................................................................... | 17
| Merkittävimmät riskit ja epävarmuustekijät ................................................................................................. | 45
| Arvio todennäköisestä tulevasta kehityksestä ............................................................................................ | 48
| Olennaiset tapahtumat tilikauden päättymisen jälkeen .......................................................................... | 48
| Ehdotus varojen jakamisesta osakkeenomistajille ..................................................................................... | 48

| TUNNUSLUVUT .......................................................................................................................................................... | 49
| Osakkeet ja osakkeenomistajat ........................................................................................................................ | 53
| TILINPÄÄTÖS (Tilintarkastettu) ........................................................................................................................ | 54
| Konsernitilinpäätös ................................................................................................................................................ | 55
| Konsernin laaja tuloslaskelma ........................................................................................................................... | 55
| Konsernin tase .......................................................................................................................................................... | 56
| Konsernin rahavirtalaskelma .............................................................................................................................. | 57
| Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista ..................................................................................... | 58
| Konsernitilinpäätöksen liitetiedot ..................................................................................................................... | 60
| Emoyhtiön tilinpäätös, FAS .................................................................................................................................. | 106
| Emoyhtiö – Tuloslaskelma ................................................................................................................................... | 106
| Emoyhtiö – Tase ...................................................................................................................................................... | 107
| Emoyhtiö – Rahoituslaskelma ............................................................................................................................ | 108
| Emoyhtiö – Tilinpäätöksen liitetiedot .............................................................................................................. | 109
| Allekirjoitukset ja tilinpäätösmerkintä ............................................................................................................ | 117
| Tilintarkastuskertomus ........................................................................................................................................ | 118

Sulkeissa esitetyt luvut viittaavat vertailukauteen eli edellisen vuoden vastaavaan ajanjaksoon, ellei toisin mainita. Kaikki luvut ja summat on pyöristetty tarkoista luvuista, minkä vuoksi yhteen- tai vähennyslaskussa voi ilmetä pieniä epätarkkuuksia.

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 2

Toimintakertomus
Toimintaympäristö vuonna 2023
Markkinatilanne Enersensen liiketoiminta-alueilla säilyi Venäjän hyökkäyssodan vaikutuksista ja
yleisestä talouden epävarmuudesta huolimatta kokonaisuudessaan hyvänä vuoden 2023 aikana.
Vaikka sodan myötä nousseet raaka-aine-, materiaali- ja energian hinnat ovat tasaantuneet, ja
osin palanneet sotaa edeltävälle tasolle, oli yleinen inflaatio Enersenselle relevanteilla markkinoilla
edelleen koholla vaikuttaen erityisesti materiaali- ja palkkakustannuksiin ja sitä kautta projektien
kannattavuuteen kireässä kilpailuympäristössä.
Lisääntynyt epävarmuus talouskehityksestä sekä nousseet operatiiviset ja rahoituskustannukset
vaikuttivat tiettyjen asiakkaiden investointi- ja liiketoimintaympäristöön joiltain osin negatiivisesti.
Toisaalta muuttuneen geopoliittisen tilanteen vuoksi energiaratkaisujen omavaraisuutta lisätään
Euroopassa, minkä odotetaan nopeuttavan energiamurrokseen liittyvien hankkeiden toteutumista.
Tätä kehitystä tukee myös EU:n ja kansallisen tason energia- ja ilmastopolitiikka.
Koronavirusta alettiin vuoden 2023 alusta alkaen käsitellä normaalina virustautina, eikä siihen enää
liity poikkeuksellisia rajoitustoimenpiteitä.
Taloudellinen tulos
Tilauskanta
Tilauskanta kasvoi 10 % ja oli vuoden 2023 lopussa 457 ( 415) miljoonaa euroa. Tilauskanta laski 54
miljoonaa euroa vuoden 2023 kolmannen neljänneksen tasolta.
Vertailukauteen verrattuna tilauskanta kasvoi Connectivity ja Power-segmenteissä ja laski Smart
Industry ja International Operations -segmenteissä.
Tilauskanta segmenteittäin

MEUR | 31.12.2023 | 31.12.2022 | Muutos, %
Smart Industry | 144 | 172 | -16
Power | 87 | 70 | 24
Connectivity | 128 | 57 | 125
International Operations | 98 | 116 | -15
Konserni | 457 | 415 | 10

Liikevaihto ja kannattavuus
Liikevaihto segmenteittäin
Tuulivoimahankkeiden kirjanpitokäsittelyä on muutettu vuoden 2023 alusta. Vuoden 2022
vertailutiedot on päivitetty vastaamaan uutta kirjaamiskäytäntöä.

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022 | Muutos, %
Smart Industry | 113 712 | 72 721 | 56,4
Power | 87 487 | 74 958 | 16,7
Connectivity | 57 771 | 47 230 | 22,3
International Operations | 104 204 | 87 007 | 19,8
Liiketoiminta-alueille kohdistamattomat erät | 144 | 81 | 76,9
Yhteensä | 363 318 | 281 997 | 28,8

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 4

Käyttökate (EBITDA) liiketoiminta-alueittain

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022 | Muutos, %
Smart Industry | 5 262 | 268 | n.a.
Power | 10 714 | 19 237 | -44,3
Connectivity | 2 273 | 362 | n.a.
International Operations | 4 019 | -3 930 | n.a.
Liiketoiminta-alueille kohdistamattomat erät | -7 564 | -3 726 | 103,0
Yhteensä | 14 704 | 12 210 | 20,4

Liikevaihto kohdealueittain

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022 | Muutos, %
Kotimaiset kohteet | 241 397 | 192 317 | 25,5
Kansainväliset kohteet | 121 921 | 89 680 | 36,0
Yhteensä | 363 318 | 281 997 | 28,8

Tammi–joulukuu 2023
Liikevaihto kasvo i 28,8 % ja oli 363,3 (282,0) miljoonaa euroa. Liikevaihto sisältää 7,6 (14,0)
miljoona euroa tuulivoimahankkeista realisoituneita myyntituottoja.
Liikevaihto kasvoi kaikissa segmenteissä.
Käyttökate (EBITDA) kasvoi 20,4 % ja oli 14,7 (12,2) miljoonaa euroa. Käyttökatemarginaali oli 4,0
(4,3) %. Tilikauden käyttökate sisältää 0,4 miljoonaa euroa Enersense Offshore -yritysoston
lisäkauppavelan muutoksesta, 0,9 miljoonan euron myyntivoiton tilaajavastuupalveluita tuottavan
Enersense Solutionsin myynnistä sekä -0,4 miljoonan euron luottotappiovarauksen erään asiakkaan
maksukyvyttömyyteen liittyen. Vertailukauden käyttökatetta paransivat tuulivoimahankkeista
realisoituneet merkittävät myyntituotot sekä yhteensä 4,2 miljoonan euron erät, jotka
muodostuivat Enersense Wind -yrityskaupan negatiivisen liikearvon tuloutuksesta, Suomi Telineen
myyntivoitosta sekä muutoksesta Enersense Offshore -yritysoston lisäkauppavelkaan. Toisaalta
vertailukauden käyttökatetta rasittivat -3,5 miljoonan euron tulosvaikutus eräistä tappiollisista
projekteista Baltiassa sekä -1,2 miljoonaa euroa yritysjärjestelyistä aiheutuneita kuluja.
Käyttökate kasvoi merkittävästi Smart Industry-, Connectivity- ja International Operations -
segmenteissä. Power-segmentissä käyttökate laski vertailukaudesta. Panostukset offshore- ja
sähköisen liikenteen latausratkaisut -liiketoimintojen ylösajoon sekä uuteen
toiminnanohjausjärjestelmään painoivat edelleen kannattavuutta. Näiden vaikutus oli yhteensä
-11,8 (-6,1) miljoonaa euroa.
Oikaistu käyttökate kasvoi 10,7 % ja oli 15,1 (13,7) miljoonaa euroa eli 4,2 (4,8 ) % liikevaihdosta.
Vertailukelpoisuuteen vaikuttavien erien nettovaikutus oli yhteensä 0,4 miljoonaa euroa ja
aiheutuivat pääosin Empower-Enersense -yhdistymiseen liittyvistä prosessi-integraatiokuluista.
Vertailukaudella vertailukelpoisuuteen vaikuttavien erien nettovaikutus oli yhteensä 1,4 miljoonaa
euroa ja ne aiheutuivat pääosin alkuvuodesta 2023 kariutuneen Voimatel kaupan
kilpailuviranomaisen selvitysprosessin kuluista, irtisanomisiin liittyvistä henkilöstökuluvarauksista ja
Empower-Enersense -yhdistymiseen liittyvistä prosessi-integraatiokuluista.
Liikevoitto kasvoi 51,2 % ja oli 5,3 (3,5) miljoonaa euroa. Liikevoittomargina ali oli 1,4 (1,2) %.
Segmenttikohtaiset luvut on esitelty osiossa Segmenttikatsaukset.
Taloudellinen asema ja rahavirta
Tulos ennen veroja, katsauskauden tulos ja osakekohtainen
tulos
Tammi–joulukuu 2023
Nettorahoituskulut olivat -13,8 ( -10,5) miljoonaa euroa ja niihin sisältyivät mm. osakassopimuksen
perusteella Enersense Windin vähemmistöosakkaille maksettu varojenjako sekä
vaihtovelkakirjalainan ja muiden lainojen ja rahoituksen korot.
Tulos ennen veroja oli -8,5 ( -2,8) ja tilikauden tulos -9,1 (-9,8) miljoonaa euroa. Laimentamaton
osakekohtainen tulos oli -0,54 (-0,57) euroa.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 5

Rahavirta ja rahoitusasema
Tammi–joulukuu 2023
Liiketoiminnan nettorahavirta oli -15,2 (1,9) miljoonaa euroa. Rahavirtaan vaikuttivat
käyttöpääomaa sitovat projektit sekä osakassopimuksen perusteella Enersense Windin
vähemmistöosakkaille maksettu varojenjako.
Investointien nettorahavirta oli -3,1 ( -9,3 ) miljoonaa euroa, jota pienensivät vertailukauteen
verrattuna pienemmät sijoitukset P2X:ään sekä Enersense Solutions Oy:n myynti.
Rahoituksen nettorahavirta oli -9,2 (16,9) miljoonaa euroa, joka sisältää lainojen ja
vuokrasopimusvelkojen maksut sekä maksetun varojenjaon. Vertailukausi sisälsi 2,2 miljoonan
euron osakeannin sekä 26 miljoonan euron vaihtovelkakirjalainan liikkeelle laskun.
Konsernin rahavarat olivat tilikauden lopussa 11,2 ( 38,7) miljoonaa euroa. Rahavarat vähenivät
vertailukauteen verrattuna 27,5 miljoonaa euroa ja kasvoivat 0,9 miljoonaa euroa vuoden 2023
kolmannen vuosineljänneksen lopusta.
Konsernin taseen loppusumma tilikauden lopussa oli 213,7 (230,2) miljoonaa euroa. Taseen
pienenemiseen vaikuttivat pääosin kassavarojen sekä osto- ja muiden velkojen väheneminen.
Oma pääoma oli tilikauden lopussa 52,1 (62,6 ) miljoonaa euroa. Velat olivat yhteensä 161,6 ( 167,6)
miljoonaa euroa. Omavaraisuusaste oli tilikauden lopussa 26,0 (28,8) % ja nettovelkaantumisaste
70,2 (19,0) %. Nettovelkaantumisasteen nousu aiheutui pääosin konsernin rahavarojen laskusta.
Oman pääoman tuotto tilikaudella -16,0 (-17,5) prosenttia.
Rahoituskokonaisuus
Enersensellä on käytössään rahoituskokonaisuus, joka koostuu 26 miljoonan euron liikkeelle
lasketusta vaihtovelkakirjalainasta, kahdesta yhteensä 6,3 miljoonan euron vuonna 2026
erääntyvästä senior-lainasta, yhteensä 1 miljoonan euron tuotekehityslainoista, 1,6 miljoonan
euron osamaksuvelasta, tarvittaessa nostettavissa olevasta 5 miljoonan euron sitovasta
rahoituslimiitistä, yhteissummaltaan 39,9 miljoonan euron laskurahoituslimiiteistä, sekä
pankkitakauslimiiteistä. Rahoitusta käytetään toiminnan kehittämiseen sekä käyttöpääoman
hallintaan.
Lisäksi takauslimiittien kokonnaismäärää nostettiin 10 miljoonalla eurolla vuoden 2023 aikana ja
Enersensellä on tällä hetkellä käytössään yhteissummaltaan 55 miljoonan euron takauslimiitit.
Vaihtovelkakirjalaina
Enersense laski 1.12.2022 liikkeelle 26 miljoonan euron 15.1.2027 erääntyvän senioristatuksisen
vaihtovelkakirjalainan. Mikäli kaikki velkakirjat vaihdetaan yhtiön uusiin osakkeisiin alkuperäisellä
vaihtohinnalla, yhtiön erityisten oikeuksien perusteella liikkeeseenlaskettavien uusien osakkeiden
lukumäärä tulee olemaan enintään 3 250 000 osaketta, mikä edustaa noin 19,7 prosenttia
osakkeiden kokonaismäärästä 23.12.2022 (noin 16,5 prosenttia laimennusvaikutus huomioiden).
Vaihtohintaa tullaan mahdollisesti oikaisemaan siten kuin ehdoissa on tarkemmin kuvattu. Mikäli
vaihtohintaa oikaistaan ja velkakirjojen perusteella annettavaa osakkeiden määrää on siten tarve
lisätä, annettavan osakkeiden määrän lisäyksestä tullaan päättämään erikseen osakeyhtiölain
edellyttämällä tavalla. Osakkeisiin oikeuttavat erityiset oikeudet on rekisteröity kaupparekisteriin
27.12.2022.
Kovenantit
Enersensen rahoituskokonaisuuteen, joka sisältää yhtiön senior-lainat sekä pankkitakaus-, leasing-
ja rahoituslimiitit, liittyy vuosineljänneksittäin tarkasteltavat omavaraisuusastetta ja korollisen
nettovelan suhdetta käyttökatteeseen mittaavat rahoituskovenantit, sekä
minimikassavaadekovenantti, jota tarkastellaan kuukausittain, mikäli korollisen nettovelan
suhdetta käyttökatteeseen mittaava rahoituskovenantti ei täyttyisi.
Vaihtovelkakirjalainasta on sovittu rahoittajien kanssa, että se tulkitaan etuoikeusasemaltaan
huonommassa asemassa olevana lainana ja käsitellään omana pääomana oikaistua omaa
pääomaa laskettaessa. Korolliset nettovelat/käyttökate -kovenantin yhteydessä
vaihtovelkakirjalaina tulkitaan korottomana lainana. Lisäksi on sovittu, että
omavaraisuusastekovenantin ohella sovelletaan minimilikviditeettikovenanttia, jota tarkastellaan
mikäli korolliset nettovelat/käyttökate -kovenatti ei täyty. Minimilikviditeetti -kovenantin raja-arvo
on 15 miljoonaa euroa ja yhtiö raportoi sen toteutumista rahoittajille kuukausittain, mikäli korolliset
nettovelat/käyttökate kovenantti ei täyty. Yhtiö täyttää kovenantit 31.12.2023 ja johdon ennusteen
mukaisesti ne tulevat täyttymään 12 kk tilinpäätöksestä.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 6

Segmenttikatsaukset
Smart Industry
Smart Industry -segmentti palvelee asiakkaitaan näiden tuotantolaitosten
käyttövarmuuden parantamisessa ja kunnossapidon tehostamisessa sekä kehittää
digitaalisia ratkaisuja tuottavuuden parantamiseen. Strategisena kasvualueenaan
segmentti tuottaa myös resurssi- ja projektipalveluita kotimaisten ja kansainvälisten
asiakkaiden onshore- ja offshore-hankkeisiin.

MEUR | 1–12/2023 | 1–12/2022 | Muutos, %
Liikevaihto | 113,7 | 72,7 | 56,4
Käyttökate | 5,3 | 0,3 | n.a.
Käyttökate-% | 4,6 | 0,4 |
Tilauskanta | 144 | 172 | -16,1
Henkilöstö (FTE) | 716 | 769 |

Tammi–joulukuu 2023
Vaikka maailmantaloudessa yleinen epävarmuus jatkui, Smart Industry -segmentin
markkinaympäristö alkoi vuoden ensimmäisellä neljänneksellä palautua normaaliksi ja on sen
jälkeen säilynyt vakaana. Offshore-liiketoiminta-alueen tietyt asiakkaat ovat siirtyneet hoitamaan
osan materiaalihankinnoistaan itse, mikä on vaikuttanut saatuihin projektikokonaisuuksiin.
Paperiteollisuudessa Suomessa käynnissä olevien sopeuttamistoimien ennakoidut vaikutukset eivät
olleet merkittäviä vuoden 2023 viimeisellä neljänneksellä.
Smart Industry -segmentin liikevaihto kasvoi 56,4 % ja oli 113,7 ( 72,7) miljoonaa euroa.
Liikevaihtoa ovat tilikaudella nostaneet sekä palvelu- että projektiliiketoimintojen kasvaneet
volyymit. Toisaalta liikevaihtoon ovat vaikuttanut pienentävästi tiettyjen Offshore-liiketoiminta-
alueen asiakkaiden muuttuneet hankintakäytänteet.
Smart Industry -segmentin käyttökate kasvoi merkittävästi ja oli 5,3 (0,3 ) m iljoonaa euroa.
Tilikauden käyttökate sisältää 0,4 miljoonaa euroa Enersense Offshore -yritysoston
lisäkauppavelan muutoksesta, 0,9 miljoonan euron myyntivoiton tilaajavastuupalveluita tuottavan
Enersense Solutionsin myynnistä sekä -0,4 miljoonan euron luottotappiovarauksen erään asiakkaan
maksukyvyttömyyteen liittyen. Vertailukauden käyttökatetta paransivat yhteensä 2,1 miljoonan
euron erät, jotka muodostuivat Suomi Telineen myyntivoitosta sekä muutoksesta Enersense
Offshore -yritysoston lisäkauppavelkaan.
Volyymien kasvu paransi tilikaudella sekä palvelu- että projektiliiketoimintojen kannattavuutta.
Aktiviteetti on noussut myös offshore-liiketoiminnassa, mutta panostukset kasvuun rasittivat vielä
koko segmentin kannattavuutta. Käyttökatetta ovat pienentäneet myös tiettyjen Offshore-
liiketoiminta-alueen asiakkaiden muuttuneet hankintakäytänteet. Vertailukauden kannattavuutta
painoivat Venäjän hyökkäysodan kerrannaisvaikutukset, Olkiluodon ydinvoimalahankkeen
volyymien pieneneminen sekä osin Enersense Offshoreen liittyvät ylösajokustannukset.
Smart Industry -segmentin henkilöstön määrä oli keskim äärin 716 (638 ) he nkilötyövuotta tilikauden
aikana.
Tilauskanta
Smart Industry -segmentin tilauskanta oli tilikauden l opussa 144 (172) miljoona a euroa. Tilauskanta
laski 28 miljoonaa euroa eli 16 % vuoden 2022 vastaavaan ajankohtaan verrattuna. Vuoden 2023
lopun tilauskanta pieneni 24 miljoonaa euroa vuoden 2023 kolmannen neljänneksen loppuun
verrattuna.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 7

| TILIKAUDEN AIKANA SAATUJA MERKITTÄVIÄ TILAUKSIA: • Ruotsalaisen metallialan yrityksen Bolidenin kanssa allekirjoitettu sopimus Norjassa sijaitsevan Oddan tuotantolaitoksen laajassa kehittämisprojektissa (lehdistötiedote 24.1.2023). Ympäristökestävyyteen ja tuotantokapasiteetin nostoon keskittyvässä projektissa Enersense vastaa yhden osa-alueen terästoimituksista, terästen asennuksista, laiteasennuksista sekä eristystöistä. Projekti käynnistyi alkuvuonna 2023. • Suomalaisen Power-to-X -teknologiatoimituksiin erikoistuneen yhtiön Q Powerin kanssa solmittu merkittävä sopimus metanointilaitoksen reaktorimoduulien teräsrakenteiden toimittamisesta (sijoittajauutinen 6.3.2023). Sopimus liittyy Q Powerin P2X Solutionsille Harjavaltaan toimittamaan synteettisen metaanin tuotantolaitokseen, joka rakentuu vihreän vedyn tuotantolaitoksen yhteyteen. Moduulirakenteet valmistetaan Enersensen Mäntyluodon tuotantotiloissa. • Kansainvälisesti erilaisissa offshore-projekteissa toimivan Aker Solutions'in kanssa solmittu sopimus teräsrakenteiden toimittamisesta Hugin A -tuotantolautalle, joka on osa Aker BP:n operoiman Yggdrasilin öljy- ja kaasukentän kehittämistä Pohjanmerellä (sijoittajauutinen 7.7.2023). Moduulien valmistus aloitettiin Enersensen Mäntyluodon tuotantotiloissa loppuvuodesta 2023. Viimeisten moduulien toimitus ajoittuu joulukuulle 2024. • Sopimus laite- ja putkistourakasta P2X:n Harjavallassa rakenteilla olevaan Suomen ensimmäiseen uusiutuvan vihreän vedyn tuotantolaitokseen, joka on tarkoitus ottaa käyttöön vuonna 2024 (sijoittajauutinen 18.7.2023). |

Power
Power-segmentti auttaa asiakkaitaan toteuttamaan energiamurrosta energiasektorin
koko elinkaaren kattavilla palveluilla. Näihin kuuluvat voimansiirtoverkkojen ja
sähköasemien suunnittelu, rakentaminen ja kunnossapito. Lisäksi strategisina
kasvualueina segmenttiin kuuluvat tuulivoima- ja aurinkoenergiapuistojen suunnittelu,
rakentaminen, kunnossapito ja hankekehitys sekä ratkaisut sähköisen liikenteen
latausjärjestelmiin ja sähkön varastointiin. Tulevaisuudessa on tavoitteena panostaa
myös oman uusiutuvan energian tuotannon käynnistämiseen.
Tuulivoimahankkeiden kirjanpitokäsittelyä on muutettu vuoden 2023 alusta. Vuoden 2022
vertailutiedot on päivitetty vastaamaan uutta kirjaamiskäytäntöä.

MEUR | 1–12/2023 | 1–12/2022 | Muutos, %
Liikevaihto | 87,5 | 75,0 | 16,7
Käyttökate | 10,7 | 19,2 | -44,3
Käyttökate-% | 12,2 | 25,7 |
Tilauskanta | 87 | 70 | 24
Henkilöstö (FTE) | 203 | 172 |

Tammi–joulukuu 2023
Markkinatilanne erityisesti siirtoverkkojen rakentamiseen liittyvissä palveluissa on ollut tilikaudella
vahvaa. Tilikauden loppua kohden lisääntynyt epävarmuus heijastui tiettyjen asiakkaiden
investointipäätöksiin.
Power-segmentin liikevaihto kas voi 16,7 % ja oli 87,5 (75,0) miljoonaa euro a. Liikevaihto sisältää 7,6
(14,0) miljoona euroa tuulivoimahankkeista realisoituneita myyntituottoja.
Power-segmentin käyttökate laski 44,3 % ja oli 10,7 (19,2) miljoonaa euroa. Vertailukauden
käyttökatetta nostivat tuulivoimahankkeista realisoituneet merkittävät myyntituotot ja se sisältää
myös Enersense Wind -yrityskaupasta johtuneen 2,1 miljoonan euron negatiivisen liikearvon
tuloutuksen.
Panostukset sähköisen liikenteen latausratkaisut -liiketoimintojen ylösajoon rasittivat segmentin
kannattavuutta.
Power-segmentin henkilöstön määrä oli ke skimäärin 203 (172) he nkilötyövuotta tilikauden aikana.
Tuuli- ja aurinkovoiman hankekehitys
Tuuli- ja aurinkovoiman hankeportfolion kehitystä jatkettiin. Vuoden 2023 lopussa maatuulivoiman
hankeportfolio oli yhteensä noin 8 400 MW (6/2023: 8 100 MW), josta 1 500 MW kehitetään
yhteistyökumppanin kanssa. Esiselvitysvaiheessa on noin 6 600 MW (6/2023: 6 300 MW), ja lupa-,
maankäyttö- ja YVA-vaiheessa noin 1 800 MW (6/2023: 1 450 MW).
Enersensen tytäryhtiön Enersense Windin aiemmin hankekehittämiä ja rakennus- sekä
käyttövaiheeseen edenneitä hankkeita on 314 MW, joista Enersenselle on tulossa kehityspalkkioita
3.2.2022 tiedotetun mukaisesti vuosien 2022–2025 aikana.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 8

Enersensen aurinkoenergian hankeportfolion koko on noin 400 MW (6/2023: 60 MW). Enersensen
noin 8 800 MW:n uusiutuvan energian hankekehityssalkku mahdollistaa Enersensen oman
energiantuotannon kehittämisen.
Kesäkuussa 2023 käynnistettiin arviointi vaihtoehdoista, joilla Power-segmentin kasvutavoitteita ja
erityisesti yhtiön strategista tavoitetta tulla merkittäväksi puhtaan energian tuottajaksi voitaisiin
edelleen vauhdittaa. Enersensen oman energian tuotantotavoite vuoteen 2027 mennessä on 600–
700 MW, josta 600 MW olisi tuulivoimaa ja 100 MW aurinkovoimaa.
Yhtenä arvioitavana vaihtoehtona on perustaa uusi erillinen tytäryhtiö, joka keskittyisi puhtaan
energian kehittämiseen ja tuotantoon. Lisätietoja julkistetaan asianmukaisena ajankohtana, mikäli
arviointi johtaa konkreettisiin toimiin.
Tilauskanta
Energiamurroksen eteneminen tukee kysyntää Power-segmentissä ja onnistunut myyntityö on
vahvistanut tilauskantaa vertailukauteen verrattuna.
Power-segmentin tilauskanta oli tilikauden lopussa 87 (70) miljoonaa euroa. Tilauskanta kasvoi 17
miljoonaa euroa eli 24 % vertailukauteen verrattuna. Tilauskanta laski 6 miljoonaa euroa vuoden
2023 kolmannen vuosineljänneksen lopusta.

| TILIKAUDEN AIKANA SAATUJA MERKITTÄVIÄ TILAUKSIA: • Fingridin julkisen hankinnan kilpailutuksessa voitettu urakka, jossa sähköasemille lisätään kondensaattoreita siirtokapasiteetin parantamiseksi (sijoittajauutinen 12.4.2023). Projekti työllistää Enersenseä vajaan kahden vuoden ajan ja sen arvo on noin 6,6 miljoonaa euroa. • Fingridin julkisen hankinnan kilpailutuksessa voitettu Huittinen-Forssa sähköasemien laajennusurakka (sijoittajauutinen 14.4.2023). Projekti työllistää Enersenseä arviolta vajaan kolmen vuoden ajan ja sen arvo on noin 13 miljoonaa euroa. • Sopimus Gigawatti Oy:n kanssa Eurajoen Luvialla sijaitsevan Oosinselän tuulipuiston rakentamisesta (sijoittajauutinen 17.4.2023). Oosinselän tuulipuisto koostuu kolmestatoista voimalasta. Hanke valmistuu suunnitelmien mukaisesti vuoden 2024 loppuun mennessä. Enersensen toimituslaajuuteen kuuluvat puiston teiden ja nostoalueiden rakentaminen, voimalaperustukset ja puiston sisäverkko avaimet käteen -periaatteella. Gigawatti Oy on S-Voima Oy:n täysin omistama yhtiö. S-Voima Oy vastaa S-ryhmän sähkönhankinnasta, ja sen omistavat SOK ja osuuskaupat yhdessä. • Fingridin julkisen hankinnan kilpailutuksessa voitettu sähköasemaurakka, jossa rakennetaan uusi Nuojuankankaan muuntoasema sekä laajennetaan 110 kV kytkinlaitosta (sijoittajauutinen 6.6.2023). Hankekokonaisuuteen kuuluu lisäksi Pyhänselän sähköaseman laajennus. Hanke työllistää Enersenseä vuoden 2026 kevääseen saakka. Urakan arvo on yli 20 miljoonaa euroa. • Sopimus Ilmatar Energyn kanssa Säkylässä sijaitsevan Korpilevonmäen tuulipuiston rakentamisesta (sijoittajauutinen 29.11.2023). Ilmattaren Korpilevonmäen tuulipuisto koostuu kuudesta voimalasta. Rakennustyöt alueella käynnistyivät marraskuussa ja urakka valmistuu suunnitelmien mukaan syksyllä 2024. Enersensen toimituslaajuuteen kuuluvat puiston teiden ja nostoalueiden rakentaminen, voimalaperustukset ja puiston sisäverkko avaimet käteen -periaatteella. |

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 9

Connectivity
Connectivity-segmentti palvelee asiakkaitaan toimittamalla mobiiliverkon ja kiinteän
verkon palveluita sekä varmistamalla niiden toimivuuden. Segmentti on mukana
tietoliikenneverkkojen kaikissa elinkaaren vaiheissa ja vastaa kiinteiden ja langattomien
tietoliikenneverkkojen suunnittelusta, rakentamisesta ja ylläp idosta.

MEUR | 1–12/2023 | 1–12/2022 | Muutos, %
Liikevaihto | 57,8 | 47,2 | 22,3
Käyttökate | 2,3 | 0,4 | n.a.
Käyttökate-% | 3,9 | 0,8 |
Tilauskanta | 128 | 57 | 125
Henkilöstö (FTE) | 355 | 347 |

Tammi–joulukuu 2023
Kysyntä Connectivity-segmentissä on ollut raportointijaksolla hyvä, alkuvuoden aikana aktiviteetti
erityisesti kiinteän valokuidun rakentamishankkeissa oli vahvaa.
Connectivity-segmentin liikevaihto kasv oi vahvan tilauskannan tukemana 22,3 % ja oli 57,8 (47,2)
m iljoonaa euroa.
Connectivity-segmentin käyttökate kasvoi merkittävästi vahvan toisen vuosipuoliskon ansiosta ja
oli 2,3 ( 0,4) m iljoonaa euroa.
Kasvaneet valokuiturakentamisen volyymit sekä segmentin kannattavuuden parantamisohjelma
tukivat kannattavuuskehitystä. Nousseita kustannuksia on siirretty onnistuneesti myyntihintoihin,
mutta keskustelut asiakkaiden kanssa hintatason tervehdyttämiseksi jatkuvat edelleen.
Vertailukaudella inflaatiosta johtuva työ- ja materiaalikustannusten nousu, materiaalipula ja
pitkään kestänyt ICT-alan lakko heikensivät käyttökatetta. Lisäksi vertailukaudella kannattavuutta
painoivat vuoden 2023 alussa kariutuneen Voimatel-yrityskaupan valmisteluun liittyvät
kustannukset.
Connectivity-segmentin henkilöstön määrä oli kesk imäärin 355 ( 347 ) hen kilötyövuotta tilikauden
aikana.
Tilauskanta
Connectivity-segmentin tilausk anta oli vuoden 2023 lopussa 128 (57) miljoonaa euroa. Tilauskant a
kasvoi 71 miljoonaa euroa eli 125 % verrattuna vuoden 2022 vastaavaan ajankohtaan. Tilauskant a
laski 13 m iljoonaa euroa verrattuna vuoden 2023 kolmannen vuosineljänneksen loppuun.
Liiketoiminnan luonteesta johtuen tilauskanta ei kasva tasaisesti, koska suurin osa myynnistä tulee
pitkistä runkosopimuksista, jotka ovat voimassa useamman vuoden.

| TILIKAUDEN AIKANA SAATUJA MERKITTÄVIÄ TILAUKSIA: • Suomalaisen valokuituyhtiö Valoon kanssa allekirjoitettu sopimus valokuituverkon rakentamisesta avaimet käteen -periaatteella (pörssitiedote, sisäpiiritieto 17.1.2023). Neljälle vuodelle tehdyn sopimuksen arvo kokonaisuudessaan on noin 35 miljoonaa euroa. Enersense vastaa kokonaistoimituksesta, joka koostuu projektinjohdosta, verkon suunnittelusta, rakentamisesta ja dokumentoinnista. Rakentaminen painottuu alkuvaiheessa vahvasti Kaakkois-Suomeen Lappeenrannan, Kotkan ja Haminan alueelle. • Suomalaisen teleoperaattorin ja digitaalisten palveluiden tarjoajan Elisan kanssa allekirjoitettu lisäsopimus Elisan Kuitu kotiin -valokuituverkon rakentamisesta Suomessa avaimet käteen - periaatteella (pörssitiedote, sisäpiiritieto 19.6.2023). Lisäsopimuksen arvo on 35 miljoonaa euroa ja se yli kaksinkertaistaa Enersensen Elisalle rakentamien valokuituprojektien määrän vuosina 2024– 2026. Enersense vastaa kokonaistoimituksesta, joka koostuu projektinjohdosta, verkon suunnittelusta ja rakentamisesta, materiaalilogistiikasta sekä liittymien toimittamisesta. • Enersensen ja Telia Finlandin allekirjoittama yhden vuoden jatkosopimus tietoliikenneverkon kenttäpalveluiden tuottamisesta (sijoittajauutinen 22.8.2023). Sopimuksen arvo on 25 miljoonaa euroa. Sopimus on jatkoa yhtiöiden pitkään jatkuneelle yhteistyölle ja sen sisältö vastaa laajuudeltaan yhtiöiden aikaisempaa kenttäpalveluiden puitesopimusta. Uusi sopimuskausi alkaa 1.4.2024. |

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 10

International Operations
International Operations -segmentti kattaa Enersensen kansainväliset toiminnot
pääasiassa Virossa, Latviassa ja Liettuassa.

MEUR | 1–12/2023 | 1–12/2022 | Muutos, %
Liikevaihto | 104,2 | 87,0 | 19,8
Käyttökate | 4,0 | -3,9 | 202,2
Käyttökate-% | 3,9 | -4,5 |
Tilauskanta | 98 | 116 | -15
Henkilöstö (FTE) | 609 | 590 |

Tammi–joulukuu 2023
Vuosi-inflaatio alkoi tasaantua vuoden 2023 aikana ja materiaalien hinnat ovat vakiintuneet.
International Operations -segmentin liikevaihto ka svoi 19,8 % ja oli 104,2 (87,0) miljoonaa euroa.
Liikevaihdon kasvuun vaikuttivat pääosin Baltiassa käynnissä olevat korkeajännitevoimalinjojen
rakennusprojektit. Suurin osuus liikevaihdosta tehtiin kanta- ja jakeluverkkojen rakennus- ja
huoltoprojekteissa.
International Operations -segmentin käyttökate vahvistui merkittävästi ja oli 4,0 (-3,9) milj oonaa
euroa.
Parantunut projektien kannattavuus kasvatti käyttökatetta. Inflaatiokompensaatiosta on sovittu
suurimman osan asiakkaista kanssa ja uusissa sopimuksissa inflaatio otetaan huomioon.
International Operations -segmentin henkilöstön määrä oli keskim äärin 609 (590) he nkilötyövuotta
tilikauden aikana.
Tilauskanta
International Operations -segmentin tilauskanta oli tilikauden lopussa 98 ( 116) miljoonaa euroa.
Tilauskanta laski 18 miljoonaa euroa vertailukauteen verrattuna ja 11 miljoonaa euroa verrattuna
vuoden 2023 kolmanteen vuosineljännekseen.
Liiketoiminnan luonteesta johtuen tilauskanta ei kasva tasaisesti, koska suurin osa myynnistä tulee
suurista runkosopimuksista ja pitkistä projekteista, jotka ovat voimassa useamman vuoden ajan.
Baltian maiden ja Euroopan sähkönjakelujärjestelmien synkronointiprojekteissa tilauskertymän
huippu saavutettiin alkuvuonna 2023, mistä syystä segmentin tilauskannan taso on laskenut
kuluvan vuoden aikana. Saatujen tilausten määrä segmentin muissa liiketoiminnoissa on jatkunut
hyvänä.

| TILIKAUDEN AIKANA SAATUJA MERKITTÄVIÄ TILAUKSIA: • Viron sähkönsiirron kantaverkkoa ylläpitävän AS Eleringin kanssa solmittu sopimus, joka koskee Mustveen ja Paiden sähköasemien välisen 330 kV:n voimajohdon uudistamista sekä Mustveen ja Kantkylan sähköasemien välisen 110 kV voimajohdon rakentamista (lehdistötiedote 3.1.2023). Projekti sisältää valmistelu- ja suunnittelutyöt, vanhan olemassa olevan voimajohdon purkamisen sekä 90 kilometriä pitkän kokonaan uuden 330 kV ja 110 kV voimajohdon rakentamisen. Projektin odotetaan valmistuvan viimeistään heinäkuussa 2025. Sopimuksen kokonaisarvo on 36,9 miljoonaa euroa, josta Enersensen osuus on noin 18,5 miljoonaa euroa. Enersense ja integroitujen verkkojen suunnitteluun, rakentamiseen ja ylläpitoon erikoistunut Leonhard Weiss Oü vastaavat yhdessä hankkeen toteutuksesta. • Viron suurimman verkko-operaattorin Elektrilevin kanssa solmittu jatkosopimus koskien sähköverkkojen huoltoa (sijoittajauutinen 24.11.2023). Kaksivuotiseen sopimukseen kuuluu sähkönjakeluverkkojen ylläpitoa ja vianetsintää Saaremaan ja Hiiumaan alueella. Sopimuksen arvo on noin 7,4 miljoonaa euroa. |

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 11

Konsernin henkilöstö
Enersensen toiminnot keskittyvät pääasiassa Suomeen, Viroon, Latviaan ja Liettuaan. Konsernin
palveluksessa oli tilikaudella keskimäärin 1 942 (1 836) henkilöä.
Liiketoiminnan volyymin kasvu heijastui myös henkilöstömäärään, joka kasvoi 7 prosenttia
vertailukauteen verrattuna.
Vuoden 2023 lopussa Enersensen henkilöstömäärä oli 1 982.
Henkilötyövuosi (keskiarvo ajanjaksolla)

| 1–12/2023 | 1–12/2022
Smart Industry | 716 | 638
Power | 203 | 172
Connectivity | 355 | 347
International | 609 | 590
Muut | 59 | 90
Konserni yhteensä | 1 942 | 1 836

Hallinnointi
Selvitys Enersensen hallinto- ja ohjausjärjestelmästä sekä palkitsemisraportti vuodelta 2023
julkaistaan samanaikaisesti mutta erillään hallituksen toimintakertomuksesta ja ovat saatavissa
yhtiön verkkosivuilla.
Varsinainen yhtiökokous
Enersense International Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 4.4.2023 Helsingissä.
Varsinainen yhtiökokous vahvisti tilikauden 1.1.2022–31.12.2022 tilinpäätöksen, joka sisältää
konsernitilinpäätöksen, ja myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle.
Yhtiökokous päätti, että tilikaudelta 2022 vahvistetun taseen perusteella osakkeenomistajille
jaetaan varoja yhtiön sijoitetun vapaan oman pääoman rahastosta pääomanpalautuksena 0,10
euroa osaketta kohden. Pääomanpalautus päätettiin maksaa kahdessa erässä, toukokuussa ja
marraskuussa 2023. Yhtiökokous päätti, että tilikaudelta vahvistetun taseen perusteella ei jaeta
osinkoa.
Yhtiökokous kannatti kaikkia yhtiökokoukselle tehtyjä ehdotuksia ja päätti palkitsemisraportin
hyväksymisestä. Päätös on osakeyhtiölain mukaisesti neuvoa-antava.
Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään osakeanneista ja omien osakkeiden hankkimisesta
hallituksen ehdotuksen mukaisesti.
Yhtiökokous päätti, että hallituksen jäsenten lukumäärä on kuusi (6).
Yhtiökokous päätti, että tilintarkastajana jatkaa tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab.
Päävastuullisena tilintarkastajana toimii KHT Heli Tuuri. Tilintarkastajan toimikausi jatkuu
seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen loppuun. Tilintarkastajalle maksetaan palkkio
tarkastusvaliokunnan hyväksymän kohtuullisen laskun mukaan.
Lisätietoja varsinaisen yhtiökokouksen päätöksistä 4.4.2023 julkaistussa pörssitiedotteessa sekä
yhtiön verkkosivuilla.
Yhtiökokouksen hallitukselle antamia valtuutuksia käsitellään kootusti osiossa Hallituksen
valtuutukset.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 12

Hallitus
Vuoden 2023 varsinainen yhtiökokous päätti osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotuksesta,
että hallituksen jäseniksi valitaan uudelleen Jaakko Eskola, Sirpa-Helena Sormunen, Sari Helander
ja Petri Suokas, ja että uusina jäseninä hallitukseen valitaan Anna Miettinen ja Carl Haglund.
Hallituksen jäsenten toimikausi päättyy ensimmäisen valintaa seuraavan varsinaisen
yhtiökokouksen päättyessä.
Heti yhtiökokouksen jälkeen pitämässään järjestäytymiskokouksessa hallitus valitsi
osakkeenomistajien nimitystoimikunnan suosituksen mukaisesti hallituksen puheenjohtajaksi
uudelleen Jaakko Eskolan ja varapuheenjohtajaksi Sirpa-Helena Sormusen. Hallitus valitsi
keskuudestaan tarkastusvaliokunnan puheenjohtajaksi Sari Helanderin. Muiksi jäseniksi valittiin
Carl Haglund ja Petri Suokas. Palkitsemisvaliokunnan puheenjohtajaksi valittiin Jaakko Eskola ja
muiksi jäseniksi Anna Miettinen ja Sirpa-Helena Sormunen.
Yhtiökokous päätti osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotuksen mukaisesti hallituksen
jäsenille maksettavat palkkiot seuraavasti:
• puheenjohtajan vuosipalkkio 42 000 euroa
• varapuheenjohtajan vuosipalkkio 32 000 euroa
• jäsenen vuosipalkkio 27 000 euroa
Lisäksi maksetaan kokouspalkkiot kustakin hallituksen ja valiokuntien kokouksesta seuraavasti:
• hallituksen ja valiokuntien puheenjohtajille 1 000 euroa
• muille jäsenille 500 euroa.
Matkustuskustannukset korvataan yhtiön kulloinkin voimassa olevan matkakulujen korvaamista
koskevan politiikan mukaisesti.
Hallituksen valtuutukset
Valtuutukset osakeannista sekä optio-oikeuksien ja muiden
osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta
Varsinainen yhtiökokous 2023 valtuutti hallituksen päättämään osakeannista sekä optio-oikeuksien
ja muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta hallituksen ehdotuksen
mukaisesti. Valtuutuksen perusteella voidaan antaa enintään 1 649 250 yhtiön uutta ja/tai hallussa
olevaa omaa osaketta (mukaan lukien erityisten oikeuksien perusteella annettavat osakkeet).
Hallitukselle annettiin oikeus päättää edellä mainitun valtuutuksen rajoissa kaikista osakeannin
sekä optio-oikeuksien ja muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisen ehdoista.
Valtuutus kumoaa varsinaisen yhtiökokouksen 4.4.2022 ja ylimääräisen yhtiökokouksen 10.11.2022
antamat osakeanteja sekä optio-oikeuksien ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien
antamista koskevat valtuutukset, ei kuitenkaan ylimääräisen yhtiökokouksen 23.12.2022 antamaa
valtuutusta päättää osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta. Valtuutus on
voimassa seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka, kuitenkin enintään
30.6.2024 saakka.
Valtuutukset omien osakkeiden hankkimiseen ja/tai pantiksi ottamiseen
Varsinainen yhtiökokous 2023 valtuutti hallituksen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta
ja/tai pantiksi ottamisesta hallituksen ehdotuksen mukaisesti. Osakkeita voidaan hankkia ja/tai
ottaa pantiksi enintään 824 630 kappaletta. Hallitus päättää, miten osakkeita hankitaan ja/tai
otetaan pantiksi. Valtuutus kumoaa aikaisemmat yhtiökokouksen antamat omien osakkeiden
hankkimista ja/tai pantiksi ottamista koskevat valtuutukset. Valtuutus on voimassa seuraavan
varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka, kuitenkin enintään 30.6.2024 saakka.
Johtoryhmä
Enersensen johtoryhmään kuuluivat vuoden 2023 lopussa
• Jussi Holopainen, toimitusjohtaja
• Mikko Jaskari, talousjohtaja
• Jaakko Leivo, Smart Industry -segmentin liiketoimintajohtaja

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 13

• Tommi Manninen, viestintä- ja yhteiskuntasuhdejohtaja
• Hanna Reijonen, henkilöstöjohtaja
• Juha Silvola, Power-segmentin liiketoimintajohtaja ja Connectivity-segmentin vt.
liiketoimintajohtaja
• Sami Takila, lakiasiainjohtaja
• Margus Veensalu, International Operations -segmentin liiketoimintajohtaja
Omistusrakenne
Tilikauden lopussa Enersensen rekisteröityjen osakkeenomistajien määrä oli 6 973 ( 6 882).
Kymmenen suurimman osakkeenomistajan osuus osakkeista 31.12.2023 oli 63,09 prosenttia.
Hallintarekisteröityjen osuus oli 0,87 prosenttia. Lisätietoja Enersensen suurimmista omistajista
yhtiön verkkosivuilla.
Enersense International Oyj:n ja MBÅ Invest Oy:n hallitukset päättivät 27.3.2023 panna täytäntöön
MBÅ Investin sulautumisen Enersenseen 23.9.2022 allekirjoitetun sulautumissuunnitelman
mukaisesti. Sulautumissuunnitelman perusteella MBÅ:n Investin osakkeenomistajille annettiin
sulautumisvastikkeena yhteensä 2 176 068 Enersensen uutta osaketta. Sulautumisvastikkeena
annettavat osakkeet rekisteröitiin kaupparekisteriin 1.4.2023. Uusien osakkeiden ja yhtiölle
sulautumisen yhteydessä siirtyneiden omien osakkeiden mitätöinnin rekisteröinnin jälkeen
Enersensen osakkeiden kokonaismäärä on 16 492 527 osaketta.
Johdon omistukset
Enersense International Oyj:n hallituksen jäsenet, toimitusjohtaja ja johtoryhmän jäsenet, mukaan
lukien heidän määräysvallassaan olevat yhteisöt, omistivat tilikauden lopussa yhteensä 1 481 905
osaketta, mikä on 9,0 prosenttia osakkeiden kokonaismäärästä 31.12.2023.
Lähipiiritapahtumat
MBÅ Invest Oy
MBÅ Invest Oy:n sulautuminen Enersense International Oyj:hin muodosti Enersenselle
lähipiiriliiketoimen, sillä MBÅ Invest on ollut Enersensen huomattavaa vaikutusvaltaa käyttävä
lähipiiriyhteisö. Lisäksi Enersensen hallituksen jäsen Petri Suokas, toimitusjohtaja Jussi Holopainen
ja johtoryhmän jäsen Jaakko Leivo ovat olleet MBÅ Investin osakkeenomistajia. Petri Suokas ja
Jussi Holopainen toimivat myös MBÅ Investin hallituksen jäseninä. Enersensen hallitus on arvioinut,
että lähipiiriliiketoimi on yhtiön edun mukainen ja se on toteutettu tavanomaisin kaupallisin ehdoin.
Petri Suokas, Jussi Holopainen ja Jaakko Leivo eivät ole osallistuneet sulautumista koskevaan
käsittelyyn tai päätöksentekoon Enersensen hallituksessa. Lähipiiriliiketoimea ovat kannattaneet
kaikki Enersensen hallituksen jäsenet, jotka eivät ole lähipiirisuhteessa MBÅ Investiin tai
päätettävään asiaan.
Lisätietoja sulautumisen täytäntöönpanosta yhtiön 27.3.2023 julkistamasta pörssitiedotteesta.
P2X Solutions Oy
Enersensen elokuussa 2023 osakkuusyhtiö P2X Solutions Oy:hyn tekemä sijoitus nosti Enersensen
omistusosuuden 18,5 prosenttiin. Huolimatta vähemmistöosuudesta P2X Solutions Oy on käsitelty
osakkuusyhtiönä, koska Enersensellä on sopimuksen mukaisesti oikeus hallituspaikkaan yhtiössä.
Tarkempi kuvaus lähipiiritapahtumista esitetään tilinpäätöksen liitetiedossa 26.
Liputusilmoitukset
Enersense vastaanotti tilikaudella seuraavat arvopaperimarkkinalain 9 luvun 5 §:n mukaiset
liputusilmoitukset:

Rekisteröinti- päivä | Osakkeenomistaja | Liputuksen syy | Suora omistus, % | Epäsuora omistus, % | Omistus yhteensä, %
1.4.2023 | MBÅ Invest | alitti 5 % | 0 | - | 0
1.4.2023 | Petri Suokas ja määräysvaltayhtiöt*) | ylitti 5 % | 0,07 | 5,58 | 5,66

*) Liputusvelvollisen määräysvallassa oleva yhtiö, Suotuuli Oy, sai yhteensä 680 020 kohdeyhtiön osaketta
sulautumisvastikkeena MBÅ Invest Oy:n sulauduttua Enersense International Oyj:hin 27.3.2023 julkaistun Enersense
International Oyj:n tiedotteen mukaisesti.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 14

Osakepohjaiset kannustinjärjestelmät
Enersense International Oyj:n hallitus päätti 27.2.2023 uudesta konsernin avainhenkilöiden
osakepohjaisesta kannustinjärjestelmästä.
Osakepalkkiojärjestelmä 2023–2025
Uudessa osakepalkkiojärjestelmässä 2023–2025 on yksi ansaintajakso, tilikaudet 2023–2025.
Järjestelmässä kohderyhmällä on mahdollista ansaita Enersense International Oyj:n osakkeita
suoriutumisen perusteella. Järjestelmän mahdolliset palkkiot maksetaan yhdessä erässä
ansaintajakson päättymisen jälkeen vuonna 2026.
Järjestelmän palkkiot perustuvat yhtiön osakkeen absoluuttiseen kokonaistuottoon tilikausilta
2023–2025, konsernin kumulatiiviseen euromääräiseen oikaistuun käyttökatteeseen tilikausilta
2023–2025 ja yhtiön vastuullisuusohjelman toteutukseen. Järjestelmän perusteella maksettavat
palkkiot vastaavat arviolta yhteensä enintään 241 100 Enersense International Oyj:n osakkeen
arvoa, mukaan lukien myös rahana maksettavan osuuden.
Järjestelmän kohderyhmään kuuluu noin 40 henkilöä mukaan lukien toimitusjohtaja ja muut
Enersense International Oyj:n johtoryhmän jäsenet.
Lisätietoa kannustinjärjestelmistä tilinpäätöksen liitetiedossa 27.
Osakkeet ja kaupankäynti
Enersense International Oyj:n osakkeilla käydään kauppaa Nasdaq Helsinki Oy:n ylläpitämällä
pörssilistalla kaupankäyntitunnuksella ESENSE (ISIN-tunnus FI4000301585).
Osakepääoma ja osakkeet
Yhtiöllä oli tilikauden päättyessä 16 492 527 osaketta, joista kukin osake tuottaa yhden äänen.
Yhtiön osakepääoma oli tilikauden päättyessä 80 000 euroa.
Omat osakkeet
Yhtiöllä ei ole hallussaan omia osakkeita.
Markkina-arvo ja osakevaihto
Enersensen osakkeiden markkina-arvo 31.12.2023 oli 72 ( 94) miljoonaa euroa.
Osakkeiden päätöskurssi 31.12.2023 oli 4,35 (5,69) euroa. Osakkeiden kaupankäynnillä painotettu
keskiarvo (VWAP) tilikauden aikana oli 5,36 (6,80) euroa. Ylin noteeraus oli 6,99 (8,22 ) euroa ja
alin 3,87 (5,22 ) euroa. Osakkeen hinta laski 23,6 prosenttia vuoden 2022 vastaavaan ajankohtaan
verrattuna. Tilikauden aikana Nasdaq Helsingin pörssissä käytiin kauppaa noin 3,1 miljoonalla
Enersensen osakkeella, mikä vastaa noin 16,8 miljoonan euron vaihtoa. Keskimääräinen päivittäinen
osakevaihto oli 12 506 osaketta, mikä vastaa noin 0,1 miljoonan euron päivittäistä keskivaihtoa.
Liiketoimintastrategia
Enersense on keskeisesti toteuttamassa energiamurrosta kannattavalla ja kasvavalla
liiketoiminnalla. Yhtiön strategisena tavoitteena on laajentua arvoketjussa laaja-alaisesta energia-
alan palveluyrityksestä päästöttömän energian tuottajaksi sekä keskeiseksi vihreän energian
yhtiöksi. Tavoitteiden saavuttamisen keinoina ovat oman toiminnan jatkuvan kehittämisen ja
parantamisen lisäksi myös investoinnit ja yritysjärjestelyt sekä omaan
energiantuotantokapasiteettiin liittyvien rahoitusjärjestelyiden varmistaminen. Tavoitteena on

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 15

seuraavien vuosien aikana etsiä aktiivisesti erilaisia oman pääoman ehtoisia rahoitusjärjestelyjä
arvoketjulaajentumisen mahdollistamiseksi. Enersensen strategiset painopistealueet vuosille
2023–2027 ovat seuraavat:
Kasvu energiamurroksessa
Enersense keskittyy kasvuun energiamurroksessa rakentamalla tuuli- ja aurinkovoimaliiketoimintaa,
ottamalla vahvan jalansijan merituulivoimaloiden jalustamarkkinoilla sekä kasvamalla sähköisen
liikenteen latausliiketoiminnassa. Myös mahdollisuuksia laajentua energian varastointiin tutkitaan.
Tehokas ydinliiketoiminta
Yhtiön ydintoimintoja ovat suunnittelu-, asennus-, rakentamis- sekä käyttö- ja
kunnossapitopalvelut energia-, meriliikenne-, teollisuus- ja tietoliikennesektoreille. Kaikkien
liiketoimintojen jatkuva parantaminen varmistetaan asiakasarvon, kilpailukyvyn ja kannattavuuden
parantamiseksi. Hankittujen liiketoimintojen onnistuneet integroinnit varmistetaan.
Osaavat ihmiset ja kyvykkyydet
Enersense rakentaa parhaan osaamisen ja kyvykkyydet nykyisille ja uusille liiketoiminnoille, ja
vahvistaa osaamista tunnistettujen alueiden osalta myös ulkopuolisella osaamisella.
Enersensen yhteinen tapa toimia (eWoW)
Liiketoiminnalle rakennetaan vahva perusta kehittämällä ja jalkauttamalla yhteiset
konserninlaajuiset johtamisperiaatteet, toimintamallit ja digitaaliset prosessit.
Vastuullisuus liiketoiminnan ytimessä
Yhtiössä kehitetään ja otetaan käyttöön ympäristö-, sosiaalisia ja hallinnollisia (ESG) tavoitteita ja
toimia liiketoiminnan ytimessä vastuullisuuden edistämiseksi sekä sääntelyn, asiakkaiden ja
sijoittajien vaatimusten täyttämiseksi. Enersense teki vuonna 2023 päätöksen sitoutua Science
Based Targets -aloitteeseen (SBTi). Samassa yhteydessä Enersensen aiempi omaa toimintaa
koskeva, vuodelle 2030 asetettu hiilineutraaliustavoite päätettiin yhtenäistää SBTi:n lähiajan
päästövähennystavoitteen kanssa. Enersense on sitoutunut asettamaan tieteeseen perustuvat
lähiajan päästövähennystavoitteet vuoden 2025 loppuun mennessä.
Pitkän aikavälin taloudelliset
tavoitteet

| TAVOITE VUONNA 2027 |  |  | TILANNE VUONNA 2023 |
| Liikevaihto 500 miljoonaa euroa, josta • strategiset kasvuhankkeet 100 MEUR • oma energiantuotanto 100 MEUR • ydinliiketoiminta 300 MEUR. |  |  | Konsernin liikevaihto kasvoi 29 prosenttia edelliseen vuoteen verrattuna ja oli 363 MEUR. Liikevaihto kertyi pääosin ydinliiketoiminnoista. |
| Käyttökate (EBITDA) 100 miljoonaa euroa, josta • strategiset kasvuhankkeet 35 MEUR • oma energiantuotanto 35 MEUR • ydinliiketoiminta 30 MEUR. |  |  | Konsernin oikaistu käyttökate oli 15,1 MEUR. |
| EU:n ympäristöluokittelun piirissä olevien toimintojen 1) osuus liikevaihdosta 65–70 prosenttia. |  |  | EU:n ympäristöluokittelun piirissä olevien toimintojen osuus liikevaihdosta 55 prosenttia. |
| Oma uusiutuvan energian tuotanto yhteensä 600–700 MW. |  |  | Toistaiseksi ei vielä omaa energiantuotantoa. Maatuuli- ja aurinkovoiman hankekehitysportfolio kasvoi 8 800 MW:iin (6/2023: 8 100 MW), mikä luo hyvän pohjan myös oman tuotannon kehittämiselle. |
| Osinkopolitiikka: Yhtiön tavoitteena on jakaa vähintään 30 % osakekohtaisesta tuloksesta osinkoina. |  |  | Hallitus ehdottaa, että kevään 2024 yhtiökokous valtuuttaisi hallituksen päättämään varojen jakamisesta osakkeenomistajille sijoitetun vapaan oman pääoman rahastosta pääomanpalautuksena enintään 0,10 euroa osakkeelta. |
| 1) Tavoitteen perustaksi muutettu vuonna 2023 EU:n ympäristöluokittelun piiriin kuuluva liikevaihto. Aiemmin liikevaihto-osuus sisälsi tämän lisäksi tietyt muut Enersensen energiamurrokseen ja -tehokkuuteen liittyvät toiminnot. |

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 16

Tutkimus- ja kehitystoiminta
Konsernin kehitystoiminnan menot liittyvät tuotannollisen tehokkuuden parantamiseen, henkilöiden
ja prosessien työskentely- ja toimintatapoja tehostamiseen ja yhtenäistämiseen sekä Unified
Chargers Oy:n (nyk. Enersense Charging) oston myötä tuotekehitykseen. Konsernissa ei ole ollut
tutkimustoimintaa.

MEUR | 2023 | 2022 | Muutos, %
Kehitystoiminnan menot | 2,2 | 0,7 | n.a.
% liikevaihdosta | 0,6 | 0,3 | -

Kehitystoiminnan menot vuonna 2023 olivat 2,2 (0,7) miljoonaa euroa eli 0,6 (0,3) prosenttia
liikevaihdosta. Kehitystoiminnan menoista kirjattiin tuloslaskelmaan kuluksi 0,7 (0,2) miljoonaa
euroa ja kehitysmenoja aktivoitiin taseeseen 1,5 (0,6) miljoonaa euroa.
Investoinnit ja yritysjärjestelyt
Vuonna 2023 investointeihin ja yritysjärjestelyihin käytettiin yhteensä 4,0 (33,1) miljoonaa euroa.

MEUR | 2023 | 2022 | Muutos, %
Investoinnit käyttöomaisuuteen*) | 0,8 | 1,6 | -50,0
Sijoitukset | 3,2 | 11,2 | n.a.
Investoinnit yritys- ja liiketoimintaostoihin | — | 20,3 | n.a.
Investoinnit ja yritysjärjestelyt yhteensä | 4,0 | 33,1 | n.a.

*) Ilman vuokrasopimuksia.
Vuonna 2023 investoinnit käyttöomaisuuteen ilman vuokrasopimuksia olivat 0,8 (1,6) miljoonaa
euroa ja kohdentuivat lähinnä koneisiin ja laitteisiin.
Vuoden aikana käytettiin yhteensä 3,2 (11,2) miljoonaa euroa osakkuusyhtiö P2X Solutionsiin
liittyviin sijoituksin. Vertailuvuoden luku sisältää myös sijoitukset Parkkisähkö Oy:öön.
Investoinnit yritys- ja liiketoimintaostoihin olivat vuonna 2023 yhteensä 0,0 (20,3) miljoonaa euroa.
Vertailuvuonna 19,7 miljoonaa euroa toteutettiin osakevaihdolla. Vertailuvuonna ostettujen
yritysten nettovarallisuus oli yhteensä 20,7 miljoonaa euroa ja ne kasvattivat Enersensen taseessa
esitettyä liikearvoa 1,7 miljoonalla eurolla 27,9 miljoonaan euroon.
Lisätietoja yrityshankinnoista, konsernirakenteen muutoksista sekä sivuliikkeistä
tilinpäätöksen liitetiedossa 24.
Selvitys muista kuin
taloudellisista tiedoista 2023
Tämä selvitys muista kuin taloudellisesta tiedosta on laadittu EU-direktiivi 2014/95/EU:sta
sovelletun Suomen kirjanpitolain 1336/1997 3a luvun mukaisesti. Selvitys sisältää myös EU:n
kestävää sijoittamista helpottavasta kehyksestä ja asetuksen (EU) 2019/2088 muuttamisesta
annetun Euroopan parlamentin ja neuvoston asetuksen EU 2020/852 artiklassa 8 tarkoitetut tiedot.
Enersense International Oyj:n hallitus on hyväksynyt selvityksen osana toimintakertomusta.
Vastuullisuuden johtaminen
Vastuut ja hallinnointi
Vastuullisuus on osa Enersensen strategiaa. Enersensen hallitus hyväksyy yhtiön strategian ja sillä
on korkein vastuu Enersensen vastuullisuuden johtamisesta. Hallitus käsittelee ja seuraa
vastuullisuuteen liittyviä asioita osana strategia- ja raportointiprosesseja, ja päättää yhtiön pitkän
aikavälin strategisista ja taloudellisista tavoitteista. Enersensen johtoryhmä toimitusjohtajan
johdolla vastaa vastuullisuuden operatiivisesta johtamisesta, vuositavoitteiden asettamisesta ja
integroimisesta osaksi toimintaa.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 17

Toimintaa ohjaavat periaatteet
Enersense noudattaa kaikessa toiminnassaan soveltuvaa lainsäädäntöä, määräyksiä ja
viranomaisvaatimuksia. Yhtiö ottaa liiketoiminnassaan huomioon korkeimmat kansainväliset
sopimukset sekä eettiset vaatimukset, joista keskeisimmät ovat
• YK:n yrityksiä ja ihmisoikeuksia ohjaavat periaatteet
• ILO:n perussopimus työelämän perusoikeuksista
• OECD:n toimintaohjeet monikansallisille yrityksille.
Enersensen toimintakulttuuri pohjautuu yhtiön arvoihin, yhtiön vastuullisen toimintatavan
ohjeeseen (Code of Conduct) ja toimittajien vastuullisen toimintatavan ohjeeseen (Supplier Code
of Conduct).

Ole rohkea | Kasva vastuullisesti | Yhdessä

Hallitus hyväksyy vastuullisen toimintatavan ohjeen sekä koko konserniin sovellettavat politiikat.
Konsernin johtoryhmä hyväksyy koko konserniin soveltuvat tiettyä toimintatapaa koskevat sisäiset
ohjeet ja politiikat. Yhtiö on myös vahvistanut sen toimittajia koskevan ja heitä velvoittavan
vastuullisen toimintatavan ohjeen.
Vastuullisen toimintatavan ohjeessa määritetään ne yhteiset periaatteet, joita Enersensen
työntekijöiden ja johdon tulee noudattaa jokapäiväisessä toiminnassaan. Ohje määrittää
Enersensen lähestymistavan eettisiin liiketoimintatapoihin, ihmis- ja työoikeuksiin sekä
ympäristöarvoihin. Yhteisesti sovituilla toimintaperiaatteilla edistetään tuloksellista liiketoimintaa
ja vastuullisuuden ja rehellisyyden kulttuuria, ehkäistään lainvastaista ja epäeettistä menettelyä
sekä vahvistetaan sidosryhmien luottamusta. Jokainen Enersensen työntekijä on vastuussa siitä,
että hän perehtyy ohjeeseen ja noudattaa sitä. Jokaisen uuden työntekijän tulee suorittaa
vastuullisen toimintatavan ohjeeseen liittyvä verkkokurssi työsuhteen alkaessa.
Enersense edellyttää, että sen kaikki toimittajat noudattavat hyvää liiketapaa ja sitoutuvat
noudattamaan Enersensen kulloinkin voimassa olevaa toimittajien vastuullisen toimintatavan
ohjetta. Toimittajien ohje määrittää Enersensen yhteiset, sen arvoihin perustuvat hyvät liiketavat,
ja sisältää määräykset muun muassa lakien ja sääntöjen noudattamisesta, reilusta kilpailusta,
lahjonnan ja korruption kiellosta, ihmis- ja työoikeuksien kunnioittamisesta sekä ympäristöasioista.
Toimittajan on myös varmistettava, että sen omat toimittajat ja alihankkijat noudattavat
Enersensen toimittajien ohjetta tai toimittajan omia vastaavia toimintatavan ohjeita
toimittaessaan tuotteita tai palveluita Enersenselle. Enersense valvoo ohjeen noudattamista ja
auditoi toimittajiaan priorisoidun auditointisuunnitelman mukaisesti.
Yhtiö edistää työntekijöiden tietoisuuden lisäämistä kilpailulainsäädännön noudattamisen
tärkeydestä ja kouluttaa yhtiön johtoa ja muita avainryhmiä tähän liittyen. Yhtiö edistää
tietoisuutta kilpailulainsäädännön noudattamisen tärkeydestä muun muassa seuraavasti:
• Yhtiö on vuonna 2023 päivittänyt erillisen toimitusjohtajan hyväksymän kilpailuoikeuspolitiikan.
• Oikeudenmukaisen kilpailun ja kilpailulainsäädännön noudattamisen tärkeys on aiheena nostettu
esiin sekä yhtiön vastuullisen toimintatavan ohjeissa että Enersensen toimittajien vastuullisen
toimintatavan ohjeissa. Yhtiö pyrkii kaikin tavoin lisäämään työntekijöiden tietoisuutta aiheesta.
Yhtiö viestii kilpailuoikeuspolitiikkaa yhdessä muiden yhtiön politiikkojen kanssa ja se on saatavilla
yhtiön intranet-sivuilla keskitetysti muiden politiikkojen kanssa. Yhtiöllä on myös
kilpailuoikeuskoulutus, jota yhtiön lakiosasto kouluttaa säännöllisesti yhdessä liiketoimintojen
kanssa sovitulle kohderyhmälle.
Yritystä itsessään tai ketään yrityksen johtoon kuuluvaa (mukaan lukien tytäryhtiöiden ylin johto) ei
ole tuomittu kilpailulainsäädännön rikkomisesta.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 18

Enersensen keskeisimmät vastuullisuustyötä ohjaavat toimintaperiaatteet ja politiikat

Vastuullisen toimintatavan ohje (Code of Conduct) |  | Toimittajien vastuullisen toimintatavan ohje (Supplier Code of Conduct) |  | Riskienhallinta- politiikka |  | Henkilöstöpolitiikka
Työterveys- ja turvallisuuspolitiikka |  | Kilpailuoikeudellinen politiikka |  | Hankintapolitiikka |  | Ympäristöpolitiikka

Johtamisjärjestelmät
Vastuullisen toimintatavan ohjeen ja vastuullisen toimintakulttuuriin toteutumista tukee
Enersensen johtamisjärjestelmä, joka perustuu sertifioituihin ympäristöjohtamisen (ISO
14001:2015), työterveyden- ja turvallisuuden (ISO 45001:2018) sekä laadunhallinnan (ISO 9001:2015)
standardeihin.
Johtamisjärjestelmä on tapa, jolla Enersensellä johdetaan, ohjataan ja jatkuvasti parannetaan
liiketoimintaan liittyviä eri osia tavoitteiden saavuttamiseksi. Johtamisjärjestelmä koostuu
politiikoista, prosesseista ja toimintatavoista, käytännössä yhtiössä yhteisesti sovituista
toimintatavoista.
Vuoden 2023 aikana ympäristö-, työterveys- ja turvallisuus- sekä laatujärjestelmien
sertifiointiprosesseja yhtenäistettiin edelleen, ja saman sertifikaatin alle on nyt yhdistetty kaikki
Suomen ja Viron sertifioidut toiminnot. Myös aiemmin sertifioitujen yhtiöiden uudet toiminnot
otettiin mukaan sertifioinnin laajuuteen. Vuoden 2024 aikana tarkastellaan mahdollisuuksia vielä
toistaiseksi erikseen sertifioitujen ja sertifioimattomien yhtiöiden yhdistämiseksi samaan prosessiin.
Liikevaihdolla mitattuna 95 (93*)) prosenttia Enersensen toiminnasta kuului ISO 14001:2015-, ISO
45001:2018- sekä ISO 9001:2015 -sertifikaattien piiriin vuonna 2023.
*) Enersensen liikevaihdon kirjaamisperusteita muutettiin vuonna 2023. Vuoden 2022 vertailutiedon laskemisessa käytetty
liikevaihto on korjattu vastaavasti.
Riskienhallinta
Riskienhallinta on olennainen osa Enersensen päivittäistä päätöksentekoa, johtamisjärjestelmää
sekä valvonta- ja raportointimenettelyä. Vastuullisuuden teemat on integroitu osaksi yhtiön
riskienhallintaa muiden riskikategorioiden rinnalle. Riskejä arvioidaan osana strategisia ja
operatiivisia prosesseja ja hallinnointia. Riskienhallintaprosessissa otetaan huomioon myös
mahdollisten ulkopuolisten uhkien aiheuttamat vaikutukset. Enersensellä noudatetaan yhtiön
hallituksen hyväksymää riskienhallintapolitiikkaa, joka pohjautuu COSO ERM -viitekehykseen ja ISO
31000 -standardiin. Toimitusjohtaja ja konsernin johtoryhmä vastaavat riskienhallinnan
toteuttamisesta ja varmistavat siihen riittävät resurssit, sekä raportoivat tarkastusvaliokunnalle ja
hallitukselle riskienhallintaan liittyvistä asioista. Liiketoimintojen ja konsernitoimintojen johtajat
vastaavat oman vastuualueensa riskienhallinnan asianmukaisesta järjestämisestä.
Yhtiön liiketoimintaan liittyviä merkittävimpiä riskejä ja epävarmuuksia käsitellään osiossa
Merkittävimmät riskit ja epävarmuudet.
Lisätietoja Enersensen riskienhallinnasta yhtiön verkkosivuilla.
Epäkohtien esille tuominen
Enersensessä on käytössä whistleblowing-ilmoituspalvelu, joka tarjoaa mahdollisuuden tuoda esiin
mahdollisia epäkohtia, ja ilmoittaa Enersensen epäillyistä väärinkäytöksistä tai yhtiön arvojen ja
vastuullisen toimintatavan ohjeistuksen sekä toimittajien vastuullisen toimintatavan ohjeistuksen
vastaisesta toiminnasta luottamuksellisesti. Se on tärkeä työkalu riskien vähentämiseksi ja
luottamuksen ylläpitämiseksi, koska se auttaa yhtiötä havaitsemaan mahdolliset väärinkäytökset
ja reagoimaan niihin varhaisessa vaiheessa.
Vuonna 2023 yhtiö ei saanut yhtään whistleblowing-direktiivin alaista väärinkäytösepäilyä
whistleblowing-ilmoituspalvelun kautta.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 19

Olennaisimmat toimintaa ohjaavat vastuullisuusteemat
Enersensellä vastuullisuustyön keskiössä ovat:
• kestävä työ – työturvallisuus ja muut henkilöstöasiat omassa toiminnassa
• kestävä liiketoiminta – energiamurroksen toteuttaminen auttamalla asiakkaita kestävän
energiajärjestelmän rakentamisessa ja uusiutuvien energiamuotojen tuotannon edistämisessä
osana vastuullisesti toimivaa arvoketjua, ja
• ympäristövastuu – kasvihuonekaasupäästöt omassa toiminnassa ja arvoketjussa.
Enersensen liiketoiminta liittyy tiiviisti energiamurroksen toteuttamiseen. Yhtiön ydintoimintoja ovat
suunnittelu-, asennus-, rakentamis- sekä käyttö- ja kunnossapitopalvelut energia-, meriliikenne-,
teollisuus- ja tietoliikenneinfrastruktuurin aloilla. Yhtiöllä on lisäksi kolme strategista fokusaluetta,
jotka ovat
•omaan teknologiaan perustuvat sähköisen liikenteen suurteholatausjärjestelmien
kokonaistoimitukset sekä latauslaitteiden asennus- ja elinkaaripalvelut myös muiden
laitetoimittajien teknologioihin pohjautuen
•merituulivoimaloiden jalustojen kokonaistoimitukset
•oman tuuli- ja aurinkovoimatuotannon kehittäminen.
Vihreän energian ratkaisujen kysynnän kasvu luo Enersenselle merkittäviä liiketoiminnallisia
mahdollisuuksia, kun energiamurroksen toteuttaminen kasvattaa puhtaaseen teknologiaan ja
kestävään energiajärjestelmään liittyviä investointeja (tuulivoima, aurinkovoima, akkuvarastot,
vihreä vety, sähkön siirto, hiilidioksidin talteenotto, prosessien, liikenteen ja lämmityksen
sähköistämisratkaisut sekä energiatehokkuusinvestoinnit). Ilmastonmuutoksen edetessä
lisääntyvät säävaihtelut lisäävät painetta vahvistaa kriittistä infrastruktuuria kuten paikallista
energian tuotantoa ja energian siirtoa sekä varastointia.
Toisaalta yhtiön on varauduttava myös ilmastonmuutoksen mukanaan tuomiin mahdollisiin
negatiivisiin muutoksiin. Ympäristö-, ilmasto- ja energia-asioihin liittyvän regulaation ja
lainsäädännön muuttuminen voi aiheuttaa epävarmuutta asiakkaiden investointikäyttäytymiseen
ja päätöksentekoon. Kiristyvä regulaatio voi lisätä myös kustannuksia esimerkiksi lisääntyvien
raportointivaateiden myötä, ja osalla asiakkaista liiketoiminta voi supistua, mikäli regulaatioon
liittyviin vaatimuksiin ei voida vastata. Ilmastoregulaation tarkoituksena on ohjata pääomia
kestäviin kohteisiin, jolloin sijoitukset yrityksiin, jotka eivät ole ympäristö-, ilmasto- ja energia-
asioissa edelläkävijöitä, voivat pienentyä. Riskiksi on tunnistettu myös erilaiset vaatimukset eri
maissa (esimerkiksi EU vs. ei-EU) erityisesti kansainvälisten hankintaketjujen osalta.
Enersensen henkilöstö ja sosiaalisia asioita käsitellään tämän raportin sivuilla 26–28,
liiketoimintamallia sivuilla 21–22 ja strategiaa sivulla 15–16. Ympäristöteemaa käsitellään sivuilla
24–26.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 20

YK:n kestävän kehityksen tavoitteet
Olennaisten sisäisten vastuullisuusteemojen lisäksi Enersense on sitoutunut edistämään seuraavaa
viittä YK:n kestävän kehityksen tavoitetta:

|  | Kehitämme uusiutuvan energian hankkeita ja tavoitteenamme on myös omistaa tuotantoyksiköitä ja tuottaa niissä uusiutuvaa energiaa. |
|  | Olemme asettaneet liiketoiminnallemme kunnianhimoiset kasvu- ja kannattavuustavoitteet ja kasvatamme EU:n ympäristöluokituksen piiriin kuuluvan liiketoiminnan osuutta liikevaihdostamme. Monimuotoisuus, yhdenvertaisuus ja osallistaminen ovat tärkeä osa johtamistamme ja eettisiä periaatteitamme. |
|  | Olemme mukana rakentamassa kestävää energiajärjestelmää ja edistämme uusiutuvien energiamuotojen tuotantoa sekä innovatiivisia ratkaisuja erityisesti sähköautojen latausinfrastruktuuriin sekä merituulivoimajalustoihin liittyen. |
|  | Varmistamme yhteiskunnan sähköinfrastruktuurin toimintaa ja olemme mukana vähentämässä kaupunkien haitallisia ympäristövaikutuksia tuottamalla palveluita ja teknologiaa sähköautojen latausinfrastruktuuriin. |
|  | Toteutamme asiakkaillemme energiamurrokseen ja tietoliikenneinfrastruktuuriin liittyviä palveluita ja projekteja, joiden myötä olemme vahvasti mukana ilmastonmuutoksen torjunnassa. Olemme myös sitoutuneet pienentämään oman toimintamme ilmastovaikutuksia. Vuoden 2023 lopussa sitouduimme SBT- aloitteeseen ja määritämme tieteeseen perustuvat päästövähennystavoitteet vuoden 2025 loppuun mennessä. |

Liiketoimintamalli
Vuonna 2023 Enersensen operatiivinen liiketoiminta jakautui neljään liiketoimintasegmenttiin:
Power, Connectivity, Smart Industry ja International Operations.
Power
Liiketoiminnassa toteutetaan energiamurrosta tarjoamalla asiakkaille energiasektorin koko
elinkaaren kattavia palveluita. Näihin kuuluvat voimansiirtoverkkojen ja sähköasemien sekä
tuulivoimapuistojen suunnittelu, rakentaminen ja kunnossapito. Liiketoimintaan kuuluu tuuli- ja
aurinkovoimaprojektien kehittäminen itsenäisesti ja partnerien kanssa, ja tavoitteena pitkällä
aikavälillä on jäädä omistamaan osaa tuotantolaitoksista. Liiketoimintaan kuuluvat myös
sähköisen liikenteen suurteholatausjärjestelmien kokonaistoimitukset pohjautuen omaan
teknologiaan sekä sähköisen liikenteen asennus- ja elinkaaripalvelut myös muiden laitetoimittajien
teknologioihin pohjautuen. Uusiutuvan energian projektikehityksessä ja toteutuksessa sekä
rakentamis- ja kunnossapitoliiketoiminnassa päämarkkina-alue on Suomi, mutta sähköisen
liikenteen kohdemarkkina on koko Eurooppa ja valikoidut maat globaalisti.
Connectivity
Liiketoiminta koostuu tietoliikenneinfrastruktuurin suunnittelu-, asennus-, modernisointi- ja
elinkaaripalveluista. Palveluita tarjotaan sekä kiinteälle että mobiili-infrastruktuurille, ja suurimpia
asiakkaita ovat dataverkko-operaattorit Suomessa.
Smart Industry
Liiketoiminta koostuu käyttö- ja kunnossapitopalveluiden sekä rakentamisprojektipalveluiden
toteuttamisesta ja resurssien tarjoamisesta teollisuus-, meriliikenne- sekä energiasektorille.
Liiketoiminta sisältää sekä pitkäaikaisia kumppanuussopimuksia asiakkaiden kanssa että
kertaluonteisia projekteja. Päämarkkina-alue on Suomi, mutta projekteja on ollut myös
Pohjoismaissa. Smart Industry -liiketoimintaan kuuluu myös offshore-liiketoiminta, joka pitää
sisällään merituulivoimajalustojen kokonaistoimituksia (EPC, engineering, procurement,
construction), sekä muita suurten metallirakenteiden toimituksia teollisuuden ja
rakentamissektorin tarpeisiin.
Vuoden 2024 alusta Smart Industry -liiketoiminta-alueen nimi muuttuu muotoon Industry.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 21

International Operations
Liiketoiminta pitää sisällään rakentamis- ja kunnossapitopalveluita sähköverkko- ja
tietoliikennesektorien asiakkaille. Liiketoimintaan kuuluvat myös valikoidut kansainväliset
teollisuus- ja energiasektorin projektit. International Operations -segmentti kattaa Enersensen
kansainväliset toiminnot pääasiassa Virossa, Latviassa ja Liettuassa.
Vuoden 2024 alusta alkaen Enersensen kansainväliset toiminnot (International Operations) on
yhdistetty Power-liiketoiminta-alueeseen.
Toimintaympäristö
Energiamurros ja vihreä siirtymä ovat globaali ilmiö, jota ajavat kiihtyvästi eteenpäin EU-
ja kansallisen tason kiristyvät ilmastotavoitteet, tavoitteisiin liittyvä lainsäädäntö ja
ohjausmekanismit sekä puhtaiden, mutta samalla kilpailukykyisten, teknologioiden tuomat
mahdollisuudet. Viime aikoina muuttuneen geopoliittisen tilanteen myötä paljon huomioita ovat
saaneet energiaomavaraisuuteen liittyvät asiat, joilla voi olla myös energiamurrosta edistävä
vaikutus.
Ilmastotavoitteet ja niihin kytkeytyvät poliittiset ja taloudelliset ohjauskeinot ohjaavat
investointeja kohti vähäpäästöisiä ja uusiutuvaan energiaan pohjautuvia energiajärjestelmiä.
Energiamurrosta ajavat eteenpäin myös kilpailukykyiset energiantuotantoteknologiat, ennen
kaikkea tuuli- ja aurinkovoima, jotka mahdollistavat kustannustehokkaan siirtymän kohti
vähäpäästöisyyttä. Ilmastotavoitteet sekä uusiutuva ja paikallinen energia kytkeytyvät myös
energiaomavaraisuuteen, ja uusiutuvilla energialähteillä voidaan irtautua tai vähentää riippuvuutta
fossiilisista tuontipolttoaineista.
Energian ja sähkön tuotanto pohjautuvat tulevaisuudessa yhä enemmän uusiutuviin
energianlähteisiin, mikä tarkoittaa paikallista ja hajautunutta, mutta toisaalta myös
sääriippuvaista tuotantoa. Kestävä ja toimiva energiajärjestelmä vaatii investointeja paitsi
energiantuotantolaitoksiin myös voimansiirtoverkkoihin sekä lyhyen ja pitkän aikavälin energian
varastointijärjestelmiin. Uusiutuvaan energiaan pohjautuva sähköntuotanto mahdollistaa edelleen
energiamurroksen muilla sektoreilla sähköistymisen ja vihreän vedyn avulla. Liikenne sähköistyy ja
tarvitsee latausinfrastruktuuria ympärilleen, teollisuusprosessien päästöjä leikataan
sähköistämällä tai käyttämällä puhdasta vetyä fossiilisten polttoaineiden sijaan, ja rakennusten
lämmityksessä hyödynnetään erilaisia lämpöpumppuratkaisuja. Lisäksi teollisuuden prosesseja
muutetaan energia- ja resurssitehokkaammiksi.
Energiajärjestelmät ja eri loppukäyttäjät – teollisuus, liikenne, lämmitys – kytkeytyvät entistä
enemmän toisiinsa. Eri sektoreiden välinen tehokas ja luotettava tiedonsiirto on keskeisessä
roolissa, jotta kokonaisuutta voidaan hallita, optimoida ja kehittää älykkäästi ja tehokkaasti
eteenpäin. Yhteiskunnan ajantasainen ja luotettava tiedonsiirtoinfrastruktuuri on olennainen
energiamurroksen mahdollistaja, ja lisäksi sen merkitys korostuu kriisien aikana.
Meneillään oleva murros luo merkittäviä liiketoimintamahdollisuuksia yrityksille koko
energiasektorin arvoketjun eri vaiheissa, ja erityisesti EU:ssa ja Suomessa oleva tahtotila ja
tavoitteet kiihdyttävät kehitystä. Lyhyellä aikavälillä epävarmuutta ja riskejä voivat aiheuttaa
yleinen taloustilanne, inflaatio, geopoliittinen epävakaus sekä näiden vaikutukset
energiamarkkinoihin ja -järjestelmiin.
Arvonluonti
Vuonna 2023 Enersensen asiakasliiketoimintojen tuottama liikevaihto oli 363,3 miljoonaa euroa.
Yhtiö myi vuoden 2023 aikana osuuden kehittämästään tuulivoimapuistosta sekä yhden 100-
prosenttisesti omistetun tytäryhtiön. Omaisuuden myynnit ja myydyt palvelut olivat yhteensä 2,0
miljoonaa euroa. Yhtiön tuottama suora taloudellinen lisäarvo oli yhteensä 365,4 miljoonaa euroa.
Enersensen vuodelta 2023 sidosryhmilleen jakama lisäarvo oli yhteensä 364,6 miljoonaa euroa.
Maksut materiaaleista ja ulkopuolisista palveluista muodostivat suurimman erän sidosryhmille
jaetusta lisäarvosta ja olivat yhteensä 204,5 miljoonaa euroa. Henkilöstölle maksetut palkat ja
palkkiot sivukuluineen olivat yhteensä 115,3 miljoonaa euroa. Yhtiön palveluksessa oli vuonna 2023
keskimäärin 1 942 henkilöä. Liiketoiminnan muut kulut olivat yhteensä 36,4 miljoonaa euroa ja
sisältävät mm. toimitilakulut, ICT-ohjelmisto- ja -laitekulut sekä vapaaehtoiset henkilöstökulut,
joita ovat mm. henkilöstön työkyky- ja virkistystoiminnan kulut.
Julkiselle sektorille kohdennetut tuloverot olivat vuonna 2023 yhteensä 0,6 miljoonaa euroa.
Lue enemmän Enersensen verojalanjäljestä.
Rahoitussektorille kohdennetut rahoituskulut olivat yhteensä 7,8 miljoonaa euroa.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 22

Hallitus ehdottaa, että kevään 2024 yhtiökokous valtuuttaisi hallituksen päättämään varojen
jakamisesta osakkeenomistajille sijoitetun vapaan oman pääoman rahastosta
pääomanpalautuksena enintään yhteensä 1,6 miljoonaa euroa.
*) Yhtiökokoukselle esitetty hallituksen valtuutus varojen jaon enimmäismäärästä.
Verojalanjälki 2023
Verojalanjäljellä kuvataan Enersense-konsernin toiminnasta yhteiskunnalle kertyviä veroja ja
veronluonteisia maksuja. Enersense maksaa verot kuhunkin toimintamaahansa paikallisen
lainsäädännön mukaisesti. Yhtiö ei toimi verotuksellisista syistä veroparatiiseiksi katsotuissa
maissa, eikä harjoita aggressiivista verosuunnittelua. Yritystä ei ole tuomittu veronkierrosta.
Enersense on sitoutunut vastuullisuuteen myös veroasioissa. Yhtiö käsittelee verotukseen liittyvää
hallintoa ja sääntöjen noudattamista tärkeinä osina valvontaa. Yhtiöllä on omat sisäiset
ohjeistukset verotusriskien hallintaan. Yhtiö varmistaa verotukseen liittyvän hallinnon ja sääntöjen
noudattamista muun muassa seuraavasti:
• Yhtiöllä on olemassa OECD:n mukainen sisäisen kaupan ohjeistus, joilla edesautetaan, että yhtiö
noudattaa verolakeja sekä maan sisäisissä että maiden välisissä konserniyhtiöiden välisissä
transaktioissa
• Yhtiö on arvonlisäverovelvollinen ja kuuluu verottajan ennakkoperintärekisteriin
• Yhtiö käy ennakoivasti verottajan kanssa keskustelua tulkinnan varaisista verotuksellisista
asioista

Tilikaudelta maksetut verot, MEUR |
Tuloverot | 2,9
Muut verot | 0,1
Maksetut verot yhteensä | 3,0
Tilikaudelta tilitetyt verot, MEUR |
Arvonlisäverot, myynti (+) | 106,2
Arvonlisäverot, hankinta (-) | -80,3
Palkkaverot | 27,2
Tilitetyt verot yhteensä | 53,2
Maksetut ja tilitetyt verot yhteensä | 56,2

Raportoinnin ulkopuolelle on jätetty kokonaisuuden kannalta vähäiset maksetut ja tilitetyt muut
veroerät.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 23

Ihmisoikeuksien kunnioittaminen
Enersense kunnioittaa kansainvälisesti tunnustettuja ihmis- ja työoikeuksia kaikessa toiminnassaan
ja edistää niiden toteutumista.
Yhtiö on asettanut erilaisia due diligence- ja muita prosesseja ihmisoikeuksien kunnioittamisen
varmistamiseksi muun muassa seuraavasti:
• Yhtiö on luonut hallituksen hyväksymän vastuullisen toimintatavan ohjeistuksen (Code of
Conduct), jossa määritetään ne yhteiset periaatteet, joita Enersensen työntekijöiden ja johdon
tulee noudattaa jokapäiväisessä toiminnassaan. Tämä ohjeistus on julkisesti saatavilla yhtiön
verkkosivuilla.
• Yhtiö on määrittänyt vastuullisen toimintatavan ohjeistuksen koulutuksen pakolliseksi
koulutukseksi kaikille yhtiön työntekijöille.
• Enersense edellyttää, että sen kaikki toimittajat noudattavat hyvää liiketapaa ja sitoutuvat
noudattamaan Enersensen kulloinkin voimassa olevaa toimittajien vastuullisen toimintatavan
ohjetta (Supplier Code of Conduct). Toimittajan on myös varmistettava, että sen omat
toimittajat ja alihankkijat noudattavat Enersensen toimittajien ohjetta, tai toimittajan omia
vastaavia toimintatavan ohjeita toimittaessa tuotteita tai palveluita Enersenselle. Enersense
valvoo ohjeen noudattamista ja auditoi toimittajiaan säännöllisesti. Tämä ohjeistus on julkisesti
saatavilla yhtiön verkkosivuilla.
Enersense ei ole tunnistanut toiminnastaan merkittäviä ihmisoikeuksien rikkomiseen liittyviä riskejä.
Mahdolliset ihmisoikeuksiin liittyvät riskit kohdistuvat Enersensen ja sen konserniyhtiöiden
toimitusketjuun. Näitä riskejä pyritään minimoimaan valitsemalla yhteistyökumppanit huolellisesti
sekä sitouttamalla yhteistyökumppanit Enersensen toimittajien vastuullisen toimintatavan
ohjeisiin. Kumppaniyritysten toimintaa myös auditoidaan osana toimitusketjuun liittyvää
riskienhallintaa.
Yhtiöllä ei ole ollut yhteydenottoja, eikä yhtiö ole ollut tutkinnan kohteena esimerkiksi OECD:n
kansallisen yhteyselimen, The Business and Human Rights Resource Centre:n tai vastaavien
kansallisten tahojen kanssa. Yhtiön tietoon ei ole tullut, eikä sillä ole aihetta epäillä, että yhtiön
toiminta olisi johtanut ihmisoikeusrikkomuksiin.
Lahjonnan ja korruption torjunta
Enersense noudattaa ehdotonta nollatoleranssia lahjonnan ja korruption suhteen. Enersensen
vastuullisen toimintatavan ohje sekä toimittajien vastuullisen toimintatavan ohje sisältävät
määräykset lahjonnan ja korruption kiellosta ja näitä ohjeita täydentävät Enersensen lahjonnan ja
korruption vastaisia toimia koskevat ohjeet ja periaatteet. Yhtiö on kehittänyt ja jalkauttanut
sisäisiä kontrolleja, ethics ja compliance -ohjelmia ja muita toimenpiteitä lahjonnan ja korruption
ehkäisyyn ja havaitsemiseen. Yhtiö varmistaa lahjonnan ja korruption vastaisten periaatteiden
toteutumisen muun muassa seuraavasti:
• Yhtiöllä on erillinen hallituksen hyväksymä lahjonnan ja korruption vastainen politiikka, joka on
päivitetty 2023.
• Yhtiö viestii lahjonnan ja korruption vastaista politiikkaa yhdessä muiden yhtiön politiikkojen
kanssa ja ne ovat saatavilla yhtiön intranet-sivuilla keskitetysti muiden politiikkojen kanssa.
• Yhtiöllä on myös lahjonnan ja korruption vastaista politiikkaa koskeva koulutus, jota yhtiön
lakiosasto kouluttaa säännöllisesti yhdessä liiketoimintojen kanssa sovitulle kohderyhmälle.
Yritystä itsessään tai ketään yrityksen johtoon kuuluvaa (mukaan lukien tytäryhtiöiden ylin johto) ei
ole tuomittu korruptiosta tai lahjonnasta.
Ympäristö
Enersensen liiketoiminta auttaa yhtiön asiakkaita rakentamaan kestävää energiajärjestelmää ja
edistämään uusiutuvien energiamuotojen tuotantoa, joten yhtiön merkittävimmät positiiviset
ympäristövaikutukset syntyvät asiakkaiden liiketoiminnan kautta. Yhtiö on sitoutunut myös omien
ympäristötoimiensa jatkuvaan parantamiseen sekä toimintansa haitallisten ympäristövaikutusten
vähentämiseen.
Vuoden 2023 lopulla Enersense sitoutui Science Based Targets (SBTi)-aloitteeseen ja asettaa
tieteeseen perustuvat lähiajan päästövähennystavoitteet vuoden 2025 loppuun mennessä. SBTi:n
kriteeristön mukaisesti asetettavat päästövähennystavoitteet tukevat Pariisin ilmastosopimuksen
linjausta rajoittaa maapallon lämpeneminen korkeintaan 1,5 asteeseen ja toimenpiteet ulottuvat
Enersensen koko toimitusketjuun.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 24

Kasvihuonekaasupäästöt
Enersense on laskenut konsernin GHG-protokollan mukaiset suorat (Scope 1) ja ostoenergian
epäsuorat (Scope 2) kasvihuonekaasupäästöt ensimmäistä kertaa vuodelta 2023. Vertailutietoja
vuodelta 2022 ei ole saatavilla. Arvoketjun muiden epäsuorien päästöjen (Scope 3) laskenta
valmistuu vuoden 2024 aikana (vuoden 2023 tiedot).
Laskennan rajaukset
Laskennan piirissä olivat kaikki konsernin aktiiviset toiminnot. Konsolidointiperiaatteena on käytetty
taloudellista kontrollia. Biopolttoaineiden ja biomassan käytöstä energian lähteenä ei ollut
käytettävissä riittävästi tietoa, jotta niistä voitaisiin esittää tuloksia. Enersensen oman toiminnan
suorista kasvihuonekaasupäästöistä 97,7 prosenttia ja epäsuorista päästöistä 94,6 prosenttia
perustuu mitattuun tietoon.
Suorat kasvihuonekaasupäästöt (Scope 1)
Vuonna 2023 Enersensen suorat kasvihuonekaasupäästöt olivat yhteensä 6 159 tonnia CO 2-ekv.
Liikevaihtoon suhteutettuna päästöt olivat 16,97 tonnia CO 2-ekv./miljoona euroa.

Scope 1 -päästöjen lähteet | Kasvihuonekaasupäästöt, tCO 2 e
Prosessipäästöt | 484,0
Polttoaineen kulutus | 5 578,0
Oma energiantuotanto | 97,1
Scope 1 -päästöt yhteensä | 6 159,1

Merkittävin osa, 90,6 prosenttia, Enersensen suorista kasvihuonekaasupäästöistä aiheutuu
ajoneuvojen ja koneiden polttoainekulutuksesta. Kasvihuonekaasupäästöjä syntyy myös
esimerkiksi hitsauksen ja pintakäsittelyn aiheuttamista prosessipäästöistä. Nämä päästöt olivat
vuonna 2023 yhteensä 484 tCO 2 e eli 7,9 prosenttia kaikista suorista kasvihuonekaasupäästöistä.
Pieni osa, yhteensä 97 tCO 2 e tai 1,6 prosenttia, suorista kasvihuonepäästöistä aiheutuu tiettyjen
Virossa sijaitsevien toimipisteiden lämmityksestä.
Epäsuorat kasvihuonekaasupäästöt (Scope 2, markkinaperusteinen)
Vuonna 2023 Enersensen epäsuorat kasvihuonekaasupäästöt olivat yhteensä 3 782 tonnia CO 2-ekv.
Liikevaihtoon suhteutettuna päästöt olivat 10,42 tonnia CO 2-ekv./miljoona euroa.

Scope 2 -päästöjen lähteet | Markkinaperusteiset kasvihuonekaasupäästöt, tCO 2 e | Sijaintiperusteiset kasvihuonekaasupäästöt, tCO 2 e
Sähkö | 3 667,5 | 767,9
Lämmitys | 114,8 | 1 192,6
Scope 2 -päästöt yhteensä | 3 782,0 | 1 960,5

Epäsuorat kasvihuonekaasupäästöt syntyvät Enersensen toimipisteiden sähkönkäytöstä ja
lämmityksestä sekä sähköautojen ja Mäntyluodon tuotantolaitoksen energiankulutuksesta.
Mäntyluodon tuotantolaitoksessa toimii Enersensen merituulivoimaloiden jalustoihin keskittyvä
Enersense Offshore, ja siellä valmistetaan myös teräsrakenteita eri teollisuusalojen tarpeisiin.
Sähköautojen sähkönkulutuksen tietoja ei ole ollut saatavilla vuoden 2023 laskentaa tehtäessä,
joten ne eivät sisälly annettuun lukuun.
Mäntyluodon tuotantolaitoksen osuus Enersensen yhteenlasketuista epäsuorista päästöistä on 90
prosenttia. Mäntyluodon päästöt aiheutuivat vielä vuonna 2023 tuotantolaitoksen sähkönkäytöstä,
mutta vuoden 2023 lopulla Mäntyluodon sähkösopimus uusittiin päästöttömäksi. Lämpöenergian
osalta Mäntyluodosta ei aiheutunut päästövaikutuksia, koska tuotantolaitoksen lämmityssopimus
on perustunut päästöttömään energiaan vuodesta 2022 alkaen.
Enersense linjasi vuoden 2023 lopulla, että vastaisuudessa kaikkien uusien ostoenergiasopimusten
edellytyksenä on päästöttömän tai uusiutuvan energian käyttö.
Arvoketjun muut epäsuorat päästöt (Scope 3)
Enersense käynnisti arvoketjun muiden epäsuorien kasvihuonekaasupäästöjen laskennan
loppuvuodesta 2023. Tarkastelun painopiste on alkuvaiheessa ollut GHG-protokollan mukaisissa
arvoketjun alkupään päästökategorioissa. Vuoden 2024 aikana Enersense kartoittaa myös
olennaiset arvoketjun loppupään päästöt ja pyrkii julkistamaan kasvihuonekaasupäästöt kaikkien
olennaisten Scope 3 -päästökategorioiden osalta vuodelta 2024 julkistettavassa
kestävyysraportissa.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 25

Energiankulutus
Enersensen kokonaisenergiankulutus vuonna 2023 oli 24 611 MWh, josta sähkön osuus 9 772 MWh ja
lämpöenergian 14 839 MWh.

Energiankulutus | MWh
Sähkö | 9 772,2
Lämpöenergia | 14 839,1
Energiankulutus yhteensä | 24 611,2

Mäntyluodon tuotantolaitoksen osuus konsernin kokonaisenergiankulutuksesta oli 80,9 prosenttia.
Lämpöenergian kulutuksesta Mäntyluodon osuus oli 85,6 prosenttia. Suuressa osassa Enersensen
toimipisteitä energiankulutus sisältyy vuokrasopimuksiin, ja näiden toimipisteiden osalta
energiankulutusta on osin arvioitu vuokrattuihin neliöihin perustuen.
Ympäristöriskit
Yhtiö ei ole tunnistanut merkittäviä ympäristöriskejä toimintaansa liittyen. Mahdollisia ympäristöön
liittyviä poikkeus- tai vahinkotilanteita hallitaan varmistamalla, että henkilöstö tuntee
toimintaohjeet ja -prosessit, ja toimii lupien mukaisesti. Enersense edellyttää myös toimittajiltaan,
että nämä, lakisääteisten velvoitteidensa lisäksi, pyrkivät aktiivisesti ehkäisemään
ympäristövahinkoja. Vuoden 2023 aikana yhtiön tietoon ei tullut sen toimintaan liittyviä
ympäristövahinkoja tai -onnettomuuksia.
Sosiaaliset ja henkilöstöasiat
Enersensen menestys perustuu osaavaan, sitoutuneeseen ja motivoituneeseen henkilöstöön. Yhtiön
tavoitteena on olla työyhteisö, joka tarjoaa hyvän, hyvinvoivan ja turvallisen työympäristön sekä
mahdollisuuden osaamisen kehittämiseen ja uuden oppimiseen. Hyvällä henkilöstöjohtamisella ja
jatkuvan parantamisen periaatteella varmistetaan laadukas asiakaspalvelu ja että henkilöstöön
liittyvät menestystekijät toteutuvat niin lyhyellä kuin pitkälläkin aikajänteellä.
Henkilöstö ja yhteinen työkulttuuri
Vuoden 2023 aikana Enersense keskittyi kehittämään ja jalkauttamaan Enersensen strategiaa,
yhteisiä toimintatapoja, sekä arvoja. Tavoitteena on luoda vahva ja eteenpäin katsova työyhteisö
sekä organisaatiokulttuuri, joka yhdistää kaikki enersenseläiset, niin yhtiössä jo pitkään
työskennelleet kuin uudet, esimerkiksi yritysostojen kautta tulleet, ja eri toimintamaissa
työskentelevät kollegat.
Enersensen henkilöstötutkimus uudistettiin ja modernisoitiin, jotta henkilöstön palautetta
pystytään nyt ja jatkossa keräämään aiempaa ketterämmin, hyödyntämään tuloksia
kehittämistyössä sekä johtamaan tiedolla. Vuonna 2023 toteutetun henkilöstökyselyn tuloksissa
näkyi henkilöstön luottamus yhtiön toimintaan, sitoutumisindeksin ollessa 3,7/5 (kansainvälinen
benchmark 3,8/5). Uudistettu henkilöstökysely antaa hyvän pohjan kehittää työntekijäkokemusta
nyt ja tulevaisuudessa.
Vuoden 2023 aikana otettiin käyttöön myös uusi yhteinen HR-järjestelmä tukemaan avointa ja
läpinäkyvää, yhtenäistä tapaa toimia. Uuden HR-järjestelmän, Fusion Peoplen avulla esihenkilöillä
ja jokaisella enersenseläisellä on pääsy ja näkyvyys omiin henkilötietoihinsa järjestelmässä. Uuden
HR-järjestelmän käyttöönotto on iso ja tärkeä askel myös kohti yhteistä johtamiskulttuuria, missä
esihenkilö, työntekijä itse sekä HR pystyvät entistä paremmin tukemaan yhteisten tavoitteiden
saavuttamista, avoimuutta ja selkeyttä sekä varmistamaan parhaan mahdollisen
työntekijäkokemuksen.
Henkilöstön osaamisen ja ammattitaidon kehittäminen ovat ratkaisevan tärkeitä Enersensen
operatiivisen toimintakyvyn, asiakkaille toimitettavien palveluiden laadun, sekä henkilöstön
hyvinvoinnin ja turvallisuuden varmistamiseksi. Siksi on tärkeää huolehtia henkilöstön työtehtäviin
liittyvien osaamis- ja pätevyysvaatimusten täyttämisestä, ylläpitämisestä sekä jatkuvasta
kehittämisestä. Liiketoiminnan tarpeiden näkökulmasta osaamisen kehittämisessä pääpaino on
lakisääteisissä ja luvanvaraisissa koulutuksissa, sekä esihenkilötyön ja johtamisen kehittämisessä.
Koulutusten lisäksi työtehtävissä tarvittavaa osaamista on mahdollista kehittää myös muun
muassa työssäoppimisen, verkko-oppimisen sekä tiedonjakamisen kautta. Osaamista syventämällä
ja laajentamalla on mahdollista edistää myös sisäistä liikkuvuutta ja uramahdollisuuksia konsernin
sisällä.
Konsernitasoisesti henkilöstön osaamisen ja johtamisen systemaattinen kehittäminen on
tunnistettu kriittiseksi tekijäksi tulevaisuuden menestyksen kannalta ja siihen panostetaan

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 26

seuraavien vuosien aikana. Vuonna 2023 toteutettiin ylimmän johdon kehittämishanke yhdessä
ulkopuolisen kumppanin kanssa, missä kartoitettiin johtamisen valmiuksia erityisesti tulevaisuuden
johtamiskyvykkyyksien näkökulmasta. Samassa yhteydessä määriteltiin ja arvioitiin kunkin
liiketoiminnon strategisia kyvykkyyksiä – minkälaista osaamista tarvitaan nyt ja erityisesti
tulevaisuudessa, jotta yhtiön strategia toteutuu. Osana uudistettua henkilöstökyselyä saimme
myös hyvää tietoa esihenkilötyön vahvuuksista ja kehittämistarpeista laajemmin organisaatiossa.
Seuraava askel on laajentaa sekä osaamisen että johtamisen kehittämisen portfoliota ja tarjontaa
vastaamaan näiden osa-alueiden systemaattisempaa kehittämistä.
Työturvallisuus
Henkilöstö on Enersensen vahvin voimavara ja yhtiön keskeisenä päämääränä on tarjota
turvallinen ja terveellinen työympäristö kaikille yhtiön työntekijöille, urakoitsijoille ja vierailijoille.
Terveyttä ja turvallisuutta edistetään osana Enersensen jokapäiväistä työtä kaikissa projekteissa
ja maissa, joissa yhtiöllä on toimintaa. Tavoitteena on, että ihmiset voivat hyvin töissä ja jäävät
myös terveenä eläkkeelle. Enersense on sitoutunut jatkuvasti tekemään työpaikasta entistä
turvallisemman ja terveellisemmän. Siksi keskitymme erityisesti henkilöstöä, työympäristöä,
työyhteisöä, näihin liittyviä prosesseja ja johtamista koskeviin toimiin.
Vuonna 2023 otettiin käyttöön työturvallisuuden, ympäristön-, laadun- ja yritysturvallisuuden
hallintajärjestelmä osana Enersense-konsernin toiminnanohjausjärjestelmän uudistamisprojektia.
Järjestelmää jatkokehitetään kuitenkin aktiivisesti jotta se vastaa mahdollisimman hyvin kaikkien
liiketoimintojen HSEQ -tarpeita. Vuonna 2023 integroitiin myös uusia liiketoimintoja ja operaatioita
Enersensen työturvallisuuskäytäntöihin.
Työturvallisuustyön toimintamallia uudistettiin vuonna 2023 ja perustimme konsernin laajuisen
yhteistyöverkoston. Tavoitteena on mm. työturvallisuuskulttuurin kehittäminen, yhteisten
toimintatapojen jatkuva parantaminen sekä parhaiden käytäntöjen ja tiedon jakaminen eri
liiketoimintojen välillä.
Enersensellä on myös käytössä HSE-standardi toimittajille osana toimitusketjun hallintaa.
Standardin tavoitteena on varmistaa yhteiset toimintatavat Enersensen ja sen toimittajayritysten
välillä sekä entistä turvallisempi työympäristö kaikille osapuolille. Tavoitteena on koko
toimitusketjun vastuullisuuden ja läpinäkyvyyden varmistaminen (tilaaja – pääurakoitsija –
aliurakoitsija). Standardi on osa Enersensen toimittajan hyväksyntäprosessia, jossa toimittaja
sitoutuu noudattamaan standardin ohjeistusta.
Työturvallisuustavoitteiden seuranta

Oma henkilöstö | 2023 | 2022 | Muutos, %
LTAF | 12,1 | 8,0 | 51,3
TRIF | 21,2 | 14,5 | 46,2

Enersensen LTAF (vähintään 1 vrk poissaoloon johtaneiden työtapaturmien taajuus) vuonna 2023
oli 12,1 (8,0) ja TRIF (kaikkien työssä sattuneiden työtapaturmien taajuus) oli 21,2 (14,5). Taajuudet
nousivat valitettavasti vuonna 2023 edellisvuoteen verrattuna, joten panostukset työturvallisuuden
parantamiseen jatkuvat. Suunnitelmat tärkeimmistä kehitystoimenpiteistä vuodelle 2024 on tehty
tavoitetasojen saavuttamiseksi.
Työhyvinvointi ja työkyky
Enersense on sitoutunut vastuullisuuteen sekä hyvinvoinnin ja terveyden vaalimiseen kaikessa
liiketoiminnassaan. Henkilöstön terveys ja turvallisuus ovat prioriteetti jokaisena työpäivänä.
Vuonna 2023 toimintaa ohjasivat vuosille 2022–2023 määritetyt tärkeimmät toiminnan
kehittämisen prioriteetit:
• vaikuttava ja ennakoiva työkykyjohtamisen tiedolla johtaminen
• tuki- ja liikuntaelinsairauksien ennaltaehkäisy
• liiketoimintojen osallistaminen yhä vahvemmin arjen työkykyjohtamistyöhön.
Työntekijöiden hyvinvointiin ja työkyvyn ylläpitämiseen panostetaan, sillä terveet ja motivoituneet
työntekijät ovat avainasemassa yhtiön menestyksessä. Vuoden 2023 aikana keskityttiin erityisesti
arjen työkykyjohtamisen tukemiseen. Enersensessä panostetaan ennaltaehkäisevästi mielen
hyvinvoinnin tukeen. Kokonaispalautumisen huomioon ottaminen ja siihen kannustaminen ovat
keskeisiä hyvinvoinnin teemoja koko konsernissa.
Työhyvinvointi- ja työkykytavoitteiden seuranta (Suomen toiminnot)

Oma henkilöstö | 2023 | 2022 | Muutos, %
Sairauspoissaoloprosentti | 3,4 | 3,5 | 2,9
Terveysprosentti | 51 | 43 | 17,6

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 27

Enersensen tavoitteena on vähentää sairauspoissaoloja ja luoda työympäristö, joka tukee
työntekijöiden terveyttä. Yhtiön Suomen toiminnoissa sairauspoissaoloprosentti
(sairauspoissaoloihin käytettyjen työpäivien osuus) vuonna 2023 oli 3,4 (3,5) prosenttia ja
terveysprosentti (työntekijöiden osuus, joilla ei ole vuoden aikana ollut lainkaan
sairauspoissaoloja) 51 (43) prosenttia. Vuoden 2023 aikana infektioihin liittyvät poissaolot
stabiloituivat verrattuna vuoteen 2022, jolloin nähtiin selkeä nousu koronaan liittyvissä
poissaoloissa.
Riskit ja niiden hallinta
Pääasialliset henkilöstö ja sosiaalisten asioiden riskit liittyvät Enersensen kykyyn rekrytoida,
kouluttaa ja motivoida pätevää henkilöstöä ja pitää heitä palveluksessaan, mikä on edellytyksenä
Enersensen kilpailukyvylle ja strategian toteuttamiselle. Lisäksi riskit liittyvät Enersensen kykyyn
hallita ja estää työtapaturmia.
Riskien hallitsemiseksi panostetaan henkilöstön osaamisen kehittämiseen ja lisäksi rekrytointi- ja
johtamisprosesseja kehitetään jatkuvasti muun muassa työntekijätyytyväisyyskyselyjen tulosten
perusteella. Yhtiöllä on käytössä 3-portainen HSE-riskienarviointimalli, jossa työhön liittyvät riskit
pyritään arvioimaan toimipiste- ja työtehtäväkohtaisesti sekä ennen työn aloitusta koko konsernin
laajuisesti. Työntekijöiden osallistaminen on olennainen osa muun muassa HSE-riskienarviointia ja
vaarojen tunnistamista, sillä työntekijät tuntevat työnsä parhaiten.
Toimitusketju
Enersensellä toimittaja on kumppani, joka toimittaa tuotteita tai palveluja Enersenselle suoraan tai
välillisesti, tai joka tarjoaa tuotteita tai palveluita Enersensen nimissä. Toimittajat ovat oleellinen
ja tärkeä osa Enersensen toimitusketjua ja vaikuttavat merkittävästi sen kokonaislaatuun.
Enersense tekee yhteistyötä kaiken kokoisten kumppaniyritysten kanssa ja etsii jatkuvasti uusia,
innovatiivisia, yhtiön vastuullisuusperiaatteiden mukaisesti toimivia toimittajia avoimilta
globaaleilta markkinoilta. Vuonna 2023 kokonaisostojen määrä kasvoi vuoden takaiseen verrattuna
n. 25 prosenttia ja ostojen arvo oli noin 250 (200) miljoonaa euroa.
Enersensen toimittajaverkoston jatkuva kehittäminen varmistaa kustannustehokkaan ja
laadukkaan palvelutason, uusien tuotteiden ja teknologioiden hyödyntämisen sekä vastuullisten
hankintaperiaatteiden mukaisen toiminnan. Enersense noudattaa oikeudenmukaista kilpailua
kaikissa hankinnoissaan. Toimittajien auditoinnin yhteydessä varmistetaan toimittajan
sitoutuminen Enersensen toimittajien eettisten ohjeiden noudattamiseen sekä toiminnan
prosessien, laadun ja tuotannollisten vaatimusten täyttyminen. Vuonna 2023 toimittajien
auditointeja suoritettiin 15 kpl.
Enersensen toimitusketjun hallinta
Tehokas toimitusketju edellyttää hyvää riskien hallintaa. Enersensellä riskien arvioinnilla
varmistetaan mm. toimittajan taustat ja omistussuhteet, lakisääteisten vaatimusten täyttyminen,
toimitusketjun laatu ja tehokkuus, kustannustehokkuus sekä terveen kilpailutilanteen säilyminen.
Alihankkijoiden ja muiden yhteistyökumppaneiden taustat ja heidän liiketoimintansa selvitetään
ennen yhteistyön aloittamista ja hankinnat toteutetaan hankintajärjestelmän avulla
hankintaprosessia ja toimintaohjeita noudattaen. Viime aikojen geopoliittiset jännitteet ja niiden
myötä lisääntynyt epävarmuus maailmantalouden kehittymisestä ovat kasvattaneet
riskienhallinnan merkitystä hankintatoimessa.
Konsernissa on käynnissä laaja toiminnanohjausjärjestelmän uusinta, jonka myötä aiemmista
järjestelmistä luovutaan porrastetusti ja kaikki toiminnanohjaus ja hankinta keskitetään yhteen
järjestelmään.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 28

Yritysturvallisuus
Yritysturvallisuus tukee osaltaan Enersensen mission ja vision toteuttamista. Yritysturvallisuuden
keskeisenä tavoitteena on suojata yritykselle tärkeitä arvoja kuten henkilöitä, tietoa, mainetta,
omaisuutta tai ympäristöä niihin kohdistuvilta uhilta. Laadukkailla yritysturvallisuuden ja
riskienhallinnan johtamisen malleilla ja käytännöillä saavutetaan laissa säädetty turvallisuuden
minimitaso, ja kasvatetaan tietoisuutta yritysturvallisuuden standardeista, uhkista ja riskeistä.
Turvallisuusuhkia kartoitetaan yhteistyössä konserninlaajuisesti eri toimien ja liiketoimintojen
kanssa. Turvallisuusuhkien arviointia tehdään myös osana yhtiön riskinhallintaprosessia.
Yhteistyökumppaneiden ja erilaisten verkostojen kanssa käydään läpi säännöllisesti laajempia
valtakunnallisia riskejä ja uhkia, joista nostetaan esille Enersenselle relevantit teemat. Kriittisen
infrastruktuurin, kuten sähkö- ja televerkkojen parissa ja läheisyydessä toimiessa kiinnitetään
huomiota mm. ulkoisen vaikuttamisen mahdollisuuteen sekä muihin ulkoisiin uhkiin. Enersense on
arvioinut, ettei siihen Euroopan turvallisuuspoliittisesta tilanteesta huolimatta kohdistu yhtiönä
erityistä turvallisuusuhkaa.
Enersensellä varaudutaan kyberturvallisuuden uhkiin toimilla, joilla varmistetaan sekä hallinnollinen
että tekninen tietoturvallisuus. Hallinnolliseen tietoturvallisuuteen liittyvät esimerkiksi käyttö- ja
pääsyoikeuksien rajoittaminen, turvallisuusselvitykset sekä turvallisuus- ja salassapitosopimukset.
Enersense käyttää vain luotettavia ulkopuolisia palveluntuottajia. Teknistä tietoturvallisuutta
toteutetaan esim. sähköpostiin, puhelimiin ja mobiililaitteisiin liittyvillä palomuureilla,
haittaohjelmien torjunnalla, tiedonsiirron suojaamisella, varmuuskopioinnilla ja yleisellä
käyttöturvallisuudella.
Enersense varmistaa henkilöstönsä tietoisuuden mahdollisista yritysturvallisuutta uhkaavista
teemoista aktiivisella viestinnällä. Yritysturvallisuudella on oma osio yhtiön intranetissä ja
tärkeimmät teemaan liittyvät uutiset jaetaan myös intranetin uutissivustolla. Henkilöstön
osaamista mm. kyberturvallisuuden osalta kehitetään koulutuksen, perehdytyksen ja yleisen
tietoisuuden lisäämisen kautta. Vuonna 2023 jatkettiin toimipisteiden kulunvalvonnan ja
kameravalvonnan kehittämistä, sekä panostettiin varautumiseen liittyviin asioihin mm.
osallistumalla valtakunnallisiin kriittisten toimijoiden turvallisuuskoulutuksiin ja palavereihin,
sekä erilaisiin verkostotapahtumiin.
EU:n kestävän rahoituksen luokitusjärjestelmä (taksonomia)
Sääntelyperusta
EU:n vuoden 2030 ilmasto- ja energiatavoitteiden ja Euroopan vihreän siirtymän ohjelman
tavoitteiden saavuttamiseksi EU haluaa suunnata investointeja kestäviin hankkeisiin ja toimintoihin.
Yhtenäistääkseen määritelmää siitä, mikä on "kestävää", EU on laatinut luokitusjärjestelmän,
jonka perusteella taloudellisia toimintoja voidaan pitää ympäristön kannalta kestävinä.
Luokitusjärjestelmäasetus tuli voimaan heinäkuussa 2020.
Luokitusjärjestelmän mukaan taloudellista toimintaa on pidettävä ympäristön kannalta kestävänä,
jos kyseinen taloudellinen toiminta
• edistää merkittävästi yhtä tai useampaa luokitusjärjestelmässä asetettua kuutta
ympäristötavoitetta:
1. Ilmastonmuutoksen hillintä
2. Ilmastonmuutokseen sopeutuminen
3. Vesivarojen ja merten tarjoamien luonnonvarojen kestävä käyttö ja suojelu
4. Siirtyminen kiertotalouteen
5. Ympäristön pilaantumisen ehkäiseminen ja vähentäminen
6. Biologisen monimuotoisuuden ja ekosysteemien suojelu ja ennallistaminen
• ei aiheuta merkittävää haittaa toisille luokitusjärjestelmässä asetetuille ympäristötavoitteille
• toteutetaan ns. vähimmäistason suojatoimien mukaisesti
• täyttää komission vahvistamat tekniset arviointikriteerit.
Ensimmäinen delegoitu säädös kestävistä toimista ilmastonmuutokseen sopeutumista ja sen
hillitsemistä koskevien tavoitteiden saavuttamiseksi sekä luokitusjärjestelmäasetuksen 8 artiklaa
täydentävä delegoitu säädös julkaistiin joulukuussa 2021, ja niitä on sovellettu tammikuusta 2022
lähtien. Vuodelta 2021 ne muiden kuin rahoitusalan yhtiöt, joihin sovelletaan muiden kuin
taloudellisten tietojen raportointia koskevaa direktiiviä (NFRD), raportoivat näiden kahden
ensimmäisen ympäristötavoitteen osalta vain luokitusjärjestelmäkelpoiset taloudelliset
toimintansa sekä niiden keskeiset tulosindikaattorit (liikevaihto, pääomamenot (CAPEX),
toimintamenot (OPEX)). Maaliskuussa 2022 komissio hyväksyi täydentävällä ilmastoa koskevalla
delegoidulla säädöksellä tietyt ydin- ja kaasuenergiatoiminnot EU:n luokitusjärjestelmän kattamien
taloudellisten toimintojen luetteloon. Säädöstä on sovellettu tammikuusta 2023 alkaen.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 29

Tilikaudesta 2022 alkaen muut kuin rahoitusalan yhtiöt raportoivat ilmastonmuutoksen hillitsemistä
ja ilmastonmuutoksen sopeutumista koskevissa tavoitteissa luokitusjärjestelmäkelpoisiksi
arvioimiensa taloudellisten toimintojen luokitusjärjestelmän mukaisuudesta sekä keskeiset
tulosindikaattorit asetuksen (EU) 2020/852 edellyttämällä tavalla.
Toinen delegoitu säädös asetuksen (EU) 2020/852 täydentämisestä (ns. Taxo4-asetus), joka
kattaa vesivarojen ja merten tarjoaminen luonnonvarojen kestävää käyttöä ja suojelua,
kiertotalouteen siirtymistä, ympäristön pilaantumisen ehkäisemistä ja vähentämistä sekä
biologisen monimuotoisuuden ja ekosysteemien suojelua ja ennallistamista koskevat
ympäristötavoitteet, julkaistiin kesäkuussa 2023.
Vuodesta 2023 alkaen muiden kuin rahoitusalan yhtiöiden on raportoitava yllä mainittujen neljän
ympäristötavoitteen (Taxo4) osalta luokitusjärjestelmäkelpoisiksi arvioimansa taloudelliset
toiminnot sekä niiden keskeiset tulosindikaattorit asetuksen (EU) 2020/852 edellyttämällä tavalla.
Luokitusjärjestelmän mukaisuuden arviointi kattaa Taxo4-tavoitteet vuodesta 2024 alkaen.
Enersensen liiketoiminta on vahvasti mukana energiamurroksen mahdollistamisessa ja yhtiö tukee
EU:n vihreän siirtymän tavoitteiden toteutumista.
Arvio asetuksen (EU) 2020/852 noudattamisesta
Enersense on tunnistanut toiminnastaan delegoidun asetuksen (EU) 2020/852 10 artiklan 3 kohdan
nojalla annetussa delegoidussa asetuksessa (EU) 2021/2139 määritellyt
luokitusjärjestelmäkelpoiset ja luokitusjärjestelmän mukaiset toiminnot ilmastonmuutoksen
hillinnän osalta. Yhtiöllä ei sen arvion mukaan ole ilmastonmuutokseen sopeutumiseen liittyviä
luokitusjärjestelmäkelpoisia toimintoja. Yhtiö on myös tunnistanut toiminnastaan kyseisen
asetuksen 13 artiklan 2 kohdan nojalla annetussa säädöksessä asetuksen (EU) 2020/852
täydentämiseksi määritellyt luokitusjärjestelmäkelpoiset toiminnot kiertotalouteen siirtymisen
merkittävän edistämisen osalta. Yhtiö on arvioinut, että sillä ei ole asetuksen (EU) 2020/852 11
artiklan 3 kohdan, 12 artiklan 2 kohdan, 14 artiklan 2 kohdan ja 15 artiklan 2 kohdan nojalla
annetussa delegoidussa asetuksessa määriteltyjä luokitusjärjestelmäkelpoisia toimintoja.
Muutokset vuoteen 2022 verrattuna
Vuodelta 2022 raportoituihin tietoihin verrattuna yhtiö on tehnyt seuraavat muutokset:
• EU muutti kesällä 2023 asetusta (EU) 2021/2139 vahvistamalla täydentäviä teknisiä
arviointikriteereitä, joilla määritetään mm. millä edellytyksillä taloudellista toimintaa pidetään
ilmastonmuutoksen hillintää edistävänä. Enersense on arvioinut, että sen sähköautojen
suurteholatauslaitteiden valmistusliiketoiminnot liittyvät asetuksen täydennykseen lisättyyn
jaksoon 3.20. Yhtiö on näin ollen päättänyt siirtää kyseisen liiketoiminnan raportoimisen tähän
jaksoon ja luopuu raportoinnissa aiemmin käytetystä jaksosta 6.15. Vuodelta 2023 annetaan
jakson tiedot liittyen vain kyseisen taloudellisen toiminnan luokitusjärjestelmäkelpoisuuteen.
Vertailutiedot on muutettu vastaavasti.
• EU antoi kesällä 2023 delegoidun säädöksen asetuksen (EU) 2020/852 täydentämisestä jäljellä
olevan neljän ympäristötavoitteen osalta (Taxo4). Enersense on tunnistanut toiminnastaan
kyseisen asetuksen kiertotalouteen siirtymistä edistäviä toimintoja käsittelevän liitteen II jaksoon
5.1. Korjaus, kunnostaminen ja uudelleenvalmistus liittyviä taloudellisia toimintoja, jotka yhtiö on
määritellyt luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Vuodelta 2023 annetaan jakson tiedot liittyen vain
kyseisen taloudellisen toiminnan luokitusjärjestelmäkelpoisuuteen.
• Enersense on vuoden 2023 aikana toteuttanut ensimmäisiä merituulivoimaan liittyviä hankkeita,
jotka on sisällytetty delegoidun asetuksen (EU) 2021/2139 jakson 4.3. Sähköntuotanto
tuulivoimalla tunnuslukuihin. Vuoden 2022 vertailutiedoissa ei ole vastaavia projekteja.
• Enersense tuottaa käyttö- ja kunnossapitopalveluita asiakkaalle, joka on vuoden 2023 aikana
ottanut käyttöön biopolttolaitoksen. Tämän myötä Enersense raportoi
luokitusjärjestelmäkelpoisuudesta ja luokitusjärjestelmän mukaisuudesta delegoidun asetuksen
(EU) 2021/2139 jakson 4.24 Lämmön tai jäähdytyksen tuotanto bioenergialla mukaisesti.
• Enersense on vuoden 2023 aikana alkanut tuottaa asiakkailleen aurinkovoimaloiden huolto- ja
kunnossapitotoimintoja, jotka on arvioitu luokitusjärjestelmäkelpoisiksi ja luokitusjärjestelmän
mukaisiksi. Kyseiset toiminnot raportoidaan jaksossa 4.1. Sähköntuotanto aurinkoenergialla ja 7.6
Uusiutuviin energialähteisiin liittyvän teknologian asennus, huolto ja korjaus. Vuoden 2022
vertailutiedoissa ei ole vastaavaa toimintaa.
Enersensen liiketoimintojen edustajat ovat arvioineet (EU) 2020/852 3 artiklassa vahvistettujen
kriteerien toteutumista seuraavasti:

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 30

Ilmastonmuutoksen hillintä
4.1. Sähköntuotanto aurinkoenergialla
Yhtiön aurinkoenergiapuistojen kunnossapitotoiminnot on arvioitu luokitusjärjestelmäkelpoisiksi.
Enersensen toiminnalla tuetaan aurinkovoimaloiden käyttövarmuutta. Yhtiö on arvioinut, että
kyseiset toiminnot täyttävät delegoidussa asetuksessa (EU) 2021/2139 määritetyt tekniset sekä ei
merkittävää haittaa -kriteerit. Enersense on arvioinut, että se täyttää myös yhtiön toiminnalle
asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut sen aurinkoenergiapuistojen
kunnossapitotoiminnot luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
4.3. Sähköntuotanto tuulivoimalla
Yhtiön maatuulivoiman hankekehitykseen, rakentamiseen ja laitoksen käyttöönoton jälkeiseen
kunnossapitoon sekä merituulivoimaloiden jalustojen rakentamiseen liittyvät toiminnot on arvioitu
luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersense osallistuu maatuulivoimahankkeisiin alkaen niiden
esiselvitys-, lupa-, maankäyttö- ja YVA-vaiheista tuulivoimaloiden rakennusinfrastruktuurin ja
perustusten rakentamiseen sekä laitosten käyttöönoton jälkeisiin kunnossapito-, ylläpito- ja
valvontatoimiin. Enersensellä on Suomessa tuotantolaitos, jossa on mahdollista rakentaa sekä
yhtiön omaan teknologiaan että asiakkaan designiin perustuvia merituulivoimaloiden jalustoja.
Enersense on arvioinut, että kyseiset toiminnot täyttävät delegoidussa asetuksessa (EU) 2021/2139
määritetyt tekniset sekä ei merkittävää haittaa -kriteerit. Enersense ei omalla toiminnallaan tuota
sähköä tuulivoimalla, mutta tuulivoimahankkeet eivät etene, eikä niiden käyttöönoton jälkeinen
tuotanto ole mahdollista ilman palveluita, joita Enersense niille toimittaa. Enersense on arvioinut,
että se täyttää myös yhtiön toiminnalle asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on
arvioinut sen tuulivoimaan liittyvät toiminnot luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
4.5. Sähköntuotanto vesivoimalla
Yhtiön vesivoiman käyttöön ja kunnossapitoon liittyvät toiminnot on arvioitu
luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersense ei omalla toiminnallaan tuota sähköä vesivoimalla, mutta
sen liiketoimintaportfoliossa on delegoidussa asetuksessa (EU) 2021/2139 määritetyt tekniset sekä
ei merkittävää haittaa -kriteerit täyttäviä jokivoimalaitoksia. Enersense tuottaa näille laitoksille
paikalliskäyttöpalveluita, joilla varmistetaan laitosten käynnissäpito. Enersense on arvioinut, että
se täyttää myös yhtiön toiminnalle asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut
sen vesivoiman käyttöön ja kunnossapitoon liittyvät toiminnot liiketoimintaportfolioon kuuluvien
jokivoimalaitosten osalta luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
4.9. Sähkön siirto ja jakelu
Yhtiön voimajohtojen suunnittelu, rakentaminen ja kunnossapito, sähköasemien suunnittelu,
rakentaminen ja kunnossapito, jakeluverkkojen suunnittelu, rakentaminen ja ylläpito sekä
sähkömittareiden asennustoiminnot on arvioitu luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersense on
arvioinut, että kaikki sen luokitusjärjestelmäkelpoisiksi arvioidut sähkön siirtoon ja jakeluun liittyvät
toiminnot täyttävät delegoidussa asetuksessa (EU) 2021/2139 määritetyt tekniset sekä ei
merkittävää haittaa -kriteerit. Enersense on arvioinut, että se täyttää myös yhtiön toiminnalle
asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut sen sähkön siirtoon ja jakeluun
liittyvät toiminnot luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
4.10. Sähkön varastointi
Yhtiön sähkövarastojen kunnossapitotoiminnot on arvioitu luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersense
toimii isojen megawatti-luokan sähkövarastojen laitetoimittajien partnerina sähkövarastojen
ennakoivassa ja korjaavassa kunnossapidossa. Yhtiön toiminnalla varmistetaan sähkövarastojen
käynnissäpito. Yhtiö on arvioinut, että kyseiset toiminnot täyttävät delegoidussa asetuksessa (EU)
2021/2139 määritetyt tekniset sekä ei merkittävää haittaa -kriteerit. Enersense on arvioinut, että se
täyttää myös yhtiön toiminnalle asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut sen
sähkövarastojen kunnossapitotoiminnot luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
4.11. Lämpöenergian varastointi
Yhtiön lämpöpumppulaitosten paikalliskäyttöön liittyvät toiminnot on arvioitu
luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersense toteuttaa suurten megawattiluokan sähköpumppujen
ennakoivaa ja korjaavaa kunnossapitoa. Yhtiön toiminnalla varmistetaan lömpöpumppulaitoksen
toiminta. Yhtiö on arvioinut, että kyseiset toiminnot täyttävät delegoidussa asetuksessa (EU)
2021/2139 määritetyt tekniset sekä ei merkittävää haittaa -kriteerit. Enersense on arvioinut, että se
täyttää myös yhtiön toiminnalle asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut sen
lämpöpumppulaitosten paikalliskäyttöön liittyvät toiminnot luokitusjärjestelmän mukaisiksi.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 31

4.15. Kaukolämmön tai -jäähdytyksen jakelu
Yhtiön kaukolämpö- ja jäähdytysverkon käyttöön ja kunnossapitoon liittyvät toiminnot on arvioitu
luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersensen käyttö- ja kunnossapitotoiminnot kattavat yli 1 400 km
kaukolämpöverkkoa ja yli 90 km kaukojäähdytysverkkoa sekä noin 60 km energiatunneleissa
kulkevia kaukolämmitys- ja jäähdytysjohtoja. Yhtiö on arvioinut, että kyseiset toiminnot täyttävät
delegoidussa asetuksessa (EU) 2021/2139 määritetyt tekniset sekä ei merkittävää haittaa -kriteerit.
Enersense on arvioinut, että se täyttää myös yhtiön toiminnalle asetetut vähimmäistason
suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut sen kaukolämpö- ja jäähdytysverkon käyttöön ja
kunnossapitoon liittyvät toiminnot luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
4.24. Lämmön tai jäähdytyksen tuotanto bioenergialla
Yhtiö on arvioinut käyttö- ja kunnossapitotoimintansa, joita se toteuttaa asiakkaansa vuonna 2023
käyttöön ottamalla biolämpölaitoksella luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Yhtiö on arvioinut, että
käyttö- ja kunnossapitotoiminnot, joihin kuuluvat myös biopolttoaineen vastaanotto, polttoaineen
esikäsittely sekä laboratoriotoiminnat, täyttävät delegoidussa asetuksessa (EU) 2021/2139
määritetyt tekniset sekä ei merkittävää haittaa -kriteerit. Enersense on arvioinut, että se täyttää
myös yhtiön toiminnalle asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut sen
biopolttolaitoksen käyttöön ja kunnossapitoon liittyvät toiminnot luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
4.25. Lämmön tai jäähdytyksen tuotanto hukkalämmöllä
Yhtiön lämpöpumppulaitosten paikalliskäyttöön liittyvät toiminnot on arvioitu
luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersense vastaa asiakkaan lämpöpumppulaitoksen
paikalliskäytöstä. Lämpöpumppulaitoksessa on viisi lämpöpumppua, jotka tuottavat
puhdistetusta jätevedestä ja kaukojäähdytyksen paluuvedestä sekä sähköstä lämpöä ja
jäähdytystä. Yhtiö on arvioinut, että kyseiset toiminnot täyttävät delegoidussa asetuksessa (EU)
2021/2139 määritetyt tekniset sekä ei merkittävää haittaa -kriteerit. Enersense on arvioinut, että se
täyttää myös yhtiön toiminnalle asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut sen
lämpöpumppulaitosten paikalliskäyttöön liittyvät toiminnot luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
4.30. Lämmön tai jäähdytyksen ja sähkön tehokas yhteistuotanto fossiilisista
kaasumaisista polttoaineista
Yhtiön sähkö- ja kaukolämpöenergiaa pääasiallisesti maakaasusta tuottavien kombivoimalaitosten
paikalliskäyttöön liittyvät toiminnot on arvioitu luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Lisäksi laitoksissa on
maakaasulla tai kevyellä polttoöljyllä toimivat apukattilat, joita käytetään lähinnä kaasuturbiinien
ylösajojen yhteydessä sekä huoltoseisokkien aikana. Vuonna 2023 kyseisillä laitoksilla käytettiin
maakaasun lisäksi kevyttä polttoöljyä. Yhtiö on arvioinut, että kyseiset toiminnot eivät täyttäneet
raportointivuonna delegoidussa asetuksessa (EU) 2021/2139 määritettyjä teknisiä kriteereitä.
3.20. Sellaisten suur-, keski- ja pienjännitteisten sähkön siirto- ja jakelulaitteiden
valmistus, asennus ja huolto, jotka saavat aikaan tai mahdollistavat
ilmastonmuutoksen hillinnän merkittävän edistämisen
Yhtiön sähköautojen latausratkaisut sekä sähköautojen suurteholatausasemien
valmistusliiketoiminnot on arvioitu luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersense tuottaa latausratkaisut
kokonaisvaltaisena palveluna kiinteistökartoituksesta latausjärjestelmän asennuksesta
käyttöönottoon asti. Palvelu on laiteriippumatonta ja kattaa useamman valmistajan tuotteet
mukaan lukien yhtiön itse valmistamat laitteet. EU:n kesällä 2023 antaman, asetusta (EU)
2021/2139 täydentävän uuden asetuksen mukaisesti vuodelta 2023 raportoidaan vain
latausratkaisuliiketoiminnan luokitusjärjestelmäkelpoisuudesta.
7.6. Uusiutuviin energialähteisiin liittyvän teknologian asennus, huolto ja korjaus
Yhtiön asiakkaan kiinteistöjen yhteyteen asennettujen aurinkovoimaloiden kunnossapitotoiminnot
on arvioitu luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Enersense vastaa asiakkaan aurinkovoimaloiden huolto-
ja ylläpitopalveluista, joilla varmistetaan aurinkovoimaloiden turvallinen toiminta ja häiriötön
tuotanto. Yhtiö on arvioinut, että kyseiset toiminnot täyttävät delegoidussa asetuksessa (EU)
2021/2139 määritetyt tekniset sekä ei merkittävää haittaa -kriteerit. Enersense on arvioinut, että se
täyttää myös yhtiön toiminnalle asetetut vähimmäistason suojatoimet, joten yhtiö on arvioinut sen
kiinteistöjen yhteyteen asennettujen aurinkovoimaloiden kunnossapitotoiminnot
luokitusjärjestelmän mukaisiksi.
Siirtyminen kiertotalouteen
5.1. Korjaus, kunnostaminen ja uudelleenvalmistus
Yhtiön asiakkailleen toteuttama moottoreiden korjaus- ja kunnostamisliiketoiminta on arvioitu
luokitusjärjestelmäkelpoiseksi. Enersense huoltaa ja korjaa asiakkailla käytössä olleita moottoreita
takaisin käyttöön ja jatkaa näin laitteiden käyttöikää merkittävästi. Delegoitu säädös asetuksen
(EU) 2020/852 täydentämisestä (ns. Taxo4-asetus) edellyttää raportoimaan vuodelta 2023 vain
moottorihuoltoliiketoiminnan luokitusjärjestelmäkelpoisuudesta.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 32

Ydinvoima ja fossiiliset kaasut
Enersense tuottaa asiakkaalleen paikalliskäyttöpalveluita tämän sähkö- ja kaukolämpöenergiaa
pääasiallisesti maakaasusta tuottavissa kombivoimalaitoksissa. Toiminta on arvioitu
luokitusjärjestelmäkelpoiseksi. Laitoksissa on myös kevyellä polttoöljyllä toimivat apukattilat,
jotka ovat olleet käytössä vuonna 2023. Tästä syytä toiminnan ei ole arvioitu olevan taksonomian
mukaista. Toiminta raportoidaan jaksossa 4.30, jota on kuvattu tämä raportin osiossa Arvio
asetuksen (EU) 2020/852 noudattamisesta.
Enersense tuottaa käyttö- ja kunnossapitopalveluita asiakkaan lämpölaitoksille, joissa
polttoaineena käytetään sekä maakaasua että kevyttä polttoöljyä. Tästä syystä yhtiö on arvioinut,
että ko toiminta ei kuulu luokitusjärjestelmän piiriin.
Enersensellä ei ollut vuonna 2023 ydinvoimaan liittyvää liiketoimintaa, joka olisi kuulunut
luokitusjärjestelmän piiriin.
Vähimmäistason suojatoimet
Enersense ottaa toiminnassaan huomioon YK:n yrityksiä ja ihmisoikeuksia ohjaavat periaatteet,
ILO:n perussopimuksen työelämän perusoikeuksista sekä OECD:n toimintaohjeet monikansallisille
yrityksille, ja on niiden pohjalta luonut eräitä vähimmäistason suojatoimia yllä olevien vaatimusten
turvaamiseksi. Yhtiön arvion mukaan se näillä toimillaan täyttää delegoidun asetuksen (EU)
2020/852 18 artiklassa määritellyt vähimmäistason suojatoimet.
Vähimmäistason suojatoimien osa-alueita (ihmisoikeudet, korruptio ja lahjonta, oikeudenmukainen
kilpailu, verotus) kuvataan selvityksen muista kuin taloudellisista tiedoista ko aihetta käsittelevissä
osioissa.
Laatimisperiaatteet
Enersense on määrittänyt asetuksessa (EU) 2021/2178 esitetyt keskeiset tulosindikaattorit
(liikevaihto, pääomamenot (CAPEX) ja toimintamenot (OPEX)) asetuksen liitteen I kohdan 1.
mukaisesti. Keskeiset tulosindikaattorit on laskettu käyttäen Enersensen IFRS-
konsernitilinpäätöksen tietoja. Tulosindikaattoreiden määrittelyssä on otettu huomioon muutokset,
jotka EU antoi kesäkuussa 2023 säädöksellä delegoidun asetuksen (EU) 2021/2178 muuttamisesta
taloudellisia toimintoja koskevien erityisten tietojen antamisesta.
Liikevaihto
Kokonaisliikevaihto (nimittäjä) vastaa Enersensen konsernitilinpäätöksen liikevaihtoa.
Luokitusjärjestelmäkelpoinen ja luokitusjärjestelmän mukainen liikevaihto (osoittaja) sisältävät
vain sellaisen liikevaihdon, joka kertyy luokitusjärjestelmän piirissä olevista toiminnoista
(luokitusjärjestelmäkelpoinen liikevaihto) tai täyttää luokitusjärjestelmän mukaiselle toiminnolle
asetetut kriteerit (luokitusjärjestelmän mukainen liikevaihto).
Kyseiset liikevaihdot on laskettu Enersensen projektiseurannan kautta, jossa projektit ovat
selkeästi yksilöityjä, eikä samaa liikevaihtoerää ole käytetty kuin kerran. Liikevaihto-osuudet on
laskettu jakamalla luokitusjärjestelmäkelpoinen ja luokitusjärjestelmän mukainen liikevaihto
Enersense konsernin raportoidulla kokonaisliikevaihdolla.
Pääomamenot (CAPEX)
Kokonaispääomamenot (nimittäjä) vastaavat Enersensen konsernitilinpäätöksessä esitettyjä
bruttoinvestointeja, joihin sisältyvät investoinnit käyttöomaisuuteen, strategiaa tukevat sijoitukset
sekä yritysostot.
Enersensen liiketoimintamalli vaatii vain hyvin vähän käyttöomaisuusinvestointeja. Yhtiö on
arvioinut, että sen päästöttömään energiaan perustuvan kasvustrategian tukemiseksi tehdyt
yritysostot ja sijoitukset kytkeytyvät vastaaviin ilmastonmuutoksen hillintään liittyviin
luokitusjärjestelmäkelpoisten ja luokitusjärjestelmän mukaisten taloudellisten toimintojen
omaisuuseriin, ja muodostavat luokitusjärjestelmäkelpoisten ja luokitusjärjestelmän mukaisten
pääomamenojen osoittajan. Luokitusjärjestelmäraportissa esitetään yhtiön IFRS-tilinpäätöksen
mukaiset tiedot näistä investoinneista. Lisätietoja toimintakertomuksen osiossa Investoinnit ja
yritysjärjestelyt sekä tilinpäätöksen liitetiedossa 2. Muilta osin luokitusjärjestelmäkelpoiset ja
luokitusjärjestelmän mukaiset pääomamenot (osoittaja) ovat yhtiön näkemyksen mukaan nolla
(0).
Toimintamenot (OPEX)
Kokonaistoimintamenot (nimittäjä) kattavat suorat pääomittamattomat kustannukset, jotka
liittyvät tutkimukseen ja kehittämiseen, rakennusten perusparantamiseen, lyhytaikaisiin
vuokrasopimuksiin, kunnossapitoon ja korjauksiin, sekä kaikki muut suorat menot, jotka liittyvät
yrityksen suorittamaan tai kolmannelle osapuolelle ulkoistettuun aineellisten

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 33

käyttöomaisuushyödykkeiden huoltoon ja jotka ovat tarpeen näiden omaisuushyödykkeiden
jatkuvan ja tehokkaan toiminnan varmistamiseksi.
Yhtiön näkemyksen mukaan sen sähköntuotantoon tuulivoimalla ja sähköautojen
suurteholatausasemien valmistukseen liittyvistä toiminnoista kertyy sille ilmastonmuutoksen
hillintään liittyviä luokitusjärjestelmän piiriin kuuluvia toimintamenoja. Muilta osin yhtiö on
arvioinut, että sille ei kerry luokitusjärjestelmäkelpoisia tai luokitusjärjestelmän mukaisia
toimintamenoja.
Kyseiset toimintamenot on laskettu Enersensen projektiseurannan kautta, jossa projektit ovat
selkeästi yksilöityjä, eikä samaa toimintamenoerää ole käytetty kuin kerran. Toimintameno-osuudet
on laskettu jakamalla luokitusjärjestelmäkelpoinen ja luokitusjärjestelmän mukainen toimintameno
Enersense-konsernin raportoiduilla kokonaistoimintamenoilla.
Tulosindikaattorit
Vuoden 2022 vertailutiedot esitetään sulkeissa.
Liikevaihto
Enersensen liiketoimintojen vuoden 2023 liikevaihdosta yhteensä 201 (151) miljoonaa euroa, eli 55
(54) prosenttia, on luokitusjärjestelmäkelpoista ja 194 (150) miljoonaa euroa, eli 53 (53) prosenttia
konsernin kokonaisliikevaihdosta, on arvioitu luokitusjärjestelmän mukaiseksi.
Luokitusjärjestelmäkelpoisesta liikevaihdosta 8 (3) miljoona euroa, eli 2 (1) prosenttia, ei täytä
luokitusjärjestelmän teknisiä kriteereitä. Konsernin liikevaihdosta 162 (131) miljoonaa euroa eli 45
(46) prosenttia ei ole luokitusjärjestelmäkelpoista. Konsernin kokonaisliikevaihto vuonna 2023 oli
363,3 (282,0) miljoonaa euroa.
Luokitusjärjestelmän piiriin kuuluvan liikevaihdon vertailtavuuteen vaikuttavat tiedot
Enersense on siirtynyt raportoimaan sähköautojen latausratkaisut sekä sähköautojen
suurteholatausasemien valmistusliiketoiminnot ilmastonmuutoksen hillintää koskevan tavoitteen
jaksossa 3.20, jonka osalta luokitusjärjestelmän mukaisuus arvioidaan vasta vuodelta 2024.
Vuonna 2022 kyseiset liiketoiminnot sisältyivät ilmastonmuutoksen hillintää koskevan tavoitteen
jaksoon 6.15 ja yhtiö oli arvioinut niistä syntyvän liikevaihdon luokitusjärjestelmän mukaiseksi.
Raportointimuutoksesta johtuen vuoden 2023 luokitusjärjestelmän mukainen liikevaihto ei sisällä
Enersensen sähköautojen latausratkaisut ja latausasemien valmistus -liiketoimintoja. Vuoden 2022
vertailutiedot on päivitetty vastaavasti.
Enersense tiedotti 27.7.2023 muuttaneensa tuulivoimahankkeiden kirjanpitokäsittelyä vuoden 2023
alusta sisällyttämällä toteutuneista tuulivoimahankkeista realisoituneet myyntituotot
tuloslaskelmassa liikevaihtoon, kun ne aiemmin sisältyivät liiketoiminnan muihin tuottoihin. Vuoden
2022 vertailutiedot on päivitetty vastaavasti.
Vuoden 2023 luokitusjärjestelmäkelpoinen liikevaihto sisältää aiemmin kappaleessa "Muutokset
vuoteen 2022 verrattuna" esitellyt Taxo4-tavoitteista aiheutuneet lisäykset. Kiertotaloustavoitteen
jaksosta 5.1 ja ilmastonmuutoksen hillintätavoitteen jaksosta 4.24 ei esitetä vertailutietoja
vuodelta 2022. Yhtiö on lisäksi arvioinut sen aurinkovoimaloille tuottamat käyttö- ja
kunnossapitopalvelut luokitusjärjestelmäkelpoisiksi. Nämä toiminnot raportoidaan jaksoissa 4.1
ja 7.6. Vertailuvuonna 2022 yhtiöllä ei ollut näihin jaksoihin liittyvää toimintaa.
Pääomamenot
Enersensen pääomamenoista yhteensä 5 (30) miljoonaa euroa, eli 85 (91) prosenttia konsernin
bruttoinvestoinneista, on luokitusjärjestelmäkelpoista ja 0 (20) miljoonaa euroa, eli 0 (56)
prosenttia konsernin bruttoinvestoinneista, on arvioitu luokitusjärjestelmän mukaiseksi.
Luokitusjärjestelmäkelpoisista pääomamenoista 5 (10) miljoona euroa, eli 85 (35) prosenttia, ei
täytä luokitusjärjestelmän teknisiä kriteereitä. Konsernin bruttoinvestoinneista 1 (3) miljoonaa
euroa, eli 15 (9) prosenttia, ei ole luokitusjärjestelmäkelpoista. Konsernin bruttoinvestoinnit vuonna
2023 olivat yhteensä 5 (33) miljoonaa euroa.
CapEx-suunnitelma
Enersensen CapEx-suunnitelma liittyy ensisijaisesti yhtiön suunnitelmiin laajentaa ilmaston
muutoksen hillintää edistävään jaksoon 3.20 Sellaisten suur-, keski- ja pienjännitteisten sähkön
siirto- ja jakelulaitteiden valmistus, asennus ja huolto, jotka saavat aikaan tai mahdollistavat
ilmastonmuutoksen hillinnän merkittävän edistämisen kuuluvaa sähköautojen latausratkaisut -
liiketoimintaa. Jakso on luokitusjärjestelmässä uusi, joten siitä raportoidaan vuodelta 2023 vain
toiminnan luokitusjärjestelmäkelpoisuudesta. Enersense arvioi, että sen sähköautojen
latausratkaisut -liiketoiminnan kehittämiseen vuosittain käytettävät pääomamenot ovat 2–7
miljoonaa euroa ja kehitysinvestointeihin käytetään seuraavalla viiden vuoden ajanjaksolla
yhteensä 10–25 miljoonaa euroa.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 34

Toimintamenot
Enersensen toimintamenoista yhteensä 15 (2) miljoonaa euroa, eli 5 (1) prosenttia konsernin
kokonaistoimintamenoista, on luokitusjärjestelmäkelpoista ja 12 (2) miljoonaa euroa, eli 4 (1)
prosenttia luokitusjärjestelmän mukaista. Konsernin kokonaistoimintamenoista 95 (99) prosenttia,
eli 308 (254) miljoonaa euroa, ei ole luokitusjärjestelmäkelpoista. Konsernin
kokonaistoimintamenot vuonna 2023 olivat yhteensä 323 (256) miljoonaa euroa.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 35

Lomake: Luokitusjärjestelmän mukaisiin taloudellisiin toimintoihin liittyvistä tuotteista tai palveluista saatu osuus liikevaihdosta – vuotta 2023 koskevat tiedot

Tilikausi 1.1.–31.12.2023 | 2023 | Merkittävän edistämisen kriteerit | ”Ei merkittävää haittaa” -kriteerit (DNSH: Does Not Significantly Harm) |  |  |  |
Taloudelliset toiminnat | Koodi | Liikevaihto | Osuus liikevaihdosta, 2023 | Ilmastonmuutoksen hillintä | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen | Vesivarat ja merten luonnonvarat | Ympäristön pilaantuminen | Kiertotalous | Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit | Ilmastonmuutoksen hillintä | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen | Vesivarat ja merten luonnonvarat | Ympäristön pilaantuminen | Kiertotalous | Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit | Vähimmäistason suojatoimet | Luokitusjärjestelmän mukaisten (A.1) tai luokitusjärjestelmä-kelpoisten (A.2.) osuus liikevaihdosta, v 2022 | Luokka mahdollistava toiminta | Luokka siirtymä- toiminta
|  | Me | % | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | % | M | S
A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT
A.1 Ympäristön kannalta kestävät (luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat
Sähköntuotanto aurinkoenergialla | CCM 4.1 | 0 | 0 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | N/A |  |
Sähköntuotanto tuulivoimalla | CCM 4.3 | 31 | 9 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | 11 |  |
Sähköntuotanto vesivoimalla | CCM 4.5 | 2 | 1 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | 1 |  |
Sähkön siirto ja jakelu | CCM 4.9 | 155 | 43 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | 41 | M |
Sähkön varastointi | CCM 4.10 | 0 | 0 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | 0 | M |
Lämpöenergian varastointi | CCM 4.11 | 0 | 0 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | 0 | M |
Kaukolämmön ja -jäähdytyksen jakelu | CCM 4.15 | 2 | 1 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | 0 |  |
Lämmön tai jäähdytyksen tuotanto bioenergialla | CCM 4.24 | 2 | 1 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | N/A |  |
Lämmön tai jäähdytyksen tuotanto hukkalämmöllä | CCM 4.25 | 0 | 0 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | 0 |  |
Uusiutuviin energialähteisiin liittyvän teknologian asennus, huolto ja korjaus | CCM 7.6 | 0 | 0 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | N/A | M |

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 36

Ympäristön kannalta kestävistä (luokitusjärjestelmän mukaisista) toiminnoista saatu liikevaihto (A.1) | 194 | 53 | 53 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | K | K | K | K | K | K | K | 53 |  |
Josta mahdollistavat toiminnat | 155 | 43 | 43 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | K | K | K | K | K | K | K | 41 | M |
Josta siirtymätoiminnat | 0 | 0 | 0 |  |  |  |  |  | K | K | K | K | K | K | K | 0 |  | S
A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset, mutta ei ympäristön kannalta kestävät (muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat
| KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
Sähköntuotanto vesivoimalla | CCM 4.5 |  |  | KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL |  |  |  |  |  |  |  | 0 |  |
Lämmön tai jäähdytyksen ja sähkön tehokas yhteistuotanto fossiilisista kaasumaisista polttoaineista | CCM 4.30 | 5 | 1 | KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL |  |  |  |  |  |  |  | 0 |  |
Sellaisten suur-, keski- ja pienjännitteisten sähkön siirto- ja jakelulaitteiden valmistus, asennus ja huolto, jotka saavat aikaan tai mahdollistavat ilmastonmuutoksen hillinnän merkittävän edistämisen | CCM 3.20 | 3 | 1 | KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL |  |  |  |  |  |  |  | 1 |  |
Korjaus, kunnostaminen ja uudelleenvalmistus | CE 5.1 | 0 | 0 | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | KEL | E/KEL |  |  |  |  |  |  |  | N/A |  |
Luokitusjärjestelmäkelpoisista muttei ympäristön kannalta kestävistä (muista kuin luokitusjärjestelmän mukaisista) toiminnoista saatu liikevaihto (A.2) | 8 | 2 | 2 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  |  | 1 |  |
A. Luokitusjärjestelmäkelpoisista toiminnoista saatu liikevaihto (A.1+A.2) | 201 | 55 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  | 54 |  |
B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT
Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisista toiminnoista saatu liikevaihto | 162 | 45 |
YHTEENSÄ | 363 | 100 |

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 37

Lomake: Luokitusjärjestelmän mukaisiin taloudellisiin toimintoihin liittyvien tuotteiden ja palvelujen osuus pääomamenoista – vuoden 2023 tiedot

Tilikausi 1.1.–31.12.2023 | 2023 | Merkittävän edistämisen kriteerit | ”Ei merkittävää haittaa” -kriteerit (DNSH: Does Not Significantly Harm) |  |  |  |
Taloudelliset toiminnat | Koodi | Pääomamenot | Osuus pääomamenoista, 2023 | Ilmastonmuutoksen hillintä | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen | Vesivarat ja merten luonnonvarat | Kiertotalous | Ympäristön pilaantuminen | Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit | Ilmastonmuutoksen hillintä | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen | Vesivarat ja merten luonnonvarat | Kiertotalous | Ympäristön pilaantuminen | Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit | Vähimmäistason suojatoimet | Luokitusjärjestelmän mukaisten (A.1) tai luokitusjärjestelmäkelpoisten (A.2.) osuus pääomamenoista, v 2022 | Luokka mahdollistava toiminta | Luokka siirtymä- toiminta
|  | Me | % | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | % | M | S
A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT
A.1 Ympäristön kannalta kestävät (luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat
Sähköntuotanto tuulivoimalla | CCM 4.3 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  | K | 56 |  |
Ympäristön kannalta kestävien (luokitusjärjestelmän mukaisten) toimintojen pääomamenot (A.1) | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  | K | 56 |  |
Josta mahdollistavat toiminnat | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  | K | 0 | M |
Josta siirtymätoiminnat | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  | K | 0 |  | S
A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset, mutta ei ympäristön kannalta kestävät (muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat
| KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
Vedyn valmistus | CCM 3.10 | 3 | 58 | KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL |  |  |  |  |  |  |  | 31 |  |
Sellaisten suur-, keski- ja pienjännitteisten sähkön siirto- ja jakelulaitteiden valmistus, asennus ja huolto, jotka saavat aikaan tai mahdollistavat ilmastonmuutoksen hillinnän merkittävän edistämisen | CCM 3.20 | 1 | 27 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  | 4 |  |
Luokitusjärjestelmäkelpoisten muttei ympäristön kannalta kestävien (muiden kuin luokitusjärjestelmän mukaisten) toimintojen pääomamenot (A.2) | 5 | 85 | 100 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  |  | 35 |  |
A. Luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen pääomamenot (A.1+A.2) | 5 | 85 | 100 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  |  | 91 |  |
B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT
Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen pääomamenot | 1 | 15 |
YHTEENSÄ | 5 | 100 |

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 38

Lomake: Luokitusjärjestelmän mukaisiin taloudellisiin toimintoihin liittyviin tuotteisiin ja palveluihin liittyvä osuus toimintamenoista – vuoden 2023 tiedot

Tilikausi 1.1.–31.12.2023 | 2023 | Merkittävän edistämisen kriteerit | Ei merkittävää haittaa -kriteerit |  |  |  |
Taloudelliset toiminnat | Koodi | Toimintamenot | Osuus toimintamenoista, 2023 | Ilmastonmuutoksen hillintä | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen | Vesivarat ja merten luonnonvarat | Kiertotalous | Ympäristön pilaantuminen | Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit | Ilmastonmuutoksen hillintä | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen | Vesivarat ja merten luonnonvarat | Kiertotalous | Ympäristön pilaantuminen | Biologinen monimuotoisuus ja ekosysteemit | Vähimmäistason suojatoimet | Luokitusjärjestelmän mukaisten (A.1) tai luokitusjärjestelmä- kelpoisten (A.2.) osuus toimintamenoista, v 2022 | Luokka mahdollistava toiminta | Luokka siirtymä- toiminta
|  | Me | % | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K; E; E/S | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | K/E | % | M | S
A. LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT
A.1 Ympäristön kannalta kestävät (luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat
Sähköntuotanto tuulivoimalla | CCM 4.3 | 12 | 4 | K | E/S | E/S | E/S | E/S | E/S | K | K | K | K | K | K | K | 1 |  |
Ympäristön kannalta kestävien (luokitusjärjestelmän mukaisten) toimintojen toimintamenot (A.1) | 12 | 4 | 4 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | K | K | K | K | K | K | K | 1 |  |
Josta mahdollistavat toiminnat | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | K | K | K | K | K | K | K | 0 | M |
Josta siirtymätoiminnat | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  | K | K | K | K | K | K | K | 0 |  | S
A.2 Luokitusjärjestelmäkelpoiset, mutta ei ympäristön kannalta kestävät (muut kuin luokitusjärjestelmän mukaiset) toiminnat
| KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL | KEL; E/KEL |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
Sellaisten suur-, keski- ja pienjännitteisten sähkön siirto- ja jakelulaitteiden valmistus, asennus ja huolto, jotka saavat aikaan tai mahdollistavat ilmastonmuutoksen hillinnän merkittävän edistämisen | CCM 3.20 | 4 | 1 | KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL | E/KEL |  |  |  |  |  |  |  | 0 |  |
Luokitusjärjestelmäkelpoisten mutta ei ympäristön kannalta kestävien (muiden kuin luokitusjärjestelmän mukaisten) toimintojen toimintamenot (A.2) | 4 | 1 | 1 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  |  | 0 |  |
A. Luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen toimintamenot (A.1+A.2) | 15 | 5 | 5 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |  |  |  |  |  |  |  | 1 |  |
B. EI-LUOKITUSJÄRJESTELMÄKELPOISET TOIMINNAT
Ei-luokitusjärjestelmäkelpoisten toimintojen toimintamenot | 308 | 95 |
YHTEENSÄ | 323 | 100 |

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 39

Lomake 1. Ydinvoimaan ja fossiilisiin kaasuihin liittyvät toiminnot

Rivi | Ydinenergiaan liittyvät toiminnot |
1. | Yritys toteuttaa tai rahoittaa sellaisiin innovatiivisiin sähköntuotantolaitoksiin liittyvää tutkimusta, kehittämistä, demonstrointia ja käyttöönottoa, jotka tuottavat energiaa ydinreaktion avulla siten, että polttoainekierrosta aiheutuu mahdollisimman vähän jätettä, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. | Ei
2. | Yritys toteuttaa tai rahoittaa sähkön tai prosessilämmön tuottamiseen tarkoitettujen uusien ydinlaitosten rakentamista ja turvallista käyttöä, myös kaukolämpöä tai teollisia prosesseja, kuten vedyn tuotantoa, varten sekä niiden turvallisuuden parantamista, käyttäen parasta käytettävissä olevaa teknologiaa, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. | Ei
3. | Yritys toteuttaa tai rahoittaa olemassa olevien sähköä tai prosessilämpöä tuottavien ydinlaitosten turvallista toimintaa, myös kaukolämpöä tai teollisia prosesseja, kuten vedyn tuotantoa ydinenergiasta, varten sekä niiden turvallisuuden parantamista, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. | Ei
Rivi | Fossiiliseen kaasuun liittyvät toiminnot |
4. | Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien sähköntuotantolaitosten rakentamista tai toimintaa, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. | Ei
5. | Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien yhdistettyjen lämpöä tai jäähdytystä ja sähköä tuottavien laitosten rakentamista, kunnostamista ja käyttöä, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. | Kyllä
6. | Yritys toteuttaa tai rahoittaa fossiilisia kaasumaisia polttoaineita käyttävien lämpöä tai jäähdytystä tuottavien laitosten rakentamista, kunnostamista ja käyttöä, tai sillä on tällaiseen toimintaan liittyviä vastuita. | Kyllä

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 40

Lomake 2. Luokitusjärjestelmän mukaiset taloudelliset toiminnot (nimittäjä)

|  | Liikevaihto
|  | Ilmastonmuutoksen hillintä + ilmastonmuutokseen sopeutuminen |  | Ilmastonmuutoksen hillintä |  | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen
Rivi | Taloudelliset toiminnot | MEUR | % |  | MEUR | % |  | MEUR | %
1. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.26 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
2. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.27 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
3. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.28 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
4. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.29 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
5. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.30 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisentoiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
6 | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.31 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
7 | Muiden kuin edellä 1–6 rivillä tarkoitettujen luokitusjärjestelmän mukaisten taloudellisten toimintojen määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 194 | 53 |  | 194 | 53 |  | 0 | 0
8 | Sovellettava keskeinen tulosindikaattori yhteensä, nimittäjä: konsernin kokonaisliikevaihto | 363 | 100 |  | 363 | 100 |  | 0 | 0

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 41

Lomake 3. Luokitusjärjestelmän mukaiset taloudelliset toiminnot (osoittaja)

|  | Liikevaihto
|  | Ilmastonmuutoksen hillintä + ilmastonmuutokseen sopeutuminen |  | Ilmastonmuutoksen hillintä |  | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen
Rivi | Taloudelliset toiminnot | Määrä | % |  | Määrä | % |  | Määrä | %
1. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.26 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin osoittajassa | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
2. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.27 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin osoittajassa | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
3. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.28 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin osoittajassa | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
4. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.29 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin osoittajassa | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
5. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.30 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin osoittajassa | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
6. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.31 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin osoittajassa | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
7 | Muiden kuin edellä 1–6 rivillä tarkoitettujen luokitusjärjestelmän mukaisten taloudellisten toimintojen määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin osoittajassa | 194 | 100 |  | 194 | 100 |  | 0 | 0
8 | Luokitusjärjestelmän mukaisten taloudellisten toimintojen liikevaihto yhteensä, osoittaja | 194 | 100 |  | 194 | 100 |  | 0 | 0

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 42

Lomake 4. Luokitusjärjestelmäkelpoiset, mutta ei luokitusjärjestelmän mukaiset taloudelliset toiminnot (nimittäjä)

|  | Liikevaihto
|  | Ilmastonmuutoksen hillintä + ilmastonmuutokseen sopeutuminen |  | Ilmastonmuutoksen hillintä |  | Ilmastonmuutokseen sopeutuminen
Rivi | Taloudelliset toiminnot | Määrä | % |  | Määrä | % |  | Määrä | %
1. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.26 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmäkelpoisen mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus liikevaihdon nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
2. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.27 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmäkelpoisen mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä 15.7.2022 FI Euroopan unionin virallinen lehti L 188/43 | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
3. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.28 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmäkelpoisen mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
4. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.29 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmäkelpoisen mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
5. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.30 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmäkelpoisen mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 5 | 1 |  | 5 | 1 |  | 0 | 0
6. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevassa 4.31 jaksossa tarkoitetun, luokitusjärjestelmäkelpoisen mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisen taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0 |  | 0 | 0 |  | 0 | 0
7 | Muiden kuin edellä 1–6 rivillä tarkoitettujen luokitusjärjestelmäkelpoisten mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisten taloudellisten toimintojen määrä ja osuus konsernin kokonaisliikevaihdosta (nimittäjä) | 3 | 1 |  | 3 | 1 |  | 0 | 0
8 | Luokitusjärjestelmäkelpoisten mutta ei luokitusjärjestelmän mukaisten taloudellisten toimintojen kokonaismäärä ja osuus konsernin kokonaisliikevaihdosta (nimittäjä) | 7 | 2 |  | 7 | 2 |  | 0 | 0

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 43

Lomake 5. Luokitusjärjestelmään kelpaamattomat taloudelliset toiminnot

Rivi | Taloudelliset toiminnot | Määrä | %
1. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevan 4.26 jakson mukaisesti luokitusjärjestelmään kelpaamattoman, lomakkeen 1 rivillä 1 tarkoitetun taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0
2. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevan 4.27 jakson mukaisesti luokitusjärjestelmään kelpaamattoman, lomakkeen 1 rivillä 2 tarkoitetun taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0
3. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevan 4.28 jakson mukaisesti luokitusjärjestelmään kelpaamattoman, lomakkeen 1 rivillä 3 tarkoitetun taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0
4. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevan 4.29 jakson mukaisesti luokitusjärjestelmään kelpaamattoman, lomakkeen 1 rivillä 4 tarkoitetun taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0
5. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevan 4.30 jakson mukaisesti luokitusjärjestelmään kelpaamattoman, lomakkeen 1 rivillä 5 tarkoitetun taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 0 | 0
6. | Delegoidun asetuksen 2021/2139 liitteissä I ja II olevan 4.31 jakson mukaisesti luokitusjärjestelmään kelpaamattoman, lomakkeen 1 rivillä 6 tarkoitetun taloudellisen toiminnan määrä ja osuus sovellettavan keskeisen tulosindikaattorin nimittäjässä | 3 | 1
7 | Muiden kuin edellä 1–6 rivillä tarkoitettujen luokitusjärjestelmään kelpaamattomien taloudellisten toimintojen määrä ja osuus konsernin kokonaisliikevaihdosta (nimittäjä) | 162 | 45
8 | Luokitusjärjestelmään kelpaamattomien taloudellisten toimintojen kokonaismäärä ja osuus konsernin kokonaisliikevaihdosta (nimittäjä) | 165 | 45

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 44

Merkittävimmät riskit ja
epävarmuustekijät
Enersense altistuu toiminnassaan erilaisille strategisille, operatiivisille ja taloudellisille riskeille sekä
ulkopuolisille uhkille. Enersense pyrkii suojautumaan mainittuja riskejä vastaan muun muassa
jatkuvalla ja systemaattisella riskienarviointiprosessilla sekä ottamalla riskitekijät kattavasti
huomioon päätettäessä konsernin kannalta merkittävistä liiketoimintahankkeista tai
investoinneista.
Lähiajan riskit ja epävarmuustekijät
Meneillään olevat kansainväliset konfliktit ylläpitävät geopoliittisia jännitteitä ja epävarmuutta
maailmantalouden kehittymisestä. Inflaatio on Enersenselle relevanteilla markkinoilla edelleen
koholla, mikä näkyy erityisesti Baltian maissa, joissa palkkainflaatio nostaa kustannuksia.
Materiaalien hinnat ovat myös koholla, ja riskinä erityisesti vanhojen sopimusten osalta on, että
niitä ei saada uudelleen neuvoteltua.
Lisääntynyt epävarmuus talouskehityksestä sekä korkean inflaation myötä nousseet operatiiviset
ja rahoituskustannukset ovat vaikuttaneet investointiympäristöön negatiivisesti. Tämä voi johtaa
asiakkaiden taloudellisen aseman heikentymiseen ja edelleen Enersensen palveluiden kysynnän
heikentymiseen sekä myynnin odotettua hitaampaan kehitykseen. Investointiympäristön
muutoksella saattaa olla negatiivinen vaikutus myös Enersensen taloudelliseen tilanteeseen mm.
rahoituksen saatavuuden kautta, sekä tiettyihin taseen arvostettaviin eriin.
Kireä kilpailutilanne useilla Enersensen liiketoiminta-alueilla ja mahdollisten uusien kilpailijoiden
tuoma tarjonta voivat aiheuttaa paineita projektien myyntihintoihin sekä kannattavuuteen.
Haasteet osaavan työvoiman saatavuudessa voivat toteutuessaan vaikuttaa Enersensen
toimintoihin.
Strategiset riskit
Yhtiö toteuttaa kasvustrategiaansa kehittämällä strategista osaamistaan, palveluja ja/tai
asiakkuuksia. Vaikka strategia on kilpailukykyinen, on mahdollista, että se ei toteudu suunnitelman
mukaisesti. Enersense ei ehkä pysty toteuttamaan strategiaansa nopeasti muuttuvassa
liiketoimintaympäristössä osana energiamurrosta, ja investointien tuotto voi jäädä kustannuksia
pienemmäksi. Yhtiö voi myös menettää mahdollisuuksia, epäonnistua muutoksen hallinnassa tai
riittävän nopeassa uudelleenkoulutuksessa, eikä se välttämättä pysty vastaamaan riittävän
ketterästi markkinoille tulevien uusien toimijoiden toimiin. Enersense voi epäonnistua keskeisten
strategisten kehityshankkeidensa toteuttamisessa riittämättömien resurssien tai puutteellisen
johtamisen, tiedonhallinnan, seurannan ja suunnittelun vuoksi. Enersensen strategian linjaus voi
osoittautua vääräksi vallitseviin trendeihin tai markkinoiden nopeisiin muutoksiin nähden tai
tavoitteiden suhteen liian vaatimattomaksi verrattuna energiamurroksen edellyttämiin palveluihin.
Strategian epäonnistuminen voi myös johtaa heikentyneeseen kassavirtaan ja rahoituksen
riittämättömyyteen.
Yhtiö pyrkii digitalisoimaan liiketoimintaansa soveltuvin osin ja ottamaan käyttöön toiminnan
tehostamistyökaluja ja -käytänteitä. Digitalisaation kiihtyessä epäonnistuminen tai väärät valinnat
uusien työkalujen ja toimintatapojen käyttöönotossa saattavat hidastaa liiketoimintaa ja sen
kehittämistä tai alentaa toiminnan suhteellista tehokkuutta ja kilpailukykyä.
Yhtiö pyrkii nopeuttamaan strategisen osaamisen, palvelujen ja/tai asiakkuuksien kehittämistä
yritysostojen avulla. Tässä on riskinä, että yhtiö ei välttämättä tunnista sopivia kohdeyrityksiä,
jotka ovat ostettavissa suotuisin ehdoin. Enersenselle voi myös aiheutua merkittäviä hankinta-,
uudelleenjärjestely- ja muita kuluja yritysostojen yhteydessä. Yritysjärjestelyissä on myös uusien
liiketoimintojen integrointiin liittyviä riskejä, eikä ole varmuutta siitä, että arvioidut synergiaedut
voidaan saavuttaa täysimääräisesti tai suunnitellun aikataulun mukaisesti suhteessa jo
toteutuneisiin tai tuleviin yritysostoihin.
Lisäksi Enersensen kyky saattaa päätökseen yritysjärjestelyjä suunnitelmien mukaisesti ja
saavuttaa niihin liittyviä synergiaetuja ja muita hyötyjä voi riippua yrityskaupalle asetetuista
ehdoista, kuten viranomaisten ja etenkin kilpailuviranomaisten hyväksynnästä.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 45

Yhtiön suorittaessa yritysostoja tai toimintojen laajentuessa uusiin maihin, on mahdollista, että
kohdeyhtiöiden tai Enersensen ulkomaisten tytäryhtiöiden ja/tai sivuliikkeiden liikevaihto- ja tuotto-
odotukset eivät toteutuisi Enersensen odotusten mukaisesti, tai yhtiö joutuisi kirjaamaan alas
yritysostojensa arvoa. Lisäksi asiakkuuksissa, paikallisissa työvoimamarkkinoissa, poliittisissa
olosuhteissa ja lainsäädännössä tapahtuvilla muutoksilla tai toimipisteissä tehtävillä muutoksilla
voi olla haitallinen vaikutus Enersensen liiketoimintaan, liiketoiminnan tulokseen ja taloudelliseen
asemaan.
Operatiiviset riskit
Enersensen asiakkaat ovat tyypillisesti rakennus- tai teollisuusprojektien omistajia, rakennuttajia,
pääurakoitsijoita tai toimittajia, joiden kanssa Enersense yleensä toteuttaa hankkeen, palvelun tai
puitesopimuksen. Yhtiö solmii usein hankekohtaisia projektisopimuksia, joiden kilpailutuksissa
menestyminen on epävarmaa. Tämä vaikeuttaa luotettavien arvioiden luomista yhtiön
liiketoiminnan tuloksesta sekä taloudellisesta asemasta tilauskantaa pidemmän aikavälin osalta.
Vastaavasti puitesopimukset eivät takaa yhtiön menestystä puitesopimukseen kuuluvien
yksittäisten toimitusten tarjouskilpailuissa. Myös kilpailun lisääntymisellä voi olla haitallinen
vaikutus Enersensen tilauskannan kertymiseen ja siten liikevaihtoon sekä kannattavuuteen. Myös
viranomaissääntelyn ja -rajoitteiden muutoksilla ja niihin liittyvällä epävarmuudella voi olla
olennainen vaikutus erityisesti energialiiketoiminnan asiakaskentässä.
Vaikka Enersensen liiketoiminta-alueet tuottavat jatkuvasti liikevaihtoa muun muassa huolto- ja
kunnossapitopalveluista, merkittävä osa Enersensen liikevaihdosta liittyy suoraan tai välillisesti
merkittäviin pitkäaikaisiin rakennushankkeisiin tai muihin investointeihin. Enersensen liiketoiminnoille
ovat tyypillisiä suuret kiinteähintaiset projektit, joiden kannattavuus edellyttää, että Enersense on
onnistunut arvioimaan projektin sopimusriskit ja tuotantokustannukset riittävän tarkasti sekä
onnistuu projektinhallinnassa, teknisessä toteutuksessa ja aikataulunhallinnassa. Yleinen
taloudellinen epävarmuus voi heikentää asiakkaiden investointihalukkuutta ja vaikuttaa Enersensen
tilauskannassa jo oleviin projekteihin, joiden osalta voi aiheutua viiveitä tai keskeytyksiä.
Yleinen makrotalouden epävarmuus voi johtaa Enersensen asiakkaiden tai toimittajien
taloudellisen aseman heikentymiseen esimerkiksi rahoituksen saatavuuden kautta, josta voi
seurata maksukyvyttömyyttä tai jopa konkursseja, jotka voivat toteutuessaan aiheuttaa tappioita
ja muita negatiivisia seuraamuksia yhtiölle.
Yhtiön edetessä digitalisaatiossa ja ottaessa uusia työkaluja käyttöön, luotettavan datan laatu ja
kyky kerätä, käsitellä ja analysoida sitä datalla johtamisen tarpeisiin on erittäin tärkeää.
Epäonnistuminen työkalujen valinnassa, niiden käyttöönotossa tai datan laadun varmistamisessa
voi johtaa suunniteltujen hyötyjen ja tehostamisen toteutumatta jäämiseen.
Enersensellä on muutamia suuria avainasiakkaita, joiden ostokäyttäytymisellä on huomattava
merkitys liiketoiminnan tulokseen. Mikäli jokin suurimmista asiakkaista siirtäisi ostonsa Enersenseltä
sen kilpailijoille tai muuttaisi voimakkaasti toimintamalliaan, tai jos yhtiölle merkittävä projekti
päättyisi, keskeytyisi tai supistuisi ennakoimattomasti, olisivat yhtiön mahdollisuudet löytää
korvaava asiakasvolyymi lyhyellä ajanjaksolla rajoitetut.
Ellei Enersense kykene rekrytoimaan, kouluttamaan ja motivoimaan pätevää henkilöstöä ja
pitämään sitä palveluksessaan, se ei välttämättä pysty kilpailemaan tehokkaasti, eikä
toteuttamaan täysimääräisesti strategiaansa.
Takaukset
Enersensen asiakkaat tarvitsevat yleensä takaukset esimerkiksi työlle, toimituksille ja takuuajoille.
Tällaisten takauksien myöntäminen asiakkaalle on usein edellytys sille, että Enersense voi tehdä
tarjouksen uudesta projektista. Takausjärjestelyt eivät kuitenkaan velvoita niiden myöntäjää, vaan
myöntäjä päättää jokaisesta takauksesta erikseen. Esimerkiksi Enersensen mahdolliset aiemmat
laiminlyönnit ja etenkin Enersensen maksukyvyn tai taloudellisen aseman heikentyminen voivat
johtaa siihen, että Enersenselle ei myönnetä takuita, joita se tarvitsee uusien projektien
toteuttamiseen. Tästä voi olla seurauksena Enersensen kyvyttömyys osallistua uusiin projekteihin.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 46

Rahoitus
Enersense-konsernin rahoitussopimuksessa on kovenanttiehtoja, jotka koskevat konsernin
omavaraisuusastetta, korollisen nettovelan suhdetta käyttökatteeseen ja vähimmäislikviditeettiä.
Kovenanttiehtojen rikkominen voi antaa rahoittajalle oikeuden vaatia lainojen nopeutettua tai
välitöntä takaisinmaksua ja samanaikaisesti peruuttaa kaikki rahoittajaa sitovat mutta
nostamattomat määrät sekä kaikki takausjärjestelyjen mukaiset määrät.
Yhtiön rahoitukseen liittyvistä riskeistä esitetään tarkempi selvitys tilinpäätöksen liitetiedossa 20.
Rahoitusriskien ja pääoman hallinta.
Yhteistyökumppanit
Enersense tekee yhteistyötä alihankkijoiden ja muiden kumppaneiden kanssa projektiensa ja
palvelujensa eri vaiheissa. Ulkoistaminen tai alihankinta sisältävät tyypillisesti
materiaalitoimituksia ja aliurakointia (esim. yhdyskuntatekniikka) sekä sellaisia resursseja ja
laitteita, joita Enersense ei tarjoa tai pysty tarjoamaan. Enersense voi epäonnistua alihankkijoiden
arvioinnissa ja valinnassa tai joutua hyväksymään osittain epäedullisia sopimusehtoja saadakseen
hankittuja tällaisia palveluja. Alihankkijat eivät välttämättä pysty tekemään toimituksia ajoissa tai
Enersensen odottaman tason, kustannusrakenteen tai laadun mukaisesti, tai niiden toiminta voi
olla muuten puutteellista tai lainsäädännön tai määräysten vastaista. Enersensen alihankkijat
saattavat myös lakata toimittamasta palveluja Enersenselle kyvyttömyyden tai haluttomuuden
vuoksi, tai ne voivat nostaa hintoja merkittävästi. Enersenseen vaikuttavat häiriöt – kuten
sopimusten viivästykset tai irtisanomiset tai alihankkijoiden kyvyttömyys toimittaa palveluja
määrätyssä ajassa tai hyväksyttävin kustannuksin – voivat myös johtaa riitoihin asiakkaiden
korvausvaatimuksista Enersensen mahdollisesti aiheuttamien vahinkojen osalta.
Vastuullisuusriskit
Palveluiden ja materiaalien hankinta on olennainen osa Enersensen liiketoimintaa. Enersense asioi
vain hyvämaineisten ja luotettavien yhteistyökumppaneiden kanssa. Alihankkijoiden ja muiden
yhteistyökumppaneiden taustat ja heidän liiketoimintansa selvitetään ennen yhteistyön
aloittamista. Epäonnistuminen alihankkijoiden ja materiaalitoimittajien laillisuus- ja
vastuullisuusvaatímusten toimeenpanossa ja seurannassa sekä epäkohtiin puuttumisessa saattaisi
tuoda yhtiölle lisävastuita sopimuksellisesti tai jopa johtaa sakkoihin.
Vahinkoriskit
Enersensen vahinko- ja jatkuvuusriskit liittyvät pääsääntöisesti henkilöihin, omaisuuteen sekä IT-
järjestelmiin. Vaikka yhtiö on suojannut toimintaansa ja omaisuuttaan normaalein vakuutuksin, voi
vahinkoriskien toteutuminen johtaa henkilö- ja omaisuusvahinkoihin tai liiketoiminnan
keskeytymiseen. Lisäksi IT-järjestelmien luotettavuus ja toimintakyky ovat olennaisia Enersensen
toimintojen jatkuvuudelle. Pitkittynyt keskeytys merkittävimmissä järjestelmissä voisi rajoittaa
Enersensen mahdollisuutta toimia kannattavasti ja tehokkaasti. Myös kyberuhkat voivat aiheuttaa
riskin Enersensen tietovaroille.
Riita-asiat
Konserniyhtiöillä on kesken olevia oikeudellisia riita-asioita ja erimielisyyksiä, joista osa on vireillä
yleisissä tai hallinnollisissa tuomioistuimissa sekä välimiesmenettelyssä Suomessa tai ulkomailla.
Riita-asiat liittyvät tyypillisesti Enersenseen kohdistettuihin vaatimuksiin koskien väitettyjä
virheellisiä suorituksia, viivästyksiä tai asiakkaille aiheutuneita vahinkoja erityisesti
projektitoiminnassa tai vastaavasti Enersensen toimittajiinsa tai asiakkaisiinsa kohdistamiin
vaatimuksiin. Vaateiden, erimielisyyksien ja oikeusprosessien lopputulemaa on vaikea arvioida.
Yhtiö on arvioinut riita-asioiden mahdollisia vaikutuksia ja tehnyt näihin arvioihin perustuvat
varaukset.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 47

Arvio todennäköisestä tulevasta
kehityksestä
Enersensen vuoden 2024 liikevaihdon odotetaan olevan 365–435 miljoonaa euroa ja käyttökatteen
15–25 miljoonaa euroa.
Vuonna 2024 liikevaihdon odotetaan kasvavan. Näkymät erityisesti yhtiön kasvualueilla ovat
suotuisat. Käyttökatteen odotetaan kasvavan. Kannattavuuden odotetaan paranevan, vaikka
kasvupanostukset jatkuvat.
Olennaiset tapahtumat
tilikauden päättymisen jälkeen
Pörssitiedotteet:
• Enersense tiedotti 9.1.2024 yhdistävänsä Power- ja International Operations -liiketoiminta-alueet
yhdeksi liiketoiminta-alueeksi. Samassa yhteydessä Smart Industry -liiketoiminta-alueen nimi
muutetaan muotoon Industry. Enersense raportoi vuoden 2024 alusta nykyisen neljän
liiketoiminta-alueen sijaan kolmesta liiketoiminta-alueesta, jotka ovat Power, Industry ja
Connectivity. Suunniteltuihin organisaatiomuutoksiin liittyen, johtoryhmän jäsen Margus
Veensalu jää 9.1.2024 alkaen pois johtoryhmästä, mutta jatkaa yhtiössä muissa tehtävissä
• Enersense tiedotti 2.2.2024 osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotuksesta, jonka mukaan
nykyiset hallituksen jäsenet valitaan uudelleen, ja uusina jäseninä hallitukseen valitaan Ville
Vuori ja Anders Dahlblom.
Sijoittajauutiset:
• Enersense kertoi 5.2.2024, että se on voittanut Fingridin julkisen hankinnan kilpailutuksessa
urakkakokonaisuuden, jossa rakennetaan Harjavallan alueelle yhteensä kolme uutta 110 kV:n
sähköasemaa. Sähköasemat toteutetaan kaasueristeisinä (GIS) hyödyntäen
eristekaasuratkaisua, joka ei sisällä lainkaan ilmastoa voimakkaasti lämmittävää SF6-kaasua.
Urakan arvo on noin 20 miljoonaa euroa ja se kirjataan Power-liiketoiminta-alueen vuoden 2024
ensimmäisen vuosineljänneksen tilauskantaan. Hanke työllistää Enersenseä vuoden 2027 kesään
saakka.
• Enersense kertoi 12.2.2024, että se on allekirjoittanut virolaisen verkko-operaattorin Elektrilevin
kanssa jatkosopimuksen koskien sähköverkkojen kunnossapitoa. Sopimuksen kokonaisarvo
Enersenselle on noin 8 miljoonaa euroa, ja se kirjataan Enersensen Power-liiketoiminta-alueen
vuoden 2024 ensimmäisen vuosineljänneksen tilauskantaan.
Ehdotus varojen jakamisesta
osakkeenomistajille
Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että tilikauden 1.1.2023–31.12.2023 tulos siirretään edellisten
tilikausien voitto- ja tappiotilille ja tilikaudelta vahvistettavan taseen perusteella
osakkeenomistajille ei jaeta osinkoa.
Lisäksi hallitus esittää yhtiökokoukselle, että hallitus valtuutettaisiin päättämään varojen
jakamisesta sijoitetun vapaan oman pääoman rahastosta pääomanpalautuksena
osakkeenomistajille yhteensä enintään 0,10 euroa osaketta kohden, eli yhteensä enintään 1,6
miljoonaa euroa. Pääomanpalautus voitaisiin maksaa enintään kahdessa erässä hallituksen
määrääminä ajankohtina vuoden 2024 heinäkuun-joulukuun välisenä aikana. Mahdollinen
pääomanpalautus maksettaisiin osakkeenomistajalle, joka on hallituksen myöhemmin päättäminä
pääomanpalautuksen täsmäytyspäivinä merkittynä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön
osakasluetteloon. Valtuutus on voimassa enintään 31.12.2024 saakka.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 48

Tunnusluvut
Tunnusluvut
Tunnusluvut
Liiketoiminnan keskeiset tunnusluvut

| 1–12/2023 | 1–12/2022 | 1–12/2021
Liikevaihto, (1 000 EUR) | 363 318 | 281 997 | 239 110
Käyttökate, (1 000 EUR) | 14 704 | 12 210 | 16 639
Käyttökate, % | 4,0 | 4,3 | 7,0
Liikevoitto, (1 000 EUR) | 5 260 | 3 479 | 6 834
Liikevoitto, % | 1,4 | 1,2 | 2,9
Kauden tulos, (1 000 EUR) | -9 149 | -9 835 | 3 973
Omavaraisuusaste, % | 26,0 | 28,8 | 35,6
Nettovelkaantumisaste, % | 70,2 | 19,0 | 3,6
Oman pääoman tuotto, % | -16,0 | -17,5 | 8,3
Laimentamaton osakekohtainen tulos | -0,54 | -0,57 | 0,35
Laimennettu osakekohtainen tulos | -0,54 | -0,57 | 0,35
Osakekohtainen oma pääoma, EUR | 3,2 | 3,8 | 3,7
Osakekohtainen voitonjako, EUR | 0,11 | 0,10 | 0,1
Varojenjako tuloksesta, % | -20,3 | -14,6 | 31,2
Efektiivinen osinkotuotto, % | 2,8 | 1,8 | 1,5
Hinta/voittosuhde | -8,0 | -11,9 | 32,1

Osaketiedot

| 2023 | 2022 | 2021
Osakekannan markkina-arvo, EUR | 71 742 492 | 93 842 501 | 91 640 466
Osakkeenomistajia kauden lopussa | 6 973 | 6 844 | 6 957
Kurssi kauden lopussa, EUR | 4,35 | 5,69 | 6,84
Keskikurssi (VWAP), EUR | 5,36 | 6,80 | 8,63
Ylin kurssi, EUR | 6,99 | 8,22 | 12,00
Alin kurssi, EUR | 3,87 | 5,22 | 5,96
Osakkeiden lukumäärä kauden lopussa, laimentamaton | 16 492 527 | 16 492 531 | 13 397 729
Osakkeiden lukumäärä kauden lopussa, laimennettu | 19 990 949 | 19 897 335 | 13 397 729
Osakkeiden lukumäärä kaudella keskimäärin, laimentamaton | 16 492 528 | 15 986 151 | 12 130 679
Osakkeiden lukumäärä kaudella keskimäärin, laimennettu | 19 970 469 | 16 381 629 | 12 130 679
Osakevaihto, kpl | 3 138 895 | 5 712 374 | 9 568 586
Vaihtuvuus, % | 19,0 | 34,6 | 78,8

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 50

Vaihtoehtoisten tunnuslukujen
täsmäytyslaskelma

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Oikaistu käyttökate |  |
Liikevoitto | 5 260 | 3 479
Poistot ja arvonalentumiset | 9 444 | 8 731
Käyttökate | 14 704 | 12 210
Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erot | 411 | 1 444
Oikaistu käyttökate | 15 115 | 13 654

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät |  |
+ Tavanomaisesta liiketoiminnasta poikkeavat erät | 411 | 1 444
Käyttöomaisuuden myyntivoitot (-) / myyntitappiot (+) | — | —
Oikaistuun käyttökatteeseen vaikuttavat poikkeavat erät yhteensä | 411 | 1 444

Vaihtoehtoiset tunnusluvut:
Enersense julkaisee tiettyjä yleisesti käytössä olevia, IFRS-tilinpäätöksestä johdettavissa olevia
tunnuslukuja. Tunnuslukujen laskentaperiaatteet on esitetty tämän katsauksen osiossa
Tunnuslukujen laskentaperiaatteet.
Tietyt varsinaiseen liiketoimintaan kuulumattomat liiketapahtumat tai rahavirtaan
vaikuttamattomat arvostuserät, joilla on merkittävä vaikutus kauden tuloslaskelmaan, on oikaistu
vertailukelpoisuuteen vaikuttavina erinä, jos ne aiheutuvat:
• Johdon harkinnan mukaan tavanomaisesta liiketoiminnasta poikkeavista olennaisista eristä,
jotka liittyvät strategiaan kuulumattomiin yritysjärjestelyihin, kuten yritysmyyntien
transaktiokuluihin, ja työsuhteiden päättämiseen liittyviin kuluihin, ja/tai rakenteellisiin
uudelleenjärjestelyihin sekä merkittäviin irtisanomiskustannuksiin, tai poikkeaviin
viranomaisprosessien kustannuksiin
• Hankittavien yritysten integraatiokuluista
• Muiden kuin ydinliiketoimintaan liittyvien käyttöomaisuushyödykkeiden myyntivoitoista ja -
tappioista
Oikaistuilla tunnusluvuilla yritys pyrkii esittämään yhtiön strategian mukaisen liiketoiminnan
kannattavuutta. Yhtiön keskeisenä strategisena tavoitteena on kannattava orgaaninen ja
epäorgaaninen kasvu. Tämän takia yhtiö oikaisee tuloksestaan yllä mainitut erät.
Yhtiö ei ole oikaissut strategian mukaisten yrityshankintojen transaktiokustannuksia tai tuottoja,
koska yritysostot ovat yhtiön strategian ydintä.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 51

Tunnuslukujen laskentaperiaatteet

Käyttökate (EBITDA) | = | Liikevoitto + poistot ja arvonalentumiset
Käyttökate liikevaihdosta (%) | = | Käyttökate / liikevaihto x 100
Oikaistu käyttökate |  | Käyttökate + vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät
Oikaistu käyttökate (%) |  | Oikaistu käyttökate / liikevaihto x 100
Liikevoitto (EBIT) | = | Liikevaihto + liiketoiminnan muut tuotot – materiaalit ja palvelut – henkilöstökulut – liiketoiminnan muut kulut + osuus osakkuusyhtiöiden tuloksesta – poistot ja arvonalentumiset
Liikevoitto liikevaihdosta (%) | = | Liikevoitto / liikevaihto x 100
Tilikauden voitto (tappio) liikevaihdosta (%) | = | Tilikauden voitto (tappio) / liikevaihto x 100
Omavaraisuusaste | = | Oma pääoma / taseen loppusumma – saadut ennakot x 100
Nettovelkaantumisaste | = | Korolliset velat – rahat ja pankkisaamiset / oma pääoma x 100
Oman pääoman tuotto (%) | = | Tilikauden voitto / oma pääoma keskimäärin tilikauden aikana x 100
Osakekohtainen tulos (EUR) | = | Tilikauden tulos / osakkeiden määrä keskimäärin
Keskikurssi | = | Osakkeen euromääräinen kokonaisvaihto / Vaihdettujen osakkeiden keskimääräinen lukumäärä tilikaudella
Osakekannan markkina-arvo | = | (Osakkeiden lukumäärä - omat osakkeet) x tilinpäätöspäivän pörssikurssi
Osakevaihto | = | Tilikauden aikana vaihdettujen osakkeiden lukumäärä
Vaihtuvuus (%) | = | Osakevaihto (kpl) x 100 / Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä kaudella keskimäärin
Osakekohtainen oma pääoma | = | Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma / osakeantioikaistu osakemäärä vuoden lopussa
Osakekohtainen varojenjako | = | Varojenjako per osake / tulos per osake
Varojenjako tuloksesta prosentteina | = | (Varojenjako per osake / tulos per osake) x 100
Hinta / voittosuhde, P/E | = | Osakekurssi tilikauden päättyessä / tulos per osake
Efektiivinen varojenjakotuotto | = | (Varojenjako per osake / osakekurssi tilikauden päättyessä) x 100

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 52

Osakkeet ja osakkeenomistajat
10 suurinta osakkeenomistajaa 31.12.2023*)

Osakkeenomistaja | Osakkeiden määrä | % osakkeista
Nidoco AB | 4 425 000 | 26,8
Ensto Invest Oy | 1 346 125 | 8,2
Verman Group Oy**) | 1 343 461 | 8,1
Suotuuli Oy***) | 680 022 | 4,1
Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen | 569 053 | 3,5
Danske Invest Finnish Equity Fund | 451 027 | 2,7
Holopainen Jussi | 436 509 | 2,6
Taloustieto Incrementum Oy | 416 313 | 2,5
Eläkevakuutusosakeyhtiö Veritas | 395 292 | 2,4
Mapps Global Invest Oy | 342 732 | 2,1
Yhteensä | 10 405 534 | 63,1

*) Lähde Euroclear Finland Oy.
**) Verman Holding Oy:ssä määräysvaltaa käyttävä Janne Vertanen omistaa lisäksi 27 626 osaketta suoraan.
***) Suotuuli Oy:ssä määräysvaltaa käyttävä Petri Suokas omistaa lisäksi 12 210 osaketta suoraan ja 240 860 osaketta
määräysvaltayhtiönsä Siementila Suokas Oy:n kautta. Petri Suokas on Enersense International Oyj:n hallituksen jäsen.
Osakeomistuksen jakautuminen 31.12.2023*)

Osakemäärä | Omistajien määrä | % osakkeen- omistajista | Osakemäärä | % osakkeista
1–100 | 2 932 | 42,0 | 130 662 | 0,8
101–500 | 2 907 | 41,7 | 676 742 | 4,1
501–1 000 | 600 | 8,6 | 467 475 | 2,8
1001–5000 | 428 | 6,1 | 875 863 | 5,3
5 001–10 000 | 40 | 0,6 | 291 601 | 1,8
10 001–50 000 | 34 | 0,5 | 672 254 | 4,1
50 001–100 000 | 10 | 0,1 | 712 514 | 4,3
100 001–500 000 | 17 | 0,2 | 4 301 755 | 26,1
500 001– | 5 | 0,1 | 8 363 661 | 50,7
Yhteensä | 6 973 | 100,0 | 16 492 527 | 100,0
Joista hallintarekisteröityjä | 7 | — | 143 981 | 0,9

*) Lähde Euroclear Finland Oy.
**) Lisäksi mukana yhteisomistuksessa 4 osakkeenomistajaa.
Osakkeenomistajat sektoreittain 31.12.2023*)

Sektori | Osakkeiden määrä | % osakkeista
Yritykset | 6 618 968 | 40,1
Ulkomaat | 4 536 594 | 27,5
Kotitaloudet | 3 307 203 | 20,1
Julkisyhteisöt | 1 075 211 | 6,5
Rahoitus- ja vakuutuslaitokset | 506 878 | 3,1
Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt | 303 692 | 1,8
Hallintarekisteröidyt | 143 981 | 0,9
Yhteensä | 16 492 527 | 100,0

*) Lähde Euroclear Finland Oy.

|  | Toimintakertomus 2023

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 53

Tilinpäätös
Tilinpäätös
Konsernitilinpäätös
Konsernin laaja tuloslaskelma

EUR tuhatta | Liite | 1–12/2023 | 1–12/2022
Liikevaihto*) | 3 | 363 318 | 281 997
Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden varastojen muutos | 4 | 3 735 | 5 267
Valmistus omaan käyttöön |  | -14 | -3
Liiketoiminnan muut tuotot*) | 4 | 1 957 | 4 833
Materiaalit ja palvelut | 5 | -202 874 | -152 815
Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut | 6 | -114 729 | -97 733
Poistot ja arvonalentumiset | 7 | -9 444 | -8 731
Liiketoiminnan muut kulut | 8 | -36 440 | -29 147
Osuus pääomaosuusmenetelmällä käsiteltävien osakkuusyhtiöiden tuloksesta | 14 | -249 | -189
Liikevoitto (-tappio) |  | 5 260 | 3 479
Rahoitustuotot | 9 | 43 | 476
Rahoituskulut | 9 | -13 852 | -10 982
Rahoitustuotot ja -kulut |  | -13 809 | -10 507
Voitto (tappio) ennen veroja |  | -8 549 | -7 027
Tuloverot | 10 | -600 | -2 807
Tilikauden voitto (tappio) |  | -9 149 | -9 834

EUR tuhatta | Liite | 1–12/2023 | 1–12/2022
Muut laajan tuloksen erät |  |  |
Erät, jotka saatetaan tulevaisuudessa siirtää tulosvaikutteisiksi |  |  |
Muuntoerot |  | -14 | 68
Etuuspohjaisten työsuhteen jälkeisten velvoitteiden uudelleen määrittäminen | 6 | 45 | 179
Tilikauden muut laajat tuloksen erät verovaikutus huomioiden |  | 31 | 247
Tilikauden laaja tulos |  | -9 118 | -9 588
Tilikauden voiton (tappion) jakautuminen: |  |  |
Emoyhtiön omistajille |  | -8 926 | -9 174
Määräysvallattomien omistajien osuus tuloksesta |  | -223 | -661
Tilikauden voitto (tappio) |  | -9 149 | -9 834
Tilikauden laajan tuloksen jakautuminen: |  |  |
Emoyhtiön omistajille |  | -8 895 | -8 926
Määräysvallattomille omistajille |  | -223 | -661
Tilikauden laaja tulos |  | -9 118 | -9 588
Emoyhtiön omistajille kuuluva osakekohtainen tulos, laimentamaton | 19 | -0,54 | -0,57
Emoyhtiön omistajille kuuluva osakekohtainen tulos, laimennettu | 19 | -0,54 | -0,57

*) Vertailuvuosi muuttunut laatimisperiaatteen tarkennuksen johdosta.
Konsernin laajaa tuloslaskelmaa on luettava yhdessä sitä koskevien liitetietojen kanssa.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 55

Konsernin tase

EUR tuhatta | Liite | 31.12.2023 | 31.12.2022
Varat |  |  |
Pitkäaikaiset varat |  |  |
Liikearvo | 11 | 27 805 | 27 874
Aineettomat hyödykkeet | 11 | 40 193 | 40 379
Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 12, 13 | 21 230 | 22 213
Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltävät sijoitukset | 14 | 13 881 | 10 937
Pitkäaikaiset sijoitukset ja saamiset | 16, 20 | 4 339 | 6 890
Laskennalliset verosaamiset | 10 | 1 297 | 1 338
Pitkäaikaiset varat yhteensä |  | 108 744 | 109 631
Lyhytaikaiset varat |  |  |
Vaihto-omaisuus | 15 | 18 127 | 13 124
Myyntisaamiset | 16 | 40 291 | 33 696
Kauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset | 10 | 2 | 9
Muut saamiset | 16 | 35 327 | 35 003
Rahavarat | 17 | 11 249 | 38 704
Lyhytaikaiset varat yhteensä |  | 104 996 | 120 537
Varat yhteensä |  | 213 740 | 230 168
Oma pääoma ja velat |  |  |
Oma pääoma |  |  |
Osakepääoma | 18 | 80 | 80
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto | 18 | 62 361 | 64 010
Vararahasto | 18 | 313 | 313
Muuntoerot | 18 | 70 | 84
Kertyneet voittovarat*) | 18 | -1 958 | 6 906
Tilikauden voitto (tappio)*) | 18 | -8 926 | -9 174
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä |  | 51 940 | 62 220
Määräysvallattomat omistajat |  | 167 | 389
Oma pääoma yhteensä |  | 52 108 | 62 609

EUR tuhatta | Liite | 31.12.2023 | 31.12.2022
Velat |  |  |
Pitkäaikaiset velat |  |  |
Lainat | 21 | 28 270 | 30 458
Vuokrasopimusvelat | 21 | 9 266 | 10 738
Muut velat | 23 | 3 | 550
Laskennalliset verovelat | 10 | 5 973 | 6 630
Työsuhde-etuuksista johtuvat velvoitteet | 6 | 356 | 381
Varaukset | 22 | 472 | 543
Pitkäaikaiset velat yhteensä |  | 44 340 | 49 300
Lyhytaikaiset velat |  |  |
Lainat | 21 | 4 167 | 3 439
Vuokrasopimusvelat | 21 | 6 141 | 5 968
Saadut ennakot | 23 | 12 973 | 12 637
Ostovelat | 23 | 25 992 | 36 271
Kauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat | 10 | 1 268 | 2 990
Muut velat | 23 | 66 518 | 55 835
Varaukset | 22 | 234 | 1 119
Lyhytaikaiset velat yhteensä |  | 117 292 | 118 258
Velat yhteensä |  | 161 632 | 167 559
Oma pääoma ja vieras pääoma yhteensä |  | 213 740 | 230 168

*) Vertailuvuosi muuttunut laatimisperiaatteen tarkennuksen johdosta.
Konsernin tasetta on luettava yhdessä sitä koskevien liitetietojen kanssa.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 56

Konsernin rahavirtalaskelma

EUR tuhatta | Liite | 1–12/2023 | 1–12/2022
Liiketoiminnan rahavirta |  |  |
Tilikauden voitto (tappio)*) |  | -9 149 | -9 834
Oikaisut: |  |  |
Poistot ja arvonalentumiset | 7 | 9 444 | 8 731
Voitot ja tappiot tytäryhtiöiden myynnistä |  | -893 | —
Voitot ja tappiot aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden myynnistä |  | -103 | -850
Osuus osakkuusyhtiöiden voitosta (tappiosta) | 14 | 249 | 189
Korkotuotot ja muut rahoitustuotot ja -kulut*) | 9 | 13 809 | 10 507
Tuloverot | 10 | 600 | 2 807
Muut oikaisut |  | -789 | -1 064
Oikaisut yhteensä |  | 22 316 | 20 320
Käyttöpääoman muutokset: |  |  |
Myyntisaamisten ja muiden saamisten muutos | 16 | -6 325 | -32 342
Ostovelkojen ja muiden velkojen muutos | 23 | -807 | 35 795
Vaihto-omaisuuden muutos | 15 | -5 003 | -6 356
Saadut korot |  | 39 | 52
Maksetut korot |  | -3 919 | -1 205
Muut rahoituserät*) |  | -9 463 | -4 416
Tuloverot | 10 | -2 890 | -102
Liiketoiminnan nettorahavirta |  | -15 201 | 1 912

EUR tuhatta | Liite | 1–12/2023 | 1–12/2022
Investointien rahavirrat |  |  |
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin käyttöomaisuushyödykkeisiin | 11 | -2 218 | -3 268
Käyttöomaisuuden myynnit |  | 561 | 1 749
Tytäryritysten myynti, vähennettynä myydyillä rahavaroilla |  | 543 | —
Lisäsijoitukset osakkuusyhtiöihin | 14 | -3 228 | -10 399
Osakkuusyhtiöiden myynnit | 14 | 1 023 | 1 100
Osakkuusyhtiöille annettujen lainojen takaisinmaksut |  | 218 | 566
Sijoitukset osakkeisiin |  | — | -850
Saadut suoritukset pankin talletustileiltä |  | — | 1 728
Saadut osingot osakkuusyhtiöistä |  | 36 | 93
Investointien nettorahavirta |  | -3 065 | -9 280
Rahoituksen rahavirta |  |  |
Osakkeiden liikkeeseenlasku | 18 | — | 2 200
Lainojen nostot | 20 | 19 280 | 26 460
Lainojen takaisinmaksut | 20 | -20 433 | -3 466
Vähemmistöosuuksien hankinta vähennettynä hankituilla rahavaroilla | 16 | — | -192
Maksettu varojenjako*) | 20 | -1 649 | -1 614
Vuokrasopimusvelkojen maksut | 20 | -6 387 | -6 481
Rahoituksen nettorahavirta |  | -9 190 | 16 906
Rahavarojen nettomuutos |  | -27 455 | 9 538
Rahavarat tilikauden alussa |  | 38 704 | 29 166
Valuuttakurssien muutosten vaikutukset rahavaroihin |  | — | —
Rahavarat tilikauden lopussa |  | 11 249 | 38 704

*) Vertailuvuosi muuttunut laatimisperiaatteen tarkennuksen johdosta.
Konsernin rahavirtalaskelmaa on luettava yhdessä sitä koskevien liitetietojen kanssa.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 57

Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista

| Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma
EUR tuhatta | Osake- pääoma | Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto | Muut rahastot | Muuntoerot | Kertyneet voittovarat | Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä | Määräys- vallattomat osakkeen omistajat | Pääoma yhteensä
Oma pääoma 1.1.2023 | 80 | 64 010 | 313 | 84 | -2 268 | 62 220 | 389 | 62 609
Tilikauden voitto/tappio | — | — | — | — | -8 926 | -8 926 | -223 | -9 149
Muuntoerot | — | — | — | -14 | — | -14 | — | -14
Etuuspohjaisten velvoitteiden uudelleen määrittäminen | — | — | — | — | 45 | 45 | — | 45
Tilikauden laaja tulos yhteensä | — | — | — | -14 | -8 881 | -8 895 | -223 | -9 118
Tapahtumat osakkeenomistajien kanssa: |  |  |  |  |  |  |  |
Osakeperusteiset maksut | — | — | — | — | 271 | 271 | — | 271
Varojenjako | — | -1 649 | — | — | — | -1 649 | — | -1 649
Muut erät | — | — | — | — | -7 | -7 | — | -7
Tapahtumat osakkeenomistajien kanssa yhteensä | — | -1 649 | — | — | 265 | -1 384 | — | -1 384
Oma pääoma 31.12.2023 | 80 | 62 361 | 313 | 70 | -10 885 | 51 940 | 167 | 52 108

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 58

| Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma
EUR tuhatta | Osake-pääoma | Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto | Muut rahastot | Muuntoerot | Kertyneet voittovarat | Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä | Määräys- vallattomat osakkeen omistajat | Pääoma yhteensä
Oma pääoma 1.1.2022 | 80 | 43 794 | 313 | 17 | 4 394 | 48 599 | 1 064 | 49 664
Tilikauden voitto/tappio*) | — | — | — | — | -9 174 | -9 174 | -661 | -9 834
Muuntoerot | — | — | — | 68 | — | 68 | — | 68
Etuuspohjaisten velvoitteiden uudelleen määrittäminen | — | — | — | — | 179 | 179 | — | 179
Tilikauden laaja tulos yhteensä | — | — | — | 68 | -8 994 | -8 926 | -661 | -9 588
Tapahtumat osakkeenomistajien kanssa: |  |  |  |  |  |  |  |
Osakeanti | — | 21 831 | — | — | — | 21 831 | — | 21 831
Liiketoimet määräysvallattomien omistajien kanssa | — | — | — | — | -327 | -327 | -14 | -341
Vaihtovelkakirjalaina opo komponentti |  |  |  |  | 2 563 | 2 563 |  | 2 563
Osakeperusteiset maksut | — | — | — | — | 88 | 88 | — | 88
Varojenjako*) |  | -1 614 |  |  | — | -1 614 | — | -1 614
Muut erät | — | — | — | — | 7 | 7 | — | 7
Tapahtumat osakkeenomistajien kanssa yhteensä | — | 20 216 | — | — | 2 332 | 22 547 | -14 | 22 533
Oma pääoma 31.12.2022 | 80 | 64 010 | 313 | 84 | -2 268 | 62 220 | 389 | 62 609

*) Vertailuvuosi muuttunut laatimisperiaatteen tarkennuksen johdosta.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 59

Konsernitilinpäätöksen liitetiedot
1. Tilinpäätöksen laadintaperiaatteet
Konsernin perustiedot
Enersense International Oyj (emoyhtiö tai yhtiö) yhdessä sen tytäryhtiöiden kanssa (Enersense
tai konserni) on päästöttömien energiaratkaisujen toteuttaja, joka on vahvasti mukana tukemassa
vallitsevaa energiamurrosta ja mahdollistamassa päästötöntä yhteiskuntaa. Enersense tarjoaa
kestäviä ratkaisuja ja välittää osaamista pohjoismaisille ja kansainvälisille teollisuus-, energia-,
tietoliikenne- ja rakennusalan yhtiöille, ja on mukana mahdollistamassa asiakkaiden
menestyksellistä siirtymää kohti päästötöntä tulevaisuutta.
Enersense International Oyj on suomalainen julkinen osakeyhtiö, jonka kotipaikka on Pori, Suomi ja
sen rekisteröity osoite on Konepajanranta 2, 28100 Pori. Enersense International Oyj:n osakkeilla
käydään kauppaa Nasdaq Helsinki Oy:n ylläpitämällä pörssilistalla kaupankäyntitunnuksella
ESENSE.
Enersense International Oyj:n hallitus on hyväksynyt tämän konsernitilinpäätöksen julkistettavaksi.
Jäljennös konsernitilinpäätöksestä on saatavilla Enersensen verkkosivuilla.
Laatimisperusta
Enersensen konsernitilinpäätös on laadittu Euroopan unionissa hyväksyttyjen kansainvälisten
tilinpäätösstandardien (International Financial Reporting Standards, IFRS) mukaisesti ja sitä
laadittaessa on noudatettu 31.12.2023 voimassa olevia IAS- ja IFRS-standardeja sekä niistä
annettuja SIC- ja IFRIC-tulkintoja. Konsernitilinpäätöksen liitetiedot ovat myös suomalaisten, IFRS-
säännöksiä täydentävien kirjanpito- ja yhteisölainsäädännön vaatimusten mukaiset.
Useat uudet standardit, standardien muutokset ja tulkinnat tulevat voimaan vasta myöhemmin
kuin 1.1.2023 alkavilla tilikausilla, eikä niitä ole sovellettu tätä konsernitilinpäätöstä laadittaessa.
Konserni ei odota näillä olevan olennaista vaikutusta konsernitilinpäätökseen.
Konsernitilinpäätös on laadittu alkuperäisiin hankintamenoihin perustuen, jollei
laatimisperiaatteissa ole muuta mainittu. Konsernitilinpäätös esitetään tuhansina euroina.
Tilinpäätöksessä esitetyt luvut on pyöristetty. Tästä johtuen, yksittäisten lukujen yhteenlaskettu
määrä ei välttämättä vastaa esitettyä kokonaismäärää.
Vertailutieto on esitetty tilikauden luvun jälkeen suluissa.
Ulkomaanrahan määräisten erien muuntaminen
Toimintavaluutta ja esittämisvaluutta
Konserniyritysten tilinpäätöksiin sisältyvät erät arvostetaan sen taloudellisen ympäristön
valuutassa, jossa kyseinen yritys pääasiallisesti toimii (toimintavaluutta). Konsernitilinpäätös
esitetään euroissa, joka on Enersense International Oyj:n toiminta- ja esittämisvaluutta.
Ulkomaanrahan määräiset liiketapahtumat
Ulkomaanrahan määräiset liiketapahtumat muunnetaan toimintavaluutan määräisiksi
tapahtumapäivän kursseihin. Ulkomaanrahan määräiset saamiset ja velat muunnetaan
toimintavaluutan määräisiksi tilinpäätöspäivän kurssiin.
Valuuttakurssivoitot ja -tappiot, jotka syntyvät ulkomaanrahanmääräisistä liiketapahtumista ja
monetaaristen saamisten ja velkojen muuttamisesta, kirjataan yleensä tulosvaikutteisesti. Ne
kirjataan omaan pääomaan, jos erät ovat osa ulkomaiseen yksikköön tehtyä nettosijoitusta.
Tavanomaiseen liiketoimintaan liittyvät valuuttakurssivoitot ja -tappiot esitetään tuloslaskelmassa
vastaavissa erissä liikevoiton yläpuolella. Rahoituseriin liittyvät valuuttakurssivoitot ja -tappiot
esitetään tuloslaskelmassa rahoituskuluissa.
Konserniyritykset
Esittämisvaluutasta poikkeavaa toimintavaluuttaa käyttävien konserniyritysten tuloslaskelmat
muunnetaan euroiksi käyttäen kauden keskikurssia ja taseet käyttäen tilinpäätöspäivän kurssia.
Kaikki tuloksen ja taseen muuntamisesta aiheutuvat valuuttakurssierot kirjataan muihin laajan
tuloksen eriin.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 60

Ulkomaisiin yksikköihin tehdyistä nettosijoituksista johtuvat valuuttakurssierot kirjataan
konsernitilinpäätöstä laadittaessa muihin laajan tuloksen eriin. Kun ulkomainen toiminto myydään,
siihen liittyvät valuuttakurssierot siirretään tulosvaikutteisiksi osaksi myyntivoittoa tai -tappiota.
Toiminnan jatkuvuus
Tilinpäätös on laadittu toiminnan jatkuvuuteen perustuen, koska Enersensen johdon harkinnan
mukaan toiminnan jatkuvuuteen ei liity olennaista epävarmuutta. Konsernin toiminnan
tulevaisuuden kehitykseen vaikuttavat erityisesti mm. konsernin tuloskehitys, pääomaa sitovien
hankkeiden rahoituksen saatavuus sekä likviditeetin riittävyys. Konsernin johto on tehnyt arvioita
yhtiöiden tulevista liikevaihdoista, käyttökatteista, investoinneista, rahoitustilanteesta sekä
käyttöpääomatarpeista. Konsernissa testataan vuosittain mahdollisen arvonalentumisen varalta
sekä liikearvo että hankekanta, jonka poistoaika on rajoittamaton. Yhtiön johto arvioi
käyttöpääoman riittävän yhtiön kasvusuunnitelman mukaisen toiminnan jatkamiseksi
tilinpäätöspäivästä vähintään seuraavaksi 12 kuukaudeksi, mikäli liiketoiminta kehittyy johdon
laatimien ennusteiden mukaisesti.
Sodan ja pandemian vaikutus Enersenseen ja sen liiketoimintaan
Meneillään olevat kansainväliset konfliktit ylläpitävät geopoliittisia jännitteitä ja epävarmuutta
maailmantalouden kehittymisestä. Inflaatio on Enersenselle relevanteilla markkinoilla edelleen
koholla, mikä näkyy erityisesti Baltian maissa, joissa palkkainflaatio nostaa kustannuksia.
Materiaalien hinnat ovat myös koholla, ja riskinä erityisesti vanhojen sopimusten osalta on,
että niitä ei saada uudelleen neuvoteltua.
Lisääntynyt epävarmuus talouskehityksestä sekä korkean inflaation myötä nousseet operatiiviset
ja rahoituskustannukset ovat vaikuttaneet investointiympäristöön negatiivisesti. Tämä voi johtaa
Enersensen sekä sen asiakkaiden taloudellisen aseman heikentymiseen esimerkiksi rahoituksen
saatavuuden kautta, ja edelleen Enersensen palveluiden kysynnän heikentymiseen sekä myynnin
odotettua hitaampaan kehitykseen. Investointiympäristön muutoksella saattaa olla negatiivinen
vaikutus tiettyihin taseen arvostettaviin eriin.
Koronavirusta alettiin vuoden 2023 alusta alkaen käsitellä normaalina virustautina, eikä siihen enää
liity poikkeuksellisia rajoitustoimenpiteitä.
Arviot ja harkintaan perustuvat ratkaisut
Tilinpäätöksen laatiminen IFRS-standardien mukaisesti vaatii johtoa tekemään kirjanpidollisia
arvioita ja harkintaan perustuvia ratkaisuja, jotka vaikuttavat tilinpäätöksessä esitettävien varojen
ja velkojen sekä tilikausilta esitettävien tuottojen ja kulujen määriin. Arviot ja harkintaan
perustuvat ratkaisut perustuvat johdon parhaaseen tietämykseen, aiempaan kokemukseen ja
odotuksiin tulevista tapahtumista. Arvioihin ja harkintaan perustuviin ratkaisuihin perustuvien
tapahtuminen toteutuneet tulokset voivat erota arvioiduista. Lisäksi johto joutuu käyttämään
harkintaa tilinpäätöksen laatimisperiaatteita sovellettaessa. Keskeiset arviot ja harkintaan
perustuvat ratkaisut esitetään seuraavissa liitetiedoissa:
Keskeiset arviot ja harkintaan perustuvat ratkaisut

Liite | Keskeiset arviot ja harkintaan perustuvat ratkaisut
2. Yrityshankinnat | Aineettomien hyödykkeiden arvostaminen
3. Liikevaihto ja liiketoiminta-alueet | Liikevaihdon kirjaaminen
10. Tuloverot | Tuloverojen kirjaaminen ja laskennallisen verosaamisen kirjaaminen verotuksellisista tappioista
11. Aineettomat hyödykkeet | Arvonalentumistestaus
13. Vuokrasopimukset | Vuokra-ajan määrittäminen ja lisäluoton koron määrittäminen
21. Lainat | Vaihtovelkakirjalainan korko ilman vaihto-oikeutta
22. Varaukset | Varauksen määrän ja ajoituksen arviointi

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 61

2. Yrityshankinnat
Enersense International Oyj ei tehnyt yrityshankintoja vuonna 2023.
Vuonna 2022 Enersense saattoi päätökseen seuraavat yrityshankinnat:
Enersense International Oyj hankki suunnatulla osakeannilla (18,5 miljoonaa euroa) koko
osakekannan maatuulivoimahankkeiden kehitysyhtiö Megatuuli Oy:stä (nyk. Enersense Wind Oy).
Osakekaupan täytäntöönpano saatiin päätökseen 1.2.2022.
Enersense International Oyj hankki suunnatulla osakeannilla (1,2 miljoonaa euroa) koko
osakekannan sähköautojen pika- ja suurteholatausasemia valmistavan Unified Chargers Oy:stä
(nyk. Enersense Charging Oy). Osakekaupan täytäntöönpano saatiin päätökseen 15.11.2022.
Enersense IN Oy voitti kilpailutuksessa Helenin käyttö- ja kunnossapitopalvelut -liiketoiminnan
hankinnan. Sopimus astui voimaan 1.11.2022.
Alla olevassa taulukossa vuoden 2022 sarakkeessa on esitetty Megatuuli Oy:n hankinnasta
syntyneet rahavirran määrät:

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Maksettu kauppahinta | — | —
Hankitut rahavarat | — | 9
Rahavirta | — | 9

Megatuuli Oy:stä hankitut nettovarat ja kaupasta syntynyt liikearvo on esitetty taulukossa
alhaalla:

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Varat |  |
Pitkäaikaiset varat |  |
Muut aineettomat hyödykkeet | — | 22 868
Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | — | 58

Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltävät sijoitukset | — |
Muut osakkeet | — | 2 400
Myynti- ja muut saamiset | — | 704
Laskennalliset verosaamiset | — | —
Pitkäaikaiset varat yhteensä | — | 26 030
Lyhytaikaiset varat |  |
Vaihto-omaisuus | — | —
Myyntisaamiset | — | 207
Muut saamiset | — | 61
Rahavarat | — | 9
Lyhytaikaiset varat yhteensä | — | 277
Varat yhteensä | — | 26 307
Velat |  |
Pitkäaikaiset velat |  |
Lainat | — | 123
Etuuspohjaisista järjestelyistä johtuvat velvoitteet | — | —
Laskennalliset verovelat | — | 5 188
Varaukset | — | —
Pitkäaikaiset velat yhteensä | — | 5 312
Lyhytaikaiset velat |  |
Lainat | — | 150
Saadut ennakot | — | —
Ostovelat | — | 192
Muut velat | — | 137
Kauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat | — | —
Varaukset | — | —
Lyhytaikaiset velat yhteensä | — | 479
Velat yhteensä | — | 5 790
Nettovarat | — | 20 516
Määräysvallattomien omistajien osuudet | — | —
Kauppahinta | — | -18 397
Positiivinen liikearvo | — | —
Negatiivinen liikearvo | — | -2 120

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 62

Alla olevassa taulukossa vuoden 2022 sarakkeessa on esitetty Unified Chargers Oy:n ja Helenin
liiketoiminnan hankinnoista yhdistettynä syntyneet rahavirran määrät:

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Maksettu kauppahinta | — | -701
Hankitut rahavarat | — | 5
Rahavirta | — | -696

Unified Chargers Oy:stä ja Helenin liiketoiminnasta hankitut nettovarat ja kaupasta syntynyt
liikearvo on esitetty taulukossa alhaalla:

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Varat |  |
Pitkäaikaiset varat |  |
Muut aineettomat hyödykkeet | — | 627
Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | — | 721
Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltävät sijoitukset | — | —
Muut osakkeet | — | —
Myynti- ja muut saamiset | — | —
Laskennalliset verosaamiset | — | —
Pitkäaikaiset varat yhteensä | — | 1 348
Lyhytaikaiset varat |  |
Vaihto-omaisuus | — | 255
Myyntisaamiset | — | -41
Muut saamiset | — | 4
Rahavarat | — | 5
Lyhytaikaiset varat yhteensä | — | 222
Varat yhteensä | — | 1 570
Velat |  |
Pitkäaikaiset velat |  |
Lainat | — | 578
Etuuspohjaisista järjestelyistä johtuvat velvoitteet | — | —
Laskennalliset verovelat | — | —

Varaukset | — | —
Pitkäaikaiset velat yhteensä | — | 578
Lyhytaikaiset velat |  |
Lainat | — | 42
Saadut ennakot | — | —
Ostovelat | — | 216
Muut velat | — | 548
Kauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat | — | —
Varaukset | — | —
Lyhytaikaiset velat yhteensä | — | 806
Velat yhteensä | — | 1 384
Nettovarat | — | 186
Määräysvallattomien omistajien osuudet | — | —
Kauppahinta | — | -1 906
Positiivinen liikearvo | — | 1 720
Negatiivinen liikearvo | — | —

Megatuuli Oy:n aineettomien hyödykkeiden käypä arvo oli hankintahetkellä 22,9 miljoonaa euroa,
sisältäen 22,8 miljoonaa euroa eri kehitysvaiheessa olevista tuulivoimapuistohankkeita.
Jäännösarvona määritellyn negatiivisen liikearvon määrä oli 2,1 miljoonaa euroa. Hankittujen
varojen ja velkojen käypien arvojen nettosumma ylitti hankintamenon. IFRS 3 -säännöstön
mukaisesti hankittujen varojen ja velkojen määrät on arvioitu uudelleen. Koska vielä toisenkin
tarkastelukerran jälkeen hankinnasta syntyi voitto, se tuloutetaan välittömästi, koska IFRS 3:n
mukaan negatiivista liikearvoa ei voida esittää taseessa. Negatiivisen liikearvon tuloutus on kirjattu
liiketoiminnan muihin tuottoihin.
Transaktioon liittyvät kulut olivat 0,5 miljoonaa euroa ja sisältyvät konsernin tulolaskelman muihin
kuluihin ja liiketoiminnan nettokassavirtaan rahoituslaskelmassa.
Unified Chargers Oy:n aineettomien hyödykkeiden käypä arvo oli hankintahetkellä 0,6, sisältäen
0,6 miljoonaa euroa latausjärjestelmien kehittämismenoja.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 63

Jäännösarvona määritellyn liikearvon määrä on 1,7 miljoonaa euroa. IFRS 3 -säännösten mukaisesti
liikearvo ei poisteta ja sitä testataan vuosittain yhdessä muiden liikearvojen kanssa. Enersense
odottaa saavansa synergiaetuja liiketoiminnan ollessa osana konsernia myynnillisesti sekä
hankkeiden toteutuksessa.
Transaktioon liittyvät kulut olivat 0,1 miljoonaa euroa ja sisältyvät konsernin tuloslaskelman muihin
kuluihin ja liiketoiminnan nettokassavirtaan rahoituslaskelmassa.
Helenin aineellisten hyödykkeiden käypä arvo oli hankintahetkellä 0,7 miljoonaa euroa, joka
maksettiin rahana. Hankinnasta ei syntynyt liikearvoa. Transaktioon ei liittynyt kuluja.
Pori Offshore Constructions Oy:n (nyk. Enersense Offshore Oy) vuoden 2021 yritysoston
lisäkauppavelkaa oikaistiin 0,4 miljoonaa euroa, joka kirjattiin liiketoiminnan muihin tuottoihin.

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE • Liiketoimintojen yhdistämiset käsitellään hankintamenetelmällä. Tytäryrityksen hankinnasta suoritettava vastike muodostuu luovutettujen varojen käyvästä arvosta. • Liiketoimintojen yhdistämisessä hankittavat yksilöitävissä olevat varat sekä vastattaviksi otettavat yksilöitävissä olevat velat ja ehdolliset velat arvostetaan alun perin hankinta-ajankohdan käypään arvoon muutamia harvoja poikkeuksia lukuun ottamatta. Mahdollinen määräysvallattomien omistajien osuus hankitussa yrityksessä kirjataan määrään, joka vastaa määräysvallattomien omistajien osuutta hankitun yrityksen yksilöitävissä olevasta nettovarallisuudesta. • Hankintaan liittyvät menot kirjataan kuluiksi toteutuessaan ja esitetään tuloslaskelmassa liiketoiminnan muissa kuluissa lukuun ottamatta välittömästi oman pääoman ehtoisten instrumenttien liikkeeseenlaskusta johtuvia menoja, jotka vähennetään omasta pääomasta. • Määrä, jolla luovutettu vastike, määräysvallattomien omistajien osuus hankitussa yrityksessä ja hankitusta yrityksestä aiemmin omistetun osuuden hankinta-ajankohdan käypä arvo ylittävät hankitun yksilöitävissä olevan nettovarallisuuden käyvän arvon, kirjataan liikearvoksi. |
| KESKEISET HARKINTAAN PERUSTUVAT RATKAISUT Aineettomien hyödykkeiden arvostaminen • Liiketoimintojen yhdistämisessä hankittavat nettovarat arvostetaan käypään arvoon. Enersensen johto on käyttänyt harkintaa määritellessään yksilöitävissä olevien aineettomien hyödykkeiden käyvän arvon hankintahetkellä sekä määritellessään kyseisten omaisuuserien poistoajan. Megatuuli Oy:n hankinnan yhteydessä kirjattiin aineettomia hyödykkeitä, joiden arvonmäärityksessä käytettiin tämäntyyppisten aineettomien oikeuksien arvostukseen erikoistunutta asiantuntijayhteisöä. Johto uskoo, että käytetyt arviot ja oletukset ovat riittävän luotettavia käypien arvojen määrittämistä varten. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 64

3. Liikevaihto ja raportoitavat segmentit
Enersensen toimitusjohtaja (ylin operatiivinen päätöksentekijä, CODM) seuraa konsernin tulosta
seuraavien liiketoiminta-alueiden pohjalta, jotka ovat myös konsernin raportoitavat segmentit:
Smart Industry, Power, Connectivity ja International Operations. Toimitusjohtaja käyttää
liiketoiminnan tuloksen arviointiin pääasiasiassa liikevaihtoa ja käyttökatetta. Liikevaihdosta
osatuloutettua vuonna 2023 oli 182,7 miljoonaa euroa.
Enersense muutti tuulivoimahankkeiden kirjanpitokäsittelyä vuoden 2023 alusta niin, että
toteutuneista tuulivoimahankkeista realisoituneet myyntituotot sisällytetään hankkeen
edistymistasojen mukaan tuloslaskelmassa liikevaihtoon, kun ne aiemmin sisältyivät liiketoiminnan
muihin tuottoihin. Vaikutus vertailuvuoden lukuihin oli 14,0 miljoonaa euroa.
Smart Industry
Smart Industry -segmentti palvelee asiakkaitaan näiden tuotantolaitosten käyttövarmuuden
parantamisessa ja kunnossapidon tehostamisessa sekä kehittää digitaalisia ratkaisuja
tuottavuuden parantamiseen. Strategisena kasvualueenaan segmentti tuottaa myös resurssi- ja
projektipalveluita kotimaisten ja kansainvälisten asiakkaiden onshore- ja offshore-hankkeisiin.
Power
Power-segmentti auttaa asiakkaitaan toteuttamaan energiamurrosta energiasektorin koko
elinkaaren kattavilla palveluilla. Näihin kuuluvat voimansiirtoverkkojen ja sähköasemien
suunnittelu, rakentaminen ja kunnossapito. Lisäksi strategisina kasvualueina segmenttiin kuuluvat
tuulivoima- ja aurinkoenergiapuistojen suunnittelu, rakentaminen, kunnossapito ja hankekehitys
sekä ratkaisut sähköisen liikenteen latausjärjestelmiin ja sähkön varastointiin. Tulevaisuudessa on
tavoitteena panostaa myös oman uusiutuvan energian tuotannon käynnistämiseen.
Connectivity
Connectivity-segmentti palvelee asiakkaitaan toimittamalla mobiiliverkon ja kiinteän verkon
palveluita sekä varmistamalla niiden toimivuuden. Segmentti on mukana tietoliikenneverkkojen
kaikissa elinkaaren vaiheissa ja vastaa kiinteiden ja langattomien tietoliikenneverkkojen
suunnittelusta, rakentamisesta ja ylläp idosta.
International Operations
International Operations -segmentti kattaa Enersensen kansainväliset toiminnot pääasiassa
Virossa, Latviassa ja Liettuassa.
Liiketoiminta-alueille kohdistamattomissa erissä ja eliminoinneissa esitetään seuraavien
toimintojen kuluja: konsernin talous, ICT, hankinta, henkilöstö, laki, laatu ja viestintä.
Liikevaihto segmenteittäin

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Smart Industry | 113 712 | 72 721
Power*) | 87 487 | 74 958
Connectivity | 57 771 | 47 230
International Operations | 104 204 | 87 007
Liiketoiminta-alueille kohdistamattomat erät | 144 | 81
Yhteensä*) | 363 318 | 281 997

*) Vertailuvuosi muuttunut laatimisperiaatteen tarkennuksen johdosta.
Enersensen liikevaihto koostuu pääasiassa palveluista, projekteista ja resurssoinnista
Pohjoismaissa ja kansainvälisesti toimivista teollisuus-, energia- ja tietoliikennealan yhtiöistä.
Enersensen palveluissa asiakas samanaikaisesti saa ja kuluttaa Enersensen palveluista koituvat
hyödyt sitä mukaa kuin Enersense palvelua tuottaa, Enersense parantaa omaisuuserää, joka on
asiakkaan määräysvallassa tai Enersensen palveluista syntyy omaisuuserä, jolla ei ole Enersenselle
vaihtoehtoista käyttöä ja Enersensellä on oikeus saada maksu tarkasteluhetkeen mennessä
tuotetuista palveluista. Pääosa Enersensen liikevaihdosta muodostuu kiinteähintaisista
projekteista, joiden tuotot kirjataan ajan kuluessa. Vuonna 2023 Enersensellä oli yksi asiakas, jonka
osuus liikevaihdosta oli yli 10 %, jolta kirjattiin liikevaihtoa 50,6 miljoonaa euroa. Enersensellä oli
vuonna 2022 yksi asiakas, jonka osuus konsernin liikevaihdosta oli yli 10 %, jolta kirjattiin
liikevaihtoa 32,2 miljoonaa euroa.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 65

Liikevaihdon maantieteellinen jakautuminen kohdemaan mukaan

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Suomi*) | 241 397 | 192 317
Muut maat | 121 921 | 89 680
Yhteensä*) | 363 318 | 281 997

*) Vertailuvuosi muuttunut laatimisperiaatteen tarkennuksen johdosta.
Jäljellä oleville suoritevelvoitteille kohdistettu transaktiohinta

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Tulouttamaton transaktiohinta | 267 188 | 291 291
Seuraavana vuonna tuloutettava | 160 826 | 185 023
Myöhemmin tuloutettava | 106 362 | 106 268

Tulouttamaton transaktiohinta vastaa tilikauden lopussa kokonaan tai osittain täyttämättä oleville
suoritevelvoitteille kohdistettua yhteenlaskettua transaktiohintaa. Tulouttamaton transaktiohinta
tuloutetaan seuraavien 1–3 vuoden kuluessa.
Käyttökate (EBITDA) segmenteittäin

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Smart Industry | 5 262 | 268
Power*) | 10 714 | 19 237
Connectivity | 2 273 | 362
International Operations | 4 019 | -3 930
Eliminoinnit ja liiketoiminta-alueille kohdistamattomat erät | -7 564 | -3 726
Yhteensä | 14 704 | 12 210

*) Enersense Wind Oy:n negatiivisen liikearvon tuloutus 2,1 miljoonaa euroa sisältyy vuoden 2022 Power liiketoiminta-alueen
käyttökatteeseen.
Käyttökatteen (EBITDA) täsmäytys liikevoittoon

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Käyttökate | 14 704 | 12 210
Poistot ja arvonalentumiset | -9 444 | -8 731
Liikevoitto | 5 260 | 3 479

Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät ja velat

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät*) | 19 886 | 21 561
Sopimuksiin perustuvat velat (saadut ennakot)**) | 12 973 | 12 637

*) Lisätietoja liitetiedossa 16. Myyntisaamiset ja muut saamiset.
**) Lisätietoja liitetiedossa 23. Ostovelat ja muut velat.
Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät sisältävät projektitoimituksiin liittyvää myyntiä, jota ei ole
vielä laskutettu.
Pitkäaikaisten varojen maantieteellinen jakauma

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Suomi | 97 394 | 98 636
Muut maat | 10 105 | 9 657
Yhteensä*) | 107 499 | 108 293

*) Taseen pitkäaikaiset varat vähennettynä laskennallisilla verosaamisilla ja pitkäaikaisilla rahoitusvaroilla. Lisätietoja
liitetiedoista 10. Tuloverot ja 20. Rahoitusriskien ja pääoman hallinta.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 66

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Myyntituottojen tulouttaminen • Liikevaihdon kirjaamiseen sovelletaan IFRS 15 Myyntituotot asiakassopimuksista standardin viisiportaista tuloutusmallia. Myyntituotto kirjataan siihen määrään, joka odotetaan saatavan asiakkaalta vastikkeena tuotteen tai palvelun luovuttamisesta. Myyntituotto kirjataan, kun palvelua tai tavaraa koskeva määräysvalta siirretään asiakkaalle, joko ajan kuluessa tai yhtenä ajankohta. • Liikevaihto koostuu palveluista, projekteista ja resurssoinnista. Asiakkaan kanssa tehdään sopimus, josta molempien osapuolien oikeudet ja velvoitteet käyvät ilmi. Suurempien asiakkaiden kanssa voidaan tehdä puitesopimus, joka yhdessä tilauksen ja tilausvahvistuksen kanssa muodostaa IFRS 15 mukaisen sopimuksen ja pienempien asiakkaiden kanssa tilaus ja tilausvahvistus muodostavat sopimuksen. • Palvelusopimuksissa ja resurssointipalveluissa asiakas tyypillisesti samanaikaisesti saa ja kuluttaa Enersensen tuottamaa palvelua sitä mukaa kuin sitä tuotetaan. Enersense soveltaa IFRS 15 standardin käytännön apukeinoa, jonka mukaan yhteisö tulouttaa määrän, jonka se on oikeutettu laskuttamaan, mikäli yhteisöllä on oikeus saada asiakkaalta vastike rahamääränä, joka suoraan vastaa yhteisön tarkasteluhetkeen mennessä tuottaman suoritteen arvoa asiakkaalle. • Kiinteähintaisissa pitkäaikaisprojekteissa sekä muissa sovituissa kokonaistoimituksissa, joissa Enersense luo tai parantaa asiakkaan määräysvallassa olevaa omaisuuserää tai, joissa Enersensellä ei ole vaihtoehtoista käyttöä tuotetulle omaisuuserälle ja Enersensellä on oikeus saada maksu tuotetusta suoritteesta, mukaan lukien syntyneet menot ja kohtuullinen kate, myyntituotto kirjataan ajan kuluessa. Suoritevelvoitteen täyttämisaste määritetään tyypillisesti toteutuneiden kulujen perusteella kokonaiskustannuksista. Projektiennusteita, arvioitua kokonaistuottoa ja kuluja arvioidaan jokaisena raportointipäivänä. Asiakassopimukset saattavat sisältää muuttuvia vastikkeita, kuten sanktioita, bonuksia tai alennuksia. Muuttuvien vastikkeiden vaikutus arvioidaan sopimuskohtaisesti ja myyntituotto kirjataan siihen määrään, johon Enersense on oikeutettu ja on erittäin todennäköistä, että merkittävää peruutusta kertyneiden kirjattujen myyntituottojen määrään ei jouduta tekemään. • Kun tuulivoimahanke myydään, Enersense tulouttaa myynnin ajankohtana määrän, johon se on oikeutettu omistusoikeuden siirtymisen perusteella. Liittyvät palvelut tuloutetaan ajan kuluessa. |
| Liiketoiminta-alueet Liiketoiminta-alueet on määritetty sen informaation perusteella, jota Enersensen ylin operatiivinen päätöksentekijä (CDOM) seuraa resurssien kohdistamiseksi ja liiketoiminta-alueiden tuloksellisuuden arvioimiseksi. Enersense arvioi liiketoiminta-alueiden tuloksellisuutta liikevaihtoon ja käyttökatteeseen (EBITDA) perustuen. Tämän lisäksi Enersense seuraa asiakastyytyväisyyttä, tilauskantaa ja työturvallisuutta liiketoiminta-alueittain. Enersense määrittää käyttökatteen liikevoittona ennen poistoja ja arvonalentumisia. Liikevoitto määritetään tilikauden voittona (tappiona) lisättynä tuloveroilla ja rahoitustuottojen ja -kulujen nettovaikutuksella. Enersensen toimitusjohtaja arvioi konsernin ja liiketoiminta-alueiden taloudellista tulosta ja taloudellista asemaa ja tekee strategisia päätöksiä. Toimitusjohtaja on Enersensen ylin operatiivinen päätöksentekijä. |

| KESKEISET HARKINTAAN PERUSTUVAT RATKAISUT Liikevaihdon kirjaaminen Odotettujen myyntituottojen ja -kulujen sekä valmiusasteen mittaaminen vaatii arvioita. Osana arviointia, johto ottaa huomioon keskeiset sopimusvelvoitteet, kiinteähintaisen pitkäaikaisprojektin aikataulun, tunnistetut riskit ja mahdollisuudet sekä muutokset tuottojen ja kulujen arvioissa. Toteutuneet kulut saattavat erota ennustetuista hinnankorotusten, viivästysten tai tarvittavien lisämateriaalien ja työn johdosta. Tehtyjä arvioita tarkastellaan jokaisena raportointipäivänä ja mahdolliset muutokset kirjataan tulosvaikutteisesti sillä kaudella, kun muutos toteutuu. Lähtökohtaisesti, toteutuneet tuotot ja kulut eroavat arvioiduista. |

4. Liiketoiminnan muut tuotot
Liiketoiminnan muina tuottoina esitetään muun muassa tuotot tytäryhtiön (Enersense Solutions Oy)
myynnistä, Enersense Offshore Oy:n lisäkauppahinnan muutoksesta ja käyttöomaisuuden
myyntivoitot.

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Negatiivisen liikearvon tuloutus | — | 2 120
Tytäryhtiön myyntivoitto | 893 | —
Vuokratuotot | 97 | 105
Lisäkauppahinnan muutos | 420 | 1 330
Tuotot hallintopalveluista | 22 | 39
Osakkuusyhtiöiden myyntivoitot | — | 772
Tuotot ravintolapalveluista | 41 | 117
Myyntivoitot aineellisista käyttö-omaisuushyödykkeistä | 117 | 78
Kilpailukieltokorvaus | — | 52
Muut tuotot | 367 | 325
Yhteensä | 1 957 | 4 937

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 67

5. Materiaalit ja palvelut
Materiaaleihin ja palveluihin sisältyvät tilikauden aineiden, tarvikkeiden ja tavaroiden ostot,
varastojen muutos ja ulkopuoliset palvelut. Enersensen ostot muodostuvat kunnossapidon ja
tuotantolaitosten huollossa käytettävistä välineistä, esikäsitellyistä teräsvalmisteista,
maarakennusmateriaaleista, mekaanisista laitteista, teräs- ja putkitarvikkeista sekä
voimansiirtoverkkojen, sähkö- ja tuulivoimaloiden varaosista. Ulkopuolisiin palveluihin sisältyy
pääasiassa digi- ja mobiilipalveluiden, sähkö- ja automaatioasennuksen, maankaivuun,
suunnittelun, tarkastuksen ja vuokratyövoiman alihankintakuluja. Enersense haluaa osallistaa
hankintaketjuaan keskusteluun terästuotannon siirtymisestä kohti vähäpäästöisempiä ratkaisuja ja
liittyi loppuvuonna 2023 mukaan WWF Suomen Ready for Green Steel -kampanjaan, joka kannustaa
teräsalan yrityksiä vauhdittamaan tätä positiivista muutosta.

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Aineiden, tarvikkeiden ja tavaroiden ostot | -100 002 | -71 484
Varastojen muutos | 1 618 | -126
Ulkopuoliset palvelut | -104 490 | -81 205
Yhteensä | -202 874 | -152 815

6. Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut
Enersense-konsernissa on noin 2 000 työntekijää. Alla on esitetty työntekijöille ja johdolle
myönnetyt henkilöstöetuudet sekä etuuspohjaiset velvoitteet. Johtoryhmän jäsenille ja
toimitusjohtajille sekä hallituksen jäsenille myönnetyt henkilöstöetuudet esitetään liitetiedossa 26.
Osakepalkitseminen on esitetty liitetiedossa 27.
Työsuhde-etuudet

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Palkat ja palkkiot | -95 909 | -78 725
Eläkekulut – maksupohjaiset järjestelyt | -13 275 | -10 903
Eläkekulut – etuuspohjaiset järjestelyt | -6 | -9
Muut henkilöstökulut | -5 539 | -8 095
Yhteensä | -114 729 | -97 733

Henkilötyövuosi (keskiarvo ajanjaksolla)

| 1–12/2023 | 1–12/2022
Henkilötyövuosi (keskiarvo ajanjaksolla) | 1 942 | 1 836

Etuuspohjaiset järjestelyt
Konsernilla on Suomessa etuuspohjaisia ryhmäeläkevakuutuksia, jotka on vakuutettu
henkivakuutusyhtiöissä (Mandatum Life ja OP). Ryhmäeläkevakuutuksen etuuspohjaisia osia ovat
loppupalkkaan perustuva vanhuuseläke ja hautausavustus sekä eläkkeelle maksettava vuotuinen
indeksikorotus.
Vakuutuksen piirissä on 89 henkilöä, joista 8 on edelleen työsuhteessa konserniin. Työnantaja voi
joutua maksamaan vakuutusmaksuja ryhmäeläkevakuutuksiin, jos vakuutuksen varat eivät riitä
kattamaan edunsaajille luvattuja etuuksia.
Ryhmäeläkevakuutusten varat perustuvat työnantajan maksamiin vakuutusmaksuihin ja niille
saatuihin tuottoihin. Vuotuinen vakuutusmaksu määritetään perustuen vuotuiseen uuteen
eläkekarttumaan ja vuotuisiin eläkkeiden indeksikorotuksiin
Etuuspohjaisiin velvoitteisiin sisältyvät riskit
Muutokset joukkovelkakirjojen tuotoissa
Jos diskonttokoron perustana olevien joukkovelkakirjojen tuotot muuttuvat, konserni voi joutua
muuttamaan diskonttokorkoa. Tämä vaikuttaa sekä etuuspohjaiseen nettovelkaan että muihin
laajan tuloksen eriin kirjattavaan uudelleen määrittämisestä johtuvaan erään.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 68

Inflaatio
Ryhmäeläkevakuutusten eläkkeet ovat sidoksissa inflaation kehitykseen ja inflaation kasvu
kasvattaa etuuspohjaista velvoitetta.
Odotettavissa oleva elinikä
Konsernin etuuspohjaiset velvoitteet liittyvät sekä työikäisiin että eläkeläisiin. Odotettavissa oleva
eliniän nousu voi täten kasvattaa eläkevelvoitetta.
Etuuspohjaiset järjestelyt taseessa

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Velvoitteet etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä | 1 133 | 1 114
Etuuspohjaisiin järjestelyihin kuuluvat varat | -777 | -733
Yhteensä | 356 | 381

Etuuspohjaisten velvoitteiden nykyarvon muutos

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Etuuspohjainen velvoite 1.1. | 1 114 | 1 606
Liiketoimintojen yhdistämiset | — | —
Korkokulu | 42 | 16
Kauden työsuoritukseen perustuva meno | 6 | 9
Maksetut eläkkeet | -50 | -60
Vakuutusmatemaattiset (voitot) tappiot | 21 | -457
Etuuspohjainen velvoite 31.12. | 1 133 | 1 114

Etuuspohjaisiin järjestelyihin kuuluvien varojen käyvän arvon muutos

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Etuuspohjaiset varat 1.1. | 733 | 1 062
Liiketoimintojen yhdistämiset | — | —
Korkotuotot | 28 | 10
Maksetut eläkkeet | -50 | -60
Varojen voitto (tappio) | 20 | -305
Työnantajan suorittamat maksut | 46 | 26
Etuuspohjaiset varat 31.12. | 777 | 733

Tuloslaskelmaan kirjatut erät

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Työsuoritukseen perustuva meno | -6 | -9
Nettokorko | -14 | -6
Yhteensä | -20 | -15

Muihin laajan tuloksen eriin kirjatut uudelleen määrityksestä johtuvat vaikutukset

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Voitto (tappio) eläkejärjestelyn varoista | -20 | 305
Voitto (tappio) eläkejärjestelyn velvoitteista – taloudellisten oletusten muutos | 37 | -527
Voitto (tappio) eläkejärjestelyn velvoitteista – kokemusperäiset tarkistukset | -16 | 70
Yhteensä | 1 | -152

Järjestely on IAS 19.8:n mukainen hyväksyttävä vakuutus, eikä järjestelyn varojen tarkempaa
erittelyä ole mahdollista laatia.
Enersense arvioi vakuutusmaksujen etuuspohjaisiin järjestelyihin olevan 18 tuhatta euroa vuonna
2024. Etuuspohjaisten velvoitteiden duraation painotettu keskiarvo on 14 vuotta.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 69

Keskeiset vakuutusmatemaattiset oletukset

Oletus | 2023 | 2022
Diskonttokorko, (%) | 3,3 | 3,9
Eläkkeiden korotus, (%) | 2,4 | 2,8
Inflaatio, (%) | 2,2 | 2,6
65-vuotiaiden eliniän odote, (vuosia): |  |
Mies | 21,4 | 21,4
Nainen | 25,4 | 25,4

Herkkyysanalyysi (yksittäisen oletuksen muutoksen vaikutus etuuspohjaiseen
velvoitteeseen)

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Eläkkeiden korotuksen muutos: |  |
0,5 % nousu | 72 | 69
0,5 % lasku | -64 | -62
Diskonttokoron muutos: |  |
0,5 % nousu | -32 | -72
0,5 % lasku | 38 | 81

Kuvattu herkkyysanalyysi perustuu esitetyn olettaman muutokseen, kun samalla muut olettamat
pysyvät ennallaan. Todellisuudessa näin ei todennäköisesti tapahdu, vaan muutos yhdessä
olettamassa saattaa myös vaikuttaa muiden olettamien muuttumiseen. Laskettaessa
etuuspohjaisen eläkevelvoitteen herkkyyttä merkittäville aktuaarisille olettamille, on käytetty
samaa laskentatapaa kuin taseeseen kirjattua eläkevelvoitetta laskettaessa.

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Maksupohjaiset eläkejärjestelyt Maksupohjaisissa järjestelyissä maksut suoritetaan vakuutusyhtiölle tai muulle vastaavalle taholle, jonka jälkeen konsernilla ei ole enää muita maksuvelvoitteita. Suoritukset maksupohjaisiin järjestelyihin kirjataan tuloslaskelmaan kuluksi sille tilikaudelle, jota veloitus koskee. Etuuspohjaiset järjestelyt Konsernilla on etuuspohjaisia eläkejärjestelyitä Mandatum Lifessä ja OP-Henkivakuutuksessa, joihin konserni maksaa vakuutusmaksuja eläketurvan rahoittamiseksi. Uudelleenmäärittämisestä johtuvat erät, jotka sisältävät vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot, kirjataan välittömästi taseeseen muiden laajan tuloksen erien kautta sinä kautena, kun ne syntyvät. Uudelleenmäärittämisestä johtuvia eriä ei siirretä tulosvaikutteisiksi myöhemmillä tilikausilla. Aiempaan työsuoritukseen perustuvat menot kirjataan tulosvaikutteisesti käyttäen aiempaa seuraavista päivämääristä: • suunnitelman muuttamisen tai supistamisen päivä • päivä, jona konserni kirjaa asiaan liittyvät IAS 37:n mukaiset uudelleenjärjestelykustannukset tai työsuhteen päättymiseen liittyvät etuudet. Nettokorko lasketaan soveltamalla diskonttokorkoa etuuspohjaisesta järjestelystä johtuvaan nettovelkaan tai -varaan. Konserni kirjaa seuraavat etuuspohjaisesta järjestelystä johtuvat nettomääräisen velan muutokset konsernituloslaskelmaan: • työsuoritukseen perustuvat menot, jotka kattavat kauden työsuoritukseen perustuvat menot, aiempaan työsuoritukseen perustuvat menot, velvoitteen supistamisesta tai täydentämisestä johtuvat voitot ja tappiot kirjataan työsuhde-etuuksista johtuviin kuluihin • nettokorkomenot tai -tulot kirjataan rahoituskuluihin. Konsernin etuuspohjaiseen järjestelyyn liittyvät velvoitteet ja niihin liittyvät työsuoritukseen perustuvat menot on laskettu käyttämällä ennakoituun etuusoikeusyksikköön perustuvaa menetelmää. Etuuspohjaisiin eläkejärjestelyihin liittyvä velvoite on etuuspohjaisen velvoitteen tilinpäätöspäivän arvo, josta vähennetään järjestelyn varojen käypä arvo. Diskonttokorko on määritetty käyttämällä Bloomberg € EU Corporate-tuottokäyrää. Etuuteen liittyvän velvoitteen arvioitu kesto on otettu huomioon. Markkinapohjaiset inflaatio-odotukset on määritetty käyttämällä inflaatioon sidottuja swappeja euroalueella. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 70

7. Poistot ja arvonalentumiset
Poistot

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Aineettomat hyödykkeet |  |
Asiakassuhteet | -966 | -966
Kehittämismenot | -226 | -260
Aineettomat oikeudet | -57 | -54
Muut aineettomat hyödykkeet | -465 | -323
Yhteensä | -1 714 | -1 603
Aineelliset hyödykkeet |  |
Maa-alueet*) | -37 | -12
Rakennukset ja rakennelmat | -3 092 | -3 130
Koneet ja kalusto | -4 443 | -3 859
Muut aineelliset hyödykkeet | -87 | -94
Yhteensä | -7 660 | -7 094

*) Poistot maa-alueista koskevat vuokrattuja maa-alueita.
Arvonalentumiset

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Arvonalentumiset hyödykeryhmittäin |  |
Aineettomat hyödykkeet |  |
Tuulivoimahankekanta | -45 | -18
Aineelliset hyödykkeet | — | —
Koneet ja kalusto | -25 | -16
Yhteensä | -69 | -35

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Poistot ja arvonalentumiset yhteensä | -9 444 | -8 731

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Poistot kirjataan tuloslaskelmaan tasaerinä aineettomien hyödykkeiden ja aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden taloudellisena vaikutusaikana. Käyttöoikeusomaisuuserät poistetaan taloudellisena vaikutusaikana tai sitä lyhyempänä vuokra-aikana. Jos Enersense on kohtuullisen varma osto-option käyttämisestä, käyttöoikeusomaisuuserän poistoaikana käytetään omaisuuserän taloudellista vaikutusaikaa. |

Poistoajat

Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet |
Rakennukset ja rakennelmat | 10–30 vuotta
Koneet ja kalusto | 3–15 vuotta
Muut aineelliset hyödykkeet | 3–5 vuotta
Aineettomat hyödykkeet |
Asiakassuhteet | 10 vuotta
Kehittämismenot | 3–5 vuotta
Aineettomat oikeudet | 5–10 vuotta
Muut aineettomat hyödykkeet | 1–15 vuotta

Odotettavissa olevia taloudellisia vaikutusaikoja tarkistetaan jokaisena raportointi kauden
päättymispäivänä, ja jos ne poikkeavat merkittävästi aikaisemmista arvioista, poistoaikoja
muutetaan vastaavasti.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 71

8. Liiketoiminnan muut kulut
Liiketoiminnan muina kuluina esitetään muun muassa kulut ostetuista hallintopalveluista,
toimitilakulut, ICT-ohjelmisto- ja -laitekulut sekä vapaaehtoiset henkilöstökulut. Muut kulut
sisältävät muun muassa tilintarkastus- ja asiantuntijapalkkioita, toimistokuluja sekä
luottotappiokuluja. Vapaaehtoiset henkilösivukulut -erässä esitetään henkilökunnan työkyky-,
virkistys-, koulutus- ja harrastustoimintaan liittyvät kulut.

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
ICT-ohjelmisto- ja -laitekulut | -12 180 | -8 272
Ostetut hallintopalvelut | -841 | -871
Vapaaehtoiset henkilöstösivukulut | -1 722 | -1 474
Ajoneuvokulut | -7 244 | -4 689
Lainopilliset, muu konsultointi | -823 | -1 065
Markkinointikulut | -521 | -332
Toimitilakulut | -3 565 | -4 163
Yritysjärjestelyihin liittyvät muut kulut | -179 | -1 420
Matkakulut | -181 | -393
Muut kulut | -9 183 | -6 467
Yhteensä | -36 440 | -29 147

Enersense International Oyj:n yhtiökokous valitsee vuosittain konsernin tilintarkastajan. Vuoden 2023 yhtiökokouksessa
tilintarkastajaksi valittiin KPMG Oy Ab.
Tilintarkastajien palkkiot

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Tilintarkastuspalvelut | -327 | -312
Veroneuvonta | -8 | -9
Muut palvelut | -15 | -17
Yhteensä | -350 | -338

Tilintarkastajien palkkiot sisältävät konsernin kunkin yhtiön tilintarkastajalle maksetut palkkiot.
KPMG Oy Ab:n suorittamat muut kuin tilintarkastuspalvelut Enersense-konsernin yhtiöille
tilikaudella 2023 olivat yhteensä 25 (26) tuhatta euroa.
9. Rahoitustuotot ja kulut

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Rahoitustuotot |  |
Korkotuotot ja muut rahoitustuotot | 43 | 476
Yhteensä | 43 | 476
Rahoituskulut |  |
Korkokulut osamaksuveloista | -2 | -6
Korkokulut muista lainoista | -6 441 | -1 791
Vähemmistöosakkaille maksettava varojenjako | -6 098 | -7 406
Arvonalentumiset sijoituksista | 8 | -444
Korkokulut vuokrasopimus-veloista | -515 | -163
Valuuttakurssitappiot | -23 | -636
Palkkiokulut | -782 | -537
Yhteensä | -13 852 | -10 982
Rahoitustuotot- ja kulut yhteensä | -13 809 | -10 507

Korkokulut muista lainoista sisältävät pääasiassa lainojen korkokuluja, takausprovisioita, factoring
korkoja ja palkkioita sekä viivästyskorkokuluja. Palkkiokulut sisältävät jälleenrahoitukseen liittyviä
kertaluontoisia järjestelypalkkioita 0,8 miljoonaa euroa sekä muita rahoitukseen liittyviä palkkioita.
Rahoitusjärjestelystä lisätietoa liitetiedossa 21. Lainat.
Enersense muutti tuulivoimahankkeiden kirjanpitokäsittelyä vuoden 2023 alusta niin, että
osakassopimuksen perusteella vähemmistöosakkaille maksettava varojenjako kirjataan
tuloslaskelman rahoituskuluihin, kun se aiemmin käsiteltiin oman pääoman vähennyksenä.
Tämän vaikutus lukuihin oli 6,1 (7,4) miljoonaa euroa.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 72

10. Tuloverot
Tuloverokulut koostuvat kauden verotettavaan tuloon perustuvasta verokulusta ja laskennallisesta
verokulusta.

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Kauden verotettavaan tuloon perustuvat verot yhteensä | -1 215 | -3 075
Aiempia tilikausia koskevat oikaisut | -2 | —
Kauden verotettavaan tuloon perustuvat verot yhteensä | -1 217 | -3 075
Laskennallisten verosaamisten muutos | -41 | 241
Laskennallisten verovelkojen muutos | 657 | 27
Laskennallinen verokulu/hyöty |  |
Tuloverot | -600 | -2 807

Konsernin tuloslaskelmaan merkityn verokulun ja Suomen verokannalla (20 % kaikilla tilikausilla)
laskettujen verojen välinen täsmäytyslaskelma on esitetty alla:
Tuloverokulun täsmäytys alustavaan laskennalliseen määrään nähden

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Tulos ennen veroja | -8 549 | -7 027
Verot laskettuna Suomen verokannalla 20 % | 1710 | 1 405
Ulkomaisten tytäryhtiöiden poikkeavien verokantojen vaikutus | 29 | 140
Vähennyskelvottomien kulujen vaikutus | -33 | -79
Verovapaiden tulojen vaikutus | 99 | 85
Erillisyhtiön tulokseen perustava vero | -2 407 | -4 359
Aiempia tilikausia koskevat oikaisut | 2 | —
Muut oikaisut | — | —
Tuloverot | -600 | -2 807

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 73

Laskennalliset verosaamiset ja -velat

EUR tuhatta | 1.1. | Kirjattu tulos- vaikutteisesti | Kirjattu muihin laajan tuloksen eriin | Liike- toimintojen yhdistämiset | 31.12.
2023 |  |  |  |  |
Laskennalliset verosaamiset |  |  |  |  |
Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet | 951 | -2 | — | — | 950
Eläkevelvoitteet | 91 | — | — | — | 91
Vahvistetut tappiot | 3 045 | — | — | — | 3 045
Vuokrasopimukset | 3 341 | -235 | — | — | 3 106
Saamisten arvonalentumiset | 100 | — | — | — | 100
Muut erät | 172 | -38 | — | — | 135
Laskennallisten verojen netottaminen | -6 363 | 234 | — | — | -6 129
Yhteensä | 1 338 | -41 | — | — | 1 297
Laskennalliset verovelat |  |  |  |  |
Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet | -8 991 | 494 | — | — | -8 497
Vuokrasopimukset | -3 287 | 206 | — | — | -3 081
Muut erät | -661 | 163 | — | — | -498
Laskennallisten verojen netottaminen | 6 309 | -206 | — | — | 6 103
Yhteensä | -6 630 | 657 | — | — | -5 973

Merkittävimmät väliaikaiset erot kirjanpidon ja verotuksen välillä liittyvät Enersense Wind Oy:n
hankinnassa kirjattuihin aineettomiin hyödykkeisiin. Enersense Wind Oy:n hankintaa kuvataan
liitetiedossa 2. Yrityshankinnat. Konsernilla on vahvistettuja tappioita, joista on kirjattu 3,0
miljoonaa euroa laskennallista verosaamista. Laskennallisten verosaamisten kirjaaminen perustuu
ensisijaisesti siihen, että on käytettävissä verotettavaa tuloa, jota vastaan väliaikaiset erot
voidaan hyödyntää.

EUR tuhatta | 1.1. | Kirjattu tulos- vaikutteisesti | Kirjattu muihin laajan tuloksen eriin | Liike- toimintojen yhdistämiset | 31.12.
2022 |  |  |  |  |
Laskennalliset verosaamiset |  |  |  |  |
Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet | 933 | 18 | — | — | 951
Eläkevelvoitteet | 88 | 3 | — | — | 91
Vahvistetut tappiot | 3 045 | — | — | — | 3 045
Vuokrasopimukset | 3 450 | -109 | — | — | 3 341
Saamisten arvonalentumiset | 100 | — | — | — | 100
Muut erät | -48 | 220 | — | — | 172
Laskennallisten verojen netottaminen | -6 472 | 109 | — | — | -6 363
Yhteensä | 1 096 | 242 | — | — | 1 338
Laskennalliset verovelat |  |  |  |  |
Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet | -3 983 | 181 | — | -5 188 | -8 991
Vuokrasopimukset | -3 332 | 44 | — | — | -3 287
Muut erät | -508 | -154 | — | — | -661
Laskennallisten verojen netottaminen | 6 354 | -44 | — | — | 6 309
Yhteensä | -1 469 | 27 |  | -5 188 | -6 630

| Käyttämättömät tappiot |  | Kirjatut laskennalliset verosaamiset |  | Kirjaamattomat laskennalliset verosaamiset
EUR tuhatta | 2023 | 2022 |  | 2023 | 2022 |  | 2023 | 2022
Vanhentuu 10 vuodessa | 154 272 | 152 260 |  | 3 045 | 3 045 |  | 30 855 | 17 646
Yhteensä | 154 272 | 152 260 |  | 3 045 | 3 045 |  | 30 855 | 17 646

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 74

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Tuloverot • Kauden verokuluna tai -tuottona esitetään kauden verotettavasta tulosta kunkin maan tuloverokannan perusteella maksettava vero oikaistuna väliaikaisista eroista johtuvien laskennallisten verosaamisten ja -velkojen muutoksilla. Verotettavaan tuloon perustuvat verot lasketaan perustuen vallitseviin verokantoihin maissa, joissa konserni toimii. • Verot kirjataan tulosvaikutteisesti, paitsi jos ne liittyvät muihin laajan tuloksen eriin tai suoraan omaan pääomaan kirjattuihin eriin. Tällöin myös vero kirjataan vastaavasti muihin laajan tuloksen eriin tai suoraan omaan pääomaan. • Kauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset ja -velat vähennetään toisistaan, kun siihen on lakiin perustuva oikeus ja kun suoritus on tarkoitus toteuttaa nettomääräisesti tai saaminen ja velka on tarkoitus realisoida samanaikaisesti. |
| Laskennalliset verot • Laskennalliset verot kirjataan varojen ja velkojen konsernitilinpäätökseen sisältyvien kirjanpitoarvojen ja verotuksellisten arvojen välisistä väliaikaisista eroista. Laskennallista veroa ei kirjata liikearvon alkuperäisestä kirjaamisesta tai varojen ja velkojen alkuperäisestä kirjaamisesta, kun kyseessä ei ole liiketoimintojen yhdistäminen eikä liiketapahtuma toteutumisaikanaan vaikuta kirjanpidon tulokseen eikä verotettavaan tuloon. • Laskennalliset verot määritetään niiden verokantojen (ja -lakien) perusteella, jotka on säädetty tai käytännössä hyväksytty raportointikauden loppuun mennessä ja joita odotetaan sovellettavan, kun kyseinen laskennallinen verosaaminen realisoituu tai laskennallinen verovelka suoritetaan. • Laskennallisia verosaamisia kirjataan vain siihen määrään asti kuin on todennäköistä, että tulevaisuudessa on käytettävissä verotettavaa tuloa, jota vastaan väliaikaiset erot voidaan hyödyntää. • Laskennalliset verosaamiset ja -velat vähennetään toisistaan silloin, kun kauden verotettavaan tuloon perustuvien verosaamisten ja -velkojen vähentämiseen toisistaan on lakiin perustuva oikeus, ja kun laskennalliset verosaamiset ja -velat liittyvät saman veronsaajan perimiin tuloveroihin. |
| KESKEISET HARKINTAAN PERUSTUVAT RATKAISUT Tuloverojen kirjaaminen • Tuloslaskelman verokulu muodostuu tilikauden verotettavaan tuloon perustuvasta verosta ja laskennallisesta verosta. Verot merkitään tuloslaskelmaan, paitsi milloin ne liittyvät muihin laajan tuloksen eriin tai suoraan omaan pääomaan kirjattaviin eriin. Tilikauden verotettavaan tuloon perustuva vero lasketaan verotettavasta tulosta kunkin maan tilinpäätöspäivään mennessä säädettyjen verokantojen perusteella. Veroa oikaistaan mahdollisilla edellisiin tilikausiin liittyvillä veroilla. |

| • Johto arvioi veroilmoituksissa otettuja kantoja tilanteissa, joissa verolainsäädäntö jättää tilaa tulkinnoille. Tällaisissa tilanteissa kirjattavat verovelat perustuvat johdon arvioihin. Tuloverojen kokonaismäärän arvioiminen koko konsernin tasolla edellyttää merkittävää harkintaa, joten lopullisen veron määrään liittyy epävarmuutta. |
| Laskennallisten verosaamisten kirjaaminen verotuksellisista tappioista • Johdon harkintaa tarvitaan määritettäessä sitä missä määrin laskennallisia verosaamisia voidaan kirjata. Konsernin johto on käyttänyt harkintaa päättäessään kirjataanko laskennallista verosaamista käyttämättömistä verotuksellisista tappioista tai käyttämättömistä verohyvityksistä. • Kirjaaminen tehdään siihen määrään asti kuin on todennäköistä, että tulevaisuudessa syntyy verotettavaa tuloa, jota vastaan käyttämättömät verotukselliset tappiot sekä käyttämättömät verotukseen liittyvät hyvitykset voidaan hyödyntää. • Tulevaisuuden verotettavien voittojen arvioiminen perustuu Enersensen strategiaan, ennusteisiin ja epävarmuuksien arviointiin. Enersensen johto seuraa konsernin taloudellista asemaa ja arvioi tulevaa kehitystä kuukausittain. Verotuksellisista tappioista ja käyttämättömistä hyvityksistä kirjattujen laskennallisten verosaamisten määrää arvioidaan jokaisena raportointikauden päättymispäivänä. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 75

11. Liikearvo ja aineettomat hyödykkeet

EUR tuhatta | Liikearvo | Asiakassuhteet | Kehittämismenot | Tuulivoima- hankekanta | Muut aineettomat hyödykkeet | Ennakkomaksut aineettomista hyödykkeistä | Muut aineettomat hyödykkeet yhteensä
2023 |  |  |  |  |  |  |
Hankintameno 1.1. | 27 874 | 9 647 | 3 335 | 22 714 | 10 880 | 144 | 46 720
Lisäykset | — | — | 1 117 | — | 1 | 939 | 2 057
Yritysmyynnit | -69 | — | -200 | — | -100 | — | -300
Vähennykset | — | — | -362 | -113 | -4 | — | -478
Siirrot erien välillä | — | — | -79 | — | 1 019 | -939 | —
Hankintameno 31.12. | 27 805 | 9 647 | 3 811 | 22 601 | 11 796 | 144 | 47 999
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. | — | -2 337 | -1 985 | — | -2 019 | — | -6 341
Poistot | — | -966 | -226 | — | -522 | — | -1 714
Yritysmyynnit | — | — | 185 | — | 95 | — | 280
Vähennykset | — | — | 10 | — | 4 | — | 14
Arvonalentumiset | — | — | — | -45 | — | — | -45
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. | — | -3 303 | -2 016 | -45 | -2 442 | — | -7 806
Kirjanpitoarvo 1.1. | 27 874 | 8 276 | 1 127 | 22 714 | 8 966 | 122 | 18 592
Kirjanpitoarvo 31.12. | 27 805 | 6 344 | 1 795 | 22 556 | 9 354 | 144 | 40 193

Muut aineettomat hyödykkeet koostuvat pääasiassa teknologiaan perustuvasta aineettomasta
hyödykkeestä, yhteensä 8,4 miljoonaa euroa, aineettomista oikeuksista ja muista aineettomista
hyödykkeistä. Asiakassuhteet ovat muodostuneet Empower-yrityshankinnan yhteydessä vuonna
2020.
Vuoden 2023 aikana Enersense on ottanut käyttöön uuden pilvipohjaisen
toiminnanohjausjärjestelmän, jonka yhteydessä konsernille on toteutettu erillisiä ohjelmistoja,
jotka eivät ole riippuvaisia toiminnanohjausjärjestelmästä. Näiden arvo on 0,9 miljoonaa euroa ja
poistoaika on 5 vuotta.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 76

EUR tuhatta | Liikearvo | Asiakassuhteet | Kehittämismenot | Tuulivoima- hankekanta | Muut aineettomat hyödykkeet | Ennakkomaksut aineettomista hyödykkeistä | Muut aineettomat hyödykkeet yhteensä
2022 |  |  |  |  |  |  |
Hankintameno 1.1. | 26 154 | 9 647 | 2 848 | — | 10 731 | 122 | 23 348
Liiketoimintojen yhdistämiset | 1 720 | — | 618 | 22 838 | 1 | 38 | 23 495
Lisäykset | — | — | 16 | — | 38 | 1 | 55
Vähennykset | — | — | — | -125 | -37 | -17 | -179
Siirrot erien välillä | — | — | -147 | — | 147 | — | —
Hankintameno 31.12. | 27 874 | 9 647 | 3 335 | 22 714 | 10 880 | 122 | 46 720
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. | — | -1 371 | -1 721 | — | -1 664 | — | -4 757
Poistot | — | -966 | -260 | — | -377 | — | -1 603
Vähennykset | — | — | — | — | 37 | — | 37
Arvonalentumiset | — | — | -5 | — | -14 | — | -19
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. | — | -2 337 | -1 985 | — | -1 895 | — | -6 341
Kirjanpitoarvo 1.1. | 26 154 | 8 276 | 1 127 | — | 9 067 | 122 | 18 592
Kirjanpitoarvo 31.12. | 27 874 | 7 310 | 1 349 | 22 714 | 8 862 | 144 | 40 379

Arvonalentumistestaus
Johto seuraa liikearvoa liitetiedossa 3. määriteltyjen neljän liiketoimintasegmentin tasolla.
Konsernissa testataan vuosittain, ovatko liikearvon perusteet edelleen olemassa ja niiden
mukaisesti ennustetut rahavirrat kerrytettävissä. Laskelmissa käytettävät rahavirtaennusteet
perustuvat johdon hyväksymään budjettiin ja sitä seuraavan neljän vuoden ennusteeseen.
Arvonalentumistestauksen ajankohta määriteltiin uudestaan vuonna 2022 siten, että vuosittaisessa
testauksessa viimeisellä neljänneksellä lähtökohtana on vuoden kolmannen neljänneksen tilanne.
Ennustejakson jälkeinen ajanjakso on määritelty ekstrapoloimalla rahavirrat käyttämällä
testaushetkellä arvioitua todennäköistä vuotuista kasvua.
Arvonalentumistestauksen yhteydessä konserni on analysoinut testauksen tulosten herkkyyttä
keskeisten oletusten muutoksille. Testaustulokset ovat herkimpiä muutoksille käyttökate-
ennusteissa (EBITDA-ennuste) ja diskonttokoroissa. Johdon arvion mukaan mikään jokseenkin
mahdollinen muutos diskonttokorossa tai tuottotasossa ei aiheuttaisi sitä, että testattavien
liikearvojen kirjanpitoarvot ylittäisivät kerrytettävissä olevat rahamäärät testatuista Smart
Industry, Power ja Connectivity liiketoimintasegmenteissä. Johdon arvion mukaan International
Operations -segmentin käyttökate on herkkä mahdolliselle muutokselle. Jos käyttökate
International Operations -segmentissä vuosittain alenee 1,5 prosenttiyksikköä, kerrytetyt rahavirrat
vastaavat segmentille kohdistettua omaisuuserien kirjanpitoarvoa, jolloin kerrytettävissä oleva
rahamäärä vähennettynä kirjanpitoarvolla on 13,0 miljoonaa euroa.
Tuulivoimahankekanta testaus suoritetaan hankekantatasolla käyttöarvomenetelmää käyttäen
siten, että hankkeet jaetaan kolmeen eri tasoon niiden edistymisen mukaan: rakentamisvaiheessa
olevat, kaavoitus- ja lupavaiheessa olevat ja aikaisessa kehitysvaiheessa olevat. Niiden arvostus
perustuu vastaisten kassavirtojen nykyarvoon. Käytetty diskonttokorko ennen veroja näille oli 11,9
% (11,1 %), 24 % (24 %) ja 42 % (42 %). Johdon arvion mukaan mahdollinen muutos diskonttokorossa

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 77

ei aiheuttaisi sitä, että testattavien hankkeiden kirjanpitoarvot ylittäisivät kerrytettävissä olevat
rahamäärät. Kaudella kirjatut arvonalentumiset liittyvät aikaisen kehitysvaiheen hankkeisiin.
Liikearvon jakautuminen segmenteittäin:

EUR tuhatta | 2023
Smart Industry | 11 181
Power | 5 073
Connectivity | 4 586
International operations | 6 965
Yhteensä | 27 805

Käyttöarvon laskennassa käytetyt oletukset testausajankohdittain:

2023 | Liikevaihdon kasvu, ennustejakso | Terminaali- kasvuoletus | Liikevoitto-%, ennustejakso | Ennustettu liikevoitto-%, terminaali- arvo | Diskonttaus- korko ennen veroja
Smart Industry | 5,5 %–23,2 % | 1,0 % | 2,1 %–8,5 % | 8,3 % | 11,9 %
Power | 20,0 %–39,1 % | 1,0 % | 4,2 %–8,9 % | 8,9 % | 11,9 %
Connectivity | 0,0 %–15,7 % | 1,0 % | 2,7 %–4,5 % | 4,4 % | 11,9 %
International operations | -13,8 %–4,5 % | 1,0 % | 2,7 %–6,0 % | 6,0 % | 11,9 %
2022 |  |  |  |  |
Smart Industry | 12,5 %–50,0 % | 1,0 % | 1,8 %–8,1 % | 8,0 % | 11,1 %
Power | 7,3 %–29,7 % | 1,0 % | 11,8 %–27,1 % | 12,8 % | 11,1 %
Connectivity | 3,0 %–21,4 % | 1,0 % | 0,3 %–2,0 % | 1,9 % | 11,1 %
International operations | -9,3 %–3 % | 1,0 % | -0,6 %–2,7 % | 2,7 % | 11,1 %

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Liikearvo Liikearvo syntyy tytäryritysten hankinnan yhteydessä, kun luovutettu vastike ylittää hankitun nettovarallisuuden käyvän arvon. Liikearvo kirjataan taseen hankintamenoon vähennettynä kertyneillä arvonalentumistappioilla. Liikearvosta ei tehdä poistoja, mutta se testataan arvonalentumisen varalta vuosittain tai tätä useammin, jos tapahtumat tai olosuhteiden muutokset viittaavat mahdolliseen arvon alentumiseen. Asiakassuhteet Liiketoimintojen yhdistämisessä hankitut asiakassopimukset kirjataan hankinta-ajankohdan käypään arvoon. Niiden taloudellinen vaikutusaika on rajallinen, joten ne merkitään taseeseen hankintamenoon vähennettynä kertyneillä poistoilla ja arvonalentumistappiolla. Kehittämismenot Kehittämismenot, jotka välittömästi johtuvat yksilöitävissä olevien ja ainutlaatuisten, konsernin määräysvallassa olevien omaisuuserien suunnittelusta, testauksesta ja toteutuksesta, merkitään taseeseen aineettomiksi hyödykkeiksi seuraavien kriteerien täyttyessä: • Aineettoman hyödykkeen valmiiksi saattaminen on teknisesti toteutettavissa niin, että se voidaan ottaa käyttöön tai myydä • Konsernilla on aikomus saattaa aineeton hyödyke valmiiksi ja käyttää sitä tai myydä se • Konserni pystyy käyttämään tai myymään aineettoman hyödykkeen • Konserni pystyy osoittamaan, miten aineeton hyödyke tulee kerryttämään todennäköistä taloudellista hyötyä • Konsernilla on käytettävissä riittävästi teknisiä, taloudellisia ja muita voimavaroja kehittämistyön loppuunsaattamiseen ja aineettoman hyödykkeen käyttämiseen tai myymiseen, ja • Konserni pystyy määrittämään luotettavasti aineettoman hyödykkeen kehittämisvaiheessa aiheutuvat menot. • Kehittämismenoihin aktivoidaan välittömät menot sisältävät kehittämisestä aiheutuvat suorat henkilöstömenot, asianmukaisen osuuden niihin liittyvistä yleismenoista ja suorat hankinnat. • Aktivoidut kehittämismenot kirjataan taseen aineettomiin hyödykkeisiin hankintamenoon vähennettynä kertyneillä poistoilla ja arvonalentumistappioilla. Poistojen tekeminen aloitetaan, kun omaisuuserä on valmis käytettäväksi. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 78

| Aineettomat oikeudet ja muut aineettomat hyödykkeet Aineettomat oikeudet ja muut aineettomat hyödykkeet kirjataan taseeseen hankintamenoon vähennettynä kertyneillä poistoilla ja arvonalentumisilla. Enersense Wind Oy:n hankinnan yhteydessä kirjattiin aineettomia hyödykkeitä käypään arvoon. Yksilöitävissä olevien aineettomien hyödykkeiden käypä arvo oli hankintahetkellä 22,9 miljoonaa euroa tuulivoimapuistojen hankekantaan perustuvia aineettomia hyödykkeitä. Käyvän arvon arvioinnissa käytettiin ulkopuolista asiantuntijaa. Hankekantaan perustuvat aineettomat hyödykkeet testataan vuosittain arvonalentumisen osalta, tai sitä useammin, jos tapahtumat tai olosuhteiden muutokset antavat viitteitä mahdollisesta arvon alentumisesta. Aineettomien hyödykkeiden arvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat: • Asiakassuhteet: 10 vuotta • Kehittämismenot: 3–10 vuotta • Aineettomat oikeudet: 5–10 vuotta • Muut aineettomat hyödykkeet: 1–15 vuotta Myytäessä hankeen arvo kirjataan poistoksi myyntituottoa vähentämään. Jos hanke peruuntuu, kirjataan sen arvonalentumisena kuluksi. Hankkeiden arvonalentuminen testataan hankekohtaisesti vuosittain minkä lisäksi niiden kirjanpitoarvoja arvioidaan säännöllisesti mahdollisten arvonalentumisen viitteiden havaitsemiseksi. Käyttöarvolaskelmissa käytetyt arviot tulevista rahavirroista perustuvat hankekohtaisiin taloudellisiin suunnitelmiin ja ajanjaksot, joilta rahavirrat huomioidaan ennusteissa vaihtelevat hankekohtaisesti. Arvonalentuminen • Liikearvosta, sekä aineettomista hyödykkeistä, joiden taloudellinen vaikutusaika on rajoittamaton, ei kirjata poistoja. Niille tehdään arvonalentumistesti vuosittain tai sitä useammin, jos tapahtumat tai olosuhteiden muutokset antavat viitteitä mahdollisesta arvon alentumisesta. Muut aineettomat hyödykkeet ja aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet testataan arvonalentumisen varalta aina, kun tapahtumat tai olosuhteiden muutokset viittaavat siihen, ettei kirjanpitoarvoa vastaavaa rahamäärää mahdollisesti saada kerrytetyksi. • Määrä, jolla omaisuuserän kirjanpitoarvo ylittää siitä kerrytettävissä olevan rahamäärän, kirjataan arvonalentumistappiona. Kerrytettävissä oleva rahamäärä on omaisuuserän käypä arvo vähennettynä luovutuksesta johtuvilla menoilla tai sen käyttöarvo sen mukaan, kumpi niistä on suurempi. Omaisuuserät ryhmitellään arvonalentumisen arviointia varten alimmille tasoille, joilla kertyy pitkälti muiden omaisuuserien tai omaisuuseräryhmien rahavirroista riippumattomia yksilöitävissä olevia rahavirtoja (rahavirtaa tuottavat yksiköt). |

| • Jokaisen raportointikauden lopussa tulee tarkastella, onko omaisuuserän, lukuun ottamatta liikearvoa, arvonalentuminen syytä peruuttaa. Liikearvosta kirjattua arvonalentumistappiota ei peruuteta myöhemmillä kausilla. |
| KESKEISET HARKINTAAN PERUSTUVAT RATKAISUT Arvonalentumistestaus • Konsernin johto on arvioinut yrityshankinnoista kirjattujen asiakassuhteiden taloudellista vaikutusaikaa. Vaikutusajat arvioidaan jokaisena tilinpäätöspäivänä ja oikaistaan tarvittaessa. • Aineellisten hyödykkeiden mahdollinen arvonalentuminen testataan, kun on viitteitä siitä, että jonkin omaisuuserän arvo saattaa olla alentunut (arvioidaan vähintään jokaisen raportointikauden lopussa). Arvonalentumistesti perustuu laskelmiin, joissa määritellään rahavirtaa tuottavien yksiköiden kerrytettävissä olevat rahamäärät. Rahavirtaa tuottavan yksikön kerrytettävissä oleva rahamäärä on sen käyttöarvo. Käyttöarvolaskelmat perustuvat diskontattuihin rahavirtoihin, joita omaisuuserän arvioidaan kerryttävän. Alla on kuvattu keskeiset käyttöarvolaskelmiin liittyvät arviot ja hankinta: • Vastaisten rahavirtojen ennustaminen – nämä perustuvat viimeisimpiin johdon hyväksymiin, viiden vuoden ajanjakson kattaviin ennusteisiin ja kuvastavat odotuksia, jotka koskevat myyntituottojen kasvua, liiketoiminnan kuluja, käyttökateprosenttia (EBITDA-%), investointeja ja rahavirtoja ja perustuvat aikaisempaan kokemukseen ja johdon odotuksiin markkinoilla tulevaisuudessa tapahtuvista muutoksista • Kyseisiin rahavirtoihin sovellettavat diskonttauskorot – käytetyt ennen veroja määritetyt diskonttauskorot ovat pääomakustannusten painotettu keskiarvo, joka on määritetty tarkasteluhetkellä markkinoilta saatujen syöttötietojen perusteella ja oikaistu rahavirtaa tuottavan yksikön erityisten riskien huomioon ottamiseksi. Oikaistu verojen jälkeen määritetty diskonttauskorko muutetaan ennen veroja määritetyksi koroksi kullekin rahavirtaa tuottavalle yksikölle perustuen verokantaan, jota sovelletaan siellä, missä rahavirtaa tuottava yksikkö toimiin. • Odotettavissa olevat pitkän aikavälin kasvuvauhti – viiden vuoden ajanjakson jälkeiset rahavirrat extrapoloidaan arvioituja kasvuvauhia käyttäen. Kasvuvauhti perustuu kunkin rahavirtaa tuottavan yksikön odotettavissa olevalle pitkän aikavälin tuloksellisuudelle markkinoilla, joilla se toimii ja se vastaa energiaratkaisujen markkinoiden keskimääräisiä pitkän aikavälin kasvuvauhteja. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 79

| Arviot ja harkintaan perustuvat ratkaisut saattavat muuttua taloudellisten ja toiminnallisten olosuhteiden muuttuessa. Toteutuvat rahavirrat voivat näin ollen poiketa ennusteista ja tästä voi aiheutua muutoksia arvonalentumistappioiden kirjaamiseen tulevilla kausilla. Liikearvon kirjanpitoarvoa pienennetään, jos sen kirjanpitoarvo on suurempi kuin arvioitu kerrytettävissä oleva rahamäärä. Arvon alentuminen kirjataan tuloslaskelmaan, jos rahavirtaa tuottavan yksikön kirjanpitoarvo ylittää siitä kerrytettävissä olevan rahamäärän. Liikearvosta kirjattua arvonalentumistappiota ei peruuteta myöhemmällä kaudella. Muut aineettomat hyödykkeet testataan arvioimalla kunkin yksittäisen omaisuuserän kerrytettävissä oleva rahamäärä tai jos tämä ei ole mahdollista, sen rahavirtaa tuottavan yksikön, johon omaisuuserä kuuluu, kerrytettävissä oleva rahamäärä. Rahavirtaa tuottavat yksiköt ovat alin taso, jolle omaisuuserät on ryhmitelty ja joka kerryttää erikseen yksilöitävissä olevia rahavirtoja. Koronaviruspandemian vaikutukset on otettu huomioon ennakoitujen rahavirtojen määrityksessä. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 80

12. Aineelliset hyödykkeet

EUR tuhatta | Maa-alueet | Raken- nukset ja rakennelmat | Koneet ja kalusto | Muut aineelliset hyödykkeet | Ennakko- maksut ja kesken- eräiset työt | Yhteensä
2023 |  |  |  |  |  |
Hankintameno 1.1. | 355 | 17 390 | 20 995 | 315 | 357 | 39 412
Lisäykset | 139 | 2 586 | 3 754 | 67 | 739 | 7 285
Yritysmyynnit | — | -24 | -7 | — | — | -32
Vähennykset | — | -225 | -922 | -75 | -136 | -1 357
Valuuttakurssierot | — | — | — | — | — | —
Hankintameno 31.12. | 494 | 19 727 | 23 820 | 308 | 960 | 45 308
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. | -29 | -8 035 | -9 025 | -109 | — | -17 199
Poistot | -37 | -3 092 | -4 443 | -87 | — | -7 660
Yritysmyynnit | — | 24 | 5 | — | — | 29
Vähennykset | — | 116 | 589 | 71 | — | 776
Arvonalentumiset | — | -23 | -2 | — | — | -25
Valuuttakurssierot | — | — | — | — | — | —
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. | -67 | -11 010 | -12 876 | -126 | — | -24 079
Kirjanpitoarvo 1.1. | 325 | 9 355 | 11 970 | 206 | 357 | 22 213
Kirjanpitoarvo 31.12. | 427 | 8 717 | 10 944 | 182 | 960 | 21 230

EUR tuhatta | Maa-alueet | Raken- nukset ja rakennelmat | Koneet ja kalusto | Muut aineelliset hyödykkeet | Ennakko- maksut ja kesken- eräiset työt | Yhteensä
2022 |  |  |  |  |  |
Hankintameno 1.1. | 359 | 14 910 | 16 580 | 273 | 102 | 32 225
Liiketoimintojen yhdistämiset | — | 6 | 772 | — | — | 778
Lisäykset | 5 | 3 300 | 4 131 | 112 | 1 736 | 9 285
Vähennykset | -10 | -820 | -494 | -70 | -1 482 | -2 876
Siirrot erien välillä | — | -5 | 5 | — | — | —
Valuuttakurssierot | — | — | — | — | — | —
Hankintameno 31.12. | 355 | 17 390 | 20 995 | 315 | 357 | 39 412
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1. | -17 | -5 004 | -5 418 | -80 | — | -10 519
Poistot | -12 | -3 130 | -3 859 | -94 | — | -7 094
Vähennykset | — | 106 | 260 | 64 | — | 431
Arvonalentumiset | — | -8 | -9 | — | — | -16
Valuuttakurssierot | — | — | — | — | — | —
Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12. | -29 | -8 035 | -9 025 | -109 | — | -17 199
Kirjanpitoarvo 1.1. | 342 | 9 906 | 11 163 | 193 | 102 | 21 705
Kirjanpitoarvo 31.12. | 325 | 9 355 | 11 970 | 206 | 357 | 22 213

Käyttöoikeusomaisuuserät sisältyvät taseen aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin. Lisätietoja
käyttöoikeusomaisuuseristä on liitetiedossa 13. Vuokrasopimukset.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 81

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Maa-alueet kirjataan taseen aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin alkuperäiseen hankintamenoon. Muut aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet kirjataan taseen aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin poistoilla vähennettyyn hankintamenoon. Hankintamenoon luetaan hyödykkeiden hankinnasta välittömästi aiheutuvat menot. Poistot lasketaan tasapoistoina hyödykkeen arvioidulle taloudelliselle vaikutusajalle. Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden arvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat: • Rakennukset 10–30 vuotta • Koneet ja laitteet 3–15 vuotta • Muut aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 3–5 vuotta Omaisuuserien jäännösarvot ja taloudelliset vaikutusajat tarkistetaan jokaisena raportointikauden päättymispäivänä, ja niitä muutetaan tarvittaessa. Jos on viitteitä, että omaisuuserän kirjanpitoarvo on suurempi kuin siitä kerrytettävissä oleva arvioitu rahamäärä, se testataan ja kirjanpitoarvo tämän jälkeen alennetaan kerrytettävissä olevaa rahamäärää vastaavaksi välittömästi. Myyntivoitot ja - tappiot määritetään vertaamalla myyntituloa kirjanpitoarvoon, ja ne merkitään tuloslaskelmaan. Arvonalentuminen on esitetty liitetiedossa 11. Aineettomat hyödykkeet. |

13. Vuokrasopimukset
Enersense vuokraa pääasiassa toimitiloja, asuntoja, henkilö-, paketti- ja kuorma-autoja sekä
työvälineitä. Toimitilojen ja asuntojen sopimukset ovat tyypillisesti toistaiseksi voimassa olevia
sopimuksia, jotka on määritelty kolmen vuoden mittaisiksi. Ajoneuvojen ja työvälineiden
sopimukset ovat tyypillisesti määräaikaisia. Sopimukset voivat sisältää jatkamis- ja
päättämisoptioita. Pääosaan toimitilojen vuokrasopimuksista liittyy indeksikorotusehtoja, jotka on
tyypillisesti sidottu kuluttajahintaindeksiin tai kiinteistön ylläpidon kustannusindeksiin. Näitä ei
oteta huomioon vuokrasopimusvelassa ennen kuin ne toteutuvat.
Taseessa esitetään seuraavat vuokrasopimuksiin liittyvät määrät:

EUR tuhatta | Maa-alueet | Rakennukset ja rakennelmat | Ajoneuvot | Yhteensä
2023 |  |  |  |
Kirjanpitoarvo 1.1. | 113 | 9 258 | 7 067 | 16 438
Lisäykset | 139 | 2 586 | 2 503 | 5 228
Vähennykset | — | -109 | -122 | -231
Poistot | -37 | -3 026 | -2 815 | -5 878
Arvonalentumiset | — | -23 | -2 | -25
Kirjanpitoarvo 31.12. | 215 | 8 686 | 6 630 | 15 531
EUR tuhatta | Maa-alueet | Rakennukset ja rakennelmat | Ajoneuvot | Yhteensä
2022 |  |  |  |
1.1. | 130 | 9 736 | 6 793 | 16 659
Lisäykset | 5 | 3 295 | 2 838 | 6 137
Vähennykset | -10 | -714 | -69 | -793
Poistot | -12 | -3 051 | -2 492 | -5 555
Arvonalentumiset | — | -8 | -3 | -11
Kirjanpitoarvo 31.12. | 113 | 9 258 | 7 067 | 16 438

EUR tuhatta | 31.12.2023 | 31.12.2022
Vuokrasopimusvelat |  |
Lyhytaikaiset | 6 141 | 5 968
Pitkäaikaiset | 9 266 | 10 738
Yhteensä | 15 407 | 16 705

Vuokrasopimusvelkojen maturiteetti on esitetty liitetiedossa 20. Rahoitusriskien ja pääoman hallinta.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 82

Tuloslaskelma sisältää seuraavat vuokrasopimuksiin liittyvät määrät:

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Käyttöoikeusomaisuuserien poistot*) |  |
Maa-alueet | -37 | -12
Rakennukset ja rakennelmat | -3 026 | -3 051
Ajoneuvot | -2 815 | -2 492
Muut | — | —
Käyttöoikeusomaisuuserien poistot yhteensä | -5 878 | -5 555
Korkokulut**) | -515 | -444
Lyhytaikaisiin vuokra-sopimuksiin liittyvät kulut***) | -926 | -914
Arvoltaan vähäisiä omaisuuseriä koskeviin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut***) | -928 | -1 050
Vuokrasopimuksista aiheutuva lähtevä rahavirta yhteensä | -8 756 | -8 890

* Sisältyvät tuloslaskelmassa erään Poistot.
**) Sisältyvät tuloslaskelmassa erään Rahoituskulut.
***) Sisältyvät tuloslaskelmassa erään Muut kulut.

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE • Enersense arvioi sopimuksen syntymisajankohtana sisältääkö järjestely vuokrasopimuksen. Sopimus on vuokrasopimus tai siihen sisältyy vuokrasopimus, jos se antaa oikeuden yksilöidyn omaisuuserän käyttöä koskevaan määräysvaltaan tietyksi ajanjaksoksi vastiketta vastaan. Enersense kirjaa vuokrasopimuksesta, jossa se toimii vuokralle ottajana, käyttöoikeusomaisuuserän ja vastaavan vuokrasopimusvelan vuokrasopimuksen alkamisajankohtana. Alkamisajankohdaksi katsotaan se hetki, jolloin vuokrasopimuksen kohdeomaisuuserä on vuokralle ottajan käytettävissä. • Enersense arvostaa vuokrasopimusvelan sopimuksen alkamisajankohtana diskonttaamalla odotettavissa olevat tulevat vuokramaksut nykyarvoon. Vuokrasopimusvelan arvostukseen sisällytettäviin maksuihin huomioidaan kiinteät maksut, indeksiin tai muuhun hintatasoon perustuvat maksut, jäännösarvotakuiden määrät, joiden odotetaan tulevan Enersensen maksettavaksi sekä osto-option toteutusmäärä, jos sen käyttö on kohtuullisen varmaa. Rangaistusmaksut vuokrasopimuksen päättämisestä sisällytetään vuokrasopimusvelan arvostukseen, jos vuokra- ajassa on otettu huomioon, että Enersense käyttää päättämisoption. • Enersense arvostaa vuokrasopimusvelan sopimuksen alkamisajankohtana diskonttaamalla odotettavissa olevat tulevat vuokramaksut nykyarvoon. Vuokrasopimusvelan arvostukseen sisällytettäviin maksuihin huomioidaan kiinteät maksut, indeksiin tai muuhun hintatasoon perustuvat maksut, jäännösarvotakuiden määrät, joiden odotetaan tulevan Enersensen maksettavaksi sekä osto-option toteutusmäärä, jos sen käyttö on kohtuullisen varmaa. Rangaistusmaksut vuokrasopimuksen päättämisestä sisällytetään vuokrasopimusvelan arvostukseen, jos vuokra- ajassa on otettu huomioon, että Enersense käyttää päättämisoption. • Enersense diskonttaa vuokramaksut käyttäen vuokrasopimuksen sisäistä korkoa. Jos tämä korko ei ole helposti määritettävissä, käytetään vuokralle ottajan lisäluoton korkoa, eli korkoa, jonka Enersense joutuisi maksamaan lainatessaan vastaavaksi ajaksi ja vastaavanlaisin vakuuksin rahat, jotka tarvitaan käyttöoikeusomaisuuserän arvoa vastaavan omaisuuserän hankkimiseksi vastaavanlaisessa taloudellisessa ympäristössä. Vuokrasopimusvelan korkokulu esitetään liiketoiminannan rahavirrassa. • Vuokrasopimuksen alkamisajankohdan jälkeen, vuokrasopimusvelka arvostetaan efektiivisen koron menetelmällä jaksotettuun hankintamenoon. Vuokrasopimusvelan määrä määritetään uudelleen,kun vuokramaksuissa tapahtuu muutos esimerkiksi indeksimuutosten seurauksena, sopimuksessa olevien optioiden käyttöä arvioidaan uudelleen tai muiden vuokrasopimusmuutosten huomioon ottamiseksi. Käyttöoikeusomaisuuserät arvostetaan hankintamenoon, joka sisältää vuokrasopimusvelan alkuperäisen määrän, ennen sopimuksen alkamisajankohtaa maksetut vuokrat, alkuvaiheen välittömät menot ja ennallistamismenot. Käyttöoikeusomaisuuseristä tehdään poistot yleensä tasaerinä omaisuuserän taloudellisena vaikutusaikana tai sitä lyhyempänä vuokra-aikana. Jos Enersense on kohtuullisen varma, osto-option käyttämisestä, käyttöoikeusomaisuuserän poistoaikana käytetään omaisuuserän taloudellista vaikutusaikaa. Lisätietoja poistoista on liitetiedoissa 12. Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 83

| • Enersense soveltaa standardin lyhytaikaisia ja arvoltaan vähäisten omaisuuserien vuokrasopimuksia koskevia helpotuksia. Lyhytaikainen vuokrasopimus on sopimus, jonka vuokra-aika on 12 kuukautta tai alle. Arvoltaan vähäisiä omaisuuseriä ovat muun muassa työkalut ja ICT-laitteet. Maksut näistä sopimuksista kirjataan kuluksi tasaerinä. Enersense ei erota muita kuin vuokrasopimuskomponentteja vuokrasopimuskomponenteista toimitilojen, asuntojen ja autojen vuokrasopimuksissa. • Enersensellä ei ole merkittävää toimintaa vuokralle antajana. |
| KESKEISET HARKINTAAN PERUSTUVAT RATKAISUT Vuokra-ajan määrittäminen • Enersensen vuokrasopimukset voivat olla toistaiseksi voimassa olevia sopimuksia tai ne voivat sisältää jatkamis- tai päättämisoptioita. Enersense ottaa huomioon vuokra-ajan määrittämisessä kaikki ne tosiseikat ja olosuhteet, joista syntyy taloudellinen kannustin vuokrasopimuksen jatkamiseen. Näitä ovat esimerkiksi, omaisuuserän tarpeellisuus Enersensen liiketoiminnalle, vuokrakohteeseen tehdyt perusparannukset ja mahdolliset korvaavan omaisuuserän vuokraamiseen liittyvät kulut. Vuokra-aika arvioidaan uudelleen, kun tapahtuu merkittävä tapahtuma tai olosuhteiden muutos. Lisäluoton koron määrittäminen • Konserni määrittää vuokrasopimusten lisäluoton koron käyttäen lähtökohtana rahalaitosten kanssa solmittujen lainojen korkoja ja lisäksi huomioiden IFRS 16 -vaatimusten mukaisesti, että käytettävä korko huomioi vuokrasopimusten alkamisajankohdan, vuokra-ajan, kohteiden ja toimintaympäristön vaikutukset. |

14. Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltävät sijoitukset
Alla on esitetty tiedot Enersensen osakkuus- ja yhteisyrityksistä.

| Omistusosuus, %
Yrityksen nimi | Rekisteröintimaa | 31.12.2023 | 31.12.2022
Empower 4Wind OÜ | Viro | 60,0 % | 60,0 %
Yrittäjien Voima Oy | Suomi | 40,0 % | 40,0 %
Harku Sindi JV OÜ | Viro | 50,0 % | 50,0 %
P2X Solution Oy | Suomi | 18,5 % | 16,3 %

Empower 4Wind OÜ on virolainen tuuliturbiinien huolto- ja korjauspalveluja tuottava yhtiö.
Huolimatta enemmistöomistuksesta, Empower 4Wind OÜ:n on käsitelty yhteisyrityksenä
osakkeenomistajien yksimielisyyteen perustuvan päätöksentekomenettelyn vuoksi.
Päätöksenteosta on sovittu Empower 4Wind OÜ:n osakassopimuksessa. Yrittäjien Voima Oy on
suomalainen osakeyhtiö, jonka toimialana on sähkön ja muun energian hankkiminen
osakkeenomistajille. Yrittäjien Voima Oy omistaa osuuden Voimaosakeyhtiö SF:stä, joka
puolestaan omistaa osuuden Fennovoima Oy:stä, jonka takia Yrittäjien Voima Oy:n kirjanpitoarvo
kirjattiin alas. Lisäksi Enersensellä on muu taseen ulkopuolinen vastuu 0,7 miljoonaa euroa
Yrittäjien Voima Oy:lle.
Harku Sindi JV OÜ on virolainen yhteisyritys, joka on rakentanut voimajohtoa Viroon. Tällä hetkellä
yhtiö ei ole aktiivinen. Enersense International sijoitti elokuussa 2023 0,6 miljoonaa euroa
alkuperäisen sopimuksen lisäksi suomalaiseen osakeyhtiöön nimeltä P2X Solutions Oy, jonka
toimialana on vihreän vedyn tuottaminen. Tämän ansiosta omistusosuus nousi 18,5%. Huolimatta
vähemmistöosuudesta, P2X Solutions Oy on käsitelty osakkuusyhtiönä, koska Enersensellä on
lisäksi sopimuksen mukaisesti oikeus hallituspaikkaan yhtiössä.
Osuus pääomaosuusmenetelmällä yhdisteltyjen osakkuusyhtiöiden ja yhteisyrityksen tuloksesta on
kirjattu liikevoiton yläpuolelle, koska niiden katsotaan olevan strategisia omistuksia ja olennainen
osa Enersensen liiketoimintaa.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 84

Alla on esitetty yhteenveto osakkuus- ja yhteisyritysten taloudellisesta informaatiota. Esitetyt luvut
vastaavat kyseisten osakkuus- ja yhteisyritysten tilinpäätöksissä esitettyjä lukuja, eivät Enersensen
osuutta.

2023 | Varat | Velat | Liikevaihto | Tilikauden tulos
Empower 4Wind OÜ | 1 718 | 358 | 3 320 | 164
Yrittäjien Voima Oy | 10 | 9 | 20 | —
Harku Sindi JV OÜ | 14 841 | 14 838 | — | —
P2X Solution Oy | 41 705 | 21 033 | 197 | -1 876
2022 |  |  |  |
Empower 4Wind OÜ | 1 566 | 309 | 2 771 | 99
Yrittäjien Voima Oy | 5 | 4 | 22 | -67
Harku Sindi JV OÜ | 2 449 | 2 446 | — | —
P2X Solution Oy | 23 088 | 3 621 | 22 | -1 555

Sijoitukset osakkuus- ja yhteisyrityksiin

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Kirjanpitoarvo 1.1. | 10 937 | 1 564
Liiketoimintojen yhdistäminen | — | —
Lisäykset | 3 228 | 10 399
Vähennykset | — | -228
Arvonalennukset | — | -516
Osuus tilikauden tuloksesta | -285 | -282
Kirjanpitoarvo 31.12. | 13 881 | 10 937

Liiketoimet osakkuus- ja yhteisyritysten kanssa

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Tavaroiden ja palvelujen myynti | 1 889 | 79
Tavaroiden ja palvelujen ostot | 2 | 2
Korkotuotot | — | —

Avoimet saldot osakkuus- ja yhteisyritysten kanssa

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Lainasaamiset | — | —
Myyntisaamiset ja muut saamiset | 9 553 | 663

Pääomalainasaamisten pääasialliset ehdot
Pääomalainan pääoma voidaan palauttaa ja maksaa korkoa vain siltä osin kuin yhtiön vapaan
oman pääoman kaikkien pääomalainojen määrä maksuhetkellä ylittää yhtiön viimeksi päättyneeltä
tilikaudelta vahvistettavan tai sitä uudempaan tilinpäätökseen sisältyvän taseen mukaisen tappion
määrän. Lain mukaisesti pääomalaina on vakuudeton. Sopimukset pääomalainoista on tehty
kirjallisesti. Tilikauden 2023 päätteeksi pääomalainoja ei ollut osakkuus- ja yhteisyritysten kanssa.

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Osakkuusyritys Osakkuusyrityksiä ovat yritykset, joissa konsernilla on huomattava vaikutusvalta, mutta ei määräysvaltaa eikä yhteistä määräysvaltaa. Yleensä tämä perustuu osakeomistukseen, joka tuottaa 20–50 % äänivallasta. Osakkuusyrityksiin tehdyt sijoitukset kirjataan alun perin hankintamenoon, ja sen jälkeen ne käsitellään pääomaosuusmenetelmällä. Konsernin osuus hankinnan jälkeisistä voitoista tai tappioista merkitään tuloslaskelmaan, ja sen osuus hankinnan jälkeisistä muun laajan tuloksen muutoksista kirjataan muihin laajan tuloksen eriin. Sijoituksen kirjanpitoarvoa oikaistaan vastaavasti. Jos konsernin osuus osakkuusyrityksen tappioista ylittää sijoituksen kirjanpitoarvon, ei kirjanpitoarvon ylittäviä tappioita kirjata, paitsi jos konsernilla on oikeudellisia tai tosiasiallisia velvoitteita osakkuusyrityksiin liittyen tai se on suorittanut maksuja osakkuusyritysten puolesta. Konsernin omistusosuuden mukainen osuus osakkuusyritysten tilikauden tuloksesta on laskettu konsernin omistusosuuden mukaisesti ja on esitetty konsernin tuloslaskelmassa osana liikevoittoa. Jokaisen raportointikauden lopussa ratkaistaan, onko objektiivista näyttöä siitä, että osakkuusyritykseen tehdyn sijoituksen arvo on alentunut. Yhteisyritys Yhteisyrityksiä ovat yritykset, joissa osapuolilla, joilla on yhteinen määräysvalta, on oikeuksia järjestelyn nettovarallisuuteen. Osuudet yhteisyrityksissä kirjataan konsernitaseeseen alun perin hankintamenoon, ja sen jälkeen ne käsitellään pääomaosuusmenetelmällä. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 85

| Pääomalainasaamiset Pääomalainasaamiset kirjataan alun perin käypään arvoon. Tämän jälkeen ne arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon käyttäen efektiivisen koron menetelmää, koska pääomalainasaamisten rahavirrat koostuvat yksinomaan pääoman ja korkojen maksusta ja Enersensen niihin liittyvä liiketoimintamalli on rahavirtojen kerääminen. Pääomalainasaamisten arvonalentuminen lasketaan käyttäen kolmivaiheista mallia. Mikäli lainasaamisen luottoriski on todettu alhaiseksi tai sen luottoriski ei ole merkittävästi lisääntynyt, lainasaaminen on vaiheessa 1, jolloin arvonalentuminen kirjataan 12 kuukauden odotetun luottotappion perusteella. Mikäli luottoriski on merkittävästi kasvanut, siirretään saaminen vaiheeseen 2. |

15. Vaihto-omaisuus

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Aineet ja tarvikkeet | 12 975 | 2 930
Keskeneräinen työ | 3 288 | 8 558
Valmiit tuotteet | 907 | —
Ennakkomaksut | 957 | 1 636
Yhteensä | 18 127 | 13 124

Tilikaudella Enersense on kirjannut kuluksi vaihto-omaisuuden hankintamenona -100,0 (-71,6)
miljoonaa euroa. Kulu esitetään tuloslaskelman erässä Materiaalit ja palvelut. Tilikaudella vaihto-
omaisuuteen tehtiin 0,0 (0,0) miljoonaa euron arvonalennus. Arvonalentumiskirjauksia ei ole
peruutettu tilikauden aikana (2022: ei peruutuksia).

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Vaihto-omaisuus arvostetaan hankintamenoon tai sitä alhaisempaan nettorealisointiarvoon. Hankintameno määritetään joko FIFO (first-in, first-out) tai painotetun keskihinnan menetelmää käyttäen vaihto-omaisuuden luonteesta riippuen. Aineiden ja tarvikkeiden hankintameno sisältää ostohinnan sekä kuljetuskustannukset. Keskeneräinen työ sisältää välittömät palkat ja muut sosiaalikulut sekä osuus keskeneräiseen työhän liittyvistä yleiskustannuksista. Nettorealisointiarvo tarkoittaa tavanomaisessa liiketoiminnassa toteutuvaa arvioitua myyntihintaa, josta on vähennetty arvioidut myynnin toteutumiseksi tarvittavat menot. |

16. Myyntisaamiset ja muut saamiset

EUR tuhatta | 31.12.2023 | 31.12.2022
Pitkäaikaiset |  |
Pantattu tili | 1 325 | 1 325
Myyntisaamiset | 1 036 | 703
Muut saamiset | 750 | 2 250
Yhteensä | 3 111 | 4 278
Lyhytaikaiset |  |
Myyntisaamiset | 40 291 | 33 696
Factoroidut myyntisaamiset | — | —
Muut rahoitusvarat*) | 3 627 | 2 289
Muut saamiset |  |
Siirtosaamiset | 31 700 | 31 833
Yhteensä | 75 618 | 67 818
Siirtosaamisten olennaiset erät |  |
Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät | 19 886 | 20 897
Ennakkomaksut | 11 801 | 10 877
Muut | 14 | 58
Yhteensä | 31 700 | 31 833

*) Enersense on antanut tilipantteja rahoittajilleen sitoumustensa vakuudeksi. Enersensen pitkäaikainen pantattu tili 1,3
miljoonaa euroa on panttina sitoumuksen voimassaoloajan. Pantatuista tileistä 3,6 miljoonaa euroa oli lyhytaikaisia
pantteja, joiden sopimusvelvoitteet päättyivät tilikauden 2023 aikana.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 86

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Konsernin rahoitusvarat koostuvat myyntisaamisista, muista rahoitussaamisista, rahavaroista (ks. liitetieto 17. Rahavarat) sekä lainasaamisista (ks. liitetieto 14. Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltävät sijoitukset). Nämä luokitellaan jaksotettuun hankintamenoon arvostettaviin rahoitusvaroihin koska näitä rahoitusvaroja pidetään sopimusperusteisten rahavirtojen keräämiseksi ja niiden rahavirrat ovat yksinomaan pääoman ja koron maksua. Konsernin rahoitusvarat arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon efektiivisen koron menetelmää käyttäen. Lainasaamiset ja muut saamiset kirjataan alun perin käypään arvoon. Myyntisaamiset kirjataan alun perin transaktiohintaan. Korkotuotot sisältyvät rahoitustuottoihin. Rahoitusvaroihin kuuluva erä kirjataan pois taseesta, kun oikeudet sen rahavirtoihin ovat lakanneet tai ne on siirretty toiselle osapuolelle ja olennainen osa omistukseen liittyvistä riskeistä ja eduista on siirretty toiselle osapuolelle. Voitto tai tappio, joka syntyy kirjattaessa omaisuuserä pois taseesta, kirjataan tulosvaikutteisesti ja esitetään rahoituskuluissa. Factoring • Enersense käyttää factoring-järjestelyä, jossa myyntisaamisten olennaiset riskit ja edut on siirretty factoring-yhtiölle. Tällaiset myyntisaamiset esitetään taseessa, kunnes niistä on saatu suoritus factoring-yhtiöltä ja ne arvostetaan taseessa jaksotettuun hankintamenoon. Pääosin Enersense saa suorituksen heti, kun saamiset on siirretty factoring-yhtiölle. Konsernin näkemyksen mukaan liiketoimintamalli, jonka mukaan saamisia pidetään rahavirtojen keräämistä varten, soveltuu yhä näihin saamisiin, ja näin ollen ne edelleen arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon. • Näiden käypä arvo ei perustu havainnoitavissa oleviin syöttötietoihin, jolloin niiden käypä arvo on käyvän arvon hierarkian tasolla 3. Käypä arvo ei olennaisesti eroa alkuperäisestä hankintamenosta. Käyvän arvon hierarkia on kuvattu liitteessä 21. Lainat. Käyvän arvon muutos esitetään muissa tuotoissa tai kuluissa, ja factoringin rahoituskulut esitetään rahoituskuluissa. Rahoitusvarojen arvonalentuminen • Rahoitusvaroihin liittyvät odotettavissa olevat luottotappiot arvioidaan ennakoivasti. • Myyntisaamisten ja asiakassopimuksiin perustuvien omaisuuserien arvostamiseen sovelletaan yksinkertaistettua mallia, jonka mukaan luottotappio kirjataan myyntisaamisen tai asiakassopimuksiin perustuvan omaisuuserän koko voimassaoloajalta odotettavissa olevien luottotappioiden perusteella. Enersense on määrittänyt odotettavissa olevat luottotappioasteet eri ikäisille myyntisaamisille ikäjakauman mukaisesti huomioiden saamisten erityispiirteet ja riskit. Odotettavissa olevan luottotappion määrä perustuu johdon parhaaseen arvioon ennakoitavista laiminlyönneistä. Luottotappiomalli huomioi asiakkaiden aikaisemman maksukäyttäytymisen sekä käytettävissä olevat tulevaisuuden ennusteet (kuten koronavirusepidemian kehittyminen) ja niiden mahdollinen vaikutus asiakkaiden luottoluokitukseen ja maksukäyttäytymiseen, sekä mahdolliset vakuudet ja luottovakuutukset. • Rahoitusvarojen luottoriskiä sekä luottoriskin hallintaa sekä myyntisaamisten varausmatriisia kuvataan liitetiedossa 20. Rahoitusriskien ja pääoman hallinta. |

17. Rahavarat

EUR tuhatta | 31.12.2023 | 31.12.2022
Rahat ja pankkisaamiset | 11 249 | 38 704

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Rahavarat muodostuvat käteisvaroista ja vaadittaessa nostettavissa olevista pankkitalletuksista. |

18. Oma pääoma

EUR tuhatta | 31.12.2023 | 31.12.2022
Osakepääoma | 80 | 80
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto | 62 361 | 64 010
Vararahasto | 313 | 313
Muuntoerot | 70 | 84
Kertyneet voittovarat | -1 958 | 6 906
Tilikauden voitto (tappio) | -8 926 | -9 174
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä | 51 940 | 62 220
Määräysvallattomien omistajien osuudet | 167 | 389
Oma pääoma yhteensä | 52 108 | 62 609

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 87

Osakemäärä

| Päivämäärä | Kpl
Osakemäärä 1.1.2022 |  | 13 397 729
Megatuuli Oy:n hankinta | 2.1.2022 | 2 598 331
Osakeanti Osuuskunta KPY | 20.6.2022 | 297 297
Unified Chargers Oy:n hankinta | 16.11.2022 | 199 174
Osakemäärä 31.12.2022 |  | 16 492 531
MBÅ Invest Oy:n fuusio | 4.1.2023 | -4
Osakemäärä 31.12.2023 |  | 16 492 527

Osakepääoma
Enersense International Oyj:llä on yksi osakesarja. Yksi osake oikeuttaa yhteen ääneen
yhtiökokouksessa. Enersense International Oyj:n osakepääoma 31.12.2023 on 80 000 euroa
(31.12.2022 80 000 euroa) ja osakkeiden lukumäärä 31.12.2023 oli 16 492 527 kappaletta (31.12.2022:
116 492 531 ja 31.12.2021: 13 397 729). Enersense International Oyj:n osake on noteerattu Nasdaq
Helsinki Oy:n pörssilistalla ja osakkeet kuuluvat Euroclear Finland Oy:n ylläpitämään arvo-
osuusjärjestelmään. Yhtiöllä ei ole hallussa omia osakkeita. Sijoitetun vapaan oman pääoman
rahasto sisältää osakeyhtiölain mukaisesti osakkeiden merkintähinnan, ellei yhtiö nimenomaisesti
ole päättänyt toisin.
Enersense International Oyj:n ja MBÅ Invest Oy:n hallitukset päättivät 27.3.2023 panna täytäntöön
MBÅ Investin sulautumisen Enersenseen 23.9.2022 allekirjoitetun sulautumissuunnitelman
mukaisesti. Sulautumissuunnitelman perusteella MBÅ:n Investin osakkeenomistajille annettiin
sulautumisvastikkeena yhteensä 2 176 068 Enersensen uutta osaketta. Sulautumisvastikkeena
annettavat osakkeet rekisteröitiin kaupparekisteriin 1.4.2023. Uusien osakkeiden ja yhtiölle
sulautumisen yhteydessä siirtyneiden omien osakkeiden mitätöinnin rekisteröinnin jälkeen
Enersensen osakkeiden kokonaismäärä on 16 492 527 osaketta.
Vararahasto
Vararahasto sisältää yhtiöjärjestyksen mukaisen tai yhtiökokouksen päätöksellä vapaasta omasta
pääomasta siirretyn osuuden.
Muuntoerot
Ulkomaisen tytäryrityksen tilinpäätöksen muuntamisesta aiheutuvat muuntoerot kirjataan muihin
laajan tuloksen eriin ja kerrytetään erilliseen oman pääoman rahastoon. Kertynyt määrä siirretään
tulosvaikutteiseksi, kun nettosijoituksesta luovutaan.

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Uusien osakkeiden liikkeeseenlaskusta välittömästi johtuvat menot esitetään omassa pääomassa saatujen maksujen vähennyksenä. |

19. Osakekohtainen tulos

| 1–12/2023 | 1–12/2022
Osakekohtainen tulos |  |
Yhtiön osakkeenomistajille kuuluva tilikauden voitto (tappio) | -8 926 | -9 174
Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana, laimentamaton | 16 493 | 15 986
Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana, laimennettu | 19 970 | 16 382
Osakekohtainen painotettu keskiarvo tulos, laimentamaton (euroa) | -0,54 | -0,57
Osakekohtainen tulos, laimennettu (euroa) | -0,54 | -0,57

Enersensellä on tilikaudella 2023 kaksi instrumenttia (vaihtovelkakirja laina ja osakepalkkio-
ohjelma), joilla on laimentava vaikutus osakekohtaiseen tulokseen. Niiden yhteismäärä on 3 498
422 kappaletta. Tilikaudella 2022 oli samat instrumentit.
Enersense International Oyj:n ja MBÅ Invest Oy:n hallitukset päättivät 27.3.2023 panna täytäntöön
MBÅ Investin sulautumisen Enersenseen 23.9.2022 allekirjoitetun sulautumissuunnitelman
mukaisesti. Sulautumissuunnitelman perusteella MBÅ:n Investin osakkeenomistajille annettiin
sulautumisvastikkeena yhteensä 2 176 068 Enersensen uutta osaketta. Sulautumisvastikkeena
annettavat osakkeet rekisteröitiin kaupparekisteriin 1.4.2023. Uusien osakkeiden ja yhtiölle
sulautumisen yhteydessä siirtyneiden omien osakkeiden mitätöinnin rekisteröinnin jälkeen
Enersensen osakkeiden kokonaismäärä on 16 492 527 osaketta.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 88

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Osakekohtainen tulos (EPS) lasketaan jakamalla emoyhtiön omistajille kuuluva tulos tilikauden aikana ulkona olevien osakkeiden lukumäärän painotetulla keskiarvolla. Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos lasketaan samalla perusteella kuin laimentamaton, paitsi että siinä otetaan huomioon konsernin mahdolliset sitoumukset uusien osakkeiden liikkeeseen laskemiseen tulevaisuudessa. |

20. Rahoitusriskien ja pääoman hallinta
Enersense altistuu liiketoiminnassaan maksuvalmius-, luotto-, valuutta- ja korkoriskille. Enersensen
rahoitusriskien hallinnan tavoitteena on pienentää rahoitusmarkkinoiden muutoksista johtuvien
tekijöiden vaikutusta yhtiön tulokseen, toimintaan ja taserakenteeseen.
Enersensen rahoitushallinto raportoi säännöllisesti konsernin johdolle tunnistetuista
rahoitusriskeistä sekä toimenpiteistä, joilla konserni aikoo suojautua mahdollisilta riskeiltä.
Konsernin rahoitushallinto tukee myös liiketoiminta-alueita niiden rahoitusriskien hallinnassa.
Liiketoiminta-alueet toimittavat konsernin rahoitushallinnolle ajantasaista informaatiota
rahoitusasemastaan ja kassanhallinnasta, jotta rahoitushallinto voi varmistaa tehokkaan
rahoituksen-, likviditeetin- ja riskienhallinnan.
Luottoriski
Enersensen luottoriski liittyy asiakkaisiin, joilta konsernilla on avoimia saatavia tai joiden kanssa on
solmittu pitkäaikaissopimuksia. Luottoriski voi toteutua siinä tapauksessa, että asiakas ei pysty
suoriutumaan sopimusvelvoitteistaan. Enersense tarkistaa merkittävien uusien asiakkaidensa
luottotiedot ja maksukyvykkyyden ennen sopimuksiin ryhtymistä sekä seuraa aktiivisesti
asiakaskuntansa luottokelpoisuutta ja maksukyvykkyyttä.
Konserni suojautuu luottoriskiltä myös myymällä myyntisaatavia kolmannelle osapuolelle, joka
kantaa luottoriskin ostamiensa myyntisaatavien osalta. Enersenselle ei jää olennaisia intressejä
näihin saamisiin. Enersense hallitsee luottoriskiä myös käyttäen ennakkomaksuja ja projektien
etupainotteisia maksuohjelmia.
Myyntisaamiset ja sopimukseen perustuvat omaisuuserät
Myyntisaamiset merkitään taseeseen alkuperäiseen laskutusarvoon vähennettynä mahdollisilla
arvonalentumisilla. Odotettavissa olevien luottotappioiden määrittämistä varten
myyntisaamiset ja sopimukseen perustuvat omaisuuserät on ryhmitelty yhteisten
luottoriskiominaisuuksien ja maksun viivästymisen perusteella. Odotettujen tappioiden malli
perustuu varausmatriisiin, jossa odotetut luottotappiot lasketaan soveltamalla historiallisesti
toteutuneita luottotappioita sekä liiketoimintajohdon arvioita tulevasta kehityksestä avoimien
myyntisaamisten eri maturiteettijakaumiin. Odotettu luottotappiovaraus kirjataan välittömästi
tulosvaikutteisesti. Enersense kirjaa myyntisaamiset pois taseesta lopullisina luottotappioina,
kun perintä on osoittautunut tuloksettomaksi. Lopullinen luottotappiokirjaus tehdään
esimerkiksi silloin kun perintäkumppani antaa luottotappiosuosituksen tai velallinen hakeutuu
konkurssiin tai maksuvaikeuksissa olevan asiakkaan kanssa ei päästä sopuun
maksusuunnitelmasta.
Sopimukseen perustuvat omaisuuserät liittyvät laskuttamattomiin keskeneräisiin töihin ja ovat
riskiominaisuuksiltaan samanlaisia kuin samantyyppisistä sopimuksista johtuvat myyntisaamiset.
Tämän vuoksi Enersensen johto on olettanut, että ei-erääntyneiden myyntisaamisten
odotettavissa oleva tappioaste on kohtuullisen lähellä sopimukseen perustuvien omaisuuserien
tappioastetta.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 89

Luottotappiovaraus

| Ei viivästynyt | Alle 30 päivää viivästynyt | 30–60 päivää viivästynyt | 61–90 päivää viivästynyt | Yli 90 päivää viivästynyt | Yhteensä
31.12.2023 |  |  |  |  |  |
Odotettavissa oleva luottotappioaste | — % | — % | 1 % | 5 % | 51 % |
Bruttomääräinen kirjanpito | 36 940 | 1 804 | 205 | 84 | 1 258 | 40 291
Luottotappiovarauksen määrä | -3 | -3 | -3 | -4 | -644 | -656
Nettomääräinen kirjanpitoarvo | 36 937 | 1 802 | 202 | 81 | 613 | 39 635

| Ei viivästynyt | Alle 30 päivää viivästynyt | 30–60 päivää viivästynyt | 61–90 päivää viivästynyt | Yli 90 päivää viivästynyt | Yhteensä
31.12.2022 |  |  |  |  |  |
Odotettavissa oleva luottotappioaste | — % | 1 % | 3 % | 3 % | 44 % |
Bruttomääräinen kirjanpito | 29 221 | 938 | 939 | -7 | 474 | 31 565
Luottotappiovarauksen määrä | — | -9 | -32 | — | -207 | -247
Nettomääräinen kirjanpitoarvo | 29 221 | 929 | 907 | -6 | 267 | 31 318

Luottotappiovarauksen täsmäytys

| 1–12/2023 | 1–12/2022
Luottotappiovaraus 1.1. | 247 | 57
Kaudella tulosvaikutteiseksi kirjattu luottotappiovarauksen muutos | 464 | 197
Tilikauden aikana lopullisiksi luottotappioiksi perimiskelvottomina kirjatut saamiset | -55 | -6
Luottotappiovaraus 31.12. | 656 | 247

Lainasaamisista kirjattu luottotappiovaraus
Enersensellä oli lyhytaikaisia lainasaamisia 31.12.2023 110 (31.12.2022 288) tuhatta euroa.
Enersensen johto seuraa lainasaatavien takaisinmaksun todennäköisyyttä ja niistä tehdään
luottotappiovaraus, mikäli varaukselle on aihetta. Pääomalainasaamisten määrät ja pääasialliset
ehdot on kerrottu liitteessä 14. Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltävät sijoitukset.
Rahavarat ja muut talletukset on sijoitettu vakavaraisiin pankkeihin, eikä yhtiö katso niihin
sisältyvän olennaista luottoriskiä. Nämä ovat erittäin likvidejä sijoituksia eikä niistä ole kirjattu
odotettuja luottotappioita.
Maksuvalmiusriski
Enersensen maksuvalmiusriski jakautuu jälleenrahoitus- ja likviditeettiriskeihin. Jälleenrahoitusriski
liittyy siihen, että Enersensellä ei olisi käytettävissään riittävästi likvidejä varoja erääntyvien
lainojensa maksamiseksi tai ettei jälleenrahoitusta olisi järjesteltävissä suotuisilla ehdoilla.
Enersense pyrkii suojautumaan jällenrahoitusriskiltä hajauttamalla lainaportfolionsa
maturiteettijakaumaa sekä arvioimalla lyhytaikaisen rahoituksen osuutta ja konsernin pitkäaikaista
rahoitustarvetta.
Likviditeettiriski liittyy siihen, että Enersensellä ei olisi käytössään riittävästi likvidejä varoja
suoriutuakseen velvoitteistaan. Riittävän likviditeetin ylläpitämiseksi Enersense laatii lyhyen- ja
pitkän aikavälin kassaennustetta ja järjestää tarvittaessa lisärahoitusta. Enersense pyrkii
jatkuvasti ennakoimaan ja seuraamaan liiketoiminnan rahoituksen tarvetta, jotta Enersensellä olisi
riittävästi likvidejä varoja toimintansa rahoittamiseksi sekä velvoitteistaan suoriutumiseksi.
Rahoituksen lähteet
Enersensen taseen rahavarat olivat vuoden 2023 lopussa 11,2 (38,7) miljoonaa euroa.
Myyntisaatavat olivat vuoden 2023 lopussa 40,3 (33,7) miljoonaa euroa. Enersensellä oli 31.12.2023
nostamatonta rahoituslimiittiä 5 miljoonaa euroa. Enersensellä oli pitkäaikaisia rahalaitoslainoja
yhteensä 3,6 miljoonaa euroa ja lyhytaikaisia rahalaitoslainoja 2,7 miljoonaa euroa. Lisäksi
Enersensellä oli IFRS 16:n mukaisia leasing- ja toimitilavelkoja, joista pitkäaikaisia velkoja oli 9,3
miljoonaa euroa ja lyhytaikaisia velkoja 6,1 miljoonaa euroa.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 90

Enersense on myös sopinut osamaksurahoituksesta liittyen ajoneuvojen hankintaan ja
toiminnanohjausjärjestelmän käyttöönottoprojektin rahoitukseen. Osamaksuvelasta 31.12.2023 oli
lyhytaikaista 1,6 miljoonaa euroa.
Enersensen rahoitus koostuu valtiokonttorin myöntämistä tuotekehityslainoista,
vaihtovelkakirjalainasta, kahdesta senior-lainasta, tarvittaessa nostettavissa olevasta
rahoituslimiitistä sekä useasta takaus-, leasing- ja laskurahoituslimiitistä. Rahoitusta käytetään
toiminnan kehittämiseen sekä käyttöpääoman hallintaan.
Yhtiöllä on käytössään valtiokonttorin myöntämiä tuotekehityslainoja 1 miljoonalla eurolla. Lainat
erääntyvät kokonaisuudessaan vuonna 2031. Enersensellä on myös käytössään kaksi senior lainaa,
joista nostettuna oli 31.12.2023 6,3 miljoonalla eurolla, jotka erääntyvät vuonna 2026. Lisäksi
Enersense on laskenut liikkeelle vakuudettoman 26 miljoonan euron vaihtovelkakirjalainaerän, joka
erääntyy vuonna 2027. Lisäksi Enersensellä oli käytettävissään tarvittaessa nostettava
rahoituslimiittiä 5 miljoonaa euroa, joka ei ollut käytössä 31.12.2023.
Yhtiöllä on käytössään myös yhteissummaltaan 39,9 miljoonan euron laskurahoituslimiitit, josta
vuoden lopussa käytössä oli 26,3 miljoonaa euroa. Enersense on päättänyt
laskurahoituslimiittejään yhteensä 4,3 miljoonalla eurolla tilikauden 2023 aikana.
Enersense sopi takauslimiittiensä kasvattamisesta 10 miljoonalla eurolla vuoden 2023 aikana.
Yhtiöllä on käytettävissään takauslimiittejä yhteensä 55 miljoonaa euroa.
Enersense sopi myös 2,5 miljoonan euron leasing rahoituslimiitistä tilikauden aikana, josta oli
käytössä 31.12.2023 0,6 miljoonaa euroa.
Helmikuussa 2024 Enersense teki maksujärjestelyn verottajan kanssa ALV-veloista yhteensä 12,2
miljoonaa euroa. Vastaavia järjestelyjä verottajan kanssa Enersense on tehnyt myös vuosina 2021
ja 2022.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 91

Rahoitusvelkojen maturiteetit

EUR tuhatta | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | 2029 | Sopimuksiin perustuvat rahavirrat yhteensä | Kirjanpitoarvo
31.12.2023 |  |  |  |  |  |  |  |
Vaihtovelkakirjalaina | 1 820 | 1 820 | 1 820 | 26 910 | — |  | 32 370 | 23 525
Lainat lukuun ottamatta osamaksuvelkoja | 2 988 | 2 977 | 1 615 | 253 | 172 | 121 | 8 136 | 7 342
Osamaksuvelat | 1 570 | — | — | — | — | — | 1 570 | 1 570
Vuokrasopimusvelat | 7 318 | 7 160 | 3 001 | — | — | — | 17 479 | 15 369
Ostovelat ja muut velat*) | 43 989 | — | — | — | — | — | 43 989 | 43 989
Yhteensä | 57 695 | 11 957 | 6 436 | 27 163 | 172 | 121 | 103 544 | 91 795

*) Ei sisällä seuraavia muita kuin rahoitusvelkoja, kuten työsuhde-etuuksiin liittyviä velkoja tai jaksotuksia. Näiden määrä ilmenee liitteestä 23. Ostovelat ja muut velat.

EUR tuhatta | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | Sopimuksiin perustuvat rahavirrat yhteensä | Kirjanpitoarvo
31.12.2022 |  |  |  |  |  |  |  |
Vaihtovelkakirjalaina | 910 | 1 820 | 1 820 | 1 820 | 26 910 |  | 33 280 | 22 700
Lainat lukuun ottamatta osamaksuvelkoja | 2 935 | 2 831 | 2 728 | 1 424 | 1 992 | 121 | 12 031 | 9 414
Osamaksuvelat | 1 037 | 746 | — | — | — | — | 1 783 | 1 783
Verohallinnon maksujärjestelyt | 25 | — | — | — | — | — | 25 | 25
Vuokrasopimusvelat | 5 622 | 4 604 | 3 634 | 1 188 | — | — | 15 047 | 16 687
Ostovelat ja muut velat*) | 51 748 | 2 | — | — | — | — | 51 750 | 51 750
Yhteensä | 62 277 | 10 003 | 8 182 | 4 432 | 28 902 | 121 | 113 916 | 102 359

*) Ei sisällä seuraavia muita kuin rahoitusvelkoja, kuten työsuhde-etuuksiin liittyviä velkoja tai jaksotuksia. Näiden määrä ilmenee liitteestä 23. Ostovelat ja muut velat.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 92

Yllä olevassa taulukossa olevat luvut ovat diskonttaamattomia sisältäen korkomaksut ja muut
sopimusperusteiset maksut velkojalle.
Markkinariski
Valuuttariski
Enersense altistuu valuuttariskeille, joista Ruotsin kruunu on merkittävin ruotsalaisten sivuliikkeiden
takia, joissa on valuuttamääräisiä myyntisaamisia ja ostovelkoja. Enersensellä ei ole
valuuttamääräisiä lainoja. Enersense ei suojaudu aktiivisesti valuuttariskeiltä, koska liiketoiminnan
tuotot ja kulut ovat pääsääntöisesti samassa valuutassa, jolloin toteutuu luonnollinen suojaus.
Transaktioriski ei ole olennainen.
Korkoriski
Enersense altistuu toiminnassaan korkoriskille voimassa olevien rahoitussopimuksien muuttuvien
korkojen sekä rahoituksen saatavuuden kautta. Muutokset makrotaloudellisessa ympäristössä tai
rahoitusmarkkinoiden yleisessä tilanteessa voivat vaikuttaa negatiivisesti rahoituksen
saatavuuteen, hintaan ja muihin ehtoihin. Korkotason nousulla voisi olla olennainen suora vaikutus
saatavilla olevan rahoituksen kustannuksiin ja yhtiön olemassa oleviin rahoitussopimuksien
kustannuksiin. Enersense on suojannut noin 80 % vaihtuvakorkoisien lainojensa pääomasta
koronvaihtosopimuksella. Koronvaihtosopimuksen nimellisarvo on 5,0 miljoonaa euroa ja käypä
arvo 0,3 miljoonaa euroa on kirjattu tulosvaikutteisesti.
Enersensellä oli vaihtuvakorkoisia rahalaitoslainoja vuoden 2023 lopussa 6,3 (8,4) miljoonaa euro a.
Korkoherkkyys tilikauden 2023 tulokseen verojen jälkeen olisi ollut 5 (15) tuhatta euroa huomioiden
koronvaihtosopimuksen vaikutukset, olettaen että korkotaso nousee 0,5 % mu iden tekijöiden
pysyessä muuttumattomina.
Rahoitusvarat ja rahoitusvelat arvostusryhmittäin

|  | 31.12.2023 |  | 31.12.2022
| Liite- tieto | Jaksotettuun hankintamenoon | Käypään arvoon tulos- vaikutteisesti |  | Jaksotettuun hankintamenoon | Käypään arvoon tulos- vaikutteisesti
Rahoitusvarat |  |  |  |  |  |
Pitkäaikaiset varat |  |  |  |  |  |
Sijoitukset |  | — | 1 228 |  | — | 2 251
Lainasaamiset | 14 | — | — |  | — | —
Pantattu tili | 16 | 1 325 | — |  | 1 325 | 2 251
Muut saamiset | 16 | — |  |  | 2 250 |
Myyntisaamiset | 16 | 1 036 | — |  | 703 | —
Pitkäaikaiset varat yhteensä |  | 2 361 | 1 228 |  | 4 278 | 2 251
Lyhytaikaiset varat |  |  |  |  |  |
Myyntisaamiset | 16 | 40 291 | — |  | 33 033 | —
Muut rahoitusvarat | 16 | 3 627 | — |  | 2 289 | —
Rahavarat | 17 | 11 249 | — |  | 38 704 | —
Lyhytaikaiset varat yhteensä |  | 55 167 | — |  | 74 026 | —
Varat yhteensä |  | 57 528 | 1 228 |  | 78 304 | 2 251
Rahoitusvelat |  |  |  |  |  |
Pitkäaikaiset velat |  |  |  |  |  |
Lainat | 21 | 28 270 | — |  | 30 458 | —
Ostovelat | 23 | 3 | 359 |  | 2 | 929
Pitkäaikaiset velat yhteensä |  | 28 273 | 359 |  | 30 460 | 929
Lyhytaikaiset velat |  |  |  |  |  |
Lainat | 21 | 4 167 | — |  | 3 439 | —
Ostovelat ja muut velat | 23 | 44 724 | — |  | 55 230 | —
Lyhytaikaiset velat yhteensä |  | 48 891 | — |  | 58 670 | —
Velat yhteensä |  | 77 164 | 359 |  | 89 130 | 929

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 93

Sijoitukset pitää sisällään 10 % tai alle olevia omistuksia osakeyhtiöistä. Näitä ovat Parkkisähkö Oy
(10 %) ja Enersense Wind Oy:n hankkeisiin liittyvä omistus yhteen tuulivoimapuistoon (10 %).
Sijoitusten arvo perustuu sijoituksiin liittyviin sopimuksiin ja hankintahintaan.
Rahoitukseen liittyvien velkojen täsmäytyslaskelma

EUR tuhatta | Lainat | Vuokrasopimusvelat | Yhteensä
Velat 1.1.2022 | 13 166 | 17 251 | 30 417
Liiketoimintojen yhdistämiset | 892 | — | 892
Rahoituksen rahavirrat |  |  |
Lainojen nostot | 23 304 | — | 23 304
Lainojen takaisinmaksut | -3 466 | -6 473 | -9 938
Hankinnat – vuokrasopimukset | — | 5 927 | 5 927
Velat 31.12.2022 | 33 897 | 16 706 | 50 603
Liiketoimintojen yhdistämiset | — | — | —
Rahoituksen rahavirrat |  |  |
Lainojen nostot | 19 280 | — | 19 280
Lainojen takaisinmaksut | -20 739 | -6 529 | -27 269
Hankinnat – vuokrasopimukset | — | 5 230 | 5 230
Velat 31.12.2023 | 32 437 | 15 407 | 47 844

Pääoman hallinta
Enersense pääoman hallinnan tarkoituksena on varmistaa osakkeen omistajien sijoittamalle
pääomalle korkea tuotto sekä tukea yhtiön liiketoimintaa optimaalisen pääomarakenteen avulla.
Enersense johto ja hallitus seuraavat konsernin vakavaraisuutta ja velanhoitokykyä kuukausittain.
Enersense vaikuttaa pääomarakenteeseensa keräämällä oman ja vieraan pääoman ehtoista
rahoitusta sekä ohjaamalla investointeja ja liiketoimintaan sitoutuvaa käyttöpääomaa.
Enersensen lainoihin liittyy kovenanttiehtoja yhtiön vakavaraisuudesta, velanhoitokyvystä sekä
likviditeetistä. Lisäksi rahoitussopimukseen liittyy ehtoja varjojen jakoon, investointeihin,
yritysjärjestelyihin ja velkaantumiseen. Kovenantit lasketaan IFRS-tilinpäätöskäytännön mukaisista
luvuista soveltamalla rahoitussopimuksessa eriteltyjä laskukaavoja ja ne raportoidaan rahoittajille
neljännesvuosittain sekä likviditeettiä seuraavan kovenantin osalta kuukausittain, mikäli
velanhoitokykyyn liittyvä kovenantti ei täyttyisi.
Enersense täytti vakavaraisuuteen ja velanhoitokykyyn liittyvät kovenanttiehdot 31.12.2023 ja on
vahvistanut kovenanttien arvot rahoittajille. Enersense arvioi täyttävänsä rahoitussopimuksensa
kovenanttiehdot myös tilikauden 2024 aikana kaikkina mittausajankohtina.
Mikäli kovenanttien ehdot rikkoutuvat, pitää osapuolten neuvotella toimenpiteistä tilanteen
korjaamiseksi. Kovenantit koskevat senior- ja rahoituslimiittilainoja. 31.12.2023 näitä oli yhteensä
6,3 miljoonaa euroa.
Kovenantit

| Kovenanttiarvo 31.12.2023 | 31.12.2023 | Kovenanttiarvo 31.12.2022 | 31.12.2022
Rahoitussopimusten kovenantit |  |  |  |
Omavaraisuusaste 1) | >37,5 % | 37,7 % | >37,5 % | 39,3 %
Korolliset velat / käyttökate 2) | <2,25 | 0,8 | <2,5 | -0,8
Minimi kassavaade 3) | >15 MEUR |  |  |

1) Oikaistuun omaan pääomaan sisällytetään vaihtovelkakirjalaina
2) Vaihtovelkakirjalainaa ei lasketa korollisena velkana
3) Minimi kassavaadetta sovelletaan, kun yhtiö ei täytä korolliset nettovelat / käyttökate -kovenanttia

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 94

Kovenanttien täsmäytyslaskenta

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Korolliset velat/käyttökate |  |
Korolliset velat | 24 281 | 27 886
Kassa | 11 249 | 38 704
Käyttökate | 14 704 | 12 210
Oikaisut | 1 000 | 1 000
Korolliset velat/käyttökate | 0,8 | -0,8
Omavaraisuusaste |  |
Oma pääoma | 75 633 | 85 456
Taseen loppusumma | 213 740 | 230 168
Saadut ennakkomaksut | 12 973 | 12 637
Omavaraisuusaste | 37,7 % | 39,3 %

21. Lainat

| 31.12.2023 | 31.12.2022
EUR tuhatta | Kirjanpitoarvo | Kirjanpitoarvo
Pitkäaikaiset lainat |  |
Lainat | 28 281 | 29 712
Osamaksuvelat | -11 | 746
Vuokrasopimusvelat | 9 266 | 10 738
Pitkäaikaiset lainat yhteensä | 37 536 | 41 196
Lyhytaikaiset lainat |  |
Pankkilainat | 2 564 | 2 401
Osamaksuvelat | 1 581 | 1 037
Vuokrasopimusvelat | 6 141 | 5 968
Factoring-velat | 22 | 1
Lyhytaikaiset lainat yhteensä | 10 308 | 9 407
Yhteensä | 47 843 | 50 603

Enersense on arvioinut, että myös muiden rahoitusvelkojen käypä arvo vastaa olennaisesti niiden
kirjanpitoarvoa, koska velat ovat markkinaehtoisia ja diskonttauksen vaikutus on epäolennainen.
Lainojen korkoprosentit ovat välillä 1,00–7,00 %. Pankkilainojen käyvän arvon hierarkiataso on 3,
koska niiden käyvät arvot eivät perustu havainnoitavissa oleviin syöttötietoihin.
Hierarkian tasot ovat seuraavat:
• Taso 1: Toimivilla markkinoilla kaupankäynnin kohteena olevien rahoitusinstrumenttien (kuten
julkisesti noteerattujen johdannaisten ja osakkeiden) käyvät arvot perustuvat raportointikauden
lopun noteerattuihin markkinahintoihin ja luokitellaan tasolle 1.
• Taso 2: Jos kaikki instrumentin käyvän arvon määrittämiseen tarvittavat merkittävät
syöttötiedot ovat havainnoitavissa, mutta hinta ei kuitenkaan tule suoraan toimivilta
markkinoilta, instrumentti luokitellaan tasolle 2.
• Taso 3: Jos yksi tai useampi merkittävä syöttötieto ei perustu havainnoitavissa olevaan
markkinatietoon, instrumentti luokitellaan tasolle 3.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 95

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE • Enersensen lainat luokitellaan jaksotettuun hankintamenoon kirjattaviin rahoitusvelkoihin. Lainat kirjataan alun perin käypään arvoon, josta on vähennetty transaktiomenot. Myöhemmin lainat arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon. Saadun määrän (vähennettynä transaktiomenoilla) ja takaisin maksettavan määrän välinen erotus merkitään tuloslaskelmaan efektiivisen koron menetelmällä laina-ajan kuluessa. Lainalimiiteistä maksettavat palkkiot kirjataan lainaan liittyvinä transaktiomenoina siltä osin kuin limiitin käyttäminen osaksi tai kokonaan on todennäköistä. Tällöin palkkio aktivoidaan taseeseen, kunnes laina nostetaan. Jos ei ole näyttöä siitä, että limiittiin kuuluvat lainat tullaan todennäköisesti nostamaan osaksi tai kokonaan, palkkio aktivoidaan maksuvalmiuspalveluista suoritettuna ennakkomaksuna ja jaksotetaan kyseisen limiitin voimassaoloajalle. • Vaihtovelkakirjalaina käsitellään yhdistelmäinstrumenttina, joka koostuvat kahdesta komponentista: rahoitusvelasta ja oman pääoman ehtoisesta instrumentista. Rahoitusvelan käypä arvo liikkeeseenlaskuhetkellä määritetään diskonttaamalla vaihtovelkakirjalainan tulevat kassavirrat vastaavan lainan, johon ei sisälly vaihto-oikeutta, markkinakorolla. Oman pääoman ehtoisen instrumentin arvo määritetään vähentämällä yhteisön saamasta maksusta rahoitusvelan käypä arvo. Oman pääoman ehtoinen instrumentti on kytketty optio, joka oikeuttaa vaihtamaan velan liikkeeseen laskijan omaan pääomaan. Alkuperäisen kirjaamisen jälkeen yhdistelmäinstrumentin vieraan pääoman komponentti arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon efektiivisen koron menetelmällä. • Lainat kirjataan pois taseesta, kun sopimuksen mukainen velvoite on täytetty tai kumottu tai sen voimassaoloaika on päättynyt. Kuoletetun tai toiselle osapuolelle siirretyn rahoitusvelan kirjanpitoarvon ja maksetun vastikkeen – joka sisältää siirretyt muut kuin käteiset varat tai vastattaviksi otetut velat – välinen erotus kirjataan tulosvaikutteisesti ja esitetään rahoituserissä. • Lainat luokitellaan lyhytaikaisiksi, ellei konsernilla ole ehdotonta oikeutta suorittaa niitä vähintään 12 kuukautta raportointikauden päättymisen jälkeen. |
| KESKEISET HARKINTAAN PERUSTUVAT RATKAISUT Vaihtovelkakirjalainan korko Johdon määrittelemä arvo vaihtovelkakirjalainan korosta ilman vaihto-oikeutta olisi 10,5 %. |

22. Varaukset

EUR tuhatta | Takuu- varaukset | Tappio- varaukset | Muut varaukset | Yhteensä
2023 |  |  |  |
1.1. | 244 | 524 | 359 | 1 127
Varausten lisäykset | 88 | 48 | — | 136
Käytetyt varaukset | — | -425 | -60 | -485
Käyttämättömien varausten peruutukset | -15 | — | -56 | -71
Kurssierot | — | — | — | —
31.12. | 317 | 146 | 243 | 706
Lyhytaikaiset | 83 | 146 | 243 | 472
Pitkäaikaiset | 234 | — | — | 234
Yhteensä | 317 | 146 | 243 | 706

EUR tuhatta | Takuu- varaukset | Tappio- varaukset | Muut varaukset | Yhteensä
2022 |  |  |  |
1.1. | 584 | 615 | 271 | 1 470
Varausten lisäykset | — | 346 | 149 | 495
Käytetyt varaukset | -2 | — | — | -2
Käyttämättömien varausten peruutukset | -338 | -437 | -61 | -836
Kurssierot | — | — | — | —
31.12. | 244 | 524 | 359 | 1 127
Lyhytaikaiset | 85 | 524 | 359 | 968
Pitkäaikaiset | 159 | — | — | 159
Yhteensä | 244 | 524 | 359 | 1 127

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 96

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Varaus kirjataan taseeseen, kun konsernilla on aikaisemman tapahtuman seurauksena voimassa oleva oikeudellinen tai tosiasiallinen velvoite, on todennäköistä, että velvoitteen täyttäminen edellyttää varojen siirtymistä pois konsernista ja velvoitteen määrä on luotettavasti arvioitavissa. Tulevista liiketoiminnan tappioista ei kirjata varauksia. Varaukset esitetään lyhytaikaisina, jos niihin liittyvien maksusuoritusten odotetaan toteutuvan 12 kuukauden kuluessa raportointikauden päättymisestä. Muussa tapauksessa varaukset esitetään pitkäaikaisina. Varauksena kirjattava määrä on niiden menojen nykyarvo, joita velvoitteen täyttämisen odotetaan raportointikauden lopussa edellyttävän johdon parhaan arvion mukaan. Takuuvaraukset Konserni myöntää asiakassopimuksissa takuuaikoja myydyille tuotteille. Takuuaika on yleensä 24 kuukautta. Takuuvarauksen määrä arvioidaan historiassa toteutuneiden takuukustannusten perusteella. Takuuvarauksen määrää arvioidaan projektikohtaisesti jokaisena raportointipäivänä. Tappiovaraukset Konserni kirjaa varauksen tappiollisista sopimuksista, kun sopimuksesta aiheutuvat arvioidut kokonaiskustannukset, mukaan lukien materiaali- ja työkustannukset sekä ulkopuoliset palvelut, ylittävät siitä saatavat kokonaistuotot. Todennäköinen tappio kirjataan kuluksi välittömästi, kun se todetaan. Varauksen määrä on sopimuksen mukaisen velvoitteen täyttämiseksi tarvittavien menojen määrä tai sopimusvelvoitteiden täyttämisen laiminlyönnistä aiheutuva korvausten tai rangaistusseuraamusten määrä, sen mukaan kumpi niistä on pienempi. Tappiovarauksen määrää arvioidaan sopimuskohtaisesti jokaisena raportointipäivänä. |
| KESKEISET HARKINTAAN PERUSTUVAT RATKAISUT Varauksen määrän ja ajoituksen arviointi Arvio aikaisemman tapahtuman taloudellisesta vaikutuksesta edellyttää konsernin johdon harkintaa, joka perustuu aiempiin samankaltaisiin tapahtumiin ja joissakin tapauksissa ulkopuolisen asiantuntijan lausuntoihin. Varauksia tarkastellaan säännöllisesti ja korjataan tarpeen mukaan vastaamaan tarkasteluhetken parasta arviota. Toteutuvat menot voivat poiketa arviosta. |

23. Ostovelat ja muut velat

EUR tuhatta | 31.12.2023 | 31.12.2022
Pitkäaikaiset |  |
Ostovelat | — | 2
Muut velat | 3 | 929
Yhteensä | 3 | 931
Lyhytaikaiset |  |
Ostovelat | 25 992 | 36 271
Saadut ennakot | 12 973 | 12 637
Arvonlisäverovelka | 16 825 | 14 097
Muut velat | 1 144 | 1 414
Siirtovelat | 48 641 | 35 449
Yhteensä | 105 535 | 99 867
Siirtovelkoihin sisältyvät olennaiset erät |  |
Henkilöstökulujen jaksotukset | 23 765 | 23 244
Jaksotetut alihankkija- ja muut kulut | 19 128 | 12 087
Jaksotetut korkokulut | 5 652 | 103
Muut siirtovelat | 96 | 16
Yhteensä | 48 641 | 35 449

Tilinpäätöshetkellä paikallisen lainsäädännön mukainen tilinpäätös ja veroilmoitus ovat vielä
keskeneräisiä, joten arvio veron määrästä on myös alustava.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 97

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Ostovelat ja muut erään sisältyvät rahoitusvelat luokitellaan jaksotettuun hankintamenoon arvostettaviin rahoitusvelkoihin. Ne kirjataan alun perin käypään arvoon, ja myöhemmin ne arvostetaan jaksotettuun hankintamenoon efektiivisen koron menetelmällä. Ostovelkojen ja muiden velkojen kirjanpitoarvojen nähdään vastaavan niiden käypää arvoa niiden lyhyen maturiteetin johdosta. Velat ovat vakuudettomia ja ne maksetaan yleensä 30 päivän kuluessa niiden alkuperäisestä kirjaamisesta. Lisätietoa ostovelkoihin ja muiden tähän tase-erään sisältyvien rahoitusvelkoihin on esitetty liitetiedossa 20. Rahoitusriskien ja pääoman hallinta. Ostovelat ja muut velat luokitellaan lyhytaikaisiksi veloiksi, jos ne erääntyvät maksettaviksi 12 kuukauden kuluessa raportointikauden päättymisestä. Saadut ennakot ovat sopimuksiin perustuvia velkoja siihen asti, että konserni täyttää asiakkaalle luvatun suoritevelvoitteen. |

24. Konsernirakenne
Konserniin kuuluvat tytäryhtiöt

Tytäryritys | Rekisteröinti- maa | Konsernin omistusosuus 31.12.2023, (%) | Konsernin omistusosuus 31.12.2022, (%)
Enersense AS | Viro | 100 | 100
Enersense SIA | Latvia | 59 | 59
Enersense AS | Norja | 100 | 100
Enersense Engineering Oy | Suomi | 100 | 100
Enersense GmbH | Saksa | 100 | 100
Enersense Hungary Kft. | Unkari | 80 | 80
Enersense IN Oy | Suomi | 100 | 100
Enersense Ltd | UK | 100 | 100
Enersense Offshore Oy | Suomi | 100 | 100
Enersense Oy | Suomi | 100 | 100
Enersense PN Oy | Suomi | 100 | 100
Enersense SAS | Ranska | 100 | 100
Enersense Services Oyj | Suomi | 100 | 100
Enersense TN Oy | Suomi | 100 | 100
Enersense Works Oy | Suomi | 100 | 100

Enersense UAB | Liettua | 100 | 100
Enersense Wind Oy | Suomi | 100 | 100
Ensersense Charging Oy | Suomi | 100 | 100
Lehtivuoret Wind Farm Oy | Suomi | 100 | 100
Pohjoismäki Wind Farm Oy | Suomi | 100 | 100
Joupinkangas Wind Farm Oy | Suomi | 100 | 100
Kurikka Energy Oy | Suomi | 100 | 100
Enersense Painting Oy 1) | Suomi | — | 100
Enersense Solutions Oy 2) | Suomi | — | 100
Neittävänvaara Wind Farm Oy 3) | Suomi | — | 100
Lakkasuo Wind Farm Oy 3) | Suomi | — | 100
Lapinsalo Wind Farm Oy 3) | Suomi | — | 100
Honkalankangas Wind Farm Oy 3) | Suomi | — | 100

1) Enersense Painting Oy fuusioitu Enersense Works Oy:n 1.12.2023.
2) Enersense Solutions Oy myytiin 30.6.2023.
3) Tuulivoimapuistoyhtiöt myytiin 23.2.2023.
Sivuliikkeet

Sivuliikkeet | Rekisteröintimaa
Empower AS filial Latvia | Latvia
Enersense International filial Sweden | Ruotsi
Enersense Works filial Germany | Saksa
Enersense Works filial Norway | Norja

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 98

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Tytäryritykset Tytäryrityksiä ovat yritykset, joissa konsernilla on määräysvalta. Konsernilla on määräysvalta yrityksessä silloin, kun se olemalla osallisena siinä altistuu sen muuttuvalle tuotolle tai on oikeutettu sen muuttuvaan tuottoon ja se pystyy vaikuttamaan tähän tuottoon käyttämällä yritystä koskevaa valtaansa sen toiminnan ohjaamiseen. Tytäryritykset yhdistellään konsernitilinpäätökseen kokonaisuudessaan siitä päivästä lukien, jona konserni saa niihin määräysvallan. Yhdistely lopetetaan, kun määräysvalta lakkaa. Konserniyritysten väliset liiketapahtumat, mukaan lukien sisäiset saamiset ja velat, tuotot ja kulut sekä realisoitumattomat voitot eliminoidaan. Realisoitumattomat tappiot eliminoidaan, ellei liiketapahtuma anna viitteitä luovutetun omaisuuserän arvonalentumisesta. Määräysvallattomien omistajien osuus tytäryritysten tuloksesta ja omasta pääomasta esitetään omana eränään konsernin tuloslaskelmassa, laajassa tuloslaskelmassa, oman pääoman muutoksia osoittavassa laskelmassa ja taseessa. Enersense omistaa Enersense SIA:sta 59 %, jota käsiteltiin IFRS:n mukaan tytäryhtiönä. |

25. Määräysvallattomien omistajien osuudet ja
liiketoimet määräysvallattomien omistajien kanssa
Määräysvallattomien omistajien osuudet

EUR tuhatta | 2023 | 2022
1.1. | 389 | 1 064
Liiketoimintojen yhdistämiset | — | —
Hankinnat | — | -14
Muut muutokset | 1 | —
Osuus tilikauden voitosta (tappiosta) | -223 | -661
31.12. | 167 | 389

Enersense SIA on voimansiirtoverkkojen ja sähköasemien sekä tuulivoimapuistojen suunnitteluun, rakentamiseen ja
kunnossapitoon erikoistunut yhtiö. Yhtiön liikevaihto vuonna 2023 oli 21,8 (11,9) miljoonaa euroa ja tilikauden tulos vuonna
2023 -0,5 (-1,2) miljoonaa euroa. Enersense SIA työllistää noin 200 henkilöä.
Alla on esitetty yhteenveto hankintojen vaikutuksista Enersense International Oyj:n omistajille
kuuluvaan omaan pääomaan.
Liiketoimet määräysvallattomien omistajien kanssa

EUR tuhatta | 2023 | 2022
Hankitun määräysvallattomien omistajien osuuden kirjanpitoarvo | — | 33
Määräysvallattomille omistajille maksettu vastike | — | -326
Määrä, jolla maksettu vastike ylittää omaan pääoman sisältyneen määräysvallattomien omistajien osuuden | — | -293

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 99

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Määräysvallattomien omistajien kanssa toteutuneita liiketoimia, jotka eivät johda määräysvallan menettämiseen, käsitellään liiketoimina omistajien kanssa. Määräysvallattomilta omistajilta ostettujen osakkeiden vastikkeen ja tytäryrityksen nettovarallisuudesta hankitun osuuden kirjanpitoarvon välinen erotus kirjataan omaan pääomaan. Vastaavasti, määräysvallattomille omistajille myydyn osuuden luovutusvoitto tai -tappio kirjataan suoraan omaan pääomaan. |

26. Lähipiiritapahtumat
Enersensen lähipiiriin kuuluvat osakkuusyritykset, yhteisyritys, hallituksen jäsenet, toimitusjohtaja,
johtoryhmän jäsenet sekä osakkeenomistajat, joilla on huomattava vaikutusvalta yhtiössä.
Lähipiiriin kuuluu myös näiden henkilöiden läheiset perheenjäsenet, ja yhteisöt, joissa näillä
henkilöillä on joko määräysvalta tai yhteinen määräysvalta.
Toimitusjohtajalle ja muulle johtoryhmälle maksetut palkat, palkkiot ja etuudet

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Johtoryhmä (toimitusjohtajaa lukuun ottamatta) | -1 189 | -1 551
Toimitusjohtaja | -353 | -285
Yhteensä | -1 542 | -1 836

Hallituksen jäsenten palkkiot

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Eskola Jaakko | -59 | -55
Haglund Carl | -26 | —
Helander Sari | -38 | -36
Jokinen Päivi | -9 | -34
Miettinen Anna | -26 | —
Plit Herkko | -10 | -36
Sormunen Sirpa-Helena | -40 | -38
Suokas Petri | -35 | -34
Yhteensä | -243 | -233

Hallituksen ja ylimmän johdon muut etuudet

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Lakisääteiset eläkkeet | -280 | -236
Lisäeläkkeet | — | —
Osakeperusteiset etuudet | — | —
Yhteensä | -280 | -236

Tapahtumat johdon kanssa

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Tavaroiden ja palvelujen myynti | — | -1
Tavaroiden ja palvelujen ostot | — | -1
Yhteensä | — | -2

Avoimet saldot johdon kanssa

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Ostovelat ja muut velat | — | —

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 100

Avoimet saldot ja liiketoimet osakkuusyrityksien ja yhteisyrityksen kanssa on esitetty liitetiedossa
14. Pääomaosuusmenetelmällä käsiteltävät sijoitukset.
Enersense International Oyj tiedotti 8.12.2021 allekirjoittaneensa sopimuksen 13 miljoonan euron
oman pääoman ehtoisesta sijoituksesta P2X Solutions Oy:öön (”P2X”). Sijoitus toteutui 14.2.2022,
josta vuoden 2022 aikana maksettiin 10,4 miljoonaa euroa. Loput 2,6 miljoonaa euroa maksettiin
tammikuussa 2023. Sijoituksen toteutuksen yhteydessä Enersense merkitsi P2X:n uusia osakkeita
siten, että sen omistusosuus P2X:stä on mahdollisten optioiden jälkeen noin 16,3 %. Lisäksi
elokuussa 2023 Enersense sijoitti lisää 0,6 miljoonaa euroa, jonka ansioista omistusosuus nousi
18,5 %.
Sijoituksen yhteydessä yhtiö ja P2X ovat sopineet lisäksi kumppanuusjärjestelystä, jossa yhtiöllä on
tietyin sijoitussopimuksen mukaisten, muun muassa hinnoitteluun ja laatutasoon liittyvien,
edellytysten täyttyessä ensisijaisen kumppanin asema P2X:n Harjavaltaan rakennettavan Suomen
ensimmäisen vihreän vedyn tuotantolaitoksen rakennusvaiheen töissä sekä laitoksen valmistuttua
sen kunnossapidon ja operoinnin tehtävissä. Yhteistyön arvon arvioidaan olevan noin 7–8
miljoonaa euroa ja se jakautuu pääosin vuosille 2023–2024 jatkuen kunnossapidon ja operoinnin
osalta. Ensisijainen kumppanuus koskee mainittujen edellytysten täyttyessä myös P2X:n
mahdollisia muita tulevia hankkeita, joiden osalta sopimus kumppanuudesta on solmittu kolmeksi
vuodeksi.
27. Osakepalkitseminen
Enersensen hallituksen päättämät pitkäjänteiset avainhenkilöiden osakepalkkiojärjestelmät
edustavat kahta tyyppiä: suoriteperusteista ja sitouttavaa osakepalkkio-ohjelmaa.
Sitouttavan osakepalkkiojärjestelmän palkkio perustuu voimassa olevaan työ- tai
johtajasopimukseen ja työ- tai toimisuhteen jatkumiseen sitouttamisjaksolla. Palkkio maksetaan
24–36 kuukauden mittaisen sitouttamisjakson päättymisen jälkeen. Järjestelmä on tarkoitettu vain
erikseen nimetyille avainhenkilöille. Järjestelmän puitteissa ei ole toistaiseksi käynnistetty yhtään
sitouttamisjaksoa.
Suoritukseen perustuvassa osakepalkkiojärjestelmässä osallistujat voivat ansaita yhtiön osakkeita
24–36 kuukauden mittaisen ansaintajakson perusteella. Raportointijakson aikana yhtiöllä oli
käytössä ansaintajaksoihin 2022–2023 ja 2023–2025 perustuvat suoriteperusteiset osakepohjaiset
kannustinohjelmat. Jos tavoitteet saavutetaan, osakepalkkio maksetaan ansaintajakson
päättymisen jälkeen osakkeiden ja rahan yhdistelmänä. Rahapalkkio käytetään ensisijaisesti
palkkiosta aiheutuvien verojen ja veronluonteisten maksujen kattamiseksi. Pääsääntöisesti
palkkiota ei makseta, jos osallistuja irtisanoutuu tai osallistujan työ- tai toimisuhde irtisanotaan
ennen kannustinohjelman mukaista palkkioiden maksuajankohtaa.
Ohjelmien tarkoituksena on sitouttaa avainhenkilöiltä sekä kannustaa ja palkita heitä hyvistä
yhtiön kannattavuutta ja strategian toteuttamista tukevista suorituksista. Lisäksi ohjelmat
kannustavat avainjohtoa omistamaan Enersensen osakkeita, mikä edesauttaa johdon, yhtiön ja
osakkeenomistajien tavoitteiden yhdenmukaistamista. Toimitusjohtajalta ja muilta johtoryhmän
jäseniltä edellytetään jatkuvaa osakeomistusta. Enersense International Oyj:n toimitusjohtajan ja
johtoryhmän jäsenen on omistettava vähintään puolet järjestelmän perusteella nettopalkkiona
saamistaan osakkeista, kunnes toimitusjohtajan osakeomistuksen arvo yhtiössä vastaa yhteensä
hänen edellisen vuoden vuosipalkkaansa ja muun johtoryhmän jäsenen osakeomistuksen arvo
yhtiössä vastaa yhteensä puolta jäsenen edellisen vuoden vuosipalkasta. Tämä osakemäärä on
omistettava niin kauan kuin jäsenyys johtoryhmässä jatkuu. Taulukossa alla on kuvattu
osakepalkkio-ohjelmien keskeiset ehdot ja määrät.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 101

Osakepalkkio-ohjelmien keskeiset ehdot ja määrät

Perustiedot ja yleiset ehdot | Ansaintajakso 2022–2023 | Ansaintajakso 2023–2025
Tyyppi | Osake | Osake
Osakkeiden enimmäismäärä, kpl | 211 000 | 241 000
Ensimmäinen myöntämispäivä | 17.3.2022 | 6.4.2023
Ansaintajakso alkaa, pvm | 1.1.2022 | 1.1.2023
Ansaintajakso päättyy, pvm | 31.12.2023 | 31.12.2025
Arvioitu osakkeiden vapautuminen, pvm | 50 %: 15.03.2024 ja 50 %: 28.02.2025 | 15.3.2026
Enimmäisvoimassaoloaika, vuotta | 2,96 | 2,94
Juoksuaikaa jäljellä, vuotta | 1,16 | 2,21
Ansaintakriteerit | Osakkeen kokonaistuotto, konsernin kumulatiivinen oikaistu käyttökate ja uusiutuvan ja päästöttömän energian osuus liikevaihdosta | Osakkeen kokonaistuotto, käyttökate, päästöttömien energiaratkaisujen myynti
Henkilöitä tilikauden päättyessä | 31 | 33
Toteutustapa | Osakkeita ja rahaa (nettomaksu) | Osakkeita ja rahaa (nettomaksu)

Tilikauden tapahtumat, kpl
Määrät sisältävät ohjelmien rahana maksettavan osuuden.

| Ansaintajakso 2022–2023 | Ansaintajakso 2023–2025
1.1.2023 |  |
Kauden alussa ulkona olevat | 196 186 | —
Kaudella myönnetyt | — | 230 054
Kaudella menetetyt | 12 919 | 8 110
Kaudella toteutetut | — | —
31.12.2023 |  |
Kauden lopussa ulkona olevat | 183 267 | 221 994

Käyvän arvon määrittäminen
Tilikaudella myönnettyjen osakepalkkioiden käyvän arvon määrittelyssä käytetyt parametrit on
esitetty painotettuna keskiarvona alla olevassa taulukossa. Osakeperusteisen maksun käypä arvo
määritellään myöntämispäivänä ja kirjataan kuluksi ohjelman juoksuajalle.
Käyvän arvon määrittämisessä käytetyt oletukset tilikaudella myönnetyille osakepalkkioille:

Osakkeen kurssi myöntämishetkellä, € | 5,62
Oletetut osingot yhteensä juoksuajalla, diskontattuna, € | 0,26
Oletettu volatiliteetti, % | 48,71
Diskonttokorko, % | 2,45
Markkinaehtoisen kriteerin vaikutus käyvässä arvossa, % | 47,04
Arvostusmalli | Monte Carlo
Käypä arvo, per osake | 2,84

Volatiliteettioletuksena on käytetty yhtiön historiallista kuukausitason volatiliteettia ohjelman juoksuaikaa vastaavalta
ajanjaksolta.
Osakeperusteisten maksujen vaikutus tilikauden tulokseen ja taloudelliseen asemaan:

Tilikauden kulu osakeperusteiset maksut, € | 271 372
Tilikauden kulu osakeperusteiset maksut, oma pääoma, € | 265 907
Osakeperusteisista maksuista aiheutuva velka raportointihetkellä, € | 5 466
Arvio veroihin maksettavasta palkkion osuudesta, € | 297 776

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Osakepohjainen kannustinjärjestelmä on kirjattu kuluksi oikeuden ansaintajakson aikana tuloslaskelman erään henkilöstökulut. Kuluksi kirjattava määrä perustuu arvioon ansaintakriteereistä, joiden perusteella odotetaan syntyvän oikeus. Arvio ansaittavista osakkeista arvioidaan jokaisena tilinpäätöspäivänä. Mikäli arvio muuttuu myöhempinä kausina, oikaistaan muutos tuloslaskelmaan sille kaudelle, jolloin muutos on havaittu. Osakepohjaisista palkitsemisjärjestelmistä osakkeina suoritettavan osuuden vastatili on sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 102

28. Ehdolliset velat ja varat sekä sitoumukset
Vastuusitoumukset

EUR tuhatta | 1–12/2023 | 1–12/2022
Annetut vakuudet |  |
Yrityskiinnitykset | 591 200 | 591 200
Kiinteistökiinnitykset | 7 200 | 7 200
Urakka- ja toimitustakaukset | 32 606 | 29 706
Emoyhtiön myöntämät takaukset | 66 957 | 47 390
Pankkitakaukset | 2 000 | 2 047
Annetut pantit |  |
Omasta puolesta | 45 336 | 80 421

Enersense on pantannut tytäryhtiöidensä osakkeet lainojensa vakuudeksi. Urakka-, toimitus- ja
pankkitakaukset ovat pääasiallisesti Enersensen asiakkailleen toimittamia takauksia projektien
vakuudeksi.
Muut taseen ulkopuoliset vastuut
Enersensellä on osakkuusyhtiö Yrittäjien Voima Oy:lle muu taseen ulkopuolinen vastuu 1,2
miljoonaa euroa.
Oikeudelliset riita-asiat
Konserniyrityksillä on kesken olevia oikeudellisia riita-asioita ja erimielisyyksiä, joista osa on vireillä
yleisissä tai hallinnollisissa tuomioistuimissa sekä välimiesmenettelyssä Suomessa tai ulkomailla.
Riita-asiat liittyvät tyypillisesti Enersenseen kohdistettuihin vaatimuksiin koskien väitettyjä
virheellisiä suorituksia, viivästyksiä tai asiakkaille aiheutuneita vahinkoja erityisesti
projektitoiminnassa tai vastaavasti Enersensen toimittajiinsa tai asiakkaisiinsa kohdistamiin
vaatimuksiin. Osa erimielisyyksistä ja vaatimuksista liittyy Enersensen toteuttamiin yrityskauppoihin
ja niiden yhteydessä annettuihin korvaussitoumuksiin tai työsuhteisiin liittyviin vaateisiin. Enersense
on saanut työntekijäliitoilta selvityspyynnön koskien Empower-alakonsernin vuoden 2020
tulospalkkio-ohjelmaa, jonka osalta Enersensen hallitus on käyttänyt tulospalkkio-ohjelman
ehtoihin sisältyvää harkintavaltaa ja päättänyt kyseisten palkkioiden maksamatta jättämisestä.
Enersense on vastannut selvityspyyntöön ja käsittelee asiaa yhteistyössä työntekijäliittojen
kanssa.
Vaateiden, erimielisyyksien ja oikeusprosessien lopputulemaa on vaikea arvioida. Alaskirjauksia ja
varauksia tehdään soveltuvien kirjanpitosäännösten mukaisesti. Niiltä osin kuin Enersense pitää
epätodennäköisenä, että riita-asia tai oikeudenkäynti johtaa taloudellisten voimavarojen
menettämiseen, Enersense ei ole kirjannut varausta.

| TILINPÄÄTÖKSEN LAADINTAPERIAATE Ehdollinen velka on aikaisempien tapahtumien seurauksena syntynyt mahdollinen velvoite, jonka olemassaolo varmistuu vasta konsernin määräysvallan ulkopuolella olevan epävarman tapahtuman realisoituessa. Ehdolliseksi velaksi katsotaan myös sellainen olemassa oleva velvoite, joka ei todennäköisesti edellytä maksuvelvoitteen täyttämistä, tai jonka suuruutta ei voida luotettavasti määritellä. Ehdollinen velka esitetään tilinpäätöksen liitetietona. |

29. Sovellettavat uudet ja muutetut standardit 31.12.2023
*) = Kyseistä säännöstä ei ole hyväksytty sovellettavaksi EU:ssa 31.12.2023 mennessä.
Ajantasainen tieto sivulla: Endorsement – EFRAG
IFRS 17 Vakuutussopimukset, mukaan lukien Vertailutiedot – Muutokset IFRS 17:ään
Vakuutussopimukset: IFRS 17 ja IFRS 9 alkuperäinen soveltaminen (sovellettava 1.1.2023 tai sen
jälkeen alkavilla tilikausilla)
Uusi standardi koskee vakuutussopimuksia ja auttaa sijoittajia ja muita tahoja ymmärtämään
paremmin vakuuttajien altistumista riskeille sekä niiden kannattavuutta ja taloudellista asemaa.
Tämä standardi korvaa IFRS 4 -standardin.
Muutoksilla vähennetään vertailutietojen ristiriitoja, jotka aiheutuvat IFRS 9:n ja IFRS 17:n erilaisista
siirtymävaatimuksista. Muutokset mahdollistavat myös rahoitusvaroista annettavan vertailutiedon

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 103

esittämisen tavalla, joka on yhdenmukaisempi IFRS 9 Rahoitusinstrumentit -standardin vaatimusten
kanssa.
Tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden esittäminen – Muutokset IAS 1:een Tilinpäätöksen esittäminen
ja IFRS Practice Statement 2:een Making Materiality Judgements (sovellettava 1.1.2023 tai sen
jälkeen alkavilla tilikausilla)
Muutokset selventävät olennaisuuden periaatteen soveltamista tilinpäätöksen laatimisperiaatteita
koskevaan informaatioon.
Kirjanpidollisten arvioiden määritelmä – Muutokset IAS 8:aan Tilinpäätöksen laatimisperiaatteet,
kirjanpidollisten arvioiden muutokset ja virheet (sovellettava 1.1.2023 tai sen jälkeen alkavilla
tilikausilla)
Muutokset selventävät, kuinka yhtiöiden tulisi erottaa tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden
muutokset kirjanpidollisten arvioiden muutoksista, ja keskittyvät kirjanpidollisen arvion
määritelmään ja sen selvennyksiin.
Yhdestä liiketoimesta aiheutuviin varoihin ja velkoihin liittyvä laskennallinen vero – Muutokset IAS
12:een Tuloverot (sovellettava 1.1.2023 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla)
Muutokset kaventavat alkuperäistä kirjaamista koskevan poikkeuksen soveltamisalaa ja
selventävät, ettei poikkeus sovellu sellaisiin liiketoimiin, kuten vuokrasopimukset ja käytöstä
poistamisesta johtuvat velvoitteet, joista syntyy yhtä suuret ja vastakkaiset väliaikaiset erot.
Kansainvälinen verouudistus — Pilari 2:n mallisäännöt – Muutokset IAS 12:een Tuloverot
(väliaikainen pakollinen poikkeus on voimassa välittömästi sen jälkeen, kun se on julkaistu
28.5.2023; tilinpäätöksessä esitettäviä tietoja koskevia vaatimuksia on sovellettava 1.1.2023 tai sen
jälkeen alkavilla tilikausilla)
Muutoksilla annetaan helpotus OECD:n (Organization for Economic Cooperation and Development,
Taloudellisen yhteistyön ja kehityksen järjestö) kansainvälisestä verouudistuksesta johtuvien
laskennallisten verojen kirjanpitokäsittelyyn ja edellytetään uusien liitetietojen esittämistä, joilla
pyritään korvaamaan helpotuksesta mahdollisesti aiheutuva informaation menetys.
Tulevilla tilikausilla sovellettavat uudet ja muutetut standardit
Vuokrasopimusvelka myynnissä ja takaisinvuokrauksessa – Muutokset IFRS 16:een
Vuokrasopimukset (sovellettava 1.1.2024 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla, aikaisempi
soveltaminen on sallittua)
Muutokset lisäävät uuden, muuttuvia maksuja koskevan kirjanpitomallin ja edellyttävät myyjä-
vuokralle ottajan arvioimaan uudelleen ja mahdollisesti oikaisemaan myynti- ja
takaisinvuokrausliiketoimet, jotka on tehty vuonna 2019 tapahtuneen IFRS 16:n käyttöönoton
jälkeen.
Muutokset IAS 1:een Tilinpäätöksen esittäminen*): Classification of Liabilities as Current or Non-
current Date; Classification of Liabilities as Current or Non-current – Deferral of Effective Date;
Non-current Liabilities with Covenants (sovellettava 1.1.2024 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla,
aikaisempi soveltaminen on sallittua)
Muutosten tavoitteena on yhdenmukaistaa soveltamiskäytäntöä sekä selventää vaatimuksia
velkojen luokittelemisesta lyhyt- tai pitkäaikaisiksi. Muutokset täsmentävät, että sellaiset
kovenanttiehdot, joiden on täytyttävä raportointikauden päättymispäivän jälkeen, eivät vaikuta
velan luokitteluun lyhyt- tai pitkäaikaiseksi raportointikauden päättymispäivänä. Tällaisista
kovenanteista on esitettävä tietoja tilinpäätöksen liitetiedoissa. Muutoksilla selvennetään myös,
että yhtiön omien oman pääoman ehtoisten instrumenttien siirto katsotaan velan suorittamiseksi.
Jos velkaan liittyy vaihto-oikeus, tämä saattaa vaikuttaa velan luokittelemiseen lyhyt- tai
pitkäaikaiseksi, ellei näitä vaihto-oikeuksia ole kirjattu IAS 32:n mukaisesti omaan pääomaan.
Supplier Finance Arrangements – Muutokset IAS 7:ään Rahavirtalaskelmat ja IFRS 7:ään
Rahoitusinstrumentit: tilinpäätöksessä esitettävät tiedot*) (sovellettava 1.1.2024 tai sen jälkeen
alkavilla tilikausilla, aikaisempi soveltaminen on sallittua)
Muutosten tavoitteena on parantaa toimittajarahoitusjärjestelyjen läpinäkyvyyttä ja selventää
näiden vaikutuksia rahoitusvelkoihin, rahavirtoihin sekä maksuvalmiusriskin kokonaismäärään.
Muutokset edellyttävät laadullisten ja määrällisten tietojen esittämistä
toimittajarahoitusjärjestelyistä.
Vaihdettavuuden puuttuminen – muutokset IAS 21:een Valuuttakurssien muutosten vaikutukset*)
(sovellettava 1.1.2025 tai sen jälkeen alkavilla tilikausilla, aikaisempi soveltaminen on sallittua)

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 104

Muutokset edellyttävät yhdenmukaisen lähestymistavan soveltamista arvioitaessa, milloin
valuutta voidaan vaihtaa toiseen valuuttaan, ja jos se ei ole vaihdettavissa, määritettäessä mitä
vaihtokurssia voidaan käyttää ja mitä liitetietoja on esitettävä.
Sale or Contribution of Assets between an Investor and its Associate or Joint Venture – Muutokset
IFRS 10:een Konsernitilinpäätös ja IAS 28 Sijoitukset osakkuus- ja yhteisyrityksiin*) (vapaaehtoinen
soveltaminen on sallittua, voimaantulo lykätty toistaiseksi)
Muutokset poistavat ristiriidan nykyisen konsolidointiin ja pääomaosuusmenetelmään liittyvien
ohjeistusten välillä ja edellyttävät täysimääräisen voiton kirjaamista, kun siirretyt varat täyttävät
IFRS 3 Liiketoimintojen yhdistäminen -standardin mukaisen liiketoiminnan määritelmän.
30. Tilinpäätöksen jälkeiset tapahtumat
• Enersense tiedotti 9.1.2024 yhdistävänsä Power- ja International Operations -liiketoiminta-alueet
yhdeksi liiketoiminta-alueeksi. Samassa yhteydessä Smart Industry -liiketoiminta-alueen nimi
muutetaan muotoon Industry. Enersense raportoi vuoden 2024 alusta nykyisen neljän
liiketoiminta-alueen sijaan kolmesta liiketoiminta-alueesta, jotka ovat Power, Industry ja
Connectivity. Suunniteltuihin organisaatiomuutoksiin liittyen, johtoryhmän jäsen Margus
Veensalu jää 9.1.2024 alkaen pois johtoryhmästä, mutta jatkaa yhtiössä muissa tehtävissä
• Enersense tiedotti 2.2.2024 osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotuksesta, jonka mukaan
nykyiset hallituksen jäsenet valitaan uudelleen, ja uusina jäseninä hallitukseen valitaan Ville
Vuori ja Anders Dahlblom.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 105

Emoyhtiön tilinpäätös, FAS
Emoyhtiö – Tuloslaskelma

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Liikevaihto | 13 436 384,00 | 22 596 943,08
Liiketoiminnan muut tuotot | 1 213 667,23 | 410 157,14
Materiaalit ja palvelut |  |
Aineet, tarvikkeet ja tavarat |  |
Ostot tilikauden aikana | -24 089,36 | -838 716,82
Varastojen lisäys (+) tai vähennys (-) | -13 463,96 | -38 165,05
Ulkopuoliset palvelut | -3 072 562,39 | -6 678 653,05
Materiaalit ja palvelut yhteensä | -3 110 115,71 | -7 555 534,92
Henkilöstökulut |  |
Palkat ja palkkiot | -6 502 846,15 | -9 983 969,56
Henkilösivukulut |  |
Eläkekulut | -1 011 461,16 | -1 678 862,88
Muut henkilösivukulut | -241 672,43 | -433 678,53
Henkilöstökulut yhteensä | -7 755 979,74 | -12 096 510,97
Poistot ja arvonalentumiset |  |
Suunnitelman mukaiset poistot | -13 580,29 | -12 831,66
Arvonalentumiset sijoituksista | -2 390 568,70 | -542 716,64
Poistot ja arvonalentumiset yhteensä | -2 404 148,99 | -555 548,30

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Liiketoiminnan muut kulut | -3 243 645,99 | -5 851 620,75
Liikevoitto (-tappio) | -1 863 839,20 | -3 052 114,72
Rahoitustuotot ja -kulut |  |
Muut korko- ja rahoitustuotot |  |
Saman konsernin yrityksiltä | 2 434 272,02 | 1 526 884,93
Muilta | 167 657,83 | 264 410,63
Korkokulut ja muut rahoituskulut |  |
Saman konsernin yrityksille | -491 476,37 | -124 710,74
Muille | -3 885 735,61 | -1 984 751,26
Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä | -1 775 282,13 | -318 166,44
Tulos ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja | -3 639 121,33 | -3 370 281,16
Tilinpäätössiirrot |  |
Konserniavustukset, saadut | 2 893 237,43 | —
Tuloverot | -21 387,36 | -39 481,73
Tilikauden voitto (tappio) | -767 271,26 | -3 409 762,89

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 106

Emoyhtiö – Tase

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Vastaavaa |  |
Pysyvät vastaavat |  |
Aineettomat hyödykkeet |  |
Aineettomat oikeudet | 2 769,79 | 9 116,44
Aineettomat hyödykkeet yhteensä | 2 769,79 | 9 116,44
Aineelliset hyödykkeet |  |
Koneet ja kalusto | 3 468,59 | 10 702,23
Aineelliset hyödykkeet yhteensä | 3 468,59 | 10 702,23
Sijoitukset |  |
Osuudet saman konsernin yrityksissä | 30 029 091,34 | 30 093 284,44
Sijoitukset osakkuusyhtiöihin | 13 812 809,73 | 13 184 196,73
Muut pitkäaikaiset investoinnit | 850 000,00 | 850 000,00
Sijoitukset yhteensä | 44 691 901,07 | 44 127 481,17
Pysyvät vastaavat yhteensä | 44 698 139,45 | 44 147 299,84
Vaihtuvat vastaavat |  |
Vaihto-omaisuus |  |
Valmiit tuotteet/tavarat | — | 13 463,96
Vaihto-omaisuus yhteensä | — | 13 463,96
Saamiset |  |
Pitkäaikaiset saamiset |  |
Saamiset saman konsernin yrityksiltä | 22 572 068,54 | 34 767 470,11
Muut saamiset | 1 325 000,00 | 2 825 000,00
Pitkäaikaiset saamiset yhteensä | 23 897 068,54 | 37 592 470,11
Lyhytaikaiset saamiset |  |
Myyntisaamiset | 1 281 789,62 | 2 308 739,30
Saamiset saman konsernin yrityksiltä | 52 510 953,32 | 8 238 530,36
Muut saamiset | 2 085 633,00 | 285 861,80
Siirtosaamiset | 1 472 767,03 | 1 057 099,37
Lyhytaikaiset saamiset yhteensä | 57 351 142,97 | 11 890 230,83
Rahat ja pankkisaamiset | 5 258 319,36 | 25 611 250,57

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Vaihtuvat vastaavat yhteensä | 86 506 530,87 | 75 107 415,47
Vastaavaa yhteensä | 131 204 670,32 | 119 254 715,31
Vastattavaa |  |
Oma pääoma |  |
Osakepääoma | 80 000,00 | 80 000,00
Vararahasto | 312 642,01 | 312 642,01
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto | 67 617 381,24 | 69 231 829,33
Varojenjako | -1 649 252,70 | -1 614 470,85
Edellisten tilikausien voitto (tappio) | -4 192 257,17 | -785 593,01
Tilikauden tulos | -767 271,26 | -3 409 762,89
Oma pääoma yhteensä | 61 401 242,12 | 63 814 644,59
Pakolliset varaukset |  |
Muut pakolliset varaukset | 100 000,00 | 150 000,00
Pakolliset varaukset yhteensä | 100 000,00 | 150 000,00
Vieras pääoma |  |
Pitkäaikainen vieras pääoma |  |
Lainat rahoituslaitoksilta | 3 900 000,00 | 6 000 000,00
Vaihtovelkakirjalaina | 26 000 000,00 | 26 000 000,00
Pitkäaikainen vieras pääoma yhteensä | 29 900 000,00 | 32 000 000,00
Lyhytaikainen vieras pääoma |  |
Lainat rahoituslaitoksilta | 2 400 000,00 | 2 400 000,00
Ostovelat | 455 398,60 | 832 266,40
Velat saman konsernin yrityksille | 34 085 626,50 | 14 355 840,98
Muut velat | 323 682,29 | 2 867 947,50
Siirtovelat | 2 538 720,81 | 2 834 015,84
Lyhytaikainen vieras pääoma yhteensä | 39 803 428,20 | 23 290 070,72
Vieras pääoma yhteensä | 69 803 428,20 | 55 440 070,72
Vastaavaa yhteensä | 131 204 670,32 | 119 254 715,31

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 107

Emoyhtiö – Rahoituslaskelma

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Voitto (tappio) ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja | -3 639 121,33 | -3 370 281,16
Oikaisut: |  |
Poistot ja arvonalentumiset | 13 580,29 | 12 831,66
Tytäryhtiöosakkeiden alaskirjaus | 2 390 568,70 | —
Realisoitumattomat kurssivoitot ja -tappiot (+/-) | — | —
Muut tuotot ja -kulut, joihin ei liity maksua (+/-) | -1 017 904,84 | 720 368,75
Rahoitustuotot ja -kulut | 1 775 282,13 | 318 166,44
Muut oikaisut | — | —
Käyttöpääoman muutos |  |
Lyhytaikaisten liikesaamisten lisäys (-), vähennys (+) | 477 577,15 | 4 699 571,92
Vaihto-omaisuuden lisäys (-), vähennys (+) | -13 463,96 | 38 165,05
Lyhytaikaisten velkojen lisäys (+), vähennys (-) | -325 470,51 | -1 336 202,96
Maksetut korot ja maksut muista liiketoiminnan rahoituskuluista (-) | -217 690,32 | -825 887,13
Saadut osingot liiketoiminnasta | — | —
Saadut korot ja muut rahoitustuotot | 189,05 | 2 862,63
Maksetut verot | — | —
Liiketoiminnan rahavirta | -556 453,64 | 259 595,21
Investointien rahavirta |  |
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin | — | —
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot | — | —
Tytäryhtiöosakkeiden luovutustulot | 599 997,00 | —
Investoinnit muihin sijoituksiin | -3 328 253,73 | —
Investoinnit tytäryhtiöosakkeisiin | — | -1 269 060,67
Investoinnit tytäryhtiöosakkeisiin/SVOP | — | -11 434 556,00

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Maksetut vakuudet | — | -450 000,00
Myönnetyt lainat | -20 195 000,00 | -16 145 017,40
Lainasaamisten takaisinmaksut | 21 321 700,00 | 6 816 170,37
Konsernitilisaamisten muutos | -32 702 469,17 | —
Maksetut korot investoinneista | -234 371,55 | -35 142,41
Saadut korot investoinneista | 1 830 391,11 | 331 647,48
Saadut osingot investoinneista | 624 277,00 | —
Investointien rahavirta | -32 083 729,34 | -22 185 958,63
Rahoituksen rahavirta |  |
Henkilöstöanti | — | —
Maksullinen osakeanti ja rahastojen lisäys | — | 2 199 997,80
Pitkäaikaisten lainojen nostot | — | 26 000 000,00
Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut | -2 100 000,00 | -2 400 000,00
Lyhytaikaisten lainojen nostot | 4 900 000,00 | 6 800 000,00
Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut | -2 200 000,00 | -2 188 981,40
Konsernitilivelan muutos | 16 449 513,60 | 7 636 260,96
Maksetut konserniavustukset | — | —
Maksetut korot ja maksut rahoituskuluista | -3 113 009,13 | -571 625,05
Maksetut osingot ja muu voitonjako | -1 649 252,70 | -1 614 470,85
Rahoituksen rahavirta | 12 287 251,77 | 35 861 181,46
Laskelman mukainen likvidien varojen muutos | -20 352 931,21 | 13 934 818,04
Rahavarat tilikauden alussa 1.1. | 25 611 250,57 | 11 676 432,53
Rahavarat tilikauden lopussa 31.12. | 5 258 319,36 | 25 611 250,57
Taseen mukainen likvidien varojen muutos, lisäys (+), vähennys (-) | -20 352 931,21 | 13 934 818,04

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 108

Emoyhtiö – Tilinpäätöksen
liitetiedot
Tilinpäätöksen laadintaperiaatteet
Arvostus- ja jaksotusperiaatteet ja menetelmät
Pysyvien vastaavien arvostaminen
Taseeseen merkittyjen aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden hankintamenosta on vähennetty
suunnitelman mukaiset poistot. Hankintamenoon on luettu hankinnasta ja valmistuksesta
aiheutuneet muuttuvat menot. Suunnitelman mukaiset poistot on laskettu tasapoistoina
aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden taloudellisen pitoajan perusteella. Poistot on tehty
hyödykkeen käyttöönottokuukaudesta alkaen. Yhtiö on muuttanut tilikauden aikana
poistosuunnitelmaa, koneiden ja kalustoryhmään kuuluvien laitteiden menojäännöspoistoprosentti
25 % muutettiin viiden vuoden tasapoistoksi. Muilta osin poistosuunnitelmaan ei ole tehty
muutoksia.
Poistoajat
Muut aineettomat oikeudet viisi vuotta
Koneet ja kalusto viisi vuotta.
Pysyvien vastaavien hyödykkeiden hankintamenot, joiden todennäköinen taloudellinen käyttöaika
on alle kolme vuotta, sekä pienhankinnat (alle 1000,0 euroa) on kirjattu kokonaisuudessaan
hankintatilikauden kuluksi.
Eläkesitoumukset
Yhtiön henkilöstön eläketurva on järjestetty TyEL-vakuutuksella eläkevakuutusyhtiössä.
Myynnin tuloutusperiaatteet ja -menetelmät
Myynti tuloutetaan suoriteperusteisesti. Tilinpäätöshetkellä ei ollut kiinteähintaisia keskeneräisiä
töitä. Tarvittaessa nämä jaksotetaan valmiusasteen mukaan.
Liikevaihto koostuu resurssien myynnistä.
Valuuttamääräiset erät
Yhtiön ulkomaanrahamääräiset saamiset ja velat on muutettu euroiksi Euroopan keskuspankin
vahvistamaan tilinpäätöspäivän kurssin mukaan.
Leasing
Leasingmaksut on käsitelty vuokrakuluna.
Verot
Tuloveroihin sisältyvät tilikauden tuloksen perusteella lasketut tuloverot sekä aikaisemmilta
tilikausilta maksuunpannut tai palautetut verot. Laskennallisia veroja ei kirjata emoyhtiön
tuloslaskelmaan tai taseeseen.
Rahoituslaskelman laatimisperiaatteet
Rahoituslaskelma on laadittu Kilan yleisohjeen (30.1.2007) mukaisena rahavirtalaskelmana
epäsuoraa esittämistapaa noudattaen.
Sivuliike
Sivuliike Enersense International Filia Sweden on yhdistelty Enersense International Oyj:n
kirjanpitoon ja keskinäiset erät on eliminoitu.
Lähipiiri
Enersense International Oyj:n lähipiiriin kuuluvat yhtiön hallituksen jäsenet, toimitusjohtaja,
johtoryhmän jäsenet sekä osakkeenomistajat, joilla on huomattava vaikutusvalta yhtiössä.
Lähipiiriin kuuluu myös näiden henkilöiden läheiset perheenjäsenet, ja yhteisöt, joissa näillä
henkilöillä on joko määräysvalta tai yhteinen määräysvalta. Lisäksi lähipiiriin kuuluvat yhtiön
konserniyritykset, osakkuusyritykset ja yhteisyritykset.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 109

Tuloslaskelman liitetiedot
Liikevaihdon maantieteellinen jakautuminen kohdemaan mukaan

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Suomi | 13 209 190,59 | 21 765 328,74
Muut maat | 227 193,41 | 831 614,34
Yhteensä | 13 436 384,00 | 22 596 943,08

Liiketoiminnan muut tuotot

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Ravintolapalveluiden tuottaminen | 22 072,10 | 107 323,25
Käyttöomaisuusosakkeiden myyntivoitto | 967 015,60 | —
Muut liiketoiminnan tuotot | 224 579,53 | 302 833,89
Liiketoiminnan muut tuotot yhteensä | 1 213 667,23 | 410 157,14

Liiketoiminnan muut kulut

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Yrityshankintoihin liittyvät kulut | 206 954,21 | 776 276,56
Tytäryhtiön purkukulut ja arvonalentumiset | 2 390 568,70 | 204 732,11
Hallinto- ja muut konsernipalveluveloitukset | 1 037 121,39 | 2 773 152,56
Muut liiketoiminnan kulut | 1 999 570,39 | 2 097 459,52
Liiketoiminnan muut kulut yhteensä | 5 634 214,69 | 5 851 620,75

Tilintarkastajan palkkiot

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Tilintarkastus | 99 750,00 | 122 559,00
Veropalvelut | — | 8 605,00
Muut palvelut | 20 277,00 | 8 576,00
Tilintarkastajan palkkiot yhteensä | 120 027,00 | 139 740,00

Henkilöstöä koskevat liitetiedot

| 1–12/2023 | 1–12/2022
Henkilöstön keskimääräinen lukumäärä tilikauden aikana | 109 | 203

Johdon palkat ja palkkiot

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Hallituksen jäsenet | 243 000,00 | 232 500,00
Toimitusjohtaja | 352 876,80 | 284 968,80

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 110

Rahoitustuotot ja -kulut

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Muut korko- ja rahoitustuotot |  |
Saman konsernin yrityksiltä | 2 434 272,02 | 1 526 884,93
Muilta | 15 958,42 | 264 410,63
Korko- ja rahoitustuotot yhteensä | 2 450 230,44 | 1 791 295,56
Korko- ja rahoituskulut |  |
Vaihtovelkakirjalainan palkkio | — | 736 386,85
Suunnattu osakeanti | — | 74 230,00
Jälleenrahoituksen järjestelypalkkiot | 112 500,00 | 65 625,00
Saman konsernin yrityksille | 491 476,37 | 12 471,74
Osakkuusyrityksille | — | —
Muille | 3 621 536,20 | 1 108 509,41
Korko- ja rahoituskulut yhteensä | 4 225 512,57 | 1 997 223,00

Tilinpäätössiirrot

EUR | 1–12/2023 | 1–12/2022
Saadut konserniavustukset | 2 893 237,43 | —
Tuloverot | -21 387,36 | —
Tilinpäätössiirrot yhteensä | 2 871 850,07 | —

Taseen vastaavia koskevat liitetiedot
Pysyvien vastaavien erittely
Aineettomat oikeudet

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Hankintameno 1.1. | 33 030,16 | 33 030,16
Lisäykset | — | —
Vähennykset | — | —
Siirrot erien välillä | — | —
Hankintameno 31.12. | 33 030,16 | 33 030,16
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1. | -23 913,72 | -18 216,00
Tilikauden poisto | -6 346,65 | -5 697,72
Arvonalennukset | — | —
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 31.12. | -30 260,37 | -23 913,72
Kirjanpitoarvo 31.12. | 2 769,79 | 9 116,44

Aineelliset hyödykkeet

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Hankintameno 1.1. | 159 557,04 | 159 557,04
Lisäykset | — | —
Vähennykset | — | —
Siirrot erien välillä | — | —
Hankintameno 31.12. | 159 557,04 | 159 557,04
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1. | -148 854,81 | -141 720,87
Tilikauden poisto | -7 233,64 | -7 133,94
Arvonalennukset | — | —
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 31.12. | -156 088,45 | -148 854,81
Kirjanpitoarvo 31.12. | 3 468,59 | 10 702,23

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 111

Ennakkomaksut ja keskeneräiset hankinnat

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Hankintameno 1.1. | — | 941 504,35
Lisäykset | — | 987 680,65
Vähennykset | — | -1 929 185,00
Siirrot erien välillä | — | —
Kirjanpitoarvo 31.12. | — | —

Sijoitukset

EUR | Osuudet osakkuusyhtiöissä | Tytäryhtiö- osakkeet | Yhteensä
Hankintameno 1.1. | 13 184 196,73 | 30 093 284,44 | 43 277 481,17
Lisäykset | 628 613,00 | — | 628 613,00
Vähennykset | — | -32 985,40 | -64 193,10
Siirrot erien välillä | — | — | —
Hankintameno 31.12. | 13 812 809,73 | 30 029 091,34 | 43 841 901,07
Kertyneet arvonalentumiset 1.1. | — | — | —
Arvonalentumiset | — | -31 207,70 | —
Kertyneet arvonalentumiset 31.12. | — | .31207.7 | —
Kirjanpitoarvo 31.12.2023 | 13 812 809,73 | 30 029 091,34 | 43 841 901,07
Kirjanpitoarvo 31.12.2022 | 13 812 809,73 | 30 093 284,44 | 43 841 901,07

Pitkäaikaiset saamiset
Saamiset saman konsernin yrityksiltä

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Lainasaamiset | 3 200 000,00 | 18 950 000,00
Pääomalainasaamiset | 19 372 068,54 | 15 817 470,11
Yhteensä | 22 572 068,54 | 34 767 470,11

Enersense International Oyj, rahoittaa keskitetysti konserniin kuuluvia yhtiöitä. Emoyhtiön
tytäryhtiöille myöntämiä pitkäaikaisia lainoja oli yhteensä 22 572 068,54 euroa, joista
pääomalainoja on yhteensä 19 372 068,54 euroa. Pääomalainojen ehdot ovat OYL 12 luvun § 1
mukaiset. Muiden emoyhtiön tytäryhtiöille myöntämien pitkäaikaisten korollisten lainojen
yhteismäärä on 3 200 000,0 euroa. Lainojen korko oli 2,0–5,0 %.
Saamiset muilta

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Myyntisaamiset | — | —
Muut saamiset | 1 325 000,00 | 2 825 000,00
Yhteensä | 1 325 000,00 | 2 825 000,00
Pitkäaikaiset saamiset yhteensä | 23 897 068,54 | 37 592 470,11

Lyhytaikaiset saamiset
Saamiset saman konsernin yrityksiltä

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Myyntisaamiset | 61 314,51 | 200 628,20
Lainasaamiset | 14 274 823,10 | 5 663 451,06
Muut saamiset | 35 874 586,61 | 903 157,01
Korkosaamiset | 1 706 382,13 | 1 112 339,44
Siirtosaamiset | 593 846,97 | 358 954,65
Yhteensä | 52 510 953,32 | 8 238 530,36

Emoyhtiön tytäryhtiölle myöntämiä lyhytaikaisten korollisten lainojen määrä on 14 274 823,10
euroa. Lainojen korko on 2,0–5,0 %.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 112

Saamiset muilta

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Myyntisaamiset | 1 281 789,62 | 2 308 739,30
Muut saamiset | 2 085 633,00 | 285 861,80
Siirtosaamiset | 1 472 767,03 | 1 057 099,37
Yhteensä | 4 840 189,65 | 3 651 700,47
Lyhytaikaiset saamiset yhteensä | 57 351 142,97 | 11 890 230,83

Siirtosaamiset
Siirtosaamisten olennaiset erät

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Siirtosaamisten olennaiset erät |  |
Työterveyshuoltokorvaus | 26 664,19 | 45 744,53
Jaksotetut välittömät verot | — | —
Myynnin jaksotus | 989 999,54 | 776 999,84
Muut | 456 103,30 | 234 355,00
Yhteensä | 1 472 767,03 | 1 057 099,37

Oma pääoma
Oma pääoma

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Osakepääoma 1.1. | 80 000,00 | 80 000,00
Osakepääoma 31.12. | 80 000,00 | 80 000,00
Vararahasto 1.1. | 312 642,00 | 312 642,00
Vararahasto 31.12. | 312 642,00 | 312 642,00
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 1.1. | 67 617 357,48 | 47 326 875,90
Osakevaihto | — | 19 704 955,63
Osakeanti | — | 2 199 997,80
MBÅ Invest Oy sulautuminen | 22,76 | —
Edellisen tilikauden virheen oikaisu | 1,01 | —
Varojenjako | -1 649 252,70 | -1 614 471,85
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 31.12. | 65 968 128,55 | 67 617 357,48
Voitto edellisiltä tilikausilta 1.1. | -4 195 355,90 | -772 738,62
Edellisen tilikauden virheen oikaisu | — | —
Muuntoero | 3 098,73 | -12 854,39
Voitto edellisiltä tilikausilta 31.12. | -4 192 257,17 | -785 593,01
Tilikauden voitto | -767 271,26 | -3 409 762,89
Oma pääoma yhteensä | 61 401 242,12 | 63 814 643,58

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 113

Laskelma jakokelpoisesta omasta pääomasta

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Voitto edellisiltä tilikausilta | -4 192 257,17 | -785 593,01
Tilikauden voitto | -767 271,26 | -3 409 762,89
Sijoitetun vapaan pääoman rahasto | 65 968 128,55 | 67 617 357,48
Jakokelpoinen vapaa oma pääoma yhteensä | 61 008 600,12 | 63 422 001,58

Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että tilikauden 1.1.2023–31.12.2023 tulos siirretään edellisten
tilikausien voitto- ja tappiotilille ja tilikaudelta vahvistettavan taseen perusteella
osakkeenomistajille ei jaeta osinkoa. Lisäksi hallitus esittää yhtiökokoukselle, että hallitus
valtuutettaisiin päättämään varojen jakamisesta sijoitetun vapaan oman pääoman rahastosta
pääomanpalautuksena osakkeenomistajille yhteensä enintään 0,10 euroa osaketta kohden, eli
yhteensä 1 649 252,70 euroa. Pääomanpalautus voitaisiin maksaa enintään kahdessa erässä
hallituksen määrääminä ajankohtina vuoden 2024 heinä-joulukuun välisenä aikana. Mahdollinen
pääomanpalautus maksettaisiin osakkeenomistajalle, joka on hallituksen myöhemmin päättäminä
pääomanpalautuksen täsmäytyspäivinä merkittynä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön
osakasluetteloon. Valtuutus on voimassa enintään 31.12.2024 saakka.
Tilikauden päättymisen jälkeen Enersensen taloudellisessa asemassa ei ole tapahtunut olennaisia
muutoksia. Yhtiön maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu varojenjako vaaranna hallituksen
näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä.
Taseen vastaavia koskevat liitetiedot
Pakolliset varaukset

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Muut pakolliset varaukset | 100 000,00 | 150 000,00
Pakolliset varaukset yhteensä | 100 000,00 | 150 000,00

Pakollinen varaus liittyy yhtiöllä kesken olevaan oikeudelliseen riita-asiaan, joka on vireillä hallinnollisessa tuomioistuimessa
Yhdysvalloissa.
Pitkäaikaiset velat

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Pääomalainat saman konsernin yrityksiltä | — | —
Lainat rahoituslaitoksilta | 3 900 000,00 | 6 000 000,00
Vaihtovelkakirjalaina | 26 000 000,00 | 26 000 000,00
Pitkäaikaiset velat yhteensä | 29 900 000,00 | 32 000 000,00

Velat, jotka erääntyvät myöhemmin kuin viiden vuoden kuluttua

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Lainat rahoituslaitoksilta | — | —
Yhteensä | — | —

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 114

Lyhytaikaiset velat
Velat saman konsernin yrityksille

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Ostovelat | 1 159 862,54 | 1 090 385,02
Lainat | 32 252 332,52 | 13 233 030,00
Konserniavustusvelat | — | —
Muut velat | — | -115 745,20
Siirtovelat | 673 431,44 | 148 171,16
Yhteensä | 34 085 626,50 | 14 355 840,98

Velat muille

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Lainat | 2 400 000,00 | 2 400 000,00
Ostovelat | 455 398,60 | 832 266,40
Muut velat | 175 822,72 | 2 867 947,50
Siirtovelat | 2 686 580,38 | 2 834 015,84
Yhteensä | 5 717 801,70 | 8 934 229,74

Siirtovelkojen olennaiset erät

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Palkkavelat | 27 312,06 | 69 667,87
Lomapalkkavelat | 558 298,85 | 891 594,59
Lakisääteiset vakuutusmaksut | 321 295,07 | 394 955,46
Vaihtovelkakirjalainan palkkio | — | 736 386,85
Muut | 1 779 674,40 | 741 411,04
Yhteensä | 2 686 580,38 | 2 834 015,81

Vakuudet ja vastuusitoumukset
Velat, joiden vakuudeksi annettu osakkeita

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Käyttämättömät luottolimiitit | 5 000 000,00 | 5 000 000,00
Pantattujen osakkeiden kirjanpitoarvo | 20 589 191,31 | 20 588 708,77
Vakuudeksi annetut yrityskiinnitykset | 7 000 000,00 | 7 000 000,00
Rahalaitoslainat | 6 300 000,00 | 8 400 000,00
Pantattujen osakkeiden kirjanpitoarvo | 20 589 191,31 | 20 588 708,77
Muut vakuudeksi annetut pantit | 1 325 000,00 | 1 325 000,00
Vakuudeksi annetut yrityskiinnitykset | 7 000 000,00 | 7 000 000,00
Velat yhteensä | 6 300 000,00 | 8 400 000,00
Pantatut osakkeet yhteensä | 20 589 191,31 | 20 588 708,77
Vakuudeksi annetut yrityskiinnitykset yhteensä | 7 000 000,00 | 7 000 000,00
Vakuudettomat velat yhteensä | 26 000 000,00 | 26 000 000,00

Muut taseen ulkopuoliset vastuut
Emoyhtiöllä on osakkuusyhtiö Yrittäjäin Voima oy:lle muu taseen ulkopuolinen vastuu 720 683
euroa.
Samaan konserniin kuuluvien yritysten puolesta annetut vakuudet ja takaukset

EUR | 31.12.2023 | 31.12.2022
Muut vakuudeksi annetut pantit | 1 325 000,00 | 1 325 000,00
Muut takaukset | 86 830 609,07 | 42 464 456,37

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 115

Muut vastuusitoumukset

Leasingsopimuksista maksettavat määrät | 31.12.2023 | 31.12.2022
Seuraavalla tilikaudella maksettavat | — | 1 971,70
Myöhemmin maksettavat | — | —
Yhteensä | — | 1 971,70

Enersensen lainoihin liittyy kovenanttiehtoja yhtiön vakavaraisuudesta, velanhoitokyvystä sekä
likviditeetistä. Lisäksi rahoitussopimukseen liittyy ehtoja varojen jakoon, investointeihin,
yritysjärjestelyihin ja velkaantumiseen. Kovenantit lasketaan IFRS-tilinpäätöskäytännön mukaisista
luvuista soveltamalla rahoitussopimuksessa eriteltyjä laskukaavoja ja ne raportoidaan rahoittajille
neljännesvuosittain sekä likviditeettiä seuraavan kovenantin osalta kuukausittain, mikäli
velanhoitokykyyn liittyvä kovenantti ei täyttyisi.
Kovenantit ovat yhdenmukaiset johdon seuraamien tunnuslukujen kanssa.
Enersense täytti vakavaraisuuteen ja velanhoitokykyyn liittyvät kovenanttiehdot 31.12.2023 ja on
vahvistanut kovenanttien arvot rahoittajille. Enersense arvioi täyttävänsä rahoitussopimuksensa
kovenanttiehdot myös tilikauden 2024 aikana kaikkina mittausajankohtina.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 116

Allekirjoitukset ja tilinpäätösmerkintä
Toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen allekirjoitukset
Helsingissä 7. päivänä maaliskuuta 2024

Jussi Holopainen |  | Jaakko Eskola
Toimitusjohtaja |  | Hallituksen puheenjohtaja
Sirpa-Helena Sormunen |  | Petri Suokas
Hallituksen jäsen |  | Hallituksen jäsen
Carl Haglund |  | Anna Miettinen
Hallituksen jäsen |  | Hallituksen jäsen
Sari Helander |  |
Hallituksen jäsen |  |

Tilinpäätösmerkintä
Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus.
Helsingissä 8. päivänä maaliskuuta 2024
Tilintarkastusyhteisö
KPMG Oy Ab

Heli Tuuri
KHT

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 117

Tilintarkastuskertomus
ENERSENSE INTERNATIONAL
OYJ:N YHTIÖKOKOUKSELLE
Tilinpäätöksen tilintarkastus
Lausunto
Olemme tilintarkastaneet Enersense International Oyj:n (y-tunnus 0609766-7) tilinpäätöksen
tilikaudelta 1.1.–31.12.2023. Tilinpäätös sisältää konsernin taseen, laajan tuloslaskelman, laskelman
oman pääoman muutoksista, rahavirtalaskelman ja liitetiedot, mukaan lukien olennainen
tilinpäätöksen laatimisperiaatteita koskeva informaatio, sekä emoyhtiön taseen, tuloslaskelman,
rahoituslaskelman ja liitetiedot.
Lausuntonamme esitämme, että
• konsernitilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan konsernin taloudellisesta asemasta sekä sen
toiminnan tuloksesta ja rahavirroista EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten IFRS-
tilinpäätösstandardien mukaisesti,
• tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan emoyhtiön toiminnan tuloksesta ja taloudellisesta
asemasta Suomessa voimassa olevien tilinpäätöksen laatimista koskevien säännösten
mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset.
Lausuntomme on ristiriidaton tarkastusvaliokunnalle annetun lisäraportin kanssa.
Lausunnon perustelut
Olemme suorittaneet tilintarkastuksen Suomessa noudatettavan hyvän tilintarkastustavan
mukaisesti. Hyvän tilintarkastustavan mukaisia velvollisuuksiamme kuvataan tarkemmin kohdassa
Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa.
Olemme riippumattomia emoyhtiöstä ja konserniyrityksistä niiden Suomessa noudatettavien
eettisten vaatimusten mukaisesti, jotka koskevat suorittamaamme tilintarkastusta ja olemme
täyttäneet muut näiden vaatimusten mukaiset eettiset velvollisuutemme.
Emoyhtiölle ja konserniyrityksille suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut ovat parhaan
tietomme ja käsityksemme mukaan olleet Suomessa noudatettavien, näitä palveluja koskevien
säännösten mukaisia, emmekä ole suorittaneet EU-asetuksen 537/2014 5 artiklan 1 kohdassa
tarkoitettuja kiellettyjä palveluja. Suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut on esitetty
konsernitilinpäätöksen liitetiedossa 8.
Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän
tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä.
Olennaisuus
Tarkastuksemme laajuuteen on vaikuttanut soveltamamme olennaisuus. Olennaisuus on määritetty
perustuen ammatilliseen harkintaamme ja se ohjaa tarkastustoimenpiteiden luonteen, ajoituksen
ja laajuuden määrittämisessä, sekä todettujen virheellisyyksien vaikutusten arvioimisessa
suhteessa tilinpäätökseen kokonaisuutena. Olennaisuuden taso perustuu arvioomme sellaisten
virheellisyyksien suuruudesta, joilla yksin tai yhdessä voisi kohtuudella odottaa olevan vaikutusta
tilinpäätöksen käyttäjien tekemiin taloudellisiin päätöksiin. Olemme ottaneet huomioon myös
sellaiset virheellisyydet, jotka laadullisten seikkojen vuoksi ovat mielestämme olennaisia
tilinpäätöksen käyttäjille.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 118

Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat
Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat ovat seikkoja, jotka ammatillisen harkintamme mukaan
ovat olleet merkittävimpiä tarkastuksen kohteena olevan tilikauden tilintarkastuksessa. Nämä
seikat on otettu huomioon tilinpäätökseen kokonaisuutena kohdistuneessa tilintarkastuksessamme
sekä laatiessamme siitä annettavaa lausuntoa, emmekä anna näistä seikoista erillistä lausuntoa.
EU-asetuksen 537/2014 10 artiklan 2 kohdan c alakohdan mukaiset merkittävät olennaisen
virheellisyyden riskit sisältyvät alla kuvattuihin tilintarkastuksen kannalta keskeisiin seikkoihin.
Olemme ottaneet tilintarkastuksessamme huomioon riskin siitä, että johto sivuuttaa kontrolleja.
Tähän on sisältynyt arviointi siitä, onko viitteitä sellaisesta johdon tarkoitushakuisesta
suhtautumisesta, josta aiheutuu väärinkäytöksestä johtuvan olennaisen virheellisyyden riski.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 119

| TILINTARKASTUKSEN KANNALTA KESKEISET SEIKAT |  |  | KUINKA KYSEISIÄ SEIKKOJA KÄSITELTIIN TILINTARKASTUKSESSA |
| Liikearvo ja yritysjärjestelyihin liittyvät aineettomat hyödykkeet (Konsernitilinpäätöksen liitetieto 11) |
| Konsernitaseen 31.12.2023 liikearvo oli 27,8 miljoonaa euroa. Yritysjärjestelyihin liittyvät muut aineettomat hyödykkeet olivat tuulivoimahankekanta 22,6 miljoonaa euroa, teknologiaan perustuva aineeton hyödyke 8,4 miljoonaa euroa ja asiakassuhteet 6,3 miljoonaa euroa. Liikearvo ja tuulivoimahankekanta testataan mahdollisen arvonalentumisen varalta vähintään vuosittain. Arvonalentumistestausten taustalla olevien rahavirtaennusteiden laatiminen edellyttää johdon harkintaa ja arvioita liittyen kannattavuuteen, pitkän aikavälin kasvutekijään ja diskonttauskorkoon. Yritysjärjestelyihin liittyvät tuulivoimapuistohankkeet kirjataan kuluksi niiden myynnin toteutumisen perusteella. Muut yrityshankintoihin liittyvät aineettomat hyödykkeet poistetaan arvioituna taloudellisena vaikutusaikanaan. Arvonalentumistestauksissa käytettäviin ennusteisiin ja oletuksiin liittyvästä johdon harkinnasta ja tasearvojen merkittävyydestä johtuen liikearvon ja yritysjärjestelyihin liittyvän muun aineettoman omaisuuden arvostaminen on tilintarkastuksessa keskeinen seikka. |  |  | Olemme arvioineet arvonalentumistestaus-laskelmissa käytettyjä keskeisiä oletuksia, kuten kannattavuutta, diskonttauskorkoa ja pitkän aikavälin kasvutekijää, suhteessa emoyhtiön hallituksen hyväksymiin budjetteihin, konsernin ulkopuolisiin lähteisiin ja omiin näkemyksiimme. • Olemme testanneet laskelmien teknistä oikeellisuutta sekä verranneet käytettyjä oletuksia markkina- ja toimialakohtaisiin tietoihin. • Tarkastustoimenpiteisiimme on myös sisältynyt aineettomien hyödykkeiden poistoperiaatteiden asianmukaisuuden arviointia • Lisäksi olemme arvioineet liikearvon ja aineettomien hyödykkeiden esittämiseen liittyvien liitetietojen asianmukaisuutta. |
| Liikevaihto ja projektituloutukset (Konsernitilinpäätöksen liitetieto 3) |
| Yhtiön liikevaihto, 363,3 miljoonaa euroa, koostuu pääasiassa palveluista, projekteista ja resursoinnista. Merkittävä osa yhtiön myynnistä kirjataan ajan kuluessa. Yhtiöllä on merkittävä määrä kiinteähintaisia pitkäaikaisprojekteja, jotka tuloutetaan ajan kuluessa. Yhtiö käyttää näiden projektien täyttämisasteen määrittämiseen panokseen perustuvaa menetelmää, joka edellyttää johdon harkintaa ja oletuksia koskien erityisesti täyttämisasteen määrittämisessä käytettäviä menetelmiä, odotettavissa olevia kustannuksia ja työmääräennusteita. Myyntitapahtumien merkittävästä määrästä, sekä projektien tuloutuksiin liittyvästä johdon harkinnasta johtuen, myyntituottojen kirjaaminen on ollut tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka. |  |  | Olemme arvioineet myynnin tuloutus- ja laskentaperiaatteita suhteessa IFRS-standardien määrittelemiin periaatteisiin. Lisäksi olemme suorittaneet sekä analyyttisiä että aineistotarkastuksen toimenpiteitä. • Tarkastustoimenpiteisiimme on sisältynyt myyntiprosesseihin liittyvän sisäisen valvontaympäristön arviointia sekä keskeisimpien kontrollien testausta. • Olemme testanneet myyntitapahtumien rekisteröinti-, kirjaus- sekä laskutusprosessien toimivuutta. Lisäksi olemme arvioineet myyntituottojen tulouttamisen oikeellisuutta testaamalla myynnin jaksottumista tilikausien välillä. • Olemme käyneet läpi yhtiön laatimia kiinteähintaisten pitkäaikaishankkeiden projektilaskelmia tarkastelemalla muutoksia projektien katetasoissa, sekä projektivastuullisten raportoimia kulu- ja tuottokertymiä, sekä arvioineet yhtiön prosessia mahdollisen kuluvaraustarpeen tunnistamiseksi. • Lisäksi olemme arvioineet kyseisten erien esittämistä ja liitetietojen asianmukaisuutta. |

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 120

| Rahoituksen riittävyys ja rahoitusjärjestelyt (Konsernitilinpäätöksen laadintaperiaatteet ja liitetieto 20 ja 21) |
| Konsernin rahoitusasema on heikentynyt tilikaudella. Liiketoiminnan nettorahavirta oli -15,2 miljoonaa euroa. Tilinpäätöshetkellä konsernin lyhytaikaiset velat olivat 12,3 miljoonaa euroa suuremmat kuin konsernin lyhytaikaiset varat. Emoyhtiöllä on 26 miljoonan euron vuonna 2022 liikkeelle laskettu vaihtovelkakirjalaina, sekä 1.6.2023 päivitetty rahoitussopimus, joka koostuu kahdesta senior-lainasta, pankkitakauslimiiteistä, rahoituslimiitistä ja laskurahoituslimiitistä. Rahoitussopimus sisältää omavaraisuusastetta ja korollisen velan suhdetta käyttökatteeseen mittaavat rahoituskovenantit, joita tarkastellaan vuosineljänneksittäin, sekä minimikassavaade kovenantin, jota tarkastellaan, mikäli korollisen velan suhdetta käyttökatteeseen mittaava rahoituskovenantti ei täyttyisi. Rahoitussopimuksen mukaiset kovenantit täyttyivät vuoden lopun tilanteessa. Johdon tilikaudelle 2024 laatiman ja hallituksen hyväksymän budjetin mukaan yhtiö arvioi täyttävänsä rahoitussopimuksen mukaiset kovenanttiehdot tilikaudella 2024. Yhtiön johdon arvion mukaan konsernin käyttöpääoma riittää vähintään seuraavat 12 kuukautta tilikauden päättymisestä, mikäli liiketoiminta kehittyy johdon laatimien ennusteiden mukaisesti. Rahoitusaseman heikentymisestä ja rahoitusjärjestelyiden merkittävyydestä johtuen rahoituksen riittävyys ja rahoitusjärjestelyt on arvioitu tarkastuksessa keskeiseksi seikaksi. |  |  | Olemme muodostaneet käsityksen yhtiön taloudellisesta ennustamisprosessista. • Rahoituksen riittävyyden arvioimiseksi olemme analysoineet yhtiön laatimia rahavirtaennusteita ja herkkyyslaskelmia, sekä ennusteen laatimista varten tuotettujen taustatietojen luotettavuutta. • Olemme arvioineet johdon laatimia herkkyyslaskelmia testataksemme rahoituksen riittävyyden liikkumavaraa erityisesti suhteessa kovenanttiehtoihin. • Lisäksi olemme arvioineet rahoitusvelkojen luokittelun oikeellisuutta ja rahoitusta koskevien liitetietojen asianmukaisuutta tilinpäätöksessä. |

Tilinpäätöstä koskevat hallituksen ja toimitusjohtajan velvollisuudet
Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat tilinpäätöksen laatimisesta siten, että konsernitilinpäätös
antaa oikean ja riittävän kuvan EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten IFRS-
tilinpäätösstandardien mukaisesti ja siten, että tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan
Suomessa voimassa olevien tilinpäätöksen laatimista koskevien säännösten mukaisesti ja täyttää
lakisääteiset vaatimukset. Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat myös sellaisesta sisäisestä
valvonnasta, jonka ne katsovat tarpeelliseksi voidakseen laatia tilinpäätöksen, jossa ei ole
väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä.
Hallitus ja toimitusjohtaja ovat tilinpäätöstä laatiessaan velvollisia arvioimaan emoyhtiön ja
konsernin kykyä jatkaa toimintaansa ja soveltuvissa tapauksissa esittämään seikat, jotka liittyvät
toiminnan jatkuvuuteen ja siihen, että tilinpäätös on laadittu toiminnan jatkuvuuteen perustuen.
Tilinpäätös laaditaan toiminnan jatkuvuuteen perustuen, paitsi jos emoyhtiö tai konserni aiotaan
purkaa tai toiminta lakkauttaa tai ei ole muuta realistista vaihtoehtoa kuin tehdä niin.
Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa
Tavoitteenamme on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko tilinpäätöksessä kokonaisuutena
väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä, sekä antaa
tilintarkastuskertomus, joka sisältää lausuntomme. Kohtuullinen varmuus on korkea varmuustaso,

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 121

mutta se ei ole tae siitä, että olennainen virheellisyys aina havaitaan hyvän tilintarkastustavan
mukaisesti suoritettavassa tilintarkastuksessa. Virheellisyyksiä voi aiheutua väärinkäytöksestä tai
virheestä, ja niiden katsotaan olevan olennaisia, jos niiden yksin tai yhdessä voisi kohtuudella
odottaa vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita käyttäjät tekevät tilinpäätöksen perusteella.
Hyvän tilintarkastustavan mukaiseen tilintarkastukseen kuuluu, että käytämme ammatillista
harkintaa ja säilytämme ammatillisen skeptisyyden koko tilintarkastuksen ajan. Lisäksi:
• Tunnistamme ja arvioimme väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvat tilinpäätöksen olennaisen
virheellisyyden riskit, suunnittelemme ja suoritamme näihin riskeihin vastaavia
tilintarkastustoimenpiteitä ja hankimme lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän
tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä. Riski siitä, että väärinkäytöksestä johtuva
olennainen virheellisyys jää havaitsematta, on suurempi kuin riski siitä, että virheestä johtuva
olennainen virheellisyys jää havaitsematta, sillä väärinkäytökseen voi liittyä yhteistoimintaa,
väärentämistä, tietojen tahallista esittämättä jättämistä tai virheellisten tietojen esittämistä
taikka sisäisen valvonnan sivuuttamista.
• Muodostamme käsityksen tilintarkastuksen kannalta relevantista sisäisestä valvonnasta
pystyäksemme suunnittelemaan olosuhteisiin nähden asianmukaiset tilintarkastustoimenpiteet
mutta emme siinä tarkoituksessa, että pystyisimme antamaan lausunnon emoyhtiön tai
konsernin sisäisen valvonnan tehokkuudesta.
• Arvioimme sovellettujen tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden asianmukaisuutta sekä johdon
tekemien kirjanpidollisten arvioiden ja niistä esitettävien tietojen kohtuullisuutta.
• Teemme johtopäätöksen siitä, onko hallituksen ja toimitusjohtajan ollut asianmukaista laatia
tilinpäätös perustuen oletukseen toiminnan jatkuvuudesta, ja teemme hankkimamme
tilintarkastusevidenssin perusteella johtopäätöksen siitä, esiintyykö sellaista tapahtumiin tai
olosuhteisiin liittyvää olennaista epävarmuutta, joka voi antaa merkittävää aihetta epäillä
emoyhtiön tai konsernin kykyä jatkaa toimintaansa. Jos johtopäätöksemme on, että olennaista
epävarmuutta esiintyy, meidän täytyy kiinnittää tilintarkastuskertomuksessamme lukijan
huomiota epävarmuutta koskeviin tilinpäätöksessä esitettäviin tietoihin tai, jos epävarmuutta
koskevat tiedot eivät ole riittäviä, mukauttaa lausuntomme. Johtopäätöksemme perustuvat
tilintarkastuskertomuksen antamispäivään mennessä hankittuun tilintarkastusevidenssiin.
Vastaiset tapahtumat tai olosuhteet voivat kuitenkin johtaa siihen, ettei emoyhtiö tai konserni
pysty jatkamaan toimintaansa.
• Arvioimme tilinpäätöksen, kaikki tilinpäätöksessä esitettävät tiedot mukaan lukien, yleistä
esittämistapaa, rakennetta ja sisältöä ja sitä, kuvastaako tilinpäätös sen perustana olevia
liiketoimia ja tapahtumia siten, että se antaa oikean ja riittävän kuvan.
• Hankimme tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä konserniin
kuuluvia yhteisöjä tai liiketoimintoja koskevasta taloudellisesta informaatiosta pystyäksemme
antamaan lausunnon konsernitilinpäätöksestä. Vastaamme konsernin tilintarkastuksen
ohjauksesta, valvonnasta ja suorittamisesta. Vastaamme tilintarkastuslausunnosta yksin.
Kommunikoimme hallintoelinten kanssa muun muassa tilintarkastuksen suunnitellusta laajuudesta
ja ajoituksesta sekä merkittävistä tilintarkastushavainnoista, mukaan lukien mahdolliset sisäisen
valvonnan merkittävät puutteellisuudet, jotka tunnistamme tilintarkastuksen aikana.
Lisäksi annamme hallintoelimille vahvistuksen siitä, että olemme noudattaneet riippumattomuutta
koskevia relevantteja eettisiä vaatimuksia, ja kommunikoimme niiden kanssa kaikista suhteista ja
muista seikoista, joiden voi kohtuudella ajatella vaikuttavan riippumattomuuteemme, ja
soveltuvissa tapauksissa niihin liittyvistä varotoimista.
Päätämme, mitkä hallintoelinten kanssa kommunikoiduista seikoista olivat merkittävimpiä
tarkasteltavana olevan tilikauden tilintarkastuksessa ja näin ollen ovat tilintarkastuksen kannalta
keskeisiä. Kuvaamme kyseiset seikat tilintarkastuskertomuksessa, paitsi jos säädös tai määräys
estää kyseisen seikan julkistamisen tai kun äärimmäisen harvinaisissa tapauksissa toteamme, ettei
kyseisestä seikasta viestitä tilintarkastuskertomuksessa, koska siitä aiheutuvien epäedullisten
vaikutusten voisi kohtuudella odottaa olevan suuremmat kuin tällaisesta viestinnästä koituva
yleinen etu.
Muut raportointivelvoitteet
Tilintarkastustoimeksiantoa koskevat tiedot
KPMG Oy Ab on toiminut yhtiökokouksen valitsemana tilintarkastajana 18.12.2015 alkaen
yhtäjaksoisesti 9 vuotta. Enersense International Oyj:stä tuli yleisen edun kannalta merkittävä
yhteisö 14.6.2021.

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 122

Muu informaatio
Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat muusta informaatiosta. Muu informaatio käsittää
toimintakertomuksen. Tilinpäätöstä koskeva lausuntomme ei kata muuta informaatiota.
Velvollisuutenamme on lukea muu informaatio tilinpäätöksen tilintarkastuksen yhteydessä ja tätä
tehdessämme arvioida, onko muu informaatio olennaisesti ristiriidassa tilinpäätöksen tai
tilintarkastusta suorittaessa hankkimamme tietämyksen kanssa tai vaikuttaako se muutoin olevan
olennaisesti virheellistä. Velvollisuutenamme on lisäksi arvioida, onko toimintakertomus laadittu
sen laatimiseen sovellettavien säännösten mukaisesti.
Lausuntonamme esitämme, että toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen tiedot ovat yhdenmukaisia
ja että toimintakertomus on laadittu toimintakertomuksen laatimiseen sovellettavien säännösten
mukaisesti.
Jos teemme suorittamamme työn perusteella johtopäätöksen, että toimintakertomuksessa on
olennainen virheellisyys, meidän on raportoitava tästä seikasta. Meillä ei ole tämän asian suhteen
raportoitavaa.
Helsingissä 8. maaliskuuta 2024
KPMG OY AB
Heli Tuuri
KHT

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 123

Riippumattoman tilintarkastajan raportti Enersense
International Oyj:n ESEF-tilinpäätöksestä
Enersense International Oyj:n hallitukselle
Olemme suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan toimeksiannon, joka koskee sitä, onko
Enersense International Oyj:n (y-tunnus 0609766-7) sähköiseen tilinpäätökseen
743700XSMVPR48XIML56-2023-12-31-fi.zip tilikaudella 1.1.–31.12.2023 sisältyvä konsernitilinpäätös
merkitty iXBRL-merkinnöin EU-komission delegoidun asetuksen 2018/815 (ESEF RTS) 4. artiklan
vaatimusten mukaisesti.
Hallituksen ja toimitusjohtajan vastuu
Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat yhtiön toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen (ESEF-
tilinpäätös) laatimisesta siten, että ne täyttävät ESEF RTS:n vaatimukset. Tähän vastuuseen kuuluu
a. laatia ESEF-tilinpäätös XHTML-muodossa ESEF RTS artiklan 3 mukaisesti
b. merkitä ESEF-tilinpäätökseen sisältyvät konsernitilinpäätöksen päälaskelmat, liitetiedot ja yhtiön
tunnistetiedot iXBRL-merkein ESEF RTS artiklan 4 mukaisesti sekä
c. varmistaa ESEF-tilinpäätöksen ja tilintarkastetun tilinpäätöksen keskinäinen yhdenmukaisuus.
Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat myös sellaisesta sisäisestä valvonnasta, jonka ne katsovat
tarpeelliseksi voidakseen laatia ESEF-tilinpäätöksen ESEF RTS:n vaatimusten mukaisesti.
Tilintarkastajan riippumattomuus ja laadunhallinta
Olemme riippumattomia yhtiöstä niiden Suomessa noudatettavien eettisten vaatimusten
mukaisesti, jotka koskevat suorittamaamme toimeksiantoa ja olemme täyttäneet muut näiden
vaatimusten mukaiset eettiset velvollisuutemme.
Tilintarkastaja soveltaa kansainvälistä laadunhallintastandardia ISQM 1, jonka mukaan
tilintarkastusyhteisön on suunniteltava, otettava käyttöön ja pidettävä toiminnassa
laadunhallintajärjestelmä, mukaan lukien eettisten vaatimusten, ammatillisten standardien sekä
sovellettavien säädöksiin ja määräyksiin perustuvien vaatimusten noudattamista koskevat
toimintaperiaatteet tai menettelytavat.
Tilintarkastajan velvollisuudet
Toimeksiantosopimuksen mukaisesti annamme lausunnon siitä, onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvä
konsernitilinpäätös merkitty olennaisilta osin ESEF RTS:n 4. artiklan vaatimusten mukaisesti.
Olemme suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan toimeksiannon kansainvälisen
varmennustoimeksiantostandardin ISAE 3000 mukaisesti.
Tarkastukseen kuuluu toimenpiteitä evidenssin hankkimiseksi siitä,
a. onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvät konsernitilinpäätöksen päälaskelmat olennaisilta osin
merkitty iXBRL-merkein ESEF RTS:n 4. artiklan vaatimusten mukaisesti, ja
b. onko ESEF-tilinpäätökseen sisältyvät konsernitilinpäätöksen liitetiedot ja yhtiön tunnistetiedot
olennaisilta osin merkitty iXBRL-merkein ESEF RTS:n 4. artiklan vaatimusten mukaisesti, ja
c. ovatko ESEF-tilinpäätös ja tilintarkastettu tilinpäätös keskenään yhdenmukaisia.
Valittujen tarkastustoimenpiteiden luonne, ajoitus ja laajuus riippuu tilintarkastajan harkinnasta.
Tähän sisältyy sen riskin arvioiminen, onko virheestä tai väärinkäytöksestä johtuvaa olennaista
poikkeamaa ESEF RTS:n vaatimuksista.
Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän
tarkoitukseen soveltuvaa tarkastusevidenssiä.
Lausunto
Lausuntonamme esitämme, että Enersense International Oyj:n ESEF-tilinpäätökseen
743700XSMVPR48XIML56-2023-12-31-fi.zip sisältyvät konsernitilinpäätöksen päälaskelmat sekä
liitetiedot ja yhtiön tunnistetiedot tilikaudelta 1.1.–31.12.2023 on olennaisilta osin merkitty ESEF
RTS:n vaatimusten mukaisesti.
Lausuntomme Enersense International Oyj:n konsernitilinpäätöksen tilintarkastuksesta tilikaudelta
1.1.–31.12.2023 on annettu tilintarkastuskertomuksellamme 8.3.2024. Tällä raportilla emme anna
konsernitilinpäätöksen tilintarkastuksesta lausuntoa tai muuta varmennusjohtopäätöstä.
Helsingissä 8. maaliskuuta 2024
KPMG OY AB
Heli Tuuri, KHT

|  |  | Tilinpäätös

|  | ENERSENSE | TOIMINTAKERTOMUS JA TILINPÄÄTÖS 2023 | 124

|  | www.enersense.fi Enersense International Oyj Konepajanranta 2 FI-28100, Pori, Finland +358 29 020 011 info@enersense.com |  |